DIZERTATIE Fluxurile de trezorerie prin prisma IAS7.doc

7/23/2019 DIZERTATIE Fluxurile de trezorerie prin prisma IAS7.doc

http://slidepdf.com/reader/full/dizertatie-fluxurile-de-trezorerie-prin-prisma-ias7doc 1/72

CUPRINS

INTRODUCERE

CAPITOLUL I. CONTABILITATEA TREZORERIE ŞI A VALORILOR ASIMIIATE

1.1 Scurt istoric al treoreriei

1.!. "u#c$iile treoreriei u#ei %#tre&ri#'eri

1.( Co#ce&tul 'e )lu* 'e treorerie

1.+ Rolul ,i locul teoreriei %# co#ta-ilitatea )irei

CAPITOLUL II / PREZENTAREA "IRMEI

SC DELINUS PRODIMPE0 SRL

!.1. Istoric SC DELINUS PRODIMPE0 SRL

!.!.Structura te#ic2 ,i )u#c$io#al2

!.(.Or3a#iarea co&artie#tului )i#a#ciar4co#ta-il ,i rela$iile acestuia cu alte

co&artie#te

!.+. Structura i#)ora$io#al5

CAPITOLUL III STUDIU DE CAZ 4 ANALIZA ECONOMICO / "INANCIAR6 A

"LU0URILOR DE TREZORERIE IN CADRUL

SC DELINUS PRODIMPE0 SRL

(.1. Pla#i)icarea )i#a#ciar2

(.1.1. Situa$ia il#ic2 a treoreriei

(.!.A#alia &e co&o#e#te

(.(. A#alia e)icie#$ei su- )ora ratelor

(.(.1. Rata re#ta-ilit2$ii coerciale

(.(.!. Rata re#ta-ilit2$ii eco#oice

(.(.(. Rata 'e re#ta-ilitate )i#a#ciar2

(.(.+.Ratele 'e structur2 a ca&italurilor

(.(.7.Rate ale %#'ator2rii

(.+. Pro3ra i#)oratic / Co#ta-ilitatea o&era$iu#ilor eco#oice &ri8i#' 'eco#t2rile

%# #uerar

1



CONCLUZII

BIBLIO9RA"IE:

!



INTRODUCERE

;# treorerie se i#clu' toate o&era$iu#ile )i#a#ciare 'i# %#tre3ul a#< i#'i)ere#t 'ac2 sere)er2 la i#8esti$iile &e tere# lu#3 sau la acti8itatea cure#t2 'e e*&loatare.

;# se#s lar3< #o$iu#ea 'e treorerie cu&ri#'e toate i=loacele 'e care o u#itate 'is&u#e

&e#tru a &utea )ace )a$2 &l2$ilor cu su#t: 'is&o#i-ilit2$ile 'i# casierie ,i 'i# -2#ci< 8alorile

o-iliare 'e &lasae#t< e)ectele coerciale sco#tate< cre'itele &e tere# scurt.

;# se#s restr>#s< #o$iu#ea 'e treorerie cu&ri#'e 'oar 'is&o#i-ilit2$ile -2#e,ti ale

u#it2$ii eco#oice a)late %# casieria u#it2$ii ,i la -2#ci< )ie %# lei< )ie %# 8alut2.

I&orta#$a treoreriei a crescut %# ultia &erioa'2 'atorit2 o'i)ic2rilor i#ter8e#ite %#

8ia$a eco#oic2< cu ar )i:

• E8olu$ia ra&i'2 ,i co#tra'ictorie a ratei 'o->#ii ,i cursului 'e sci-

8alutar

• ;#estrarea u#it2$ilor eco#oice cu te#ic2 o'er#2 'e calcul.

Co#ta-ilitatea treoreriei asi3ur2 e8i'e#$a e*iste#$ei ,i i,c2rii titlurilor 'e &lasae#t<'is&o#i-ilit2$ilor %# co#turi la -2#ci ,i %# cas2< cre'itelor -a#care &e tere# scurt ,i a altor

8alori 'e treorerie1.

Co#ta-ilitatea treoreriei tre-uie or3a#iat2 ,i co#'us2 %# a,a )el %#c>t sa asi3ure

%#)2&tuirea ur2toarelor o-iecti8e:

a? re)lectarea< ur2rirea ,i co#trolul e*iste#$ei ,i 3estio#2rii corecte a elee#telor 'e

treorerie@

-? res&ectarea 'isci&li#ei )i#a#ciare &ri8i#' o&era$iile 'e %#cas2ri ,i &l2$i )2r2 #uerar

&ri# co#turile 'escise la -2#ci@

c? ur2rirea o'i)ic2rilor ce i#ter8i# %# co&o#e#$a ,i 8oluul elee#telor 'e

treorerie@

'? asi3urarea &ro&t2 ,i corect2 a tuturor i#)ora$iilor &ri8i#' elee#tele 'e

treorerie #ecesare )actorilor 'e 'eciie 'i# u#it2$ile eco#oice.

1 Re3lee#t2ri co#ta-ile a&ro-ate &ri# OM"P #r. (77!

(



Pe#tru %#'e&li#irea %# -u#e co#'i$ii a o-iecti8elor ce4i re8i#< co#ta-ilitatea treoreriei

tre-uie s2 )ie or3a#iat2 ,i co#'us2 %# o' cores&u#2tor. ;# acest sco& tre-uie s2 se $i#2

seaa 'e i#)lue#$a ur2torilor )actori:

a? Structura elee#telor 'e treorerie. ;# structura treoreriei se cu&ri#': titlurile 'e &lasae#t< 'is&o#i-ilit2$ile %# co#turi la -2#ci ,i %# cas2< %# lei ,i %# 'e8ie<

cre'itele -a#care &e tere# scurt ,i alte 8alori 'e treorerie. ;# co#ta-ilitate<

elee#tele 'e structur2 ale treoreriei su#t re)lectate cu a=utorul 'i)eritelor co#turi

si#tetice 'e 3ra'ul I ,i II ,i a co#turilor a#alitice.

-? Locul u#'e se a)l2 8alorile 'e treorerie< care &ot )i: casieria u#it2$ii< -2#cile< ter$e

u#it2$i sau &ersoa#e. Se )olosesc e8i'e#$e o&erati8e ,i co#turi si#tetice a'ec8ate

locurilor u#'e se a)l2 8alorile 'e treorerie.c? "orele 'eco#t2rilor )2r2 #uerar &ri# i#tere'iul co#turilor 'escise la -2#ci< cu

i#strue#tele 'e 'eco#tare a'ec8ate< #ecesit2 #u #uai )olosirea 'e co#turi

si#tetice ci ,i %#re3istr2ri co#ta-ile 'i)erite.

Contabilitatea analitică a treoreriei se or3a#iea2 &e 3estiu#i 'e &2strare ,i i,care

a #uerarului.

Contabilitatea sintetică a treoreriei se or3a#iea2 cu a=utorul co#turilor 'i# clasa 5

„Conturi de trezorerie”< care cu&ri#'e ur2toare 3ru&e 'e co#turi:

• 7 I#8esti$ii )i#a#ciare &e tere# scurt

• 71 Co#turi la -2#ci

• 7( Casa

• 7+ Acre'iti8e

• 7F Virae#te i#ter#e

• 7 A=ust2ri &e#tru 'e&recierea co#turilor 'e treorerie

+



CPITO!U! I" CONT#I!ITTE TRE$ORERIE %I &!ORI!OR

SI'IITE

1"1 Scurt istoric al trezoreriei

;#c2 'e la a&ari$ia -a#ilor %# eco#oia 'e sci-< a e*istat te#'i#$a oae#ilor 'e a4,i

$i#e socotelile< ast)el %#c>t s2 cu#oasc2 la orice oe#t 'at 'e c>$i -a#i 'is&u#. Acest sco& era

u,or 'e ati#s &ri# si&la #u2rare a -a#ilor< 'eoarece o&era$iu#ile eco#oice erau si&le<

erau &u$i#e la #u2r ,i &resu&u#eau e)ectuarea G&e loc a &l2$ilor ,i %#cas2rilor H%# oe#tul

%#ceierii tra#ac$iei?. Cu ti&ul< 8iata eco#oic2 a 'e8e#it 'i# ce %# ce ai co&le*2< ceea

ce a 'eteri#at #eres&ectarea acelei re3uli si&le< 'e G&lat2 &e loc %# oe#tul e)ectu2rii

tra#ac$iei Hsci-ului?!. Ast)el< a a&2rut #ecesitatea $i#erii u#ei e8i'e#$e si&le< a'ic2 asa /

isa Gco#ta-ilitate ru'ie#tar2 sau &rotoco#ta-ilitatea %# care se )oloseau se#e< li#ii<

ra-oa=e etc. Acest )el 'e e8i'e#$2 si&l2 &eritea o-$i#erea 'e i#)ora$ii &e#tru o a#uit2

&erioa'2 ,i ciar realiarea 'e a#alie si&le cu &ri8ire la c>t 'e$i#< la c>t urea2 s2

&rieasc2 ,i la c>t s2 'ea cei i&lica$i %#tr4o tra#ac$ie coercial2. O 'at2 cu trecerea

ti&ului< aceast2 e8i'e#$2 si&l2 se %-u#2t2$e,te< ast)el %#c>t se co#se#au< %# or'i#e

cro#olo3ic2< )iecare a#3a=ae#t 'e &lat2 ,i )iecare crea#$2< co#si'erate ca a)acere 'isti#ct2. La

%#ce&uturi #u e*istau co#8e#$ii4ca'ru 'e %#re3istrare a )a&telor< ci se )oloseau te#ici

'escri&ti8e H#arati8e? ce se 'o8e'eau 3reu 'e %#$eles ,i 'e 3e#eraliat ,i ciar li&site 'e or'i#e.

A&oi< s4a trecut la sta-ilirea 'e re3uli ,i co#8e#$ii care< 'i# &u#ct 'e 8e'ere te#ic< &resu&u#eau l2sarea 'e s&a$ii 'u&2 ce se %#re3istra cro#olo3ic )iecare crea#$2 ,i 'atorie< s&a$ii

ce se co&letau la 'ata %#cas2rii sau &l2$ii< ceea ce )a8oria &rocesul i'e#ti)ic2rii crea#$elor

#e%#casate sau 'atoriilor #e&l2tite. Or3a#iat2 %# acest )el< 'i# &u#ctul eu 'e 8e'ere< &ute

8or-i 'es&re o co#ta-ilitate 'e cas2 eorialistic2< 'eoarece aceast2 e8i'e#$2 si&l2 &eritea

,i i'e#ti)icarea &ersoa#elor 'e la care tre-uia s2 se %#casee ,i cele la care tre-uia s2 se

&l2teasc2. A,a s4a a=u#s ca< %#c2 'e acu 7 'e a#i< cu a=utorul a 'ou2 i#strue#te

2

9erasi Ze#o8ic< "usaru Doi#a< A#'ro#ie Maria< "elea3a Niculae< "elea3a HMalciu? Lilia#a< Co#ta-ilitate)i#a#ciara 4 o a-or'are euro&ea#a si i#ter#atio#ala< 8ol. I si II< E'itura I#)oe3a< Bucuresti< !F.

7



co#ta-ile< la %#ce&ut ru'ie#tare< i#8e#tarul ,i co#tul< s2 se &oat2 o)eri i#)ora$ii i&orta#te

'es&re a8ere la u# oe#t 'at< &recu ,i i#)ora$ii co&arati8e 'es&re e8olu$ia u#ui -u#.(

Ca urare a &ro3reselor %#re3istrate 'e societatea oe#easc2< ,i #e re)eri %# o'

s&ecial la a&ari$ia o#e'ei< a literelor< a ci)relor< a aterialului 'e scris etc.< se co#stat2 o &er)ec$io#are co#ti#u2 a co#ta-ilit2$ii eorialistice at>t &ri# &risa celor 'ou2 i#strue#te

ale sale< c>t ,i %# &la# i#)ora$io#al< ceea ce se 8a co#cretia %# &ractic2 su- )ora u#ui

siste 'e co#ta-ilitate si&l2. Acest lucru a )ost &osi-il s&re secolul al 0III4lea &ri# a&ari$ia a

#oi co#turi< 'eoarece se co#stat2 c2 %#re3istrarea #uai a crea#$elor ,i a a#3a=ae#telor #u

este su)icie#t2 ,i ca #ou2 sarci#2 a co#ta-ilit2$ii 'e8e#ise ,i 'escrierea &atrio#iului

&ro&rietarului< ast)el %#c>t s2 se $i#2 seaa ,i 'e lucrurile reale. At)el< la co#turile 'e

a#3a=ae#te ,i crea#$e se a'au32 co#turile: io-ile< ateriale< 2r)uri< casa. A&ari$iaco#tului Gcasa #e %#'re&t2$e,te s2 sus$i#e i'ea a&ari$iei ,i 'e8olt2rii u#ei co#ta-ilit2$i 'e

cas2 %# &arti'2 si&l2< ceea ce &resu&u#e i#clu'erea %# r>#'ul o&era$iu#ilor %#re3istrate %#tr4

u# re3istru< 'e#uit la italie#i Georial ,i a o&era$iu#ilor -aate &e i#ter8e#$ia ie'iat2 a

-a#ilor .+

9reutatea cea ai are cu care se co#)ru#t2 co#ta-ilitatea %# &arti'2 si&l2 co#st2 %#

'eteri#area &ro)itului sau a &ier'erii &erioa'ei 'e ra&ortare. ;# %#cerc2rile 'e a 'eteri#a

acest reultat al &erioa'ei< )ie &ro)it< )ie &ier'ere< co#ta-ilii &u# )a$2 %# )a$2 co#tul care se

'e-itea2 cu cel care se cre'itea2< sesi>#'u4se< %# a=oritatea caurilor< e3alitatea suelor.

Acolo u#'e suele #u erau e3ale< 'i)ere#$a se &u#ea &e seaa reultatului< oe#t 'i# care

%,i )ace a&ari$ia co#tul GPro)it ,i &ier'ere< co#si'erat a )i G&e#tru te#ica co#ta-il2 ceia 'e

-olt2 care arcea2 %#ceierea saltului la #oul siste 'e %#re3istr2ri )u#'ae#tat &e o

ecua$ie 'e ecili-ru s&eci)ic2 co#ta-ilit2$ii %# &arti'2 'u-l2.

Sisteul 'e co#ta-ilitate %# &arti'2 'u-l2 este 'escris &e#tru &ria 'at2 'e c2tre

Be#e'etto Cotru3li 'i# Ra3usa %# 1+7F a&oi 'e c2tre Luca Paciolo. Sisteul 'escris 'e

Paciolo cu&ri#'ea co#turi &e#tru cu#oa,terea i,c2rii -a#ior< a lucrurilor o-ile ,i io-ile<

&e#tru 2r)uri ,i 'eco#t2ri. ;# sisteul co#ta-il %# &arti'2 'u-l2 au e*istat &erioa'e %# care s4a

&us acce#tul c>#' &e o co#ta-ilitate 'e a#3a=ae#te< c>#' &e o co#ta-ilitate 'e cas2< &e#tru

ca< %# secolul 00< aceasta s2 co#stituie u#a 'i#tre 'ileele sisteului co#ta-il.

( Ju3ui Iulia#a< GCo#ta-ilitatea )lu*urilor 'e #uerar< E'. Eco#oic2< Bucure,ti< !!.+ Duitrea# E.< ,i cola-oratorii4 GCo#ta-ilitate )i#a#ciar2< 8ol II< E'.Se'co Li-ris< Ia,i< !!

K



Pe#tru a %#$ele3e ai -i#e as&ectele le3ate 'e )u#c$io#area treoreriei< #e &ro&u#e o

a#ali2 a co#ce&tului 'i# 'ou2 &u#cte 'e 8e'ere< ,i a#ue:

4or3a#iatoric< treoreria )ii#' u# ser8iciu ce re&rei#t2 o &arte co&o#e#t2 %#

or3a#i3raa u#ei e#tit2$i eco#oice< c2ruia %i re8i# sarci#i ,i atri-u$ii< care are &erso#al 'es&ecialitate ,i care )u#c$io#ea2 'u&2 re3uli -i#e sta-ilite@7

4structural< %# )u#c$ie 'e elee#tele &atrio#iale co&o#e#te ale acesteia.

Di# &u#ct 'e 8e'ere or3a#iatoric< %# cursul e8olu$iei 8ie$ii eco#oice< co#ce&tul 'e

Gtreorerie a cu#oscut ai ulte i#ter&ret2ri< 3e#erate 'e rolul &e care l4a a8ut &e o a#uit2

trea&t2 'e 'e8oltare a eco#oiei. I#i$ial< )u#c$io#area ser8iciului treoreriei sau a u#ui

res&o#sa-il ce &urta acest #ue )2cea 'o8a'a e*iste#$ei u#ei ari 'iscre$ii asu&ra%#tre&ri#'erii. ;# sci-< #ecesitatea 'e a %#cre'i#$a u#ei &ersoa#e co&ete#te acti8itatea 'e

su&ra8e3ere a rela$iilor cu -2#cile era recu#oscut2 ,i< ast)el< )u#c$ia clasic2 'e casier este

a'a&tat2 utili2rii i=loacelor 'e &lat2 -a#care. ;# i#teriorul %#tre&ri#'erii< treorierul era

'e&e#'e#t 'e ser8iciile co#ta-ilit2$ii 'e u#'e %,i &relua i#)ora$iile #ecesare. Calitatea 'e

Gco#trolor al co#turilor -a#care ,i al lici'it2$ilor #u '2'ea treorierului &osi-ilitatea 'e a

&artici&a la 'eciiile 'e 3estio#are a %#tre&ri#'erii< situa$ie care se 8a sci-a tre&tat &e

2sura ce 8a )i acce&tat &ri#ci&iul Gtreoreriei ero %# 'es)2,urarea acti8it2$ii eco#oice la#i8el icroeco#oic. Di# acel oe#t< treorierul a a8ut u# o-iecti8 clar: e#$i#erea

co#turilor -a#care c>t ai a&roa&e &osi-il 'e ero< ast)el %#c>t celtuielile )i#a#ciare ,i

costurile 'e o&ortu#itate le3ate 'e sol'urile 'e-itoare sau cre'itoare ale acestor co#turi s2 )ie

i#ie. Tre&tat< Gtreoreria se or3a#iea2 %#tr4u# ser8iciu co&let a c2rui acti8itate #u se

liitea2 la luarea u#or 2suri< ci i#clu'e ,i o acti8itate 'e co#ta-iliare< 'e &relucrare

a'i#istrati82 a i#)ora$iei< &recu ,i 'e co#trol. Ast)el< treorierul se situea2 %# ce#trul

u#ui siste 'e i#)ora$ii s&eci)ic< a#i&ul>#' 'ate 'e #atur2 co#ta-il2< e*traco#ta-ile sau

&re8iio#ale.K

Di# &u#ct 'e 8e'ere structural< treoreria tre-uie a#aliat2 %# )u#c$ie 'e elee#tele

sale co#stituti8e. ;# ilele #oastre< %#ce&uturile co#ta-ilit2$ii )lu*urilor 'e treorerie au )ost

arcate &ri# seria 'iscu$iilor 'i# &erioa'a K4 ca urare a acti8it2$ii 3e#erale 'e

sta#'ar'iare< %# a#sa-lu< ,i a co#ta-ilit2$ii 'e i#)la$ie< %# &articular< c>#' co#ta-ilitatea

co#8e#$io#al2 era as&ru criticat2 %# ceea ce &ri8e,te -ila#$ul ,i co#tul 'e &ro)it ,i &ier'ere.

5

9erasi Ze#o8ic< "usaru Doi#a< A#'ro#ie Maria< "elea3a Niculae< "elea3a HMalciu? Lilia#a< Co#ta-ilitate)i#a#ciara 4 o a-or'are euro&ea#a si i#ter#atio#ala< 8ol. I si II< E'itura I#)oe3a< Bucuresti< !F.K Bo=ia# Octa8ia#< GCo#ta-ilitatea )i#a#ciar2 a %#tre&ri#'erii< E'. U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+



Ast)el< co#tul 'e &ro)it ,i &ier'ere era co#si'erat ca )ii#' i#ca&a-il s2 'e82luie &ro)itul real

'i# e*&loatare ca o&us al c>,ti3ului 'i# 'e$i#ere %# co#'i$ii 'e i#)la$ie< ceea ce co#'ucea la o

lar32 %#$ele3ere a co#$i#utului i#)ora$io#al< at>t 'e i#8estitorii i#'i8i'uali< c>t ,i 'e cei

i#stitu$io#ali. ;# acela,i ti&< -ila#$ul &eritea 'e82luirea costurilor< ai 'e3ra-2 'ec>t a

8alorii %#tre&ri#'erii< ceea ce )2cea s2 )ie &rea &u$i# utiliat 'e c2tre i#8estitori. ;# aceste

co#'i$ii< se &u#ea &ro-lea %#cerc2rii 'e a se s&eci)ica ti&urile 'e 'ocue#te &e care tre-uie

s2 le eit2 o %#tre&ri#'ere o'er#2. Aceste stu'ii au 'eteri#at orie#tarea 'i# 'oe#iul

co#ta-ilit2$ii s&re re3istrul 'e cas2< %# care &l2$ile ,i %#cas2rile erau %#re3istrate #e)ii#'

#ecesar2 o a#uit2 =u'ecat2 su-iecti82. Totu,i< ac$iu#ea 'e co&letare a re3istrelor

co#ta-ilit2$ii %# &arti'2 'u-l2 &resu&u#ea o clasi)icare a )lu*urilor 'e 'is&o#i-ilit2$i< ciar

'ac2 aceast2 clasi)icare )2cea su-iectul co#ta-ilit2$ii )lu*urilor 'e treorerie.

Priii sus$i#2tori ai co#ta-ilit2$ii 'e treorerie au )ost T.A. Lee< 9.. Laso# ,i A.L.

Toas. S&re e*e&lu< &ri#ci&alul ar3ue#t al lui Toas a )ost c2 %# co#ta-ilitatea

)lu*urilor 'e treorerie se a#ulea2 alocarea i#ere#t2 'i# co#ta-ilitatea 'e a#3a=ae#te< %#

ti& ce ar3ue#tul lui Laso# a co#stat %# sus$i#erea i'eii co#)or c2reia co#ta-ilitatea

)lu*urilor 'e treorerie aro#iea2 &ractica )irelor ce se -aea2 &e o &re8iiu#e a

ca&italurilor.

Co#ta-ilitatea )lu*urilor 'e treorerie este u# tere# utiliat &e#tru a 'ese#a u#

siste 'e ra&ortare )i#a#ciar2< care s2 'escrie &er)ora#$ele )i#a#ciare ale u#ei e#tit2$i %#

tere#i 'e treorerielici'it2$i. Aceasta se -aea2 &e i#tersec$ia &erio'ic2 'i#tre )lu*urile 'e

i#trare cu cele 'e ie,ire ale treoreriei< %# a)ar2 'e cre'ite ,i 'e re&arti2rile co#ta-ile ar-itrare<

ceea ce %#sea#2 ca ea re&rei#t2 ,i u# siste 'e 2surare ,i ra&ortare care e8it2 'ecala=ele ,i

'e#aturarea )a&telor %# ti&.

Atitu'i#ea &ro)esiei co#ta-ile )a$2 'e )lu*urile 'e #uerar #u a )ost 'i#tot'eau#a

)a8ora-il2. Ast)el< %# 1K(< Co#siliul Pri#ci&iilor Co#ta-ile 'i# SUA a eis o 'eclara$ie &ri#

care a8ertia %&otri8a utili2rii )lu*urilor 'e #uerar ,i recoa#'a elii#area situa$iei

)lu*urilor 'e ca&ital 'i# ra&ort2rile a#uale ce se &racticau %#c2 'i# a#ii 7. Se sus$i#ea i'eea

&otri8it c2reia 'i# )lu*urile 'e #uerar se &ot o-$i#e reultate %#,el2toare 'ac2 acestea #u su#t

&ri8ite %# corela$ie cu 8e#itul #et< co#coite#t cu o a#ali2 co&let2 a sursei ,i utili2rii

)o#'urilor.Se recoa#'2 %# o' 'irect ca )lu*ul 'e #uerar ,i tere#ii %#ru'i$i cu acesta #u

7

9erasi Ze#o8ic< "usaru Doi#a< A#'ro#ie Maria< "elea3a Niculae< "elea3a HMalciu? Lilia#a< Co#ta-ilitate)i#a#ciara 4 o a-or'are euro&ea#a si i#ter#atio#ala< 8ol. I si II< E'itura I#)oe3a< Bucuresti< !F.

F



tre-uie )olosi$i %# ra&oartele a#uale &e#tru c2 &ot a)ecta se#i)ica$ia 8e#itului #et< iar

Gc>,ti3urile 'e #uerar sau al$i tere#i cu co#ota$ie siiiar2 tre-uie e8ita$i. ;# acest se#s<

APB &ri8ea calculul G)lu*ului 'e #uerar &e ac$iu#e ca )ii#' %#,el2toare< 'eoarece i3#ora

i&actul celtuielilor 'e #uerar &e#tru rete#olo3iarea ,i %##oirea u#it2$ilor 'e &ro'uc$ie ,i

ti#'ea s2 'esco#si'ere i&orta#$a i#'icatorului G c>,ti3 &e ac$iu#e.F

Aceast2 o&i#ie #u a a8ut )oarte ul$i sus$i#2tori. Ast)el< %# 1(< I#stitutul Aerica#

al E*&er$ilor Co#ta-ili Pu-lici< la crearea "ASB< sus$i#ea c2 u# o-iecti8 al 'eclara$iilor

)i#a#ciare este acela 'e a asi3ura i#)ora$ii utile &e#tru i#8estitori ,i cre'itori %# sco&ul 'e a

&ro3#oa< co&ara ,i e8alua )lu*ul 'e #uerar &ote#$ial %# tere#i 'e 8olu ,i 3ra' 'e

i#certitu'i#e. ;# acest o'< i#)ora$iile asu&ra acti8elor ,i &asi8elor )irei< )ur#iate 'e

co#ta-ilitate< 'e8e#eau utile i#8estitorilor ,i cre'itorilor %# &ro3#oa ,i e8aluarea )lu*urilor 'e#uerar &ote#$iale< %# co#'i$iile %# care acestea re&ree#tau o-iecti8ul 'e -a2 %# a)aceri.

Ştiu )ii#' )a&tul c2 i&osi-ilitatea 'e a )ace )a$2 &l2$ilor re&rei#t2 &e#tru o societate

&asul 'ecisi8 s&re starea 'e )alie#t< utiliatorii caut2 s2 a&reciee at>t re#ta-ilitatea

%#tre&ri#'erii< c>t ,i riscul 'e G#elici'itate a acesteia< )olosi#'u4se 'e i#)ora$iile )ur#iate

'e situa$iile )i#a#ciare. ;# aceast2 acce&$iu#e< co#ta-ilitatea are sarci#a 'e a o)eri 'atele

#ecesare &e#tru a #u se )ace co#)uie %#tre -o32$ie ,i lici'itate< a8>#' %# 8e'ere )a&tul c2 o

societate &oate s2 )ie -o3at2 )2r2 s2 ai-2 lici'it2$i< a,a cu &oate a8ea lici'it2$i )2r2 s2 )ie

-o3at2. ;# aceast2 o&tic2< %#tr4u# asee#ea ca< lici'it2$ile re&rei#t2 o -o32$ie stocat2 ca

atare< #u este &ro'uc2toare 'e #oi 8alori.

Du&2 cu se o-ser82< co#ta-ililor le4a tre-uit ult ti& s2 recu#oasc2 #ecesitatea

e*&lic2rii sci-2rilor ce au loc 'e la o &erioa'2 la alta %# )o#'urile u#ei e#tit2$i eco#oice.

Ast)el< &ri# O&i#ia #r.1 a APB 'i# 11 s4a cerut ca %# ca'rul 'ocue#tului Ra&ort2ri cu

&ri8ire la o'i)icarea &oi$iei )i#a#ciare sci-2rile s2 )ie &ree#tate ca ra&ort )i#a#ciar 'e

-a ,i ca acesta s2 e*&lice )iecare 8aria$ie a )o#'ului 'e rule#t ,i a 'is&o#i-ilit2$ilor.;#

&ractic2< utiliatorii ra&ort2rilor )i#a#ciare au sus$i#ut 'i#tot'eau#a ca i#)ora$ia cea ai

%#tre-ui#$at2 'i# co#$i#utul acestora este cea re)eritoare la o'i)ic2rile &e care le4au

%#re3istrat 'is&o#i-ilit2$ile 'i#tr4o &erioa'2< ai 'e3ra-2 'ecat orice alt2 cua#ti)icare sau

2surare a )o#'urilor.

F E&ura# M.< Cotle$ D.< I#eo8a# ".< Pere, I. <Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti<1F



;# 1K< "ASB a %#ce&ut u# are &roiect &ri# care s4a )orulat u# ca'ru 'e lucru

co#ce&tual &e#tru co#ta-ilitate ,i &e#tru ra&ort2ri. ;# 'ece-rie 1F(< ca &arte a acestor stu'ii

'e recu#oa,tere ,i 2surare co#ce&tual2< "ASB eite ED4ul GRecu#oa,terea ,i 2surarea %#

ra&ort2rile )i#a#ciare a 8alorii %#tre&ri#'erii< %# care se a#alia rolul ra&ort2rilor )lu*urilor 'e

treorerie.Acest ED a co#'us la Ra&ortarea co#ce&telor co#ta-ilit2$ii )i#a#ciare #r.7 care

sta-ilea c2 u# set co&let 'e ra&ort2ri )i##aciare &e#tru o a#uit2 &erioa'2 tre-uie s2 co#$i#2

,i G"lu*urile 'e treorerie &e &racursul &erioa'ei.

;# 1F( Soea Q. a co#statat c2 G&ro-lea co#ta-ilit2$ii 8e#iturilor a )ost

%#cor&orat2 co#tului 'e &ro)it ,i &ier'ere< &ro-lea co#ta-ilit2$ii )o#'urilor este cristaliat2 %#

ta-loul )o#'urilor. De aceea< 'e8olt2rile 'i# co#ta-ilitatea )lu*ului 'e )o#'uri su#t &ri8ite ca

&2r$i ale ta-loului )o#'urilor.

Du&2 a&ro*iati8 ! 'e a#i 'e la aceast2 co#statare< co#si'er2 c2 Q. Soea ,i4ar )i

co#ti#uat i'eea cu co&letarea c2&ro-lea 'e8olt2rii %# co#ta-ilitatea )lu*urilor 'e

treorerie $i#e 'e &ro-leatica Ta-loului )lu*urilor 'e treorerie. Aceast2 co&letare este

sus$i#ut2 'i# &li# ,i 'e u=i I=iri< care co#si'er2 c2: G;# co#ta-ilitatea )lu*urilor 'e #uerar

e*ist2 ulta co#ce&te ,i sta#'ar'e care tre-uie 'e8oltate. Acestea #u su#t #ecesare 'oar

&e#tru sco&urile co#ta-ilit2$ii )i#a#cirae< ci ,i &e#tru alocarea ca&italului< 'eoarece< %# &ree#t<

)lu*urile 'e #uerar 'i#tr4u# &roiect su#t &ro3#oate )2r2 a#uite co#ce&te ,i sta#'ar'e care

s2 'eliitee ce %#se#a< 'e )a&t< )lu* 'e #uerar.

Potri8it Re3ulaetului 'e a&licare a Le3ii co#ta-ilit2$ii #r.F!11 Gco#ta-ilitatea

treoreriei asi3ur2 e8i'e#$a e*iste#$ei ,i i,c2rii titlurilor 'e &lasae#t< 'is&o#i-ilit2$ilor %#

co#turi la -2#ci ,i %# cas2< cre'itelor -a#care &e tere# scurt ,i altor 8alori 'e treorerie.

Pe#tru a realia aceste o-iecti8e tre-uie a8ut2 %# 8e'ere i#)lue#$a u#or )actori< cu su#t:

structura elee#telor 'e treorerie< locul u#'e se a)l2 8alorile 'e treorerie ,i strcutura

acestora< )orele 'eco#t2rilor )2r2 #uerar cu i#strue#te a'ec8ate etc.

1"(" )unc*iile trezoreriei unei +ntre,rinderi

E&ura# M.< Cotle$ D.< I#eo8a# ".< Pere, I. <Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti<1F

1



Treoreria u#ei %#tre&ri#'eri re&rei#t2 )lu*urile 'e %#cas2ri ,i &l2$i care se 'erulea2

%# ca'rul %#tre&ri#'erii %#tr4o a#uit2 &erioa'2 'e ti&< res&ecti8 )lu*ul 'e 'i)ere#$e 'i#tre

%#cas2rile ,i &l2$ile e)ectuate 'e %#tre&ri#'ere.

Treoreria e8i'e#$ia2 reultatul %#tre3ii acti8it2$i a %#tre&ri#'erii ,i o'ul 'e

res&ectare a ceri#$elor ecili-rului )i#a#ciar. Toate o&era$iu#ile &e care %#tre&ri#'erea le

realiea2 se re32sesc ie'iat sau la tere#< su- )ora )lu*urilor 'e treorerie. Me#$i#erea

ecili-rului )lu*urilor 'e treorerie H'e %#cas2ri ,i &l2$i? este o co#'i$ie #ecesar2 a 8ia-ilit2$ii

%#tre&ri#'erii.O %#tre&ri#'ere &oate )i 8ia-il2 #uai 'ac2 acti8itatea sa 'e3a=2< %# o'

&era#e#t< treorerie. Pe 'e alt2 &arte< treoreria co#stituie u# i#strue#t 'e ac$iu#e la

'is&oi$ia co#'uc2torilor %#tre&ri#'erii &e#tru realiarea o-iecti8elor strate3ice ale

%#tre&ri#'erii. Ast)el< treoreria &oate )i utiliat2 )ie &e#tru

acii$io#area eci&ae#telor i#'is&e#sa-ile cre,terii i#ter#e< )ie &e#tru &rocurarea titlurilor

'e &artici&are care 8iea2 cre,terea e*ter#2.1

Orice %#tre&ri#'ere este situat2 %#tr4u# co#te*t eco#oic. Sco&ul s2u co#st2 %# crearea

u#ei a8u$ii ateriale sau i#telectuale< %# 8e'erea satis)acerii u#ei #ecesit2$i actuale sau

8iitoare a u#ei &ie$e< ale co#suatorilor.

;#tre&ri#'erea este u# siste care la r>#'ul ei se caracteriea2 &ri#tr4o structur2

eco#oic2< social2 ,i )i#a#ciar2.;# i#teriorul ,i e*teriorul %#tre&ri#'erii se #asc o ul$ie 'e

)lu*uri. ;#tre acestea cele -2#e,ti 'e$i# u# rol ,i loc i&orta#t.

Aceste )lu*uri su#t le3ate 'e )orarea ca&italului ,i reu#erarea acestuia< 'e s&orirea

ca&italului )ie &ri# cre,terea #u2rului ac$io#arilor< )ie &ri# )i#a#$area e*ter#2< )ie &ri# cota$ie

la -urs2.

;#tre&ri#'erea are #e8oie 'e ca&ital &e#tru a )i#a#$a:

4 celtuielile sale 'e i#8esti$ii@

4 celtuielile 'e )u#c$io#are<'e treorerie &e toat2 'urata acti8it2$ii sale.

1 E&ura# M.< Cotle$ D.< I#eo8a# ".< Pere, I. <Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti<1F

11



;#tre&ri#'erile ari %,i &ot or3a#ia u# ser8iciu 'isti#ct 'e treorerie )ii#' o

co&o#e#t2 a 'irec$iei )i#a#ciare a %#tre&ri#'erii.

Ser8iciul treoreriei =oac2 u# rol acti8 asu&ra &ie$ei )i#a#ciare &ri#tr4u#

o)iciu al s2u s&ecialiat Hsau -irou?.U# alt -irou se ocu&2 cu 3estiu#ea a'i#istrati82 atreoreriei< co#trolul res&ect2rii &roce'urilor< co#)irarea o&era$iu#ilor ,i a &oi$iei.

Acti8itatea 'e e*&loatare a u#ei %#tre&ri#'eri 3e#erea2 o re$ea 'e )lu*uri ,i a#ue:

4 )lu*uri reale 'e 2r)uri< ateriale< ser8icii@

4 )lu*uri o#etare.11

La #i8elul )lu*urilor o#etare le32tura 'i#tre i#tr2ri ,i ie,iri este asi3urat2 'e

treorerie.

Treoreria este ia3i#ea 'is&o#i-ilit2$ilor o#etare a&2rute 'i# e8olu$ia cure#t2 a %#cas2rilor

,i &l2$ilor< 'is&o#i-ilit2$i care tre-uie s2 )ac2 )a$2 sca'e#$elor %# o' co#ti#uu.

Pri#ci&alele sarci#i ale treoreriei co#stau %#:

a? &re8e'erea ,i asi3urarea 'i)eritelor )lu*uri 'e i#trare ,i 'e ie,ire %# 'i# treorerie@

-?asi3urarea lici'it2$ii %#tre&ri#'erii@

c? e8aluarea 'i)eritelor ti&uri 'e &lasae#te ,i &lasarea e*ce'e#tului 'e treorerie@

'? a&recierea< e8aluarea 'i)eritelor surse 'e )i#a#$are &e tere# scurt@

e? sta-ilirea -u3etului treoreriei ,i &la#i)icarea treoreriei.

"lu*urile su#t e8aluate< &re8iio#ate. Pri# i#tere'iul #e8oilor 'e )lu*uri 'e ie,ire ,i

i=loacelor ca )lu*uri 'e i#trare se sta-ile,te 3ra'ul %# care treoreria )ace )a$2 u#or situa$ii

#e&re82ute< &ro-a-ile. Cu alte cu8i#te i=loacele se cer a )i su&erioare #e8oilor .1!

11 "elea32 N.< Io#a,cu I.< Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti< 1F

1! Ristea M.< Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2< E'itura U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+

1!



1"- Conce,tul de .lu/ de trezorerie

Orice %#tre&ri#'ere se caracteriea2 &ri# 'e$i#erea 'e ca&italuri ,i &ri# acti8area

)u#c$iei 'e &ro'uc$ie< care se -aea2 &e cola-orarea celorlalte )u#c$iu#i ale sale &e )o#'ul

&artici&2rii la &rocesele 'e sci-uri< 'i# e*teriorul ,i 'i# i#teriorul s2u< i#tere'iate 'e

o#e'2. De aceste sci-uri 'e&i#'e< %# )i#al< 'erularea %# co#'i$ii #orale a &rocesului 'e

&ro'uc$ie. ;# acest )el< %# ca'rul %#tre&ri#'erii a&ar acti8it2$i )i#a#ciar4 o#etare s&eci)ice

co#'i$iilor co#crete 'e 'erulare a acti8it2$ilor eco#oice. Ca#tit2$ile 'e -u#uri ,i ser8icii

cu&2rate %# cursul u#ei &erioa'e 8or )i 'e#uite )lu*uri 'e i#trare< iar &ro'usele ,i ser8iciile

8>#'ute %# aceea,i &erioa'2 'e ti& 8or )i )lu*uri 'e ie,ire.

"lu*ul re&rei#t2 orice o'i)icare ce are loc %# ura u#ei o&era$iu#i eco#oico4

)i#a#ciare 'i#tr4o u#itate ,i care i#)lue#$ea2 structura sau 8aloarea elee#telor &atrio#iale<

i#'i)ere#t 'e e)ectul asu&ra treoreriei. Pe#tru c2 )lu*urile i#)lue#$ea2 &atrio#iul<

co#si'er2 c2 e*ist2 )lu*ul &atrio#ial care se 3ru&ea2 %# )lu*uri reale< )lu*uri )i#a#ciare ,i

)lu*uri #eutre sau 'e recti)icare. ;# cate3oria )lu*urilor )i#a#ciare 'eliit2 alte 'ou2 ti&uri

'e )lu*uri< ,i a#ue: )lu*uri 'e treorerie ,i )lu*uri 'ecalate.

"lu*urile 'e treorerie Ho#etare? re&rei#t2 o &arte 'i# a#sa-lul )lu*urilor

)i#a#ciare 'i#tr4o u#itate< res&ecti8 cele cu e)ect ie'iat asu&ra treoreriei.1(

"iecare ac$iu#e 'es)2,urat2 'e o %#tre&ri#'ere 'eteri#2< ie'iat sau ai tariu< o

i#trare sau o ie,ire &e#tru treorerie< ceea ce co#'uce la 'ecala=e %#tre )lu*urile o&era$iu#ilor

eco#oice ,i o'i)ic2rile treoreriei. O a#ali2 asu&ra acestor )lu*uri ur2re,te 'escrierea

)e#oe#elor eco#oice %# 'i#aica lor< reutatele u#ei ast)el 'e a#alie )ii#' ese#$iale &e#tru

luarea u#or 'eciii 8iitoare.

;# cea ai are &arte< o&era$iu#ile ce au loc %# &erietrul u#ei %#tre&ri#'eri<

i#)lue#$ea2 'irect sau i#'irect< ie'iat sau ulterior treoreria acesteia. E*e&le %# acest se#s

a8e: a&ortul %# -a#i la ca&italul social H82rsarea acestuia?< cu&2rarea 'e utila=e< cu&2rarea

1( "elea32 N.< Io#a,cu I.< Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti< 1F

1(



'e aterii &rie< ateriale< 2r)uri ,i alte acti8e circula#te< 8>#area &ro'uselor )i#ite<

e*ecutarea 'e lucr2ri sau &restarea 'e ser8icii< &lata 'atoriilor )a$2 'e &erso#al< stat< or3a#ise

sociale< -a#c2< reacti8area u#or clie#$i< o&era$iu#i cu ac$io#arii sau asocia$ii< acii$ia 'e

8alori o-iliare sau titluri 'e &artici&are< a8a#surile s&re 'eco#tare< =usti)icarea a8a#surilor<

co#tractarea 'e cre'ite &e tere# scurt sau lu#3 etc.

Nu 3e#erea2 asee#ea i#)lue#$e asu&ra treoreriei o&era$iu#i cu su#t: a&ortul %#

#atur2 al ac$io#arilor< o&era$iu#ile 'e re&artiare ,i re&ortare a reultatului< o&era$iu#ile 'e

ree8aluare a &atrio#iului< co#stituirea 'e aorti2ri ,i &ro8iioa#e< a#ularea &ro8iioa#elor

co#stituite a#terior< &arte 'i# o&era$iu#ile s&eci)ice reali2rii 'e i#8esti$ii %# re3ie< co#suul

'e aterii &rie ,i ateriale au*iliare< o&era$iu#i s&eci)ice o-$i#erii &ro'uc$iei< 'eteri#2rii

costurilor e)ecti8e ,i a &ro'uc$iei %# curs< 'esc2rc2ri 'e 3estiu#e< &lusuri la i#8e#tar< i#usurila i#8e#tar #ei&uta-ile< o&era$iu#i 'e co&e#s2ri %#tre &arte#eri< o&er$iu#i s&eci)ice

'eteri#2rii ,i %#re3istr2rii &lusurilor ,i i#usurilor &ote#$iale 'e 8aloare la elee#te

&atrio#iale e*&riate %# 8alut2.

A#sa-lul o&era$iu#ilor ce se 'es)2,oar2 la #i8elul u#ei e#tit2$i eco#oice ,i care au

e)ect asu&ra elee#telor 'e lici'it2$i al2turi 'e )lu*urile 'e #uerar su#t: 'e-itori cre'itori<

)ur#iori ,i co#turi asiiiate< i#8esti$ii< i&oit &e 8e#it< salarii< crea#$e &e tere# lu#3<

clie#$i ,i co#turi asiiiate< 8>#2ri etc.

;# ceea ce &ri8e,te locul ce#tral &e care %l ocu&2 lici'it2$ile %# a'i#istrarea

o&era$io#al2 a u#ei acti8it2$i< &recu ,i asu&ra o'ului %# care su#t re)lectate )lu*urile 'e

#uerar Ber#stei# )ace ur2toarele &reci2ri:

4u#ele )lu*uri su#t &ree#tate %# o' si&li)icat &e#tru %#$ele3erea ai u,oar2 a

rela$iilor@

4i#tr2rile ,i ie,irile 'e #uerar au u# 3ra' %#alt 'e i#tercorelare. Dis)u#c$io#alitatea

u#ei &2r$i a sisteului &oate a)ecta %#tre3ul siste< iar %#cetarea 8>#2rilor a)ectea2

tra#s)orarea &ro'uselor )i#ite %# lici'it2$i< ceea ce 'uce la sc2'erea Greer8elor 'e

#uerar. I#ca&acitatea 'e a co&leta aceste Greer8e 'i# alte surse< cu su#t ca&italurile

&ro&rietarilor< 'e-ite sau %&ruuturi< &oate 'uce la %#cetarea acti8it2$ii 'e &ro'uc$ie ,i<

i&licit< la &ier'erea 8>#2rilor 8iitoare@1+

1+ Ristea M.< Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2< E'itura U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+

1+



4si#3ura surs2 o&era$io#al2 'e lici'it2$i este 8>#area 'e &ro'use )i#ite< care este

re&ree#tat2 ca o acuulare a tuturor celtuielilor. Ast)el< &ri# 8>#are< ar=a 'e &ro)it 8a

s&ori %#cas2rile %# #uerar< ceea ce &u#e %# e8i'e#$2 rela$ia 'e 'e&e#'e#$2 %#tre ar=2 ,i

%#cas2ri< %# se#sul c2< cu c>t aceast2 ar=2 8a )i ai areic2< cu at>t %#casrile 8or

cre,tesc2'ea@

4'e$i#erea 'e #uerar #u asi3ur2 &ro)it sau asi3ur2 u# &ro)it )oarte sc2ut< iar u#eori<

%# situa$iile 'e cre,tere a &re$urilor< #uerarul %#re3istrea2 ciar o &ier'ere a &uterii 'e

cu&2rare. Totu,i< 'e$i#erea u#ei &2r$i 'i# 8aloarea acti8elor su- )or2 'e lici'it2$i

re&rei#t2< 'i# &ers&ecti82 coercial2< cea ai ic2 e*&u#ere la risc. Ast)el< co#'ucerea u#ei

u#it2$i tre-uie s2 'eci'2 asu&ra i#8estirii #uerarului %# acti8e sau celtuieli $i#>#' co#t 'e

u#ele riscuri@

4co#'ucerea u#it2$ii tre-uie s2 'eci'2 asu&ra o'ului 'e utiliare a #uerarului

#ea#3a=at< acesta re&ree#t>#' 'i)ere#$a 'i#tre %#cas2rile totale 'e #uerar ,i &artea a#3a=at2

&e#tru acii$ia 'e stocuri< &lata 'i8i'e#'elor< celtuieli 'e ca&ital sau ra-ursarea 'atoriilor.

Cores&u#2tor celor trei ti&uri 'e acti8it2$i s&eci)ice u#ei %#tre&ri#'eri< co#stat2 trei

)u#c$ii ese#$iale ale acesteia< ,i a#ue: 'e e*&loatare@ 'e i#8esti$ii ,i 'e )i#a#$are< )iecare

'i#tre aceste )u#c$ii co#tri-ui#' la 8aria$ia treoreriei. At>t sisteul co#ta-il co#ti#e#taleuro&ea#< c>t ,i cel a#3lo4sa*o# recu#osc cele trei cate3orii 'e )lu*uri 'e treorerie< 3ru&ate

'u&2 #atura acti8it2$ilor ce le 3e#erea2 %#:

4)lu*uri 'e treorerie 'i# acti8itatea 'e e*&loatare@

4)lu*uri 'e treorerie 'i# acti8itatea 'e i#8esti$ii@

4)lu*uri 'e treorerie 'i# acti8itatea 'e )i#a#$are.17

17 "elea32 N.< Io#a,cu I.< Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2< Bucure,ti< 1F

17



1"0 Rolul i locul tezoreriei +n contabilitatea .ir2ei

;#tre&ri#'erea este co#si'erat2 're&t u# siste 'escis ce &resu&u#e i#tr2ri< &relucr2ri<

ie,iri ,i autoco#trol. Di# &u#ct 'e 8e'ere eco#oic< #ici o acti8itate #u se &oate 'erula )2r2

su&ort )i#a#ciar< co#cretiat 'e cele ai ulte ori %# -a#i< ceea ce co#'uce la i'ea c2

treoreria %#tre&ri#'erii re&rei#t2 &u#tea 'e le32tur2 a celor trei cate3orii 'e acti8it2$i

eco#oice: 'e e*&loatare< 'e i#8esti$ii ,i 'e )i#a#$are.1K

;# )i3ura #r. 1.+.1 este &ree#tat locul treoreriei %# ca'rul acti8it2$ilor )i#a#ciare.

"i3ura #r. 1.+.1. Locul treoreriei %# ca'rul acti8it2$ilor )i#a#ciare

1K Ristea M.< Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2< E'itura U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+

1K

EXPLOATARE

INVESTIŢII FINANŢARE

TREZORERIA



Locul treoreriei %# ca'rul %#tre&ri#'erii &oate )i a#aliat ,i &ri# &risa 2riii

acesteia. Ast)el< %# ca'rul %#tre&ri#'erilor ici< %# 3e#eral< #u e*ist2 u# co&artie#t

s&acialiat %# o&era$iu#i 'e treorerie. Acest )a&t %#s2 #u &resu&u#e li&sa o&era$iu#ilor

s&eci)ice< care se 'erulea2 su- 'irecta coor'o#are a u#ui 'irector sau a#3a=at su&erior Hcu

sarci#i 'e r2s&u#'ere?.

;#tre&ri#'erile ari< cu acti8it2$i 'i8ersi)icate< ciar la #i8el i#ter#a$io#al ,i cu

structuri or3a#iatorice 'i8ersi)icate au a8ut ai ulte eta&e %# e8olu$ia )u#c$iei

co&artie#tului treoreriei< ast)el:1

P>#2 %# a#ii K< %#tre&ri#'erile co#si'erau 3estiu#ea treoreriei ca o acti8itate

ar3i#al2 ,i 'eci o a#e*2 a co#ta-ilit2$ii@

Pe &arcursul a#ilor K4< )u#c$ia 'e treorerie a societ2$ii a )ost creat2 ,i &us2 su-

'irecta coor'o#are a 'irectorului )i#a#ciar< )2r2 ca aceasta s2 co#stituie u# ce#tru 'e costuri

&ro&riu4is@

;# a#ii F< aceast2 )u#c$iu#e a )ost l2sat2 s2 se 'e8olte #eco#trolat ca urare a u#or

)e#oe#e &recu: cre,terea ratelor 'o->#ii< 'ere3larea ,i 3lo-aliarea &ie$elor<

co&le*itatea s&orit2 a i#strue#telor )i#a#ciare< rate reale ale 'o->#ii &e &ia$a o#etar2

su&erioare re#ta-ilit2$ii acti8elor i#'ustriale. To$i ace,ti )actori au co#'us la tra#s)orarea

treoreriei 'i# ce#tru 'e costuri %# ce#tru 'e &ro)it< ceea ce a &eris a#uitor 3ru&uri

i#'ustriale ,i coerciale s2 se 'i8ersi)ice cu succes %# 'oe#iul )i#a#ciar@

Nueroasele crie )i#a#ciare sur8e#ite 'u&2 octo-rie 1F &e &ie$ele o#etare ,i 'e

ca&ital au 'eteri#at ulte %#tre&ri#'eri s24,i 'e8olte &ro3resi8 i#te3rarea res&o#sa-ilit2$ilor

,i a res&ectului &e#tru arile ecili-re )i#a#ciare< )a&t ce a co#'us la o atitu'i#e &re8e#ti82 %#

'oe#iul s&ecula$iilor )i#a#ciare< )2r2 i#ter8e#$ii &articulare &e &ie$ele o#etare< ,i la o

o&tiiare i#ter#2 a 3estiu#ii treoreriei.1F

Aceast2 e8olu$ie su-li#ia2 rolul 'i# ce %# ce ai o&era$io#al &e care l4a c2&2tat %#

ti& treoreria %# ca'rul sisteului i#)ora$io#al al %#tre&ri#'erii< %# s&ecial %# acti8it2$i

1

Ristea M.< Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2< E'itura U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+18 Bo=ia# Octa8ia#< GCo#ta-ilitatea )i#a#ciar2 a %#tre&ri#'erii< E'. U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+

1



le3ate 'e 3estiu#ea riscului 'e sci- ,i a ratei 'o->#ii< &recu ,i %# a=ustarea ecili-rului

)i#a#ciar &ri# recur3erea la a,a4#uitele cre'ite 'e treorerie.

1F



CPITO!U! II 3 PRE$ENTRE )IR'EI

SC DE!INUS PRODI'PE4 SR!

("1" Istoric SC DE!INUS PRODI'PE4 SR!

Societatea coercial2 SC DELINUS PRODIMPE0 SRL a )ost )o#'at2 %# 1+ 'e

asociatul u#ic 9roa Costel.

Co2,ania este a/ată ,e construc*ii i instala*ii a67nd un colecti6 de ,ro.esioniti

cu e/,erien*ă i re,uta*ie +n do2eniile +n care +i des.ăoară acti6itatea"

Co&a#ia se a#3a=ea2 %#tr4u# &roces 'e 'e8oltare 'i#aic2< )ocaliat &e co#struirea

u#ui siste care s2 &ro'uc2< &e tere# lu#3< solu$ii &ro&te< a'a&tate #e8oilor clie#$ilor.

S&eci)icul co&a#iei co#sta %# ca&acitatea 'e a %#$ele3e &ri# rela$ia cu clie#tul #u u# co#tract

ri3i' )i#aliat &ri#tr4u# act 'e 8>#are 4 cu&2rare a u#ui &acet 'e ser8icii< ci o &era#e#t2

i#ter)a$are co#structi82< care tra#s)ora &arte#erii %# &riete#i ,i cole3i 'e 'ru &e o &erioa'2%#'elu#3at2.

O.erta +n do2eniul construc*iilor este a&l2 ,i aco&er2 &ractic toate #e8oile u#ui

&ote#$ial clie#t. ;#ce&>#' cu lucr2rile 'e co#struc$ii ci8ile ,i i#'ustriale< co#struc$iile 'e c2i 'e

cou#ica$ii terestre< e*ecutarea 'e co#struc$ii 'esti#ate s&ortului< ,i teri#>#' cu lucr2rile 'e

)i#isa=e i#terioare ,i e*terioare< #u e*ist2 %# )a&t #ici u# 3e# 'e lucrare la care co&a#ia s2 #u

r2s&u#'2 cu &ro&titu'i#e.

("("Structura te8nică i .unc*ională

1



Structura or3a#iatoric2 a societ2$ii este sta-ilit2 )u#c$ie 'e co&le*itatea acti8it2$ii

te#ico4eco#oice ,i 'e &ro'uc$ie< 8oluul 'e u#c2 #ecesar %#'e&li#irii cu %#alta

re#ta-ilitate a &ro3raelor 'e &ro'uc$ie< a co#tactelor eco#oice %#ceiate.

Ca elee#te ce co&u# u# siste or3a#iatoric al co#'ucerii &ot )i co#si'erate:

‣or3a#e colecti8e 'e co#'ucere HA'u#area 9e#eral2 a Ac$io#arilor< Co#siliul 'e

A'i#istra$ie?@

‣)u#c$iile 'e co#'ucere H'irector< eco#oist< etc?@

‣

le32turile sau rela$iile 'e co#'ucere H'e su-or'o#are< 'e coor'o#are< etc?.

;#tr4o %#tre&ri#'ere< or3a#ele 'e co#'ucere re&rei#t2 u# 3ru& 'e &ersoa#e cu sarci#i ,i

atri-u$ii -i#e &reciate cu caracter &era#e#t.

U#itatea &ree#tat2 are %# structura sa u# Co#siliu 'e A'i#istra$ie care coor'o#ea2

acti8iatea %#tre3ii u#it2$i. Co#siliul 'e A'i#istra$ie co#'us 'e u# 'irector 3e#eral< urat 'e

'irector te#ic< 'irector eco#oic ,i 'irector coercial. Co#siliul 'e A'i#istra$ie este #uit

,i a&ro-at 'e c2tre A'u#area 9e#eral2 a Ac$io#arilor.

A'u#area 9e#eral2 este cel ai i&orta#t or3a# )ii#' &lasat i# 8>r)ul ierariei.

Rolul A'u#5rii 3e#erale a Acio#arilor co#st2 %#:

‣ale3e or3a#ele care a'i#istrea2 ,i co#trolea2 acti8itatea societ2$ii@

‣)i*ea2 liitele 'e co&ete#$2 ale a'i#istratorului@

‣

e*ecut2 co#trolul asu&ra a'i#istratorilor ,i ce#orilor@

‣'eci'e< o'i)ic2 ,i co&letea2 actul co#stituti8 al societ2$ii.

Co#siliul 'e A'i#istra$ie are ca sarci#2 &era#e#t2 co#'ucerea a)acerilor societ2$ii.

Acest or3a#is< %# )u#c$ie 'e 2riea societ2$ii< este )orat 'i# ai ul$i e-ri ale,i 'e

A'u#area 9e#eral2 'i#tre asocia$i &e u# a#uit tere#.

!



Ce#orii 8e3ea2 asu&ra 3estiu#ii %#tre&ri#'erii. Co#trolul societ2$ii coerciale are

ca sco& s2 &re8i#2 situa$ii ce &ot 'uce la )alie#t< la re'ucerea ca&italului social< 'ii#uarea

&atrio#iului ,i s2 &rote=ee i#teresele asocia$ilor.

OR9ANI9RAMA

!1

Adunarea Generală a

Consiliul de Administraţie

Director

tehnic

Director

eneral

Director

economic

Director

producţie

Compartimen

t CTC, PSI,

laborator

Compartimentul

fnanciar contabil

Compartimen

t

recepţionare,produse

Compartiment

aproviionare,

livrări,contractări

Compartiment !uridic

Compartiment

ul



("-"Or9anizarea co2,arti2entului .inanciar:contabil i rela*iile acestuia cu alte

co2,arti2ente

;# u#itatea stu'iat2 %# acest &roiect SC DELINUS PRODIMPE0 SRL< or3a#iat2 &e

&ri#ci&iul li#iei )u#c$io#ale< sco&ul 3e#eral al a*ii2rii &ro)itului &oate )i 'i8iat %#

su-sco&uri< &ri# utiliarea ur2toarelor su-u#it2$i or3a#iatorice:

4 areti#3 cu sco&ul a*ii2rii 8e#itului 'i# 8>#2ri@

4 &ro'uc$ie cu sco&ul i#ii2rii costului 'e &ro'uc$ie &e u#itate 'e &ro'us@

4 )i#a#$e cu sco&ul 5sur5rii %# etalo# -2#esc al succesului or3a#ia$iei %# ati#3erea

sco&urilor sale ,i asi3ur5rii resurselor #ecesare o&era$iilor eco#oice cu celtuieli

i#ie.

Su-sisteul )i#a#ciar4co#ta-il are ur2toarele sco&uri:

1. ;#casea2 co#tra8aloarea 2r)urilor ,i ser8iciilor 8>#'ute@

!. ;#casea2 'o->#i ,i &e#alit2$i@

(. ;#ceie -ila#$uri lu#are< triestriale< a#uale:

+. ;#toce,te -u3etul 'e 8e#ituri ,i celtuieli@

7. Co#ta-iliea5 costurile@

K. Pl2te,te:

salarii< &rie ,i toate s&orurile@

aterii &rie< ateriale< co-usti-il< e#er3ie@

ta*e ,i i&oite Hi#clusi8 i&oit &e &ro)it ,i TVAW?@

utila=e ,i a,i#i< i#clusi8 re&ara$ii ca&itale< &iese 'e sci-@

co#tri-u$ii H%#tre 1417X? la %#82$2>#t< 3r2'i#i$e< -ilete 'e o'i#2 ,i tratae#t@

cota 'e -e#e)icii &e#tru )o#'ul 'e te#ic2 #ou2.

!!



Co&artie#tul i#)oa$io#al 4 co#ta-il al su-sisteului )i#a#ciar4co#ta-il se re)er2

%#'eose-i la co#ta-ilitatea i#ter#2 care are ur2toarele res&o#sa-ilit2$i:

1. Sta-ile,te 3ra'ul 'e e)icie#$2 al reali5rii o-iecti8elor su-u#it2$ilor %# ra&ort cu

&olitica 'e a#sa-lu@

!. Ur2re,te %# &era#e#$2 ,i %-u#2t2$e,te co#trolul i#ter# &e#tru asi3urarea

securit2$ii &atrio#iului@

(. Ur2re,te ,i 8eri)ic5 &erio'ic si3ura#$a %#re3istr2rilor )i#a#ciare ,i e)icie#$a

eto'elor 'e &relucrare.

9ra'ul 'e 'etaliere a co&artie#tului 'e co#ta-ilitate 'e&i#'e 'e 2riea u#it2$ii ,i

'e 2sura %# care este )olosit2 te#ica o'er#2 'e &relucrare a i#)ora$iilor.

Mo'ul %# care )u#c$iile co#ta-il2 ,i 'e &relucrare a i#)ora$iilor su#t or3a#iate &ot

a8ea o i#)lue#$2 'eose-it2 asu&ra e)icie#$ei u#ui siste i#)ora$io#al 4 co#ta-il.

O res&o#sa-ilitate a=or2 a sisteului i#)ora$io#al 4 co#ta-il este s2 asi3ure

i#)ora$ia co#ta-il2 )iec2rei su-u#it2$i or3a#iatorice &e#tru &la#i)icarea ,i co#trolul

acti8it2$ii sale.

Ast)el #ecesarul 'e i#)ora$ii al u#ei su-u#it2$i este o )u#c$ie #ecesar2 ati#3erii

sco&ului &ro&us.

!(



BILANJ

4 ii lei 4

Elee#te -ila#$iere N41

!1!

N

!1!

Varia$ia

Elee#te 'e acti8

Io-ili2ri #ecor&orale

Aorti2ri io-ili2ri #ecor&orale

Io-ili2ri cor&orale

Aorti2ri io-ili2ri cor&orale

Io-ili2ri )i#a#ciare

Aorti2ri io-ili2ri )i#a#ciare

Stocuri

Crea#$e 1?

Dis&o#i-ilit2$i

Elee#te 'e acti8 / total

Elee#te 'e &asi8

Ca&ital social

Pro)it #ere&artiat

Datorii )i#a#ciare &e tere# lu#3

Datorii )ur#iori

Datorii )iscale ,i sociale

Datorii 'i8erese

F

41(

4!7

17

4!7

!(

1KK!

+K

(!

!

+

F

41(

!!

4!77

17

4!7

(K7

K7

(7

17+

F!!

F

(F7

(

!

4

4

Y !!

4 7

4

4

Y 1(7

4 7

4 77

Y !

Y 1!!

Y 1

4 7

Y 7

4 !

4 1(

!+



Elee#te 'e &asi8 / total

1? Se co#si'er2 c2 toate crea#$ele su#t crea#$e

/ clie#$i a)ere#te acti8it2$ii 'e e*&loatare

1KK! 17+ Y !

CONTUL DE PRO"IT ŞI PIERDERE LA (1.1!.!1!

!7



4 ii lei 4

INDICATORI !1!

Ve#ituri 'i# e*&loatare

Ve#ituri 'i# 8>#area 2r)urilor

Pro'uc$ie 8>#'ut2

Ci)ra 'e a)aceri

Pro'uc$ie stocat2

Pro'uc$ie io-iliat2

Celtuieli 'e e*&loatare

Celtuieli &ri8i#' 2r)urile

Celtuieli cu ateriile &rie

Celtuieli cu e#er3ia ,i a&a

Celtuieli cu lucr2ri ,i ser8icii e*ecutate

Celtuieli cu i&oite ,i ta*e

Celtuieli cu &erso#alul

Celtuieli &ri8i#' asi3ur2rile ,i &rotec$ia social2

Celtuieli cu aortiarea io-ili2rilor

Ve#ituri )i#a#ciare

Ve#ituri 'i# 'o->#i

Alte 8e#ituri )i#a#ciare

1++

+

1+

1++

4

4

1(

1

+1

(7

K

+!

!7

1(

!(

1

1

4

!K



Celtuieli )i#a#ciare

Celtuieli &ri8i#' 'o->#ile

Alte celtuieli )i#a#ciare

Ve#ituri e*ce&$io#ale

Ve#ituri 'i# ce'area acti8elor

Celtuieli e*ce&$io#ale

Celtuieli cu ce'area acti8elor

Pro)it -rut

I&oit &e &ro)it

Pro)it #et

!

!

4

4

4

4

4

+

1

(

I#)ora$ii:

!



cre,terea ca&italului a a8ut loc %# cursul a#ului !1!< &ri# a&ort 'e #uerar al

ac$io#arilor@

se 'istri-uie 'i8i'e#'e ac$io#arilor %# 8aloare 'e ! ii. lei@

s4au acii$io#at utila=e %# 8aloare 'e (1 ii. lei< &l2ti#'u4se %# #uerar

%#trea3a co#tra8aloare a acestora@

s4a ra-ursat u# cre'it 'e 7 ii. lei.

TABLOUL "LU0URILOR DE TREZORERIE PENTRU ANUL !1!

4 ii lei 4

!F



"lu*urile 'e treorerie re)eritoare la acti8it2$ile 'e e*&loatare:

Pro)itul #et %#ai#tea i&oit2rii +

Elii#area 8e#iturilor ,i celtuielilor )2r2 i#ci'e#$2 asu&ra treoreriei:

Y Cre,terea celtuielilor &ri8i#' aorti2rile Y !(

Elii#area 8e#iturilor ,i a celtuielilor #ele3ate 'e e*&loatare:

[ Pro)itul 'i# e*&loatare %#ai#tea 8aria$iei #ecesarului 'e )o#' 'e rule#tY (((

4 Cre,terea stocurilor 4 1(7

Y Dii#uarea sol'urilor co#turilor clie#$i ,i altor crea#$e 'i# e*&loatare Y 7

Y Cre,terea 'atoriilor )a$2 'e )ur#iori Y 7

4 Dii#uarea 'atoriilor )iscale ,i sociale 4 !

4 Dii#uarea 'atoriilor 'i8erse 4 1(

4 Pl2$i &ri8i#' i&oitele asu&ra &ro)itului 4 1

[ "lu*ul #et 'e treorerie relati8 la acti8it2$ile 'e e*&loatare HA? Y !!F

"lu*urile 'e treorerie re)eritoare la acti8it2$ile 'e i#8esti$ii:

4 Acii$io#area utila=elor (1

["lu*ul #et 'e treorerie relati8 la acti8it2$ile 'e i#8esti$ii HB? (1

"lu*urile 'e treorerie re)eritoare la acti8it2$ile 'e )i#a#$are:

YCre,terea 'e ca&ital %# #uerar 1!!

4 Ra-ursarea 'e i&ruuturi 7

4 Di8i'e#'e &l2tite !

[ "lu*ul #et 'e treorerie relati8 la acti8it2$ile 'e )i#a#$are HC? Y !

Dii#uarea #et2 a lici'it2$ilor HAYBYC? 77

Y Lici'it2$i la 'esci'erea e*erci$iului a#ului !1! Y

Y Lici'it2$i la %#ci'erea e*erci$iului a#ului !1! Y (7

!



Co#cluii:

Reult2 c2 %# a#ul !1!< %#tre&ri#'erea %#re3istrea2 la #i8elul )lu*ului 'e e*&loatare

HA?< lici'it2$i %# 8aloare 'e !!F ii. lei ca urare a acti8it2$ii re#ta-ile 'es)2,urate.

"lu*urile 'e treorerie 'i# o&era$iile 'e i#8esti$ii HB? e8i'e#$ia2 #ecesarul 'e

treorerie H(1 ii. lei? 3e#erat 'e i#8esti$ia e)ectuat2 'e )ir2 &e#tru acii$io#area

utila=elor. Se co#stat2 c2 acest #ecesar 'e treorerie #u &oate )i aco&erit i#te3ral 'e )lu*ul 'e

treorerie 'e3a=at 'e acti8itatea cure#t2. Ast)el se a&elea2 la o a=orare 'e ca&ital &ri#

a&ortul ac$io#arilor< co#coite#t cu 'istri-uirea 'e 'e8i'e#'e c2tre ace,tia. Pe#tru a s&ori

%#cre'erea ac$io#arilor %# ca&acitatea 'e 'e8oltare 8iitoare a )irei< se )ac e)orturi &e#tru

ra-ursarea cre'itelor -a#care.

De,i %#tre&ri#'erea are &er)ora#$e 'eose-ite< treoreria 'i# acti8itatea cure#t2 este

i#su)icie#t2 &e#tru aco&erirea o&era$iilor 'e i#8esti$ii< ast)el aceasta este #e8oit2 s2 a&elee la

surse e*ter#e 'e )i#a#$are o-$i#ute &ri# a=orare 'e ca&ital< )2r2 a o'i)ica structura

ac$io#ariatului ,i e8it>#' i#ter8e#$ia e*ter#2 %# &rocesul 'e luare a 'eciiilor.

Datorit2 structurii ,i eto'olo3iei 'e %#tocire a ta-loului )lu*urilor 'e treorerie<

acesta &erite utiliatorilor situa$iilor )i#a#ciare ur2toarele:

‣ s2 e8aluee ca&acitatea %#tre&ri#'erii 'e a 'e3a=a lici'it2$i< %# s&ecial 'i# acti8itatea

'e e*&loatare@

‣ s2 'eteri#e #ecesit2$ile 'e lici'it2$i@

‣s2 &re8a'2 sca'e#$ele ,i riscul %#cas2rilor 8iitoare@

‣s2 co&are reultatele %#tre&ri#'erii< &ri# elii#area e)ectelor utili2rii 'i)eritelor

eto'e co#ta-ile H'e aortiare?.

Ta-loul )lu*urilor 'e treorerie o)er2 i#)ora$ii utile 'es&re sol8a-ilitatea ,i

)le*i-ilitatea )i#a#ciar2 a )irei< )ii#' ult ai rele8a#t 'ec>t i#'icatorii 'e ecili-ru

)i#a#ciar< )o#'ul 'e rule#t< #e8oia 'e )o#' 'e rule#t ,i treoreria #et2< aceasta &rei#t2

a#uite liite le3ate 'e 'e)i#irea ,i rolul treoreriei< co#$i#utul )u#c$iei 'e e*&loatare ,i

(



o'ul 'e calcul al )lu*urilor asociate acesteia< e8aluarea &er)ora#$elor &ri# i#tere'iul

)lu*urilor 'e treorerie< &recu ,i %# i#su)icie#$a acesteia 'e a a&recia ,i &re8iio#a e8olu$ia

situa$iei )i#a#ciare &e tere# lu#3 a u#ei )ire.

("0" Structura in.or2a*ional;

Sisteul i#)oratic reol82 toate ceri#$ele u#it2$ii. Este structurat &e #i8ele ast)el

%#c>t &oate o)eri &relucr2ri &e#tru toate ser8iciile ,i -irourile i&licate.

De asee#ea este su-or'o#at ceri#$elor eco#oice ale u#it2$ii &e 'oe#ii:

43estiu#e@

4i#8esti$ii@

4&ro'uc$ie@

4'es)acere@

4a&ro8iio#are@

4&erso#al.

Co&o#e#tele sisteului i#)oratic al u#it5$ii su#t:

A.Co&o#e#ta ar'are co#stituit5 'i# re$eaua 'e calculatoare co&us2 'i#:

I .Ser8er H)ile ser8er? 'e ti& Pe#tiu 77 ( 9@

II.Sta$ii 'e lucru 'e ti&ul Pe#tiu 7+ !<F 9 %# #u2r 'e 1K< care 'eser8esc

&erso#alul 'i# -irourile care su#t i&licate &ri# lucr2ri so)tare 'e &relucrare a 'atelor ,i su#t

i#te3rate %# sisteul i#)ora$io#al HCo#ta-ilitate< "i#a#ciar< PIS< Pro'uc$ie< Meca#o4

E#er3etic< A&ro8iio#are< Des)acere4Li8r2ri?.

B.Co&o#e#ta so)tare co#stituit5 'i#:

B.1. Sistee 'e o&erare:

(1



a? MS4DOS@

-?\i#'os ! -eta ( 4cu lice#$e

c? \i#'os 0P

B.!. Sistee 'e 3estiu#e a -aelor 'e 'ate HS9BD?:

a?"o*Pro )or DOS@

-? "o*Pro )or \i#'os.

B.(. A&lica$ii so)t realiate %# u#itate H%# ca'rul O)iciului 'e calcul?< a&lica$ii care

utiliea5 resursele ar' ,i so)t &ree#tate ai sus:

&ro3rae 'e co#ta-ilitate:

HMENTORK.@

H9ESTOC@

HUP@

HCONSALT7.

A&lica$ia 'e -a2 &e#tru co#ta-ilitatea S.C. VITIMAS S.A. PIATRA NEAMJ este

MENTOR48ersiu#ea K. &e#tru MS4DOS.

Co#)i3ura$ia i#i2 #ecesar2 &e#tru a rula aceast5 a&lica$ie este ur2toarea:

H&rocesor FM-@

H1!F M- RAM@

H1 M- li-eri &e DD@

Hi&ria#t2 )orat A( sau A+.

Co#)i3ura$ia recoa#'at2 &e#tru rularea %# co#'i$ii o&tie a a&lica$iei i#clu'e:

‣ &rocesor Pe#tiu III 4 1<! 9-.

‣! M- s&a$iu li-er &e ar' 'isc@

‣i&ria#t2 A( sau A+.

(!



La la#sarea %# e*ecu$ie a a#a3erului &ro3ra MENTOR< &e ecra# 8or )i a)i,ate ,ase

-utoa#e cores&u#2toare celor ,ase rauri ale a&lica$iei:

1.Tra#ac$ii

!.Co#ta-il

(. Co#)i3ur2ri

+.Liste

7.Satelit

K.Ser8ice

TRANZACJII4ser8e,te la i#tro'ucerea tuturor 'ocue#telor &riare: rece&$ii<

8>#2ri< &ro'uc$ie< %#cas2ri< &l2$i< alte o&era$iu#i.

CONTABIL4ser8e,te la i#tro'ucerea 'atelor co#ta-ile: co#)i3ur2ri co#ta-ile< &la# 'e

co#turi< sol'uri i#i$iale ,i rula=e &rece'e#te ale co#turilor< #ote co#ta-ile ocaio#ale< %#ci'eri

,i a#ul2ri 'e lu#2 sau a#.

CON"I9URARI4&erite sta-ilirea &araetrilor 'e lucru ai a&lica$iei< )ora ,i

'ie#siu#ile 'atelor< &recu ,i a altor &araetri 'e )u#c$io#are a a&lica$iei.

LISTE4ser8e,te la a)i,area &e ecra# ,i ti&2rirea la i&ria#t2 a tuturor listelor ce &ot )i

o-$i#ute cu &ro3raul &recu ,i la co#)i3urarea listelor.

SATELIT4&erite i#tro'ucerea 'atelor &e ai ulte calculatoare< ciar #eco#ectate %#

re$ea ,i oric>t 'e %#'e&2rtate< ,i cu&larea lo3ic2 ulterioar2 a 'atelor la BAZA HBAZA estecalculatorul la care se a'u#2 'atele 'e &e celelalte calculatoare?.

SERV0CE4util %# caul %# care se 'ore,te re)acerea -aei 'e 'ate a)ectate acci'e#tal

'e )actori e*ter#i Hc2'eri 'e te#siu#e< )u#c$io#area 'e)ectuoas2 a calcuiatorolui< etc?.

Cu a=utorul a&lica$iei MENTOR< &ot )i 3estio#ate a*i !77 )ire 'isti#cte.

((



CPITO!U! III STUDIU DE C$ : N!I$ ECONO'ICO 3

)INNCIR< )!U4URI!OR DE TRE$ORERIE IN CDRU!

SC DE!INUS PRODI'PE4 SR!

A#alia )i#a#ciar2 este acti8itatea 'e 'ia3#osticare a st2rii 'e &er)ora#$2 )i#a#ciar2 a%#tre&ri#'erii la %#ceierea e*erci$iului. Ea %,i &ro&u#e s2 sta-ileasc2 &u#ctele tari ,i &u#ctele

(+



sla-e ale 3estiu#ii )i#a#ciare %# 8e'erea )u#'ae#t2rii u#ei #oi strate3ii 'e e#$i#ere ,i 'e

'e8oltare %#tr4u# e'iu co#cure#ial. De asee#ea< a#alia )i#a#ciar2 )ace o-iectul

&reocu&2rilor e*ter#e ale &arte#erilor eco#oici ,i )i#a#ciar4-a#cari &e#tru )u#'ae#tarea

u#or &osi-ile ac$iu#i 'e coo&erare cu res&ecti8a %#tre&ri#'ere. At>t a#alia &e &la# i#ter# c>t

,i cea e*ter#2 au ca o-iecti8 'eteri#area re#ta-ilit2$ii ,i a riscului ,i< %# )i#al a 8alorii

%#tre&ri#'erii SC DELINUS PRODIMPE0 SRL.

Sursa 'e 'ate &e#tru a#alia )i#a#ciar2 o co#stituie 'ocue#tele co#ta-ile 'e si#te2:

-ila#$ul< co#tul 'e reultate ,i a#e*a la -ila#$.

Co#ta-ilitatea )ur#iea2 cea ai are &arte a i#)ora$iei #ecesar2 ela-or2rii

-u3etelor.

-"1" Plani.icarea .inanciară

;# co#)oritate cu se#i)ica$ia 'icto#ului a 3u8er#a %#sea#2 a &re8e'ea<

co#'ucerea o'er#2 a %#tre&ri#'erii are ca &ri2 atri-u$ie &re8iiu#ea< iar &re8iiu#ea

)i#a#ciar2 este cea ai i&orta#t2 acti8itate 'e &la#i)icare.

;# ca'rul acti8it2$ii 'e &la#i)icare se a#aliea2 ,i as&ectul treoreriei su- )ora

&re8iiu#ii treoreriei. Literatura 'e s&ecialitate rele82 c2 %# &ractica 5rilor occi'e#tale su#t

%#t>l#ite ai ulte ti&uri 'e &re8iiu#e 'e treorerie< ,i a#ue:

Bu3etul 'e treorerie:

‣orio#tul: a#ul ur2tor celui 'e %#tocire a -u3etului@

‣ &asul: lu#ar sau triestrial@

‣#i8elul 'e a3re3are: 'e la )iecare -a#c2 &arte#er2 la a#sa-lul -2#cilor.

Pre8iiu#ea 'e treorerie &e tere# scurt cu orio#t 'e !4+ lu#i< cu u# &as lu#ar sau

'i)eri 'e o lu#2 H'e e*e&lu< 'eca'al? ,i cu u# #i8el 'e a3re3are situat< 'e o-icei< la #i8elul

a#sa-lului -2#cilor.

(7



Pre8iiu#ea 'e treorerie &e tere# )oarte scurt< #uit2 si situa$ie il#ic2 a treoreriei

&e#tru ur2toarele F ile< o lu#2 sau< cel ult< &e#tru trei lu#i< #i8elul 'e a3re3are )ii#' u#

&arte#er -a#car.

Pre8iiu#e &articular2 'e treorerie se re)er2 la s&a$iu )i#a#ciar 'isti#ct H'e e*e&lu<o &ia$2 )i#a#ciar2 i&orta#t2? sau la realiarea u#or o&era$ii 'isti#cte H'e i#8esti$ii sau

)i#a#ciare?.

C>te8a 'ate au u# rol crucial %# realiarea &re8iiu#ilor 'e treorerie:

‣%#ci'erea e*erci$iului )i#a#ciar &e#tru &ree#tarea &ri# -ila#$ a u#ei situa$ii

&atrio#iale ai a8a#ta=oase 'i# &u#ct 'e 8e'ere al ia3i#ii %#tre&ri#'erii %# )a$a ter$ilor. ;#

acest se#s< treorierul acesteia &oate s2 o-iliee ai ulte e)ecte coerciale %# o&era$ia 'esco#tare sau s2 )ac2 a&el la u# su&lie#t 'e cre'ite &e tere# scurt< &e#tru a &ree#ta o

ia3i#e c>t ai atracti82 %# ceea ce &ri8e,te co#turile 'e 'is&o#i-ilit2$i@

‣s)>r,itul 'e lu#2< cu care ocaie #ecesarul 'e treorerie este< %# cele ai 'ese cauri<

ai ri'icat 'atorit2 sca'e#$ei &l2$ii salariilor sau a e)ectelor coerciale@

‣sca'e#$ele 'e &lat2 a i&oitelor< cotia$iilor &ri8i#' asi3ur2rile sociale<'i8i'e#telor

cu8e#ite ac$io#arilor ,i 'atoriilor )at2 'e 'i8er,i cre'itori.

‣oe#tul 'e &lata a i#8esti$iilor< 'atorit5 'is&o#i-ilit2$ilor u#eori uria,e care se

'isloc2@

‣oe#tele 'e 'ecla#,are a o&era$iilor )i#a#ciare le3ate 'e ca&italuri@

‣eisiu#ea 'e #oi titluri< a#3a=area 'e #oi cre'ite &e tere# lu#3< ra-ursarea ratelor

sca'e#te la %&ruuturi SC DELINUS PRODIMPE0 SRL.

Di#tre ti&urile 'e &re8iiu#i 'e treorerie cele ai utiliate su#t -u3etul 'e treorerie

,i situa$ia il#ica a treoreriei.

Bu3etul 'e treorerie are ca )u#c$iu#e &re8iiu#ea %#cas2rilor ,i a &l2$ilor &or#i#' 'e la

&la#i)icarea celtuielilor< 'i# care su#t e*cluse cele #e&l2ti-ile Hcu ar )i aorti2rile ,i

&ro8iioa#ele calculate? si 'e la &la#i)icarea 8e#iturilor< 'i# care su#t e*cluse cele

#e%#casa-ile Hres&ecti8 &ro'uc$ia stocat2< 8>#2rile &e cre'it?. Ast)el %#cas2rile 8or cu&ri#'e:

H8>#2rile cu &lata ie'iat2@

(K



H%#casarea 8>#2rilor &e cre'it 'i# &erioa'a a#terioar2@

H8>#2rile cu 8alori o-iliare@ 8>#2rile 'e io-ili2ri@

Ho-$i#erea u#ui %&ruut sau 8>#area u#ei #oi eisiu#i 'e titluri@

H%#casarea ciriilor< 'o->#ilor< 'i8i'e#telor ,i altor 8e#ituri.

Pl2$ile 8or cu&ri#'e< 'e asee#ea< acitarea &re8ii-il2 a ur2toarelor 'atorii:

&lata cu&2r2rilor la 8e'ere ,i &e cre'it H'i# &erioa'a a#terioar2?@

&lata salariilor ,i a &reiilor@

&lata celtuielilor 'e e*&loatare< 'e a'i#istra$ie ,i 'e 'es)acere@

82rsarea i&oitelor ,i ta*elor la -u3etul statului:

acii$iile 'e io-ili2ri@

&lata 'o->#ilor ,i a ratelor sca'e#te@

r2scu&2rarea titlurilor eise 'e %#tre&ri#'ere:

82rsarea 'i8i'e#te%or c2tre ac$io#ari sau retra3erilor 'e )o#'uri 'e c2tre &ro&rietari.

;# )u#c$ie 'e 'atele 'is&o#i-ile ,i 'e i#teresele 3estiu#ii )i#a#ciare se &ot )ace

&re8iiu#i ale treoreriei %# -u3ete lu#are< triestriale< seestriale sau a#uale. Se %#$ele3e c2

e*actitatea esti2rilor este ai ic2 &e#tru orio#turi 'e ti& ai ari Ha#< seestru?. De

asee#ea< %# )u#c$ie 'e o'alitatea 'e luare %# calcul a %#cas2rilor ,i &l2$ilor se &oate 'isti#3e

u# -u3et -rut 'e treorerie cu&ri#>#' toate %#cas2rile ,i &l2$ile &erioa'ei ,i u# -u3et #eto-$i#ut &ri# a=ustarea &ro)itului #et cu 8e#iturile ,i celtuielile care #u a#tre#ea2 %#cas2ri<

res&ecti8 &l2$i< reult>#' e8olu$ia &re8ii-il2 a situa$iei )i#a#ciare a %#tre&ri#'erii.

-"1"1" Situa*ia zilnică a trezoreriei

(



;# caul %# care orio#tul 'e&2,e,te o lu#2 H! sau ( lu#i?< se utiliea2 u# &as il#ic

&e#tru &ria lu#2 si u# &as 'eca'al &e#tru lu#a Hlu#ile? ur2toare.

Di# &u#ct 'e 8e'ere al co#$i#utului< situa$ia este structurat2 %# %#cas2ri ,i &l2$i< iar %#

a#alitic se realiea2 o clasi)icare a acestora 'u&2 #atura i#strue#telor 'e &lat2 utiliate:8irae#te< cecuri< e)ecte coerciale.

Sursele 'e i#)ora$ii su#t 'e #atur2 co#ta-il2 H)acturi< e*trase 'e co#t< )i,ele 'e co#t

&ri8i#' clie#$ii< )ur#iorii< 'e-itorii ,i cre'itorii?< 'ar ,i e*traco#ta-il2 H-u3etul 'e treorerie %#

c2ul u#or e8e#ie#te si3ure sau cu e)ect ie'iat asu&ra treoreriei< sca'e#$ele &ri8i#'

%&ruuturile< statele 'e &lata ,i situa$iile &ri8i#' celtuielile sociale< &re8iiu#ile ser8iciilor

coerciale &ri8i#' e8olu$ia ci)rei 'e a)aceri< 'ate &ri8i#' co#'i$iile i&use 'e -2#ci %#

rela$iile lor cu %#tre&ri#'erile: rata 'o->#ii< coisioa#e?.

-"("naliza ,e co2,onente

/ E*&loatare< I#8esti$ii< "i#a#$are

Sta#'ar'ul 'e co#ta-ilitate I#ter#a$io#al IAS &ro&u#e o )or2 a ta-loului 'e

)i#a#$are< -aat2 &e a#alia )lu*urilor 'e treorerie ale i#tre&ri#'erii< 'e#uit2 Ta-loul 'e

treorerie. ;# ca'rul ta-loului< o&era$iile 'e treorerie su#t 3ru&ate &e trei )u#c$ii< e*&loatare<

i#8esti$ie ,i )i#a#$are.

Pe#tru )iecare )u#c$ie &or#i#' 'e la a#alia co&arati82 %#cas2rilor ,i &l2$ilor se

'eteri#2 sol'ul #et 'e treorerie. Elee#tele 'e 'etaliu s&eci)ice )iec2rei )u#c$ii< i&licit

&2r$i ale ta-loului se &rei#t2 ast)el:

O&era$ii 'e e*&loatare

Pri# aceast2 &arte a ta-loului se 'e3a=2 i#)ora$ia &ri8i#' eli-er2rile sau utili2rile 'e

resurse &e#tru tre-ui#$ele e*&loat2rii %#tre&ri#'erii. I#'icatorul / a#ali2 calculat )ii#' )lu*ul

#et 'e treorerie &ri8i#' e*&loatarea.

A,a cu s4a a#tici&at la Ta-loul 'e )i#a#$are )orula 'e &ri#ci&iu 'e calcul a acestui

i#'icator este:

(F



8e#ituri %#casate / celtuieli &l2tite.

Dou2 eto'e se &ot )olosi &e#tru 'eteri#area )lu*ului 'e treorerie 'i# e*&loatare<

eto'a ca&acit2$ii 'e auto)i#a#$are ,i eto'a )lu*urilor 'e e*&loatare.

Meto'a ca&acit2$ii 'e auto)i#a#$are se -aea2 &e corectarea ca&acit2$ii 'e

auto)i#a#$are cu 8aria$ia #ecesarului H#e8oi? %# )o#' 'e rule#t.

Cores&u#2tor celor 'ou2 8aria#te 'e sta-ilire a ca&acit2$ii 'e auto)i#a#$are<

e*ce'e#tul -rut 'e e*&loatare ,i reultatul #et co#ta-il< se 'i)ere#$ia2 ,i o'ul 'e structurarea 'atelor %# ca'rul &riei &2r$i a ta-loului 'e treorerie. Ast)el< %# caul %# care se &or#e,te 'e

la e*ce'e#tul -rut 'e e*&loatare< )lu*ul 'e treorerie &ri8i#' e*&loatarea se co#struie,te ast)el:

E*ce'e#tul -rut 'e e*&loatare

− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t

= E*ce'e#tul 'e treorerie 'i# e*&loatare

± Alte 8e#ituri 'i# e*&loatare ,i alte celtuieli 'e e*&loatare susce&ti-ile 'e a a#tre#a

o 8aria$ie 'e treorerie

± Alte 8e#ituri )i#a#ciare ,i alte celtuieli )i#a#ciare susce&ti-ile 'e a a#tre#a o

8aria$ie 'e treorerie

± Alte 8e#ituri e*ce&$io#ale ,i alte celtuieli e*ce&$io#ale susce&ti-ile 'e a a#tre#a o

8aria$ie 'e treorerie− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t %# a)ara e*&loat2rii

(



− I&oitul &e &ro)it

= "lu* 'e treorerie &ro8e#it 'i# e*&loatarea sau a)ectat e*&loat2rii

Dac2 ca&acitatea 'e auto)i#a#$are este calculat2 &or#i#' 'e la reultatul #et co#ta-il<

co&oi$ia &riei &2r$i a ta-loului 'e )i#a#$are se &rei#t2 ast)el:

Reultatul #et

− Celtuieli calculate Haortise#te ,i &ro8iioa#e 'i# e*&loatare< )i#a#$are ,ie*ce&$io#ale?

± Ve#ituri calculate H8e#ituri 'i# relu2ri 'e aorti2ri ,i &ro8iioa#e 'i# e*&loatare<

)i#a#ciare ,i e*ce&$io#ale?

+ Varia$ia 'e stocuri

± Tra#s)eruri 'e celtuieli %# co#tul 'e celtuieli 'e re&artiat asu&ra ai ultor

e*erci$ii H%#re3istrarea +1 [ 7F ?

+ Plusurile ,i i#usurile 'e 8aloare 'i# cesiu#ea acti8elor

− Ca&acitatea 'e auto)i#a#$are

− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t 'i# e*&loatare

− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t %# a)ara e*&loat2rii

Meto'a )lu*urilor 'e e*&loatare se &or#este 'e la 'eliitarea )lu*urilor 'e %#cas2ri ,i

&l2$i i#ter8e#ite %# asa 8e#iturilor ,i celtuielilor. E*e&lu< %# o'elul aerica# &ri8i#'

&ria &arte a ta-loului 'e treorerie se &rei#t2 ast)el:

;#casarea crea#telor / clie#$i

− Plata )ur#iorilor Hcu&2r2ri acitate?

+



− Plata celtuielilor 'e &erso#al

+ Di8i'e#te %#casate

+ Ve#ituri )i#a#ciare %#casate

− Celtuieli )i#a#ciare &l2tite

− I&oite ,i ta*e asiilate &l2tite

− Ra-ursarea asi3ur2rilor

± Alte %#cas2ri / &l2$i &i8i#' celtuielile ,i 8e#iturile

= "lu*ul #et 'e treorerie 3e#erat 'e acti8itatea cure#t2

Se &reciea2 c2 sua %# se#s al3e-ric a celor trei )lu*uri 'e treorerie tre-uie s2 )ie

e3al2 cu 8aria$ia 'e treorerie calculat2 ca 'i)ere#$2 %#tre treoreria la %#ci'erea e*erci$iului

,i treoreria la 'esci'erea e*erci$iului.Pe#tru NSC 'i# Ro>#ia< a&recie c2 &rei#t2 i#teres

s&re a )i i#strue#tat o'elul ta-lourilor 'e treorerie recoa#'at %# ca'rul re)orei 'e

Or'i#ul E*&er$ilor Co#ta-ili 'i# "ra#$a.

Mo'elul u#ui asee#ea Ta-lou 'e treorerie co&letat &e e*e&lul NSC se &rei#t2

ast)el:

De#uire E*4N

1

I. O&eraii 'e e*&loatare

E*ce'e#tul -rut 'e e*&loatare

− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t e*&loatare

= E*ce'e#t 'e treorerie 'i# e*&loatare

± Alte 8e#ituri cure#te ,i alte celtuieli cure#te susce&ti-ile 'e a a#tre#a o 8aria$ie

'e treorerie

± Alte 8e#ituri )i#a#ciare ,i alte celtuieli )i#a#ciare susce&ti-ile 'e a a#tre#a o

8aria$ie 'e treorerie

+1



± Alte 8e#ituri e*ce&$io#ale susce&ti-ile 'e a a#tre#a o 8aria$ie 'e treorerie

− Varia$ia #ecesarului %# )o#' 'e rule#t %# a)ara e*&loat2rii

= "lu* 'e treorerie &ro8e#it 'i# o&era$ii 'e e*&loatare HA ?

II. O&eraii 'e i#8estiii

Pre$ 'e cesiu#e a io-ili2rilor #ecor&orale

+ Pre$ 'e cesiu#e a io-ili2rilor cor&orale

+ Pre$ 'e cesiu#e a io-ili2rilor )i#a#ciare

+ Ra-ursarea o-$i#ut2 'i# crea#$ele io-iliate

− Cost 'e acii$ie sau 'e &ro'uc$ie a io-ili2rilor #ecor&orale

− Cost 'e acii$ie sau 'e &ro'uc$ie a io-ili2rilor cor&orale

− Cost 'e acii$ie sau 'e &ro'uc$ie a io-ili2rilor )i#a#ciare

− Celtuieli re&artiate &e ai ulte e*erci$ii

= "lu* 'e treorerie &ro8e#it 'i# o&era$ii 'e i#8esti$ii HB ?

III. O&eraii 'e )i#a#are

;#cas2ri reultate 'i# cre,terea 'e ca&ital+ Su-8e#$ii 'e i#8esti$ii &riite

+ Alte cre,teri ale )o#'urilor &ro&rii

+ Cre,tere 'e 'atorii )i#a#ciare

− Re'uceri 'e ca&italuri &ro&rii Ha#tre#ate 'e 'eco#t2ri?

− Ra-urs2ri 'e 'atorii )i#a#ciare

− Distri-u$ii 'e &lat2 %# cursul e*erci$iului

= "lu* 'e treorerie &ro8e#it 'i# o&era$ii 'e )i#a#$are HC?

IV. Variaia 'e treorerie HAYBYC?

Treorerie la 'esci'erea e*erci$iului HD?

Treorerie la %#ci'erea e*erci$iului HE?

Varia$ia 'e treorerie HD / E?

+!



-"-" naliza e.icien*ei sub .or2a ratelor

Re#ta-ilitatea ,i e)icie#$a su#t tr2s2turile )u#'ae#tale ale eco#oiei ,i auto#oiei

)i#a#ciare care a#3a=ea2 a3e#$ii eco#oici< &e calea reali2rii u#or &ro)ituri c>t ai ari.

E)icie#$a eco#oic2 este )ora corect2< cu cea ai lar32 s)er2 'e ac$iu#e< &e care o

%-rac2 ra$io#alitatea %# 'oe#iul acti8it2$ii eco#oice. Ea re&rei#t2 o ceri#$2

)u#'ae#tal2 care se i&u#e oric2rei acti8it2$i eco#oice ,i ac$iu#ii oric2rui a3e#t eco#oic.

O )or2 a e)icie#$ei este ,i re#ta-ilitatea acti8it2$ii eco#oice. Aceasta se realiea2

atu#ci c>#' res&ecti8e acti8itate are ca&acitatea 'e a &ro'uce &ro)it. Ratele 'e re#ta-ilitate

su#t co#stituite &ri# ra&ortarea u#ui reultat< )ie la sursele a#3a=ate< )ie la )lu*ul 'e acti8itate

care l4a 3e#erat. Varietatea i#'icatorilor i&lica$i %# calcul )ace &osi-il2 'eteri#area u#ui

#u2r< &ractice #eliitat< 'e rate ale re#ta-ilit2$ii. Ese#$ial &e#tru a#alia )i#a#ciar2 este

co#stituirea u#ui sste 'e rate care< &ri# structur2 ,i co#$i#ut< s2 re&rei#te u# i#strue#t 'e

lucru util< o&era$io#al ,i &er)ora#t.

Ratele ce urea2 su#t cele ai )olosite %# &ractica eco#oic2:

‣Rata re#ta-ilit2$ii coerciale.

‣Rata re#ta-ilit2$ii eco#oice.

‣Rata re#ta-ilit2$ii )i#a#ciare.

+(



-"-"1" Rata rentabilită*ii co2erciale

Rata re#ta-ilit2$ii coerciale arat2 e)icie#$a &oliticii coerciale Ha &rocesului 'e

a&ro8iio#are< stocare ,i 'es)acere?< ,i ai ales a &oliticii 'e &re$uri a a3e#tului eco#oic.

"orula 'e calcul este:

Rc [RECAW1

sau

Rc [ Re*CAW1

;# care: Rc / rata re#ta-ilit2$ii coerciale@

RE / reultatul e*&loat2rii@

CA / ci)ra 'e a)aceri@

Re* / reultatul e*erci$iului.

Nr.

crt.

I#'icator !1! !1! I#'ici

1 Ci)ra 'e a)aceri !K.KKK.F1 +!.7KF.+ 1<7K

! Reultatul 'i# e*&loatare !.!+.7 !.71.1FF 1<!++

( Rata re#ta-ilit2$ii coerciale <7 7<!

++



-"-"(" Rata rentabilită*ii econo2ice

Aceast2 rat2 2soar2 e)icie#$a i=loacelor ateriale ,i )i#a#ciare allocate %#tre3ii

acti8it2$i a %#tre&ri#'erii. Ca&italurile asu&ra c2rora se a#aliea2 &ro)ita-ilitatea su#t cele

a#3a=ate 'e %#tre&ri#'ere %# ca'rul e*erci$iului.

Re#ta-ilitatea eco#oic2 a acestor ca&italuri i#8estite #e a&are ca o re#ta-ilitate

i#tri#sec2 ce #u $i#e seaa 'e o'alitatea 'e &rocurare a lor H&ro&rii sau %&ruutate?. Este<'eci< i#'e&e#'e#t2 'e &olitica 'e )i#a#$are &roo8at2 'e %#tre&ri#'ere.


Re [ P-C&W1

;# care:

Re / rata re#ta-ilit2$ii eco#oice@

P- / &ro)it -rut@

C& / ca&ital &era#e#t@

A#alia ratei 'e re#ta-ilitate eco#oic2 #u se &oate )ace 'ec>t &ri# stu'ierea e8olu$iei%# ti& a i#'icatorilor ,i a co&o#e#telor acestora Hreultate< ca&italuri? re)eritoare la aceea,i

%#tre&ri#'ere. De asee#ea< rata re#ta-ilit2$ii eco#oice tre-uie s2 )ie su&erioar2 ratei 'e

i#)la$ie< &e#tru ca %#tre&ri#'erea s24,i &oat2 e#$i#e su-sta#$a eco#oic2.

Rata re#ta-ilit2$ii eco#oice tre-uie s2 re#ueree ca&italurile i#8estite la #i8elul

ratei i#ie 'e ra#'ae#t 'i# eco#oie Hrata e'ie a 'o->#ii? ,i al riscului eco#oic ,i

)i#a#ciar &e care l4au asuat )ur#iorii 'e ca&italuri Hac$io#arii ,i cre'itorii %#tre&ri#'erii?.

+7



Nr.

crt.


1 Pro)it -rut HP-? ++.!F 1F1.!K <!+

! Ca&ital &era#e#t HC&? 1(.K.1( 1(.K(.1!1 1<+

( Rata re#ta-ilit2$ii coerciale 7<(7 1<(

;# a#ul !1! se rearc2 o sc2'ere se#i)icati82 a ratei re#ta-ilit2$ii eco#oice.

Aceast2 sc2'ere se 'atore2 'ii#u2rii &ro)itului -rut@ 'e,i ca&italul &era#e#t a %#re3istrat o

cre,tere cu 1X< ea este #ese#i)icati82 )a$2 'e 'ii#uarea &ro)itului -rut cu KX. Aceast2

sc2'ere a ratei re#ta-ilit2$ii eco#oice 'e#ot2 o i#e)icie#$2 a i=loacelor ateriale ,i

)i#a#ciare allocate %#tr3ii acti8it2$i a %#tre&ri#'erii.

-"-"-" Rata de rentabilitate .inanciară

Aceast2 rat2 2soar2 ra#'ae#tul ca&italurilor &ro&rii< 'eci< al &lasae#tului

)i#a#ciar &e care ac$io#arii l4au )2cut &ri# cu&2rarea ac$iu#ilor %#tr&ri#'erii. Re#ta-ilitatea

)i#a#ciar2 reu#erea2 &ro&rietarii %#tre&ri#'erii< &ri# acor'area 'e 'i8i'e#te c2tre ace,tia ,i

&ri# cre,terea reer8elor care< %# )a&t< re&rei#t2 o cre,tere a a8erii &ro&rietarilor.


R) [ P#C&r W1

;# care: R) / rata re#ta-ilit2$ii )i#a#ciare@

P# / &ro)itul #et@

C&r / ca&ital &ro&riu@

Este 'e 'orit ca rata re#ta-ilit2$ii )i#a#ciare s2 )ie ai are 'ec>t rata e'ie a 'o->#ii 'e

&ia$2 &e#tru a )ace atracti8e ac$iu#ile %#tre&ri#'erii ,i a cre,te cursul lor -ursier.

+K



Nr.

crt.


1 Pro)it #et HP#? (!.7! F.1 <1!

! Ca&ital &ro&riu HC&? 1(.K.1( 1(.+.!1 1<(

( Rata re#ta-ilit2$ii coerciale 7<! <K!

;# a#ul !1! rata re#ta-ilit2$ii )i#a#ciare a %#re3istrat o sc2'ere se#i)icati82 )a$2 'e

!1!. Aceast2 sc2'ere arat2 i#e)icie#$a &las2rii ca&italului. Sc2'erea se 'atorea2 'ii#u2rii

se#i)icati8e a &ro)itului #et Hcu FFX? ceea ce 'e#ot2 o sc2'ere a re#ta-ilit2$ii )irei.Pe#tru

%#tre&ri#'erile care cotea2 la -urs2 se &oate calcula u# ra#'ae#t -ursier al acestora cu

a=utorul coe)icie#tului 'e ca&italiare -ursier2 PER.

PER [ Cursul -ursier al ac$iu#ii

Pro)itul &e ac$iu#e

PER 2soar2 'e c>te ori i#8estitorii su#t 'is&u,i s2 cu&ere &ro)itul &e ac$iu#e<

&eri$>#' o co&ara$ie a %#tre&ri#'erilor 'i# aceea,i raur2 eco#oic2. Alte rate< ce ai &ot

)i calculate &e#tru a a#alia e)icie#$a u#ei %#tre&ri#'eri< su#t &ree#tate %# ta-elul ur2tor:

I#'icator "orul5 'e calcul !1! !1!

1.Pro)it -rut ++.!F 1F1.!K

!.Acti8e totale !!.!(.K1 !.F.7

(.Celtuieli totale !F.KF.+(F +1.+(.F

+.Ve#ituri totale ++.!F 1F1.!K

7.Rata re#ta-ilit2$ii

acti8ului total

Pro)itul -rut * 1 (<(7 <F

Acti8e totale

K.Rata re#ta-ilit2$ii

resurselor co#suate

Pro)itul -rut * 1 !<7 <++

Celtuieli totale

+



.Rata re#ta-ilit2$ii

8e#iturilor

Pro)itul -rut * 1 !<7! <+++

Celtuieli totale

Se o-ser82 o sc2'ere< %# a#ul a#aliat< a celor trei rate calculate a#terior. Aceast2

sc2'ere s4a 'atorat< %# s&ecial< 'ii#u2rii &ro)itului -rut cu KX. Toto'at2< se rearc2 o

a=orare a celtuielilor totale cu ++<!X Hce a)ectea2 rata re#ta-ilit2$ii resurselor

co#suate< %# se#sul sc2'erii acesteia? ,i o 'ii#uare a 8e#iturilor totale cu 7<K(X

Ha)ectea2 rata re#ta-ilit2$ii 8e#iturilor %# se#sul sc2'erii?. Plec>#' 'e la 8alorile ratelor 'e

re#ta-ilitate calculate< &ute a&recia c2 societatea &rei#t2 o re#ta-ilitate sc2ut2 ,i este

#eatracti82 'i# &u#ct 'e 8e'ere al u#ui i#8estitor. ;#3ri=or2toare este ,i te#'i#$a %#re3istrat2 %#

a#ul a#aliat< 'e re'ucere a 8alorii ratelor 'e re#ta-ilitate.

-"-"0"Ratele de structură a ca,italurilor

Aceste rate caracteriea2 o'alit2$ile 'e )i#a#$are a i#8esti$iilor %#tre&ri#'erii. Se &ot

3ru&a %# :

HRate ale ecili-rului )i#a#ciar.

HRate ale %#'ator2rii.

Ratele ecili-rului )i#a#ciar co#stitue< 'e )a&t< e*&resia )o#'ului 'e rule#t< a #e8oii

'e )o#' 'e rule#t ,i a treoreriei< res&ecti8< a i&orta#$ei ,i e8olu$iei lor %# ti&.

Rata 'e )i#a#$are a acti8elor )i*e e8i'e#$ia2 e*iste#$a< sau #u< a u#ui )o#' 'e rule#t

Hr)r?< ciar a u#ui )o#' 'e rule#t &ro&riu Hr)&?. Este #oral ca aceste rate s2 )ie su&rau#itare.

r)r [ Ca&italuri &era#e#te

Acti8e )i*e -rute

+F



r)& [ Ca&italuri &ro&rii

Acti8e )i*e -rute

Calculul ratei 'e )i#a#$are a acti8elor )i*e:

Nr.

crt.

I#'icator !1! !1!

Ca&ital &ro&riu 1(.K.1( 1(.+.!1

Acti8e )i*e -rute 1!.F(.+ 1(.1K.+K!

Rata 'e )i#a#$are a acti8elor )i*e 1<F 1<

Rata 'e )i#a#$are a acti8elor )i*e %#re3istrea2 o 'ii#uare #ese#i)icati82 ceea ce

%#sea#2 c2 e*ist2 resurse &e#tru )i#a#$area acti8elor )i*e. Co&lee#tar cu aceste rate se

&oate calcula rata 'e )i#a#$are a #e8oii 'e )o#' 'e rule#t Hr)r?< care este 'e &re)erat s2 )ie< 'e

asee#ea< ai are ca 1< &e#tru a e8i'e#$ia e*iste#$a< la s)>r,itul e*erci$iului< a u#ei

treorerii #ete.

r)# [ "o#' 'e rule#t

Ne8oia 'e )o#' 'e rule#t

Nr.

crt.

I#'icator !1! !1!

1 "o#' 'e rule#t 1.KK.1K7 +K.K7

! Ne8oia 'e )o#' 'e rule#t 4 1F!.1F K(1.7((

( Rata 'e )i#a#$are a N"R 4 7<F7 1<7

+



;# !1! se co#stat2 o rat2 'e )i#a#$are a #e8oii 'e )o#' 'e rule#t su&rau#itar2 H1<7?<

ceea ce re)lect2 e*iste#$a la s)>r,itul e*erci$iului a u#ei treorerii #ete.

Ratele 'e treorerie< 'e asee#ea< co&lee#tare ratelor 'e )i#a#$are< 2soar2

ca&acitatea 'e &lat2 a %#tre&ri#'erii Hsol8a-ilitatea &e tere# scurt?. O 8aloare su&rau#itar2 a

acestor rate 'o8e'e,te c2< cel &u$i# &e tere# scurt< %#tre&ri#'erea are ca&acitatea 'e a4,i

acita 'atoriile e*i3i-ile.

Rata ca&acit2$ii 'e &lat2 a ciclului 'e e*&loatare

H#uit2 ,i rata 'e lici'are r1?: r1

[ Acti8e circula#te

Datorii e*i3i-ile &e tere# scurt

Rata ca&acit2$ii 'e &lat2 ie'iat2 H#uit2 ,i rata 'e treorerie ie'iat2 ri?:

ri [ Dis&o#i-ilit5i

Datorii ie'iate e*i3i-ile

Calculul ratei 'e treorerie

Nr.

crt.

I#'icator !1! !1!

1 Acti8e circula#te F.7+.+ .(.!7

! Dis&o#i-ilit2$i (F.77 (17.1!K

( Datorii &e tere# scurt F.((1.77! K.F!K.K(K

7



+ Rata 'e lici'itate 1<( 1<1+

7 Rata 'e treorerie ie'iat2 <7 <7

O rat2 a lici'ita$ii r1] 1 #e i#'ic2 e*iste#$a u#or acti8e circula#te ai ari 'ec>t

o-li3a$iile &e tere# scurt ,i< &ri# urare< utiliarea u#ei &2r$i a ca&italului &era#e#t &e#tru

)i#a#$area acti8it2$ii 'e e*&loatare. Deci< &e tere# scurt< %#tre&ri#'erea are ca&acitatea 'e a4

,i acita 'atoriile e*i3i-ile. ;# ceea ce &ri8e,te rata ca&acit2$ii 'e &lat2 ie'iat2< ri ^ 1<

co#'uc>#' la i&osi-ilitatea 'e &lat2 a o-li3a$iilor &e tere# scurt< 'oar cu #uerarul 'e cas2

,i 'is&o#i-ilit2$ile 'i# co#turile -a#care. Aceast2 situa$ie 8a 'eteri#a societatea la

%&ruuturi ce 8or a=ora 'atoriile %#tre&ri#'erii.

-"-"5"Rate ale +ndatorării

Ratele %#'ator2rii 2soar2 i&orta#$a %#'ator2rii &e#tru 3estiu#ea )i#a#ciar2 a

%#tre&ri#'erii .

a?.Rata %'ator5rii

r%

[ Datorii H&e tere# scurt ,i &e tere# lu#3?

Ca&italuri &ro&rii

-?.Rata 'atoriilor

)i#a#ciare caracteriea5

3ra'ul 'e %#'atorare &e

tere# lu#3:

[ Datorii )i#a#ciare &e tere# lu#3

Ca&italuri &era#e#te

71



r)'

c?. Rata cre'itelor 'e

treorerie caracteriea5

3ra'ul 'e %#'atorareH-a#car5? a acti8it5$ii 'e

e*&loatare:

rct

[ Cre'ite 'e treorerie

Ne8oia 'e )o#' 'e rule#t

'?.Rata ca&acit5$ii 'e ra-ursare

e*&ri5< %# #u5r 'e a#i< ca&acitatea

%#tre&ri#'erii 'e a ra-ursa 'atoriile)i#a#ciare

rcr

[ Datorii )i#a#ciare

Ca&acitate 'e auto)i#a#are

Rata ca&acit2$ii 'e ra-ursare a 'atoriilor )i#a#ciare ale societ2$ii se %#ca'rea2 %#

#orele i&use 'e -a#c2 Ha*i ( a#i?. Pe#tru o a#ali2 ai &ro)u#'2 a ratelor 'e

re#ta-ilitate &ree#tate se &roce'ea2 la 'esco&u#erea lor %# 'ou2 rate:

7!



Hrate 'e structur2 8aloric2 a ci)rei 'e a)aceri Hrate 'e ar=2?@

Hrate 'e rota$ie a ca&italurilor &ri# ci)ra 'e a)aceri.

Ratele 'e structur2 caracteriea2 co#'i$iile 'e e*&loatare eco#oic2 Hca&italuri

co#suate?< iar ratele 'e rota$ie caracteriea2 e)icacitatea ca&italurilor a#3a=ate 'e

%#tre&ri#'ere %# 'es)2,urarea acti8it2$ii sale eco#oice ,i )i#a#ciare.

Rate 'e re#ta-ilitate [ Rata 'e structur5 8aloric5

a CA

* Rata 'e rotaie a

ca&italurilor &ri# CA

Desco&u#erea ratelor 'e re#ta-ilitate e8i'e#$ia2 i#)lue#$a a 'oi )actori:

u# )actor ca#titati8 Har=a 'e acuulare?@

u# )actor calitati8 Hrota$ia ca&italurilor?@

Ratare#ta-ilit2$ii

eco#oice

&oate )i

'esco&us2

ast)el:

R1

[ Pro)it -rut [ Pro)it -rut * CACa&ital &era#e#t CA Rata r=ei 'e

eroare

Ca&ital &era#e#t rotaia

ca&italurilor

-"0" Pro9ra2 in.or2atic 3 Contabilitatea o,era*iunilor econo2ice ,ri6ind

decontările +n nu2erar

7(



Treoreria %#tre&ri#'erii re&rei#t2 u# ca&itol 8ast al co#ta-ilitatii a,a cu reulta 'i#

co#$i#utul &ree#tei lucr2ri< 'ar &e#tru e*e&li)icare co#ta-ilitatea o&era$iu#ilor eco#oice

&ri8i#' 'eco#t2rile %# #uerar %# lei ,i %# 8aluta< &ree#tate %# ca&itolul + al &ree#tei lucr2ri.

Ast)el a creat o -aa 'e 'ate 'e#uita GTREZORERIA ;NTREPRINDERII< a8>#'

're&t o-iecte ur2toarele ta-elele GDOCUMENT< RE9ISTRU DE CASA ;N LEI<

RE9ISTRUL DE CASA ;N VALUTA< GCONTUL CASA ,i GBALANJA.

1? O-iectul GDOCUMENT< este alc2tuit 'i# ur2toarele atri-ute: NR_CRT< DATA<

DEN_DOC< E0PLICAJIE< VAL_;NCAS_LEI< VAL_;NCAS_VAL< VAL_PLAT_LEI<

VAL_PLAT_VAL ,i are s&eci)icata 're&t ceie &riara atri-utul DEN_DOC.

!? O-iectul Gre3istru 'e casa ;# lei este alc2tuit 'i# ur2toarele atri-ute: NR_CRT<

DATA< DEN_DOC< E0PLICAJIE< VAL_;NCAS_LEI< VAL_PLAT_LEI<

SIMB_CT_CORESP ,i are s&eci)icata ceie &riara atri-utul DATA< iar ceie e*ter#a

atri-utul DEN_DOC.

(? O-iectul Gre3istru 'e casa ;# VALUTA este alc2tuit 'i# ur2toarele atri-ute:

NR_CRT< DATA< DEN_DOC< E0PLICAJIE< VAL_;NCAS_VAL< VAL_PLAT_VAL<

SIMB_CT_CORESP ,i are s&eci)icata ceie &riara atri-utul DATA< iar ceie e*ter#a

atri-utul DEN_DOC.

+? O-iectul GCONTUL CASA este alc2tuit 'i# ur2toarele atri-ute: SIMBOL_CT<

DATA< DEN_DOC< SIMB_CT_C< SOLD_;N_D< SOLD_;N_C< VAL_;NCAS_LEI<

VAL_PLAT_LEI< RULA`_D< RULA`_C< TOTAL_S_D< TOTAL_S_C< SOLD_"_D<

SOLD_"_C ,i are s&eci)icata ceie &riara atri-utul SIMBOL_CT< iar ceie e*ter#a atri-utul

DEN_DOC.

7? O-iectul GBALANJA este alc2tuit 'i# ur2toarele atri-ute: SIMBOL_CT<

DEN_CT< SOLD_;N_D< SOLD_;N_C< RULA`_D< RULA`_C< TOTAL_S_D< TOTAL_S_C<

SOLD_"_D< SOLD_"_C ,i are s&eci)icata ceie &riara atri-utul DEN_CT< iar ceie e*ter#a

atri-utul SIMBOL_CT.

7+



A. Pe#tru o&era$iu#ile &ri8i#' 'eco#t2rile %# #uerar %# lei< tra#s)erul 'e 'ate se 8a

)ace ast)el: 'atele %#re3istrate %# GDOCUMENT su#t tra#s)erate %# GCONTUL CASA< care

se 'e-itea2 sau se cre'itea2< iar %# )i#al su#t tra#s)erate %# GBALANJA .

;# &aralel 'atele 'i# G'ocue#t 8or )i tra#s)erate %# GRE9ISTRUL DE CASA ;N

LEI.

77

NR_CRT

DATAAT_VAL

DEN_DOC

E0PLICAJIEVAL-ÎNCAS_LEI

DOCU'ENT

SIMB_CTDATA

DEN_DOC

SOLD_ÎN_D

SOLD_ÎN_C

VAL_ÎNCAS_LEI

VAL_PLAT_LEI

CONTUL CASA

SIMB_CTDEN_CT

SOLD_ÎN_D

SOLD_ÎN_C

RULAJ_D

RULAJ_C

#!N=

Debie!"#

Tra#s)er

NR_CRT

DATA

DEN_DOC

EXPLICAŢIE

VAL-ÎNCAS_LEI

DOCU'ENT

NR_CRTDATA

DEN_DOC

EXPLICAŢIE

VAL_ÎNCAS_LEI

RE9ISTRU DE CASA ;N LEI



B. Pe#tru o&era$iu#ile &ri8i#' 'eco#t2rile %# #uerar %# 8aluta< tra#s)erul 'e 'ate se 8a

)ace 'oar 'i# GDOCUMENT %# GRE9ISTRUL DE CASA ;N VALUTA

7K

T$!%&'e$!

NR_CRT

DATA

DEN_DOC

EXPLICAŢIE

VAL-ÎNCAS_LEI

DOCU'ENT

NR_CRTDATA

DEN_DOC

EXPLICAŢIE

VAL_ÎNCAS_VAL

VAL PLAT VAL

RE9ISTRU DE CASA ;N VALUTA



;# aceste ta-ele 8or )i i#tro'use 'atele &ree#tate %# ca&itolul + GCo#ta-ilitatea

OPERAJIUNILOR eco#oice 3e#erate 'e e*iste#$a Şi i,c2rile co&o#e#telor treoreriei <

su-ca&itolul +.(. GCo#ta-ilitatea o&era$iu#ilor eco#oice &ri8i#' 'eco#t2rile %# #uerar< 'i#

&ree#ta lucrare.

PRO9RAM IN"ORMATIC

GCo#ta-ilitatea o&era$iu#ilor eco#oice &ri8i#' 'eco#t2rile %# #uerar

4 Docue#t

4 Co#tul casa

4 Bala#$a

4 Re3istrul 'e casa %# lei

4 Re3istrul 'e casa %# 8aluta

SET TALQ O""

CLEAR

CLOSE ALL

7

T$!%&'e$!



USE "IŞ MA9AZIE

\E [

DO \ILE \E [

b +< TO 1(<K7 DOUBL

\CODM [ SPACE H!?

\DENM [ SPACE H1?

\STOC [ SPACE H7?

\PREJ [ SPACE H1?

\NR"AC [ SPACE H(?

\DATA" [ SPACEHF?

\OBS [ SPACE H7?

b 7<1 SA CODM 9ET \CODM PICT

b K<1 SA DENM 9ET \DENM PICT

b <1 SA STOC 9ET \STOC PICT

b F<1 SA PREJ 9ET \PREJ PICT

b <1 SA NR"AC 9ET \NR"A PICT

b 1<1 SA DATA" 9ET \DATA" PICT

b 1(<1 SA OBS 9ET \OBS PICT

9O BOTTO

APPEND BLAN

REPL CODM< DENM< STOC< PREJ< NR"AC< DATA"< OBS

b 1K<1 SA CONTINUAJI N 9ET \R

READ

7F



ENDDO

SET TALQ O""

CLEAR

CLOSE ALL

USE "IŞ MA9AZIE

\E [

DO \ILE \E [

b +< TO 1(<K7 DOUBL

\CODM [ SPACE H!?

\DENM [ SPACE H1?

\STOC [ SPACE H7?

\PREJ [ SPACE H1?

\NR"AC [ SPACE H(?

\DATA" [ SPACEHF?

\OBS [ SPACE H7?

b 7<1 SA CODM 9ET \CODM PICT

b K<1 SA DENM 9ET \DENM PICT

b <1 SA STOC 9ET \STOC PICT

b F<1 SA PREJ 9ET \PREJ PICT

b <1 SA NR"AC 9ET \NR"A PICT

b 1<1 SA DATA" 9ET \DATA" PICT


7



9O BOTTO

APPEND BLAN

REPL CODM< DENM< STOC< PREJ< NR"AC< DATA"< OBS


READ

ENDDO

SET TALQ O""

CLEAR

CLOSE ALL

USE "AC1

\E [

DO \ILE \E [

b +< TO 1(<K7 DOUBL

\CODMIL [ SPACEH(?

\NUMEMIL [ SPACEH1F?

\CODM [ SPACE H!?

\DENM [ SPACE H1?

\UNITMS [ SPACE H(?

\DATA;NC [ SPACE HF?

\OBS [ SPACE H7?

b 7<1 SA CODMIL 9ET \CODMIL PICT

b K<1 SA NUMEMIL 9ET \NUMEMIL PICT

b <1 SA CODM 9ET \CODM PICT

K



b F<1 SA DENM 9ET \DENM PICT

b <1 SA UNITMS 9ET \UNITMS PICT

b 1<1 SA DATA;NC 9ET \DATA;NC PICT


9O BOTTO

APPEND BLAN

REPL CODMIL< NUMEMIL<CODM<DENM<UNITMS<DATA;NC<OBS


READ

ENDDO

SET TALQ O""

CLEAR

CLOSE ALL

USE "IŞ MA9AZIE

INDE ON DENM TO "

\DENM [

L[1

\" [

I[

DO \ILE \" [

b !<7 SA INTRODUCEJI DENUMIREA MATERIALULUI 9ET

\DENM PICT

READ

K1



CLEA

I" I [

b L<! SA 44444444444444444444444444444444

L[LY1

b L<! SA CODMdDENMdSTOCdPREJdNR"ACdDATA"dOBS

L[LY1

b L<! SA 44444444444444444444444444444444444444444444444444444444

L[LY1

I [ 1

ENDI"

SEEQ \DENM

I" "OUND H?

DO \ILE \DENM [ DENM

b L<( SA d

b L<7 SA CODM PICT

b L<17 SA DENM PICT

b L<! SA STOC PICT

b L<( SA PREJ PICT

b L<(( SA NR"AC PICT

b L<+1 SA DATA" PICT G

b L<7K SA OBS PICT

L[LY1

SQIP

K!



ENDDO

ENDI"

b !+<1 SA CONTINUAJI N 9ET \" PICT

READ

ENDDO

SET TALQ O""

CLEAR

CLOSE ALL

USE "IŞ MA9AZIE

INDE ON DENM TO "

\DENM [

L[1

\" [

I[

DO \ILE \" [

b !<7 SA INTRODUCEJI DENUMIREA MATERIALULUI 9ET

\DENM PICT

READ

CLEA

I" I [

b L<! SA 44444444444444444444444444444444

L[LY1

b L<! SA CODMdDENMdSTOCdPREJdNR"ACdDATA"dOBS

K(



L[LY1

b L<! SA 44444444444444444444444444444444444444444444444444444444

L[LY1

I [ 1

ENDI"

SEEQ \DENM

I" "OUND H?

DO \ILE \DENM [ DENM

b L<( SA d

b L<7 SA CODM PICT

b L<17 SA DENM PICT

b L<! SA STOC PICT

b L<( SA PREJ PICT

b L<(( SA NR"AC PICT

b L<+1 SA DATA" PICT G

b L<7K SA OBS PICT

L[LY1

SQIP

ENDDO

ENDI"

b !+<1 SA CONTINUAJI N 9ET \" PICT

READ

ENDDO

K+



SET TALQ O""

CLEAR

SET COLOR TO YRB

CLOSE ALL

\E [

DO \ILE \E^+

CLEA

b 1<1 TO 17<(7 DOVBL

b 11<1( SA ;NCRCARE "IŞIER "IS MA9AZIE

b 11<11 PROM _

b 1!<1( SA ;NCRCARE "IŞIER "IŞ INVENTAR

b 1!<11 PROM _

b 1(<1( SA ACTUALIZARE

b 1(<11 PROM _

b 1+<1( SA E0IT

b 11<11 SA PROM _

MENU TO LOE

I" \E[1

DO "IŞ MA9AZIE

DO "IŞ INVENTAR

ELSE

I" \E[!

DO ACTUALIZARE

K7



READ

ENDI"

ENDI"

ENDDO

SET TALQ O""

CLEAR

SET COLOR TO YRB

CLOSE ALL

\E [

DO \ILE \E^+

CLEA

b 1<1 TO 17<(7 DOVBL

b 11<1( SA ;NCRCARE "IŞIER "IS MA9AZIE

b 11<11 PROM _

b 1!<1( SA ;NCRCARE "IŞIER "IŞ INVENTAR

b 1!<11 PROM _

b 1(<1( SA ACTUALIZARE

b 1(<11 PROM _

b 1+<1( SA E0IT

b 11<11 SA PROM _

MENU TO LOE

I" \E[1

DO "IŞ MA9AZIE

KK



DO "IŞ INVENTAR

ELSE

I" \E[!

DO ACTUALIZARE

READ

ENDI"

ENDI"

ENDI"

ENDI"

ENDDO

CONC!U$II

;# ura 'ocue#tarii %#tre&ri#se la SC DELINUS PRODIMPE0 SRL a reu,it s2

realie o cu#oa,tere 'irect2 a realit2$ilor eco#oico4)i#a#ciare ,i 'e treorerie ale )irei.

Lucrarea 'e )ata re&rei#t2 o &reocu&are ese#$ial2 &e#tru orice )ir2< 'ar %# acela,i

ti& cu u# 3ra' are 'e co&le*itate.

Pe#tru a tra8ersa situa$iile co&le*e 3e#erate 'e )e#oe#e co#=u#cturale< o#etare<

te#olo3ice ,i 'e alt2 #atur2 este #ecesar2 i#i$ierea ,i &roo8area &era#e#t2 a u#or 2suri

'e cu#oa,tere a &er)ora#$elor te#ice< eco#oice ,i or3a#iatorice.

K



Pe &ia$a i#ter#2 a a,i#ilor ,i eci&ae#telor &e#tru )irele a3ricole ,i &e#tru

i#'ustrialiarea &ro'uselor a3ricole se a#i)est2 o te#'i#$2 'e i#stalare a u#ui e'iu

co#cure#$ial s&eci)ic trecerii la eco#oia 'e &ia$2.

;# aceste co#'i$ii< SC DELINUS PRODIMPE0 SRL a %#ce&ut s2 sit2 co#cure#$au#or )ire cu ca&ital 'e stat ,i cu &ro)il ase2#2tor. Se co#stat2 'e asee#ea< o u,oar2

te#'i#$2 'e se3e#tare a &ieii %#tre &ri#ci&alii &ro'uc2tori 'e utila=e ,i &iese 'e sci-

&e#tru a3ricultur2 ,i i#'ustria alie#tar2.

SC DELINUS PRODIMPE0 SRL este o-li3at5 s2 co#soli'ee actualele se3e#te 'e

&ia$2 &e#tru utila=e a3ricole ,i 'e i#'ustrie alie#tar2< acor'>#' ate#$ie &e#tru e*&loata$ii ici

,i i=locii< ,i &e#tru eci&ae#te ,i i#stala$ii &e#tru )irele &ri8ate 'e ici 'ie#siu#i 'i#

i#'ustria alie#tar2.

;# 3e#eral< se &oate a&recia c2 %#tre&ri#'erea a reistat sci-2rilor 'i# &erioa'a 'e

tra#i$ie< ,i4a &2strat ,i %-u#2t2$it &ro)ilul ,i clie#$ii< %# !+ a a8ut o situa$ie -u#2

co&arati8 cu a#ii a#teriori ,i co&arati8 cu alte societ2$i coerciale 'i# raura co#struc$iei

'e a,i#i.

;# si#te2 s4au i'e#ti)icat:

⊗ )le*i-ilitatea &ro'uc$iei 4 utila=e &e#tru a3ricultur2 H&iese 'e sci-< utila=e

te#olo3ice &e#tru i#'ustria alie#tar2 ,i 8i#i)ica$ie?< re&rei#t2 u# 'oe#iu

i&orta#t al %#tre&ri#'erii care 8a asi3ura o ai are sta-ilitate eco#oic2 %#

8iitor@

⊗ re$ea 'e 'istri-u$ie %# toat2 $ara< care s4a creat %# ti& ,i s4a &2strat %# ultiii

a#i cu toate 3reut2$ile ,i 'i)icult2$ile &ri# care au trecut at>t e*ecuta#tul c>t ,i

clie#$ii@

⊗ 'i8ersitatea o)ertelor 'e utila=e ,i &iese 'e sci- ast)el %#c>t &ot )i atra,i

#uero,i clie#$i ,i &e aceast2 cale s2 se asi3ure coe#i care s2 'eteri#e u#

3ra' cores&u#2tor 'e utiliare a ca&acit2$ilor 'e &ro'uc$ie.

⊗ Ho)ertei %#tre&ri#'erii %# ra&ort cu #i8elul calitate &re$ &oate )i are ,i ast)el

&oate reista ai -i#e co#cure#$ei@

⊗ %#tre&ri#'erea are o 'otare s&ecialiat5< o'er#2 care &oate )i a'a&tat2 la

)a-ricarea 'e &ro'use 'e serii ari caracteriate &ri# &rocese te#olo3iceo'er#e.

KF



"le*i-ilitatea &roceselor te#olo3ice #u #ecesit2 costuri i&orta#te.

⊗ tra'i$ia ,i e*&erie#$a %#tre&ri#'erii %# 'oe#iul &ieselor 'e sci- ,i utila=elor

&e#tru co#structii su#t rearca-ile ,i 3reu 'e realiat 'e alte %#tre&ri#'eri cu

&ro)il ase2#2tor@

⊗ %#tre&ri#'erea are e*clusi8itate %# 'oe#iul &relucr2rii aterialelor i#o*i'a-ile

%# 'i)erite &ro'use ,i st2&>#e,te te#ic ,i te#olo3ic acest 'oe#iu.

;#tre &ro-leele cu care se co#)ru#t5 u#itatea ,i care co#stitue 'e )a&t &u#cte care

tre-uie corectate< se &ot ai#ti:

⊗ ,colariarea ,i &re32tirea &erso#alului t>#2r 'i# u#itate@

⊗

re'ucerea cererii 'e utila=e &e#tru co#structii a)ectea2 ult sisteul actual 'e &ro'uc$ie al societ2$ii co#'uc>#' la o i#su)icie#t5 utiliare a ca&acit2$ilor ,i

resurselor ua#e@

⊗ seria ic5 %# care se utiliea2 u#ele re&ere &iese 'e sci- ca urare a

re'ucerii cererii< o-li35 u#eori societatea s2 e#$i#2 %# stare 'e )u#c$io#are

li#ii 'e )a-rica$ie sau utila=e care se )olosesc o )oarte scurt2 &erioa'2 'e ti&

&e a#. ;# aceste co#'i$ii &re$urile &ro'uselor su#t ari ,i 'e8i# #eco&etiti8e

&e &ia$a u#'e se %#t>l#esc cu &ro'uc2torii care 'es)ac o &ro'uc$ie 'e seriei=locie sau are@

⊗ starea te#ic2 ,i )u#c$io#al2 a utila=elor ,i i#stala$iilor este u# )actor care

asi3ur2 ati#3erea calit2$ii cores&u#2toare.

;# acest co#te*t ra#'ae#tul utila=elor &oate )i re'us< iar celtuielile &e#tru %#tre$i#ere<

)u#c$io#are si re&araii su#t cu !74(7X &este liitele a'ise@

⊗ structura 'e ti& ieraric &erite &ersoa#elor ,i co&artie#telor s24,i e*ercite

%# o' #oral atri-u$iile< co&ete#$ele ,i res&o#sa-ilit2$ile &e#tru realiarea

%# -u#e co#'i$ii a o-iecti8elor %#tre&ri#'erii@

⊗ &ro&rietatea 'e stat asu&ra &atrio#iului )r>#ea2 i#i$iati8a a#a3erilor ,i

e*ecuta#$ilor< e#$i#e i&orta#te )e#oe#e 'e ce#tralis ,i '2u#ea2

%#tre&ri#'erii@

⊗ 2surile 'e sta-iliare acro 4 eco#oic2 'ecla#,ate 'e &utere au 8iat

liitarea 'rastic2 a li#iilor 'e cre'ite %#so$ite 'e o cre,tere e#er3ic2 a

'o->#ilor< 'escura=>#' accesul societ2$ii la cre'ite< 2suri care s4au 'o8e'it a

K



)i co#tra&ro'ucti8e< 'eci co#trare sco&ului ,i a#ue acce#tuarea ,i ai

&uter#ic2 a 'ecli#ului eco#oic@

Pe#tru 'e&5,irea situa$iei eco#oico 4 )i#a#ciare 'e)a8ora-ile %# care se a)l5

a=oritatea u#it5ilor cu ca&ital 'e stat< SC DELINUS PRODIMPE0 SRL&oate a'o&ta o

serie 'e 5suri 'i#tre care cele ai ur3e#te 8iea5:

restructurarea societ2$ii< %# &riul r>#'< restructurarea or3a#iatoric2 ca &ro-le2

&rioritar2@

%-i#area &ro'uc$iei 'e serie are cu &ro'uc$ia 'e serie ic5@

sta-ilirea corect2 a ti&urilor 'e utila=e care s2 )ac2 o-iectul 'e &ro'uc$ie al societ2$ii %#

8iitor. A reultat clar c2 societatea #u &oate )ace )a$2 co#cure#$ei 'is&ers>#'u4,i resursele ,ie)orturile &e o 3a2 )oarte lar32 'e utila=e. Restr>#3erea &ro'uselor la (4+ 3ru&e 'e utila=e<

care au cerere ,i &ot )i &ro'use %# co#'i$ii co&etiti8e ca &re$ ,i calitate< re&rei#t2 u#a 'i#

&ro-leele societ2$ii@

%# 'oe#iul &ro'uselor &iese 'e sci- societatea tre-uie s2 se sta-ileasc2 %#tr4

u# se3e#t 'e &ia$5 care s2 )ie 3reu accesi-il co#cure#$ei.

Co#tractarea co#cure#$ei care %# &ree#t se a#i)est2 acti8< &oate )i realiata &ri#

o&tiiarea structurii ,i 2riii &ro'uc$iei 'e &iese 'e sci- si rete#olo3iarea si

o'er#iarea ca&acit2$ilor i&licate %# acest 'oe#iu.

Me#$i#erea ,i ciar l2r3irea )a-rica$iei &ieselor 'e sci- 'i# &ro'uc$ia i#ter#2< u#a

'i# 'irec$iile 'e 'e8oltare &osi-ile &e#tru SC DELINUS PRODIMPE0 SRL< #ecesit2

cu#oa,terea e*act2 a re&erelor care se cer ,i &e care alte societ2$i #u le &ro'uc< la #i8el

calitati8 ,i 'e &re$ solicitat 'e -e#e)iciari.



#I#!IO>R)IE?

1. Duţescu A. 9i' &e#tru %#$ele3erea ,i a&licarea Sta#'ar'elorI#ter#a$io#ale 'e Co#ta-ilitate< E'itura CECCAR<Bucure,ti< !1

!. Epuran M., Cotleţ D.,

Ineovan F., Pereş I.

Co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura 'e Vest< Tii,oara< 1F

(. Feleagă N., Ionaşcu I. Tratat 'e co#ta-ilitate )i#a#ciar2< E'itura Eco#oic2<Bucure,ti< 1F

+. Pântea I. P., Bodea !. Co#ta-ilitatea ro>#easc2 aro#iat2 cu Directi8eleCo#ta-ile Euro&e#e< E'itura I#telcre'o< De8a< !(

7. Pântea I. P.,

coordonator

Co#ta-ilitate &ractic2 / stu'ii 'e ca ,i teste 3ril2< E'ituraI#telcre'o< De8a< !(

K. Pântea I. P., Pop A,

coordonator"

Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2 a %#tre&ri#'erii< E'itura Dacia<Clu=4Na&oca< !+

K. Pop A. Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2 ro>#easc2 aro#iat2 cu

Directi8ele Co#ta-ile Euro&e#e ,i Sta#'ar'eleI#ter#a$io#ale 'e Co#ta-ilitate< E'itura I#telcre'o< De8a<

1



!!. #"stea M. Co#ta-ilitatea )i#a#ciar2< E'itura U#i8ersitar2< Bucure,ti<

!+F. $$$ Re3lee#t2ri co#ta-ile &e#tru a3e#$ii eco#oici<

Mi#isterul "i#a#$elor Pu-lice< E'itura Eco#oic2<Bucure,ti< !!. #o@ian Octa6ian GCo#ta-ilitatea )i#a#ciar2 a %#tre&ri#'erii< E'.

U#i8ersitar2< Bucure,ti< !+1. Du2itrean E" i

colaboratorii:GCo#ta-ilitate )i#a#ciar2< 8ol II< E'.Se'co Li-ris< Ia,i<!!

11. =u9ui Iuliana GCo#ta-ilitatea )lu*urilor 'e #uerar< E'. Eco#oic2<Bucure,ti< !!

1!. >8erasi2 $eno6ic

)usaru Doinandronie 'aria

)elea9a Niculae

)elea9a A'alciuB

!iliana

Co#ta-ilitate )i#a#ciara 4 o a-or'are euro&ea#a si

i#ter#atio#ala< 8ol. I si II< E'itura I#)oe3a< Bucuresti<!F.

DIZERTATIE Fluxurile de trezorerie prin prisma IAS7.doc

Documents

Transcript of DIZERTATIE Fluxurile de trezorerie prin prisma IAS7.doc