Universitatea “George Bariţiu” BraşovFacultatea de Ştiinţe EconomiceSecţia C.I.G.

A.E.F. 3

PROIECT LA ANALIZ Ă ECONOMICO-FINANCIARĂ

AUTOR:TINCU IOAN GRUPA: 0116

1. ANALIZA RENTABILITĂŢII

1.1 Analiza soldurilor intemediare de gestiune

Contul de profit şi pierdere al unei intreprinderi se prezintă astfel :

Cheltuieli Suma Venituri Suma

Consumuri de bunuri 1.200.000 Producţia vândută 2.000.000 - - Producţia stocată 500.000Impozite şi taxe 300.000 Producţia imobilizată 400.000Cheluieli cu personalul 700.000 Subvenţii pt. investitii 700.000Alte cheltuieli de exploatare

1.300.000Alte venituri din exploatare 1.400.000Venituri financiare 800.000

- - Venituri din vanzarea marfii 600.000Cheltuieli financiare 650.000 Venituri exceptionale din

operaţii De gestiune

1.100.000 - -

- -Chetuieli de exploatare privind Amortizările şi provizioanele

1.000.000 - -

Cheltuieli excepţionale privindOperaţiile de gestiune

1.250.000

- -

- -Impzitul pe profit 500.000Total 6.630.000 Total 7.500.000

Determinaţi soldurile intermdiare de gestiune. Marja comercială :

MC = Ven. din vânzarea mărfurilor – Costul mărfii vândute = 600

Producţia exerciţiului :

PE = PV + PS + PI = 2000000 + 500000 + 400000 = 2900000

Valoarea adăugată :

VA = MC + PE – Consumul de bunuri şi serv. = 2300000

Excedentul brut din exploatare :

EBE = VA + Subv. pt. inv. – Chelt. cu impoz., taxele şi vărsăm. asimilate – -Chelt. de personal = 2300000 + 700000 – 300000 – 700000 =2000000

Rezultatul exploatării :

Re = EBE + Alte ven. din expl. + Ven. din amort. şi proviz. de expl. – Alte ch. de expl. – Chelt. de expl. privind amort. şi proviz. = = 2000000 + 140000 + 0 – 1300000 –1000000 = 1100000

2

Rezultatul curent :

Rc = Re + Ven. fin – Chelt. fin = 1100000 + 800000 – 650000 = 1250000

Rezultatul excepţional :

Rexcept = Ven. except – Chelt. except = -150000

Rezultatul net :

Rn = Rc + Rexcept - Impozitul pe profit =600000

1.2 Analiza rezultatului exploatării O intreprindere prezintă următoarea situaţie :

Nr.crt Indicator Simbol Prevăzut Realizat

1 Venituri din exploatare Ve 23000 28000

2 Chltuieli din exploatare Che 21000 25000

3 Nr. mediu de salariaţi Ns 350 400

4 Rezultatul exploatării Re 2300 2600

5 Fondul total de timp de muncă T 650000 730000

6 Timpul mediu lucrat de un salariat

t 1900 1850

7 Productivitatea medie orarăstab. pe baza veniturilor

Wh 35 40

8 Profitul mediu la 1 leu Ve Pre 0,1 0,09

9 Prof.mediu recalc.la 1 leu Ve Pre - 0,085

10Valoarea medie anuală a mij.fixe :- mij.fixe direct productive

Mf

M'f

39002600

46503000

11 Producţia exercitată Qe 22000 29000

12 Gradul deînzestrare al muncii Mf / Ns 11,1 11,06

13 Ponderea m.fixe dirct productive M'f / Mf 66 64

14 Producţia exerciţiului la 1 leum.fixe direct productive Qe / M'f

8,4615 9,6666

15 Gradul de valorificare al Producţiei exercitate

Ve / Qe 1,04 0,,96

Explicaţi cum se modifică rezultatul exploatării şi ce factori influenţează această mdificare.

Re = Re1 – Re0 = 300 mil. Lei- influenţa modificării veniturilor din exploatare :

3

- modificarea fondului total de muncă :

- influenţa modificării numărului mediu de salariaţi :

- influenţa modificării timpului mediu pe salariat :

- influenţa modificării productivităţii medii orare :

- influenţa modificării profitului mediu la 1 leu Ve :

- influenţa modificării structurii veniturilor din exploatare :- influenţa modificării profitului mediu la 1 leu Ve pe tiuri de activităţi :

1.2 Analiza profitului aferent cifrei de afaceri

Explicaţi cum se modifică profitul aferent cifrei de afaceri şi ce factori influenţează această modificare.

N7r.crt Simbol Indicator Prevăzut Realizat

1 qvp CA evaluată în preţul de vânzare

21000 22500

2 qvc Chelt. totale aferente CA 19500 20635

3 qv1poVol.efectiv al prod.vândute evaluatîn preţuri medii

- 23740

4 qv1coVol.efectiv al prod.vândute evaluatpe bază de costuri efective

- 21957,5

5 Pr Suma profitului aferent CA 2300 26556 Pr Profit mediu la 1 leu CA (în lei) 0,1 0,11

A) primul model de analiză

Pr = Pr1 - Pr0 = 2465 – 2100 = 365 mil. Lei

- influenţa modificării volumului producţiei vândute :

4

- influenţa modificării structurii cifrei de afaceri :

- influenţa modificării costurilor complete unitare :

- influenţa modificării preţurilor de vânzare exclusiv TVA :

Se constată o creştere a profitului aferent cifrei de afaceri cu peste 3365 mil. lei. Analizând influenţele factorilor se remarcă:

- depăşirea volumului fizic al producţiei vândute are ca efect sporirea profitului cu 300 mil. lei. Rezultă că pentru producţia intreprinderii există cerere, respectiv piaţa nu este saturată.

- Structura cifrei de afaceri a influenţat profitul în sensul creşterii cu 402,8 mil. lei, situaţie care se explică prin creşterea ponderii produselor la care s-au prevăzut rate de rentabilitate mai mari decât rata medie prevăzută pe totalul intreprinderii.

- Costurile totale au exercitat o influenţă pozitivă asupra profitului rezultând o creştere cu 132.2 mil. lei situaţie determinată de reducerea costurilor produselor ce deţin ponderea principală în totalul produselor.

- Preţurile unitare s-au redus şi au determinat diminuarea masei profitului cu 160 mil. lei.

B) Al diolea model de analiză .

- influenţa modificării cifrei de afaceri :

- influenţa modificării volumului fizic al vânzărilor :

- influenţa modificării preţurilor :

- influenţa modificării profitului mediu :

5

- influenţa modificării structurii cifrei de afaceri :

- influenţa modificării preţului de vânzare :

- influenţa modificării costurilor complete unitare :

Creşterea profitului aferent cifrei de afaceri s-a obţinut atât pe seama sporirii cifrei de afaceri cât şi pe seama profitului mediu la 1 leu cifră de afaceri. Se connstată că volumul fizic al livrărilor a contribuit la creşterea profitului cu 174 mil. lei iar diminuarea preţurilor de vânzare au avut ca rezultat scăderea profitului cu 24 mil. lei.

1.3 Analiza ratelor de rentablitate

Explicaţi cum se modifică rata rentabilităţii resurselor consumate şi ce factori influenţează această modificare.Se va folosi tabelul anterior

- influenţa modificării structurii cifrei de afaceri :Simbol Indicator Prevăzut Realizat

1 qvp CA evaluată în preţul de vânzare

20000 21500

2 qvc Chelt. totale aferente CA 18000 19135

3 qv1poVol.efectiv al prod.vândute evaluatîn preţuri medii

- 21740

4 qv1coVol.efectiv al prod.vândute evaluatpe bază de costuri efective

- 19457,5

5 Pr Suma profitului aferent CA 2000 23656 Pr Profit mediu la 1 leu CA (în lei) 0,1 0,11

- influenţa modificării costurilor pe produs :

6

- influenţa modificării preţurilor :

Sporirea ratei rentabilităţii resurselor consumate s-a obţinut prin reducerea costurilor pe produse şi modificarea structurii vânzărilor iar scăderea preţurilor de vânzare influenţează reducerea ratei rentabilităţii. Potrvit specialiştilor, mărimea acestei rate trebuie să fie cuprinsă în intervalul 9 - 15 %.

1.3.2 Explicaţi cum se modifică rata rentabilităţii comerciale şi ce factori influenţează această modificare.Se va folosi tabelul de mai sus.

- influenţa modificării structurii cifrei de afaceri :

- influenţa modificării preţurilor de vânzare :

- influenţa modificării indicelui inflaţiei : presupunem Ip = 43,7%

- influenţa mofificării altor factori decât inflaţia :

- influenţa modificării costurilor pe produse :

7

Sporirea ratei rentabilităţii comerciale s-a obţinut prin modificarea structurii vânzărilor şi scăderea preţurilor de vânzare iar reducerea costurilor pe produse influenţează reducerea ratei rentabilităţii.

8