Jurnalul Oficialal Uniunii EuropeneISSN 1830-3625L 335Anul 5217 decembrie 2009Ediia n limba romnLegislaieCuprinsIActe adoptate n temeiul Tratatelor CE/Euratom a cror publicare este obligatorieDIRECTIVE.Directiva 2009/138/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 25 noiembrie 2009 privind accesul la activitate .i desf.urarea activitii de asigurare .i de reasigurare (Solvabilitate II)(1) Text cu relevan pentru SEE (1)1I(Acte adoptate n temeiul Tratatelor CE/Euratom a cror publicare este obligatorie)DIRECTIVE DIRECTIVA 2009/138/CE A PARLAMENTULUI EUROPEAN .I A CONSILIULUIdin 25 noiembrie 2009privind accesul la activitate .i desf.urarea activitii de asigurare .i de reasigurare (Solvabilitate II)(reformare)(Text cu relevan pentru SEE)PARLAMENTUL EUROPEAN .I CONSILIUL UNIUNII EUROPENE,avnd n vedere Tratatul de instituire a Comunitii Europene, n special articolul 47 alineatul (2) .i articolul 55,avnd n vedere propunerea Comisiei,avnd n vedere avizul Comitetului Economic .i Social European(1) JO C 224, 30.8.2008, p. 11. (1),dup consultarea Comitetului Regiunilor,hotrnd n conformitate cu procedura prevzut la articolul 251 din tratat(2) Poziia Parlamentului European din 22 aprilie 2009 (nepublicat ncn Jurnalul Oficial) .i Decizia Consiliului din 10 noiembrie 2009. (2),ntruct:(1) Urmtoarele directive urmeaz s fac obiectul mai multor modificri substaniale: prima Directiv a Consiliului 73/239/CEE din 24 iulie 1973 de coordonare a actelor cu putere de lege .i actelor administrative privind iniierea .i exercitarea activitii de asigurare general direct alta dect asigurarea de via(3) JO L 228, 16.8.1973, p. 3. (3), Directiva 78/473/CEE a Consiliului din 30 mai 1978 de coordonare a actelor cu putere de lege .i actelor administrative n domeniul coasigurrii comunitare(4) JO L 151, 7.6.1978, p. 25. (4), Directiva 87/344/CEE a Consiliului din22 iunie 1987 de coordonare a actelor cu putere de lege .i a actelor administrative privind asigurarea de protecie juridic(5) JO L 185, 4.7.1987, p. 77. (5), a doua Directiv a Consiliului 88/357/CEE din22 iunie 1988 de coordonare a actelor cu putere de lege .i a actelor administrative privind asigurarea general direct, alta dect asigurarea de via, .i de stabilire a dispoziiilor destinate s faciliteze exercitarea efectiv a libertii de a presta servicii(6) JO L 172, 4.7.1988, p. 1. (6), Directiva 92/49/CEE a Consiliului din18 iunie 1992 de coordonare a actelor cu putere de lege .i actelor administrative privind asigurarea general direct, alta dect asigurarea de via (a treia directiv privind asigurarea general)(7) JO L 228, 11.8.1992, p. 1. (7), Directiva 98/78/CE a Parlamentului European .i Consiliului din 27 octombrie 1998 privind supravegherea suplimentar a ntreprinderilor de asigurare .i de reasigurare care fac parte dintr-un grup de asigurare(8) JO L 330, 5.12.1998, p. 1. (8), Directiva 2001/17/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 19 martie 2001 privind reorganizarea .i lichidarea ntreprinderilor de asigurare(9) JO L 110, 20.4.2001, p. 28. (9), Directiva 2002/83/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din5 noiembrie 2002 privind asigurarea de via(10) JO L 345, 19.12.2002, p. 1. (10) .i Directiva 2005/68/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 16 noiembrie 2005 privind reasigurarea(11) JO L 323, 9.12.2005, p. 1. (11). Din motive de claritate, ar trebui s se procedeze la reformarea directivelor menionate.(2) Pentru a facilita iniierea .i desf.urarea activitilor de asigurare .i de reasigurare este necesar eliminarea diferenelor semnificative dintre legislaiile statelor membre privind normele care se aplic ntreprinderilor de asigurare .i de reasigurare. Prin urmare, ar trebui instituit un cadru juridic pentru a permite ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s .i desf.oare activitatea de asigurare pe piaa intern facilitnd, astfel, ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare cu sediul central n Comunitate acoperirea riscurilor .i obligaiilor situate n interiorul Comunitii.(3) Este n interesul bunei funcionri a pieei interne s se stabileasc norme coordonate privind supravegherea grupurilor de asigurare .i, n vederea protejrii creditorilor, privind procedurile de reorganizare .i lichidare referitoare la ntreprinderile de asigurare.(4) Este indicat ca anumite ntreprinderi care furnizeaz servicii de asigurare s nu fie acoperite de sistemul instituit prin prezenta directiv datorit dimensiunii lor, statutului lor legal, naturii lor fiind strns legate de sistemele publice de asigurare sau datorit serviciilor pe care le ofer. n plus, este de dorit excluderea anumitor instituii din anumite state membre, a cror activitate acoper numai un sector foarte restrns .i este limitat prin lege la un anumit teritoriu sau la anumite persoane.(5) ntreprinderile foarte mici de asigurare care ndeplinesc anumite condiii, inclusiv un nivel al venitului din prime brute subscrise mai mic de 5 milioane EUR, sunt excluse din domeniul de aplicare a prezentei directive. Cu toate acestea, toate ntreprinderile de asigurare .i reasigurare care sunt autorizate deja n conformitate cu directivele n vigoare, ar trebui s fie n continuare autorizate la data aplicrii prezentei directive. ntreprinderile care sunt excluse din domeniul de aplicare a prezentei directive ar trebui s se poat prevala de libertile fundamentale prevzute n tratat. ntreprinderile n cauz pot opta s solicite s fie autorizate n conformitate cu prezenta directiv pentru a beneficia de autorizaia unic prevzut de prezenta directiv.(6) Statele membre ar trebui s aib posibilitatea de a solicita nregistrarea ntreprinderilor care desf.oar activiti de asigurare .i reasigurare .i care sunt excluse din domeniul de aplicare a prezentei directive. Statele membre pot, de asemenea, s supun ntreprinderile n cauz supravegherii prudeniale .i legale.(7) Directiva 72/166/CEE a Consiliului din 24 aprilie 1972 privind apropierea legislaiilor statelor membre cu privire la asigurarea de rspundere civil auto .i introducerea obligaiei de asigurare a acestei rspunderi(1) JO L 103, 2.5.1972, p. 1. (1), cea de a .aptea Directiv a Consiliului 83/349/CEE din 13 iunie 1983 n temeiul articolului 54 alineatul (3) litera (g) din tratat, privind conturile consolidate(2) JO L 193, 18.7.1983, p. 1. (2), cea de a doua Directiv a Consiliului 84/5/CEE din 30 decembrie 1983 privind apropierea legislaiilor statelor membre privind asigurarea de rspundere civil pentru pagubele produse de autovehicule(3) JO L 8, 11.1.1984, p. 17. (3), Directiva 2004/39/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 21 aprilie 2004 privind pieele instrumentelor financiare(4) JO L 145, 30.4.2004, p. 1. (4) .i Directiva 2006/48/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 14 iunie 2006 privind accesul la activitate .i desf.urarea activitii instituiilor de credit(5) JO L 177, 30.6.2006, p. 1. (5) stabilesc normele generale n materie de contabilitate, rspundere civil auto, instrumente financiare .i instituii de credit .i stabilesc definiii n aceste domenii. Este oportun aplicarea unora dintre definiiile prevzute n respectivele directive n sensul prezentei directive.(8) Accesul la activitatea de asigurare sau de reasigurare ar trebui s fie supus unei autorizri prealabile. Prin urmare, este necesar stabilirea condiiilor .i procedurilor pentru acordarea respectivei autorizaii, precum .i pentru un eventual refuz.(9) Directivele abrogate prin prezenta directiv nu conin dispoziii n ceea ce prive.te gama de activiti de reasigurare pe care o ntreprindere de asigurare poate fi autorizat s le desf.oare. Statele membre pot s decid s adopte dispoziii n acest sens.(10) Trimiterile la ntreprinderile de asigurare sau reasigurare coninute n prezenta directiv ar trebui s includ ntreprinderile de asigurare .i reasigurare captive, cu excepia cazului n care respectivele ntreprinderi fac obiectul unor dispoziii speciale.(11) Avnd n vedere c prezenta directiv constituie un instrument esenial pentru realizarea pieei interne, ntreprinderilor de asigurare .i de reasigurare autorizate n statele membre de origine ar trebui sa li se permit desf.urarea, n ntreaga Comunitate, a oricrei sau a tuturor activitilor lor prin nfiinarea de sucursale sau prin furnizarea de servicii. A.adar, este oportun realizarea unei asemenea armonizri necesare .i suficiente pentru a obine recunoa.terea mutual a autorizaiilor .i a sistemelor de supraveghere .i, prin urmare, a unei autorizaii unice valabile pe ntreg teritoriul Comunitii .i care permite efectuarea supravegherii unei ntreprinderi de ctre statul membru de origine.(12) Directiva 2000/26/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 16 mai 2000 privind apropierea legislaiilor statelor membre referitoare la asigurarea de rspundere civil auto (a patra directiv privind asigurarea auto)(6) JO L 181, 20.7.2000, p. 65. (6) stabile.te normele de desemnare a reprezentanilor nsrcinai cu soluionarea daunelor. Respectivele norme ar trebui s se aplice n sensul prezentei directive.(13) ntreprinderile de reasigurare ar trebui s .i limiteze domeniul de activitate la reasigurare .i la operaiunile legate de aceasta. O asemenea cerin nu ar trebui s mpiedice o ntreprindere de reasigurare s desf.oare pentru clienii si activiti precum acordarea de consiliere statistic sau actuarial, analize de risc sau cercetare. Acestea pot include .i activiti .i funcii ale unui holding din sectorul financiar n sensul articolului 2 alineatul (8) din Directiva 2002/87/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 16 decembrie 2002 privind supravegherea suplimentar a instituiilor de credit, a ntreprinderilor de asigurare .i a ntreprinderilor de investiii care aparin unui conglomerat financiar(7) JO L 35, 11.2.2003, p. 1. (7). n orice caz, aceast cerin nu permite desf.urarea activitilor bancare .i financiare neasociate.(14) Protejarea deintorilor de polie de asigurare presupune c ntreprinderile de asigurare .i reasigurare sunt supuse unor cerine eficiente de solvabilitate care determin o alocare eficient a capitalului n Uniunea European. n lumina evoluiilor pieei, sistemul actual nu mai este adecvat. Prin urmare, este necesar introducerea unui nou cadru de reglementare.(15) n conformitate cu ultimele evoluii din domeniul managementului riscurilor, n contextul Asociaiei internaionale a autoritilor de supraveghere a asigurrilor, al Consiliului pentru standarde internaionale de contabilitate .i al Asociaiei internaionale de actuariat .i date fiind evoluiile recente din alte sectoare financiare, ar trebui adoptat o abordare economic bazat pe risc, care s motiveze ntreprinderile de asigurare .i de reasigurare s .i evalueze .i s .i gestioneze n mod adecvat riscurile. Armonizarea ar trebui mbuntit prin stabilirea de norme specifice pentru evaluarea activelor .i pasivelor, inclusiv a rezervelor tehnice.(16) Obiectivul principal al reglementrii .i supravegherii asigurrilor .i reasigurrilor l reprezint protejarea corespunztoare a deintorilor de polie de asigurare .i a beneficiarilor. Prin beneficiar se nelege orice persoan fizic sau juridic care are un drept n temeiul unui contract de asigurare. Alte obiective ale reglementrii .i supravegherii asigurrilor .i reasigurrilor care ar trebui luate n considerare, ns fr a compromite obiectivul principal, sunt stabilitatea financiar .i echitatea .i stabilitatea pieelor.(17) Se preconizeaz c regimul de solvabilitate stabilit prin prezenta directiv va contribui la o .i mai bun protecie a deintorilor de polie de asigurare. Acesta va impune statelor membre s pun la dispoziia autoritilor de supraveghere resursele necesare pentru ndeplinirea obligaiilor lor stabilite prin prezenta directiv. Acestea includ toate capacitile necesare, inclusiv resursele financiare .i umane.(18) Autoritile de supraveghere din statele membre ar trebui s dispun de toate mijloacele necesare pentru a asigura o desf.urare ordonat a activitii ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare n ntreaga Comunitate, indiferent dac acestea sunt realizate n baza dreptului de stabilire sau a libertii de a furniza servicii. Pentru a asigura eficiena supravegherii, toate aciunile ntreprinse de autoritile de supraveghere ar trebui s fie proporionale cu natura, amploarea .i complexitatea riscurilor inerente activitii unei ntreprinderi de asigurare sau reasigurare, indiferent de importana ntreprinderii n cauz pentru stabilitatea global a pieei.(19) Prezenta directiv nu ar trebui s fie o povar prea mare pentru ntreprinderile de asigurare mici .i mijlocii. Unul dintre instrumentele pentru atingerea acestui obiectiv este reprezentat de aplicarea adecvat a principiului proporionalitii. Acest principiu ar trebui s se aplice att cerinelor impuse asigurtorilor .i reasigurtorilor, ct .i activitii de exercitare a competenelor de supraveghere.(20) n special, prezenta directiv nu ar trebui s reprezinte o povar prea mare pentru ntreprinderile de asigurare specializate n furnizarea anumitor tipuri specifice de asigurri sau n furnizarea de servicii ctre anumite segmente de clieni .i ar trebui s recunoasc faptul c o astfel de specializare poate constitui un instrument valoros pentru managementul eficient .i eficace al riscului. Pentru realizarea acestui obiectiv .i pentru aplicarea adecvat a principiului proporionalitii, ar trebui prevzute dispoziii care s permit n mod expres ntreprinderilor s .i utilizeze propriile date pentru a calibra parametrii din modulele de risc de subscriere pentru formula standard a cerinei de capital de solvabilitate.(21) Prezenta directiv ar trebui s ia n considerare, de asemenea, natura specific a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare captive. Deoarece ntreprinderile n cauz acoper numai riscurile asociate grupului industrial sau comercial cruia i aparin, ar trebui s se adopte linii adecvate de aciune, n concordan cu principiul proporionalitii, pentru a reflecta natura, amploarea .i complexitatea activitii lor.(22) Supravegherea activitii de reasigurare ar trebui s ia n considerare caracteristicile specifice ale acestui sector, n special caracterul su general .i faptul c deintorii de polie de asigurare sunt, la rndul lor, ntreprinderi de asigurare sau de reasigurare.(23) Autoritile de supraveghere ar trebui s aib posibilitatea de a obine de la ntreprinderile de asigurare .i de reasigurare informaiile necesare pentru desf.urarea aciunilor de supraveghere, inclusiv, dac este cazul, informaii difuzate publicului de o ntreprindere de asigurare sau de reasigurare n temeiul unor cerine legate de raportrile financiare, cotarea la burs sau al altor cerine legale sau de reglementare.(24) Autoritile de supraveghere ale statului membru de origine ar trebui s fie responsabile de monitorizarea situaiei financiare a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare. n acest scop, acestea ar trebui s efectueze, periodic, analize .i evaluri.(25) Autoritile de supraveghere ar trebui s poat lua n considerare efectele pe care le au asupra managementului riscurilor .i activelor codurile voluntare de conduit .i transparen la care ader instituiile relevante care tranzacioneaz instrumente de investiii nereglementate sau alternative.(26) Punctul de plecare n ceea ce prive.te adecvarea cerinelor cantitative n sectorul asigurrilor l reprezint cerina de capital de solvabilitate. Prin urmare, n urma procesului de supraveghere, autoritile de supraveghere ar trebui s aib competena de a impune o majorare de capital fa de cerina de capital de solvabilitate numai n situaii excepionale, n cazurile prevzute n prezenta directiv. Scopul formulei standard a cerinei de capital de solvabilitate este de a reflecta profilul de risc al majoritii ntreprinderilor de asigurare .i de reasigurare. Cu toate acestea, pot exista unele cazuri n care abordarea standardizat nu reflect n mod corespunztor profilul de risc foarte specific al unei ntreprinderi.(27) Impunerea unei majorri de capital are un caracter excepional deoarece ar trebui s fie utilizat doar n ultim instan, atunci cnd alte msuri de supraveghere sunt ineficace sau inadecvate. n plus, termenul excepional ar trebui neles n contextul situaiei specifice a fiecrei ntreprinderi, mai degrab dect raportat la numrul de majorri de capital impuse pe o pia specific.(28) Majorarea de capital ar trebui meninut att timp ct nu sunt soluionate circumstanele care au determinat impunerea ei. n cazul unor deficiene semnificative ale modelului intern parial sau integral sau ale sistemului de guvernan, autoritile de supraveghere ar trebui s se asigure c ntreprinderea n cauz depune toate eforturile pentru a remedia deficienele care au dus la impunerea majorrii de capital. Cu toate acestea, majorarea de capital poate fi pstrat mai muli ani n cazul n care abordarea standardizat nu reflect n mod corespunztor profilul de risc specific unei ntreprinderi.(29) Anumite riscuri pot fi abordate n mod corespunztor doar prin intermediul cerinelor de guvernan .i nu cu ajutorul cerinelor cantitative reflectate n cerina de capital de solvabilitate. Prin urmare, un sistem de guvernan eficace este esenial pentru administrarea adecvat a ntreprinderii de asigurare .i pentru sistemul de reglementare.(30) Sistemul de guvernan include funcia de management al riscurilor, funcia de conformitate, funcia de audit intern .i funcia actuarial.(31) O funcie const n capacitatea administrativ de a ndeplini anumite sarcini de guvernan. Identificarea unei anumite funcii nu mpiedic ntreprinderea s hotrasc n mod independent cum va organiza aceast funcie n practic, cu excepia cazului n care se specific altfel prin prezenta directiv. Acest lucru nu ar trebui s conduc la cerine prea mpovrtoare, deoarece ar trebui s se in seama de natura, amploarea .i complexitatea activitilor ntreprinderii. Prin urmare, ar trebui s fie posibil ca aceste funcii s fie ndeplinite de propriul personal al ntreprinderii, s se poat baza pe consiliere din partea unor experi externi sau s poat fi externalizate ctre experi, n limitele stabilite prin prezenta directiv.(32) Mai mult, n ntreprinderile mai mici .i de complexitate mai redus, ar trebui s fie posibil ca o persoan sau o unitate organizatoric s poat ndeplini mai multe funcii, cu excepia funciei de audit intern.(33) Funciile incluse n sistemul de guvernan sunt considerate funcii cheie .i, prin urmare, sunt funcii importante .i critice.(34) Toate persoanele care ndeplinesc funcii cheie ar trebui s fie competente .i onorabile. Cu toate acestea, numai persoanele care ocup funcii cheie ar trebui s fie supuse cerinelor de notificare ctre autoritatea de supraveghere.(35) n scopul evalurii nivelului necesar de competen, ar trebui s fie luate n considerare ca factori suplimentari calificrile profesionale .i experiena persoanelor care conduc efectiv ntreprinderea sau dein alte funcii cheie.(36) Toate ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar trebui s realizeze, ca parte integrant a strategiei lor de afaceri, o evaluare regulat a nevoilor lor globale de solvabilitate, avnd n vedere profilul de risc specific (evaluarea intern a riscului .i a solvabilitii). Aceast evaluare nu necesit elaborarea unui model intern .i nu este utilizat pentru calcularea unei noi cerine de capital, alta dect cerina de capital de solvabilitate .i cerina de capital minim. Rezultatele fiecrei evaluri ar trebui raportate autoritii de supraveghere n cadrul informaiilor care trebuie furnizate n scopuri de supraveghere.(37) Pentru a asigura supravegherea eficace a funciilor sau activitilor externalizate, este foarte important ca autoritatea de supraveghere a ntreprinderii de asigurare sau reasigurare care externalizeaz s aib acces la toate datele relevante deinute de ctre furnizorul de servicii externalizate, indiferent dac acesta din urm este o entitate reglementat sau nereglementat, precum .i s poat efectua inspecii la faa locului. Pentru a ine seama de evoluiile pieei .i pentru a garanta respectarea n continuare a condiiilor de externalizare, autoritile de supraveghere ar trebui s fie informate nainte de externalizarea unor activiti sau funcii critice sau importante. Cerinele respective ar trebui s in seama de lucrrile forumului mixt (Joint Forum) .i s fie conforme cu normele .i practicile actuale din sectorul bancar, precum .i cu Directiva 2004/39/CE, precum .i n raport de aplicarea respectivei directive n cazul instituiilor de credit.(38) Pentru a garanta transparena, ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar trebui s fac publice - aceasta nsemnnd s pun la dispoziia publicului n format tiprit sau electronic, cu titlu gratuit, cel puin o dat pe an, informaii eseniale privind solvabilitatea .i situaia lor financiar, ntreprinderilor ar trebui s li se permit s fac publice n mod voluntar informaii suplimentare.(39) Ar trebui s fie elaborate prevederi privind schimbul de informaii ntre autoritile de supraveghere .i autoritile sau organismele care contribuie, prin funcia lor, la consolidarea stabilitii sistemului financiar. Prin urmare, este necesar s se precizeze condiiile n care se poate realiza schimbul de informaii menionat anterior. De asemenea, n cazul n care informaiile nu pot fi divulgate dect cu acordul explicit al autoritilor de supraveghere, acestea ar trebui s aib posibilitatea, dup caz, de a condiiona respectivul acord de respectarea unor condiii stricte.(40) Se impune promovarea convergenei supravegherii, nu numai cu privire la instrumentele de supraveghere, ci .i cu privire la practicile de supraveghere. Comitetul european al supraveghetorilor n asigurri .i pensii ocupaionale (CEIOPS) instituit prin Decizia 2009/79/CE a Comisiei(1) JO L 25, 29.1.2009, p. 28. (1) ar trebui s joace un rol important n acest sens .i s raporteze n mod regulat progresele realizate Parlamentului European .i Comisiei.(41) Obiectivul informrilor .i rapoartelor prezentate de CEIOPS n legtur cu majorrile de capital nu este de a limita utilizarea lor permis n temeiul prezentei directive, ci de a contribui la consolidarea convergenei supravegherii exercitate de autoritile de supraveghere din diversele state membre n ceea ce prive.te utilizarea majorrilor de capital.(42) Pentru a limita sarcina administrativ .i a evita suprapunerea sarcinilor, autoritile de supraveghere .i autoritile statistice naionale ar trebui s coopereze .i s fac schimb de informaii.(43) n scopul consolidrii activitii de supraveghere a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare .i pentru protejarea deintorilor de polie de asigurare, auditorii legali n sensul Directivei 2006/43/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 17 mai 2006 privind auditul legal al conturilor anuale .i al conturilor consolidate(1) JO L 157, 9.6.2006, p. 87. (1) ar trebui s aib datoria de a raporta prompt orice fapte care pot avea efecte serioase asupra situaiei financiare sau organizrii administrative a unei ntreprinderi de asigurare sau reasigurare.(44) ntreprinderile de asigurare care desf.oar att activiti de asigurare de via, ct .i activiti de asigurare general ar trebui s gestioneze separat respectivele activiti pentru a proteja interesele deintorilor de polie de asigurare de via. n special, respectivele ntreprinderi ar trebui s fie supuse acelora.i cerine de capital ca .i cele aplicabile unui grup de asigurare echivalent, compus dintr-o ntreprindere de asigurare de via .i o ntreprindere de asigurare general, innd seama de transferabilitatea crescut a capitalului n cazul ntreprinderilor de asigurare compozite.(45) Evaluarea situaiei financiare a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare ar trebui s se bazeze pe principii economice solide .i s foloseasc n mod optimal informaiile furnizate de pieele financiare, precum .i datele general disponibile privind riscurile tehnice de asigurare. n special, cerinele de solvabilitate ar trebui s se bazeze pe o evaluare economic a ntregului bilan.(46) Standardele de evaluare n scopuri de supraveghere ar trebui s fie compatibile cu evoluiile internaionale din domeniul contabilitii, n msura n care este posibil, astfel nct s limiteze sarcina administrativ a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare.(47) n conformitate cu abordarea respectiv, cerinele de capital ar trebui s fie acoperite din fonduri proprii, indiferent dac este vorba de elemente din bilan sau din afara bilanului. Deoarece nu toate resursele financiare asigur absorbia total a pierderilor nici n cazul lichidrii .i nici n cazul continurii activitii, elementele de fonduri proprii ar trebui clasificate n conformitate cu criterii de calitate pe trei ranguri, iar valoarea fondurilor proprii eligibil pentru a acoperi cerinele de capital ar trebui limitat n consecin. Limitele aplicabile elementelor de fonduri proprii ar trebui s se aplice doar pentru a determina solvabilitatea ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare .i nu ar trebui s restricioneze .i mai mult libertatea respectivelor ntreprinderi n ceea ce prive.te gestionarea intern a capitalurilor lor.(48) n general, activele care sunt libere de orice sarcini previzibile sunt disponibile s absoarb pierderile cauzate de fluctuaii negative ale pieei, att n perspectiva continurii activitilor, ct .i n caz de lichidare. Prin urmare, marea majoritate a excedentului de active fa de pasive, evaluat n conformitate cu principiile prevzute n prezenta directiv, ar trebui considerat drept capital de foarte bun calitate (rangul 1).(49) Nu toate activele unei ntreprinderi sunt libere de restricii. n unele state membre, anumite produse constituie structuri delimitate n cadrul unor fonduri, care dau unei clase de deintori de polie de asigurare drepturi mai importante la active n cadrul propriului lor fond. De.i aceste active sunt incluse la calcularea excedentului de active fa de pasive pentru determinarea fondurilor proprii, n realitate ele nu pot fi puse la dispoziie pentru acoperirea riscurilor din afara fondului restricionat. Pentru a asigura consecvena cu abordarea economic, evaluarea fondurilor proprii trebuie ajustat pentru a reflecta natura diferit a activelor care fac parte dintr-un mecanism restricionat. n mod similar, metoda de calcul a cerinei de capital de solvabilitate ar trebui s reflecte reducerea concentrrii/ diversificrii conexe fondurilor restricionate n cauz.(50) n unele state membre este o practic curent ca ntreprinderile de asigurare s vnd produse de asigurri de via pentru care deintorii de polie de asigurare .i beneficiarii contribuie la capitalul de risc al ntreprinderii n schimbul randamentului total sau parial al contribuiilor. Aceste profituri acumulate reprezint fonduri surplus aflate n proprietatea entitii juridice n care sunt generate.(51) Fondurile surplus ar trebui evaluate n conformitate cu abordarea economic prevzut n prezenta directiv. n acest scop, simpla referire la evaluarea fondurilor surplus n conturile anuale statutare nu ar trebui s fie suficient. n conformitate cu cerinele privind fondurile proprii, fondurile surplus ar trebui s fac obiectul criteriilor prevzute n prezenta directiv privind clasificarea pe ranguri. Acest lucru nseamn, printre altele, c numai fondurile surplus care ndeplinesc cerinele pentru a fi clasificate la rangul 1 ar trebui considerate capital de rangul 1.(52) Asociaiile mutuale .i de tip mutual cu contribuii variabile pot solicita membrilor lor contribuii suplimentare (contribuii suplimentare ale membrilor) pentru a majora volumul resurselor financiare pe care le dein pentru absorbia pierderilor. Contribuiile suplimentare ale membrilor pot reprezenta o surs important de finanare pentru asociaiile mutuale .i de tip mutual, inclusiv atunci cnd acestea se confrunt cu fluctuaii negative ale pieei. Prin urmare, contribuiile suplimentare ale membrilor ar trebui recunoscute ca elemente suplimentare de fonduri proprii .i tratate n consecin din punctul de vedere al solvabilitii. n special, n cazul asociaiilor mutuale sau de tip mutual ale armatorilor cu contribuii variabile, care acoper numai riscuri maritime, solicitarea de contribuii suplimentare din partea membrilor este o practic veche, supus unor modaliti de recuperare specifice, iar cuantumul aprobat al acestor contribuii suplimentare ale membrilor ar trebui tratat drept capital de bun calitate (rangul 2). n mod similar, n cazul altor asociaii mutuale sau de tip mutual n cadrul crora contribuiile suplimentare ale membrilor sunt de o calitate similar, cuantumul aprobat al acelor contribuii suplimentare ale membrilor ar trebui tratat, de asemenea, drept capital de bun calitate (rangul 2).(53) Pentru a permite ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s-.i ndeplineasc angajamentele fa de deintorii de polie de asigurare .i beneficiari, statele membre ar trebui s impun respectivelor ntreprinderi constituirea de rezerve tehnice adecvate. Principiile .i metodele actuariale .i statistice pe care se bazeaz calcularea acestor rezerve tehnice ar trebui armonizate n ntreaga Comunitate, pentru a obine o mai bun comparabilitate .i transparen.(54) Calcularea rezervelor tehnice ar trebui s fie conform cu evaluarea activelor .i a altor obligaii/pasive, cu piaa .i cu evoluiile internaionale n materie de contabilitate .i supraveghere.(55) Prin urmare, valoarea rezervelor tehnice ar trebui s corespund sumei pe care o ntreprindere de asigurare sau de reasigurare ar trebui s o plteasc dac .i-ar transfera imediat drepturile .i obligaiile contractuale ctre o alt ntreprindere. n consecin, valoarea rezervelor tehnice ar trebui s corespund sumei pe care o alt ntreprindere de asigurare sau de reasigurare (ntreprinderea de referin) ar putea s o solicite pentru a prelua .i a respecta obligaiile contractuale de asigurare .i reasigurare de baz. Valoarea rezervelor tehnice ar trebui s reflecte caracteristicile portofoliului de asigurri de baz. Prin urmare, informaiile care se raporteaz n mod specific la o ntreprindere, cum ar fi informaii privind gestionarea daunelor .i cheltuielile, ar trebui folosite la calcularea rezervelor tehnice doar n msura n care respectivele informaii permit ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s reflecte mai bine caracteristicile portofoliului de asigurri de baz.(56) Prezumiile fcute cu privire la ntreprinderea de referin care se presupune c va prelua .i va respecta obligaiile de asigurare .i reasigurare de baz ar trebui armonizate n ntreaga Comunitate. n special, prezumiile referitoare la ntreprinderea de referin, fcute pentru a determina dac .i n ce msur efectele diversificrii ar trebui luate n considerare la calcularea marjei de risc, ar trebui analizate n cadrul evalurii impactului msurilor de aplicare .i, ulterior, ar trebui armonizate la nivel comunitar.(57) Pentru calcularea rezervelor tehnice ar trebui s fie posibil folosirea de interpolri .i extrapolri rezonabile pe baza unor valori de pia observate n mod direct.(58) Este necesar ca valoarea actualizat estimat a obligaiilor de asigurare s fie calculat pe baz de informaii actuale .i credibile .i ipoteze realiste, innd seama de garaniile financiare .i de opiunile din contractele de asigurare .i reasigurare, pentru a furniza o evaluare economic a obligaiilor de asigurare sau reasigurare. Ar trebui s fie impus utilizarea unor metode actuariale eficiente .i armonizate.(59) Pentru a reflecta situaia specific a ntreprinderilor mici .i mijlocii, ar trebui prevzute abordri simplificate pentru calcularea rezervelor tehnice.(60) Regimul de supraveghere ar trebui s prevad, pe de o parte, o cerin privind fondurile proprii care variaz n funcie de riscuri, bazat pe un calcul prospectiv, pentru a se asigura intervenia precis .i la timp a autoritilor de supraveghere (cerina de capital de solvabilitate) .i un nivel minim de securitate sub care nu ar trebui s se situeze resursele financiare (cerina de capital minim). Ambele cerine de capital ar trebui s fie armonizate la nivelul ntregii Comuniti pentru a se asigura un grad adecvat de protecie a deintorilor de polie de asigurare. Pentru buna funcionare a prezentei directive, ar trebui s existe o scar adecvat de intervenie ntre cerina de capital de solvabilitate .i cerina de capital minim.(61) Pentru a reduce eventualele efecte prociclice nejustificate ale sistemului financiar .i pentru a evita situaia n care ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar fi obligate n mod nejustificat s obin capital suplimentar sau s .i vnd investiiile ca urmare a unor evoluii nefavorabile temporare pe pieele financiare, modulul risc de pia al formulei standard pentru cerina de capital de solvabilitate ar trebui s includ un mecanism de ajustare simetric fa de variaia preurilor aciunilor. n plus, n eventualitatea unor scderi excepionale ale pieelor financiare .i n cazul n care acest mecanism de ajustare simetric nu este suficient pentru a permite ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s respecte cerina de capital de solvabilitate, ar trebui s se prevad posibilitatea ca autoritile de supraveghere s prelungeasc perioada n care ntreprinderile de asigurare .i reasigurare trebuie s .i refac nivelul de fonduri proprii eligibile, necesare pentru a acoperi nivelul cerinei de capital de solvabilitate.(62) Cerina de capital de solvabilitate ar trebui s reflecte un nivel al fondurilor proprii eligibile care s permit ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s absoarb pierderile semnificative .i s garanteze n mod rezonabil deintorilor de polie de asigurare .i beneficiarilor c plile se vor efectua la scaden.(63) Pentru a se asigura c dein n permanen fonduri proprii eligibile la nivelul cerinei de capital de solvabilitate, innd seama de eventualele modificri ale profilului lor de risc, ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar trebui s calculeze cerina de capital de solvabilitate cel puin o dat pe an, s o monitorizeze constant .i s o recalculeze ori de cte ori profilul de risc sufer o modificare semnificativ.(64) Pentru a promova managementul corect al riscurilor .i a alinia cerinele de capital regulamentare cu practicile din domeniu, ar trebui ca cerina de capital de solvabilitate s fie stabilit ca fiind capitalul economic deinut de ntreprinderile de asigurare .i reasigurare pentru a garanta c falimentul nu intervine mai des dect o dat la 200 de cazuri sau, dac nu, c ntreprinderile n cauz vor mai fi n msur, cu o probabilitate de cel puin 99,5 %, s .i ndeplineasc obligaiile fa de deintorii de polie de asigurare .i beneficiari n urmtoarele 12 luni. Acest capital economic ar trebui calculat pe baza profilului real de risc al respectivelor ntreprinderi, innd seama de impactul posibilelor tehnici de diminuare a riscurilor, precum .i de efectele diversificrii.(65) Ar trebui s fie elaborate prevederi pentru stabilirea unei formule standard de calculare a cerinei de capital de solvabilitate, pentru a permite tuturor ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare s .i evalueze capitalul economic. n ceea ce prive.te structura formulei standard, ar trebui adoptat o abordare modular, ceea ce nseamn c expunerea individual la fiecare categorie de risc n parte ar trebui evaluat ntr-o prim faz .i agregat ntr-o a doua faz. n cazul n care utilizarea unor parametri specifici ntreprinderii permit o mai bun reflectare a profilului de risc de subscriere al ntreprinderii, acest lucru ar trebui permis, cu condiia ca ace.ti parametri s fie obinui utiliznd o metod standard.(66) Pentru a reflecta situaia specific a ntreprinderilor mici .i mijlocii, ar trebui s fie elaborate abordri simplificate ale calculrii cerinei de capital de solvabilitate n conformitate cu formula standard.(67) n principiu, noua abordare bazat pe risc nu include conceptul de limite cantitative ale investiiilor .i criterii de eligibilitate a activelor. Cu toate acestea, ar trebui s fie posibil introducerea unor limite de investiii .i de criterii de eligibilitate a activelor pentru a lua n considerare riscurile care nu sunt acoperite n mod adecvat de un submodul al formulei standard.(68) Pentru a reflecta abordarea orientat spre risc a cerinei de capital de solvabilitate, ar trebui s existe posibilitatea, n circumstane specifice, de a utiliza n locul formulei standard modele interne integrale sau pariale pentru calcularea respectivei cerine. Pentru a asigura deintorilor de polie de asigurare .i beneficiarilor un nivel echivalent de protecie, asemenea modele interne ar trebui s fac obiectul aprobrii prealabile de ctre autoritile de supraveghere pe baza unor procese .i standarde armonizate.(69) n cazul n care valoarea fundurilor proprii de baz eligibile scade sub cerina de capital minim, ar trebui retras autorizaia ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare dac respectivele ntreprinderi nu pot s .i restabileasc rapid nivelul fondurilor proprii de baz eligibile la nivelul cerinei de capital minim.(70) Cerina de capital minim ar trebui s asigure un nivel minim sub care nu ar trebui s se situeze resursele financiare. Este necesar ca nivelul respectiv s fie calculat n conformitate cu o formul simpl, care s fie supus unor limite maxime .i minime bazate pe cerina de capital de solvabilitate n funcie de riscuri pentru a permite o scar gradual de intervenie pentru autoritile de supraveghere, .i s se bazeze pe date care pot fi auditate.(71) ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar trebui s aib active de calitate suficient pentru a-.i acoperi cerinele financiare generale. Toate investiiile deinute de ntreprinderile de asigurare .i reasigurare ar trebui gestionate n conformitate cu principiul persoanei prudente.(72) Statele membre nu ar trebui s impun ntreprinderilor de asigurare sau reasigurare s .i investeasc activele n anumite categorii de active, astfel de cerine fiind incompatibile cu libera circulaie a capitalului prevzut la articolul 56 din tratat.(73) Este necesar s se interzic orice dispoziii care autorizeaz statele membre s impun constituirea de active ca garanii de acoperire a rezervelor tehnice ale unei ntreprinderi de asigurare sau reasigurare, oricare ar fi forma pe care ar mbrca-o respectiva obligaie, n cazul n care asigurtorul este reasigurat de o ntreprindere de asigurare sau reasigurare autorizat n temeiul prezentei directive sau de o ntreprindere dintr-o ar ter atunci cnd regimul de solvabilitate al respectivei ri tere a fost considerat echivalent.(74) Pn n prezent, cadrul juridic nu a stabilit criterii detaliate pentru evaluarea prudenial a unei achiziii propuse .i nici o procedur de aplicare a acestor criterii. Prin urmare, este necesar o clarificare a criteriilor .i a procesului de evaluare prudenial pentru a oferi certitudinea juridic, claritatea .i predictibilitatea necesare cu privire la procesul de evaluare, precum .i la rezultatul acestuia. Aceste criterii .i proceduri au fost introduse prin dispoziiile din Directiva 2007/44/CE. n ceea ce prive.te asigurarea .i reasigurarea, dispoziiile respective ar trebui, prin urmare, s fie codificate .i integrate n prezenta directiv.(75) Prin urmare, este esenial o armonizare maxim a acestor proceduri .i evaluri prudeniale la nivelul Comunitii. Cu toate acestea, dispoziiile privind participaiile calificate nu ar trebui s mpiedice statele membre s impun ca autoritile de supraveghere s fie informate cu privire la achiziionarea de participaii inferioare pragurilor stabilite n respectivele dispoziii, atta timp ct statul membru nu impune n acest scop mai mult de un prag suplimentar mai mic de 10 %. Respectivele dispoziii nu ar trebui s mpiedice autoritile de supraveghere nici de la formularea de recomandri generale cu privire la momentul din care asemenea participaiuni sunt considerate ca avnd o influen semnificativ.(76) Avnd n vedere mobilitatea crescnd a cetenilor Uniunii, asigurarea de rspundere civil auto este din ce n ce mai mult oferit pe o baz trans-frontalier. Pentru a menine buna funcionare a sistemului de carte verde .i nelegerile ntre birourile naionale de asigurtori auto, este oportun ca statele membre s poat impune ntreprinderilor de asigurare care ncheie asigurri de rspundere civil auto pe teritoriul lor prin furnizare de servicii s devin membre .i s participe la finanarea biroului naional, precum .i a fondului de garantare creat n respectivul stat membru. Statul membru n care se furnizeaz serviciile ar trebui s impun ntreprinderilor care ncheie asigurri de rspundere civil auto numirea unui reprezentant pe teritoriul su care s colecteze toate informaiile necesare privind daunele .i s reprezinte ntreprinderea respectiv.(77) n cadrul unei piee interne, este n interesul deintorului de poli de asigurare s aib acces la cea mai larg gam de produse de asigurare oferite n Comunitate. Statul membru n care este situat riscul sau statul membru al angajamentului ar trebui, prin urmare, s se asigure c nu exist nici un obstacol n calea comercializrii pe teritoriul su a produselor de asigurare oferite spre vnzare n Comunitate, n msura n care acestea nu contravin dispoziiilor legale de interes general n vigoare n statul membru respectiv .i atta timp ct interesul general nu este protejat de normele din statul membru de origine.(78) Ar trebui prevzut un regim de sanciuni aplicabile n cazul n care o ntreprindere de asigurare nu respect oricare dintre dispoziiile de interes general aplicabile n statul membru n care este situat riscul sau n statul membru al angajamentului.(79) Pe o pia intern a asigurrilor, consumatorii pot alege dintr-o gam mai larg .i mai variat de contracte. Pentru a beneficia pe deplin de aceast diversitate .i de concurena crescnd, consumatorilor ar trebui s le fie comunicate toate informaiile de care au nevoie pentru a le permite s aleag contractul cel mai potrivit cu nevoile lor.(80) O ntreprindere de asigurare care ofer contracte de asisten ar trebui s dispun de mijloacele necesare pentru a furniza prestaiile n natur pe care le ofer ntr-un termen corespunztor. Ar trebui stabilite dispoziii speciale pentru calcularea cerinei de capital de solvabilitate .i a pragului absolut al cerinei de capital minim pe care asemenea ntreprinderi ar trebui s le dein.(81) Desf.urarea efectiv a coasigurrii comunitare pentru activitile care, prin natura sau amploarea lor, este probabil s fie acoperite prin coasigurare internaional ar trebui facilitat printr-un minimum de armonizare, pentru a mpiedica denaturarea concurenei .i diferenele de tratament. n acest context, asigurtorul principal ar trebui s evalueze cererile de despgubire .i s fixeze valoarea rezervelor tehnice. Mai mult dect att, ar trebui prevzut o cooperare special n domeniul coasigurrii comunitare, att ntre autoritile de supraveghere ale statelor membre, ct .i ntre aceste autoriti .i Comisie.(82) Pentru a proteja persoanele asigurate, legislaiile naionale privind asigurarea de protecie juridic ar trebui armonizate. Orice conflict de interese care apare n special din faptul c ntreprinderea de asigurare acoper alt persoan sau acoper o persoan att n ceea ce prive.te protecia juridic ct .i orice alt clas de asigurare ar trebui evitat, pe ct posibil, sau ar trebui s poat fi rezolvat. n acest scop, un nivel corespunztor de protecie a deintorilor de polie de asigurare poate fi obinut prin diferite mijloace. Indiferent de soluia adoptat, interesul persoanelor cu asigurare de protecie juridic ar trebui protejat printr-un sistem de garantare echivalent.(83) Conflictele intervenite ntre persoanele asigurate .i ntreprinderile de asigurare care acoper cheltuielile de protecie juridic ar trebui rezolvate n modul cel mai echitabil .i rapid posibil. Prin urmare, este oportun ca statele membre s stabileasc o procedur de arbitraj sau o procedur care s ofere garanii comparabile.(84) n anumite state membre, asigurarea de sntate privat sau voluntar reprezint o alternativ parial sau integral la asigurarea de sntate oferit de sistemele de asigurri sociale. Natura special a unei asemenea asigurri de sntate o difereniaz de celelalte clase de asigurare pentru daune sau de asigurare de via n msura n care este necesar s se garanteze accesul efectiv al deintorilor de polie de asigurare la o asigurare de sntate privat sau voluntar indiferent de vrsta sau profilul lor de risc. Avnd n vedere natura .i consecinele sociale ale contractelor de asigurare de sntate, autoritile de supraveghere ale statului membru n care este situat riscul ar trebui s poat impune notificarea sistematic a condiiilor generale .i speciale ale polielor n cazul asigurrilor private sau voluntare de sntate, pentru a verifica dac acestea reprezint o alternativ parial sau integral la asigurarea de sntate oferit de sistemul de asigurri sociale. O asemenea verificare nu ar trebui s fie o condiie prealabil a comercializrii acestor produse.(85) Unele state membre au adoptat n acest scop dispoziii legale speciale. n interesul general, ar trebui s fie posibil s se adopte sau s se menin astfel de dispoziii legale att timp ct nu limiteaz necorespunztor dreptul de stabilire sau libertatea de a furniza servicii, nelegndu-se c aceste dispoziii ar trebui s se aplice n acela.i fel. Natura acestor dispoziii legale poate varia n funcie de condiiile din fiecare stat membru. Obiectivul de a proteja interesul general poate fi atins, de asemenea, n cazul n care se impune ntreprinderilor care ofer o asigurare de sntate privat sau voluntar s propun contracte-tip a cror acoperire s fie aliniat la cea a sistemelor legale de asigurri sociale .i pentru care prima s fie egal sau inferioar unei limite maxime prestabilite .i s participe la sisteme de compensare a pierderilor. S-ar putea de asemenea impune ca baza tehnic a asigurrii de sntate private sau voluntare s fie similar celei de asigurare de via.(86) Statele membre gazd ar trebui s aib posibilitatea de a impune oricrei ntreprinderi de asigurare care ncheie pe teritoriul lor, pe riscuri proprii, asigurri obligatorii pentru accidente de munc s respecte dispoziiile speciale prevzute n legislaia lor naional privind o asemenea asigurare. Cu toate acestea, o asemenea cerin nu ar trebui s se aplice dispoziiilor privind supravegherea financiar, care ar trebui s rmn de competena exclusiv a statului membru de origine.(87) Anumite state membre nu supun activitile de asigurare nici unei forme de impozitare indirect, n timp ce majoritatea le aplic taxe speciale .i alte forme de contribuii, inclusiv suprataxe destinate unor organisme de compensare. Structurile .i ratele acestor impozite .i contribuii variaz considerabil ntre statele membre n care sunt aplicate. Este de dorit s se previn existena unor diferene care conduc la denaturarea concurenei n domeniul serviciilor de asigurare ntre statele membre. Sub rezerva unei armonizri ulterioare, aplicarea sistemelor de impozitare .i a altor forme de contribuie prevzute de statele membre n care sunt situate riscurile sau de statele membre n care sunt ncheiate angajamentele ar putea remedia problema n cauz, iar responsabilitatea de a crea mecanismele necesare pentru a asigura colectarea impozitelor .i contribuiilor n cauz revine statelor membre.(88) Statele membre care nu intr sub incidena Regulamentului (CE) nr. 593/2008 al Parlamentului European .i al Consiliului din 17 iunie 2008 privind legea aplicabil obligaiilor contractuale (Roma I)(1) JO L 177, 4.7.2008, p. 6. (1) ar trebui, n conformitate cu prezenta directiv, s aplice dispoziiile respectivului regulament pentru a determina legea aplicabil contractelor de asigurare care intr sub incidena articolului 7 din respectivul regulament.(89) Pentru a ine seama de dimensiunea internaional a reasigurrii, ar trebui s fie elaborate prevederi care s permit ncheierea de acorduri internaionale cu rile tere n scopul de a defini modalitile de supraveghere a ntreprinderilor de reasigurare care .i desf.oar activitatea pe teritoriul fiecreia dintre prile contractante. n plus, ar trebui s se prevad o procedur flexibil care s permit evaluarea pe o baz comunitar a echivalenei controlului prudenial exercitat de rile tere, astfel nct s se amelioreze liberalizarea serviciilor de reasigurare n rile tere, fie pe baza stabilirii, fie pe baza furnizrii transfrontaliere a serviciilor.(90) Datorit naturii speciale a activitilor de reasigurare finit, statele membre ar trebui s se asigure c ntreprinderile de asigurare .i reasigurare care ncheie contracte de reasigurare finit sau care desf.oar activiti de reasigurare finit sunt n msur s identifice, s msoare .i s controleze n mod corespunztor riscurile care decurg din respectivele contracte sau activiti.(91) Ar trebui s se stabileasc norme corespunztoare privind vehiculele investiionale care preiau riscurile de la ntreprinderile de asigurare .i reasigurare fr a fi o ntreprindere de asigurare sau de reasigurare. Sumele recuperabile dintr-un vehicul investiional ar trebui considerate ca sume deductibile n cadrul contractelor de reasigurare sau de retrocedare.(92) Vehiculele investiionale autorizate nainte de 31 octombrie 2012 ar trebui s intre sub incidena legislaiei statului membru care le-a autorizat. Cu toate acestea, pentru a evita arbitrajul de reglementare, orice nou activitate iniiat de un astfel de vehicul investiional dup 31 octombrie 2012 ar trebui s intre sub incidena prezentei directive.(93) Avnd n vedere extinderea continu a dimensiunii transfrontaliere a sectorului asigurrilor, divergenele dintre regimurile impuse de statele membre vehiculelor investiionale, care intr sub incidena prezentei directive, ar trebui reduse ct de mult posibil, innd seama de structurile lor de supraveghere.(94) Vehiculele investiionale ar trebui s fac obiectul unor noi lucrri, innd seama de activitile desf.urate n alte sectoare financiare.(95) Msurile privind supravegherea ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare dintr-un grup ar trebui s permit autoritilor care supravegheaz o ntreprindere de asigurare sau reasigurare s .i formeze o prere mai realist cu privire la situaia financiar a acestora.(96) O asemenea supraveghere a grupului ar trebui s ia n considerare holdingurile de asigurare .i holdingurile mixte de asigurare n msura n care este necesar. Cu toate acestea, prezenta directiv nu ar trebui s implice n niciun caz c statele membre trebuie s supravegheze respectivele ntreprinderi luate n mod individual.(97) n timp ce supravegherea ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare individuale rmne principul esenial al supravegherii asigurrilor, este necesar s se determine care dintre ntreprinderi intr sub incidena supravegherii la nivel de grup.(98) Sub rezerva dreptului comunitar .i naional, ntreprinderile, n special asociaiile mutuale .i de tip mutual, ar trebui s fie n msur s formeze concentrri sau grupuri, nu prin legturi de capital, ci prin relaii oficiale, puternice .i durabile, bazate pe contracte sau alte mijloace de recunoa.tere care s garanteze solidaritatea financiar a acestor ntreprinderi. n cazul n care se exercit o influen dominant prin intermediul unei coordonri centralizate, ntreprinderile n cauz ar trebui supravegheate n conformitate cu acelea.i dispoziii ca .i cele aplicabile grupurilor constituite prin legturi de capital, pentru a asigura un nivel corespunztor de protecie a deintorilor de polie .i condiii de concuren echitabil ntre grupuri.(99) Supravegherea de grup ar trebui s se aplice n orice caz la nivelul ultimei ntreprinderi-mam la nivel comunitar. Cu toate acestea, statele membre ar trebui s aib posibilitatea de a permite autoritilor lor de supraveghere s aplice supravegherea la nivel de grup la un numr limitat de nivele inferioare, n cazul n care consider necesar acest lucru.(100) Este necesar s se calculeze solvabilitatea la nivel de grup pentru ntreprinderile de asigurare .i reasigurare care fac parte dintr-un grup.(101) Cerina consolidat de capital de solvabilitate n cazul unui grup ar trebui s ia n considerare diversificarea global a riscurilor existente pentru toate ntreprinderile de asigurare .i reasigurare din cadrul grupului, astfel nct s reflecte n mod adecvat expunerile la risc ale grupului respectiv.(102) ntreprinderile de asigurare .i reasigurare care aparin unui grup ar trebui s aib posibilitatea de a cere aprobarea unui model intern care s fie utilizat pentru calcularea solvabilitii att la nivel de grup, ct .i la nivel individual.(103) Chiar dac anumite dispoziii ale prezentei directive prevd n mod explicit un rol consultativ sau de mediere pentru CEIOPS, acest lucru nu ar trebui s mpiedice CEIOPS s joace un rol consultativ sau de mediere n ceea ce prive.te alte dispoziii.(104) Prezenta directiv reflect un model inovativ de supraveghere n cadrul cruia un rol cheie este atribuit unui supraveghetor al grupului, recunoscnd .i meninnd n acela.i timp un rol important pentru supraveghetorul individual. Competenele .i responsabilitile supraveghetorilor sunt strns corelate cu rspunderea lor.(105) Toi deintorii de polie de asigurare .i beneficiarii ar trebui s beneficieze de un tratament egal, indiferent de naionalitate sau locul de re.edin. n acest sens, fiecare stat membru ar trebui s se asigure c toate msurile luate de o autoritate de supraveghere pe baza mandatului su naional nu sunt considerate ca fiind contrare intereselor statului membru n cauz sau ale deintorilor de polie de asigurare .i ale beneficiarilor din statul membru n cauz. n toate cazurile de acordare de despgubiri .i de lichidare a asigurtorului, activele ar trebui distribuite n mod echitabil tuturor deintorilor de polie de asigurare ndreptii, fr a se ine seama de naionalitatea sau locul de re.edin al acestora.(106) Este necesar s se asigure faptul c fondurile proprii sunt distribuite n mod corespunztor n cadrul grupului .i sunt disponibile pentru a proteja deintorii de polie de asigurare .i beneficiarii acolo unde este necesar. n acest scop, ntreprinderile de asigurare .i reasigurare din cadrul unui grup ar trebui s dispun de fonduri proprii suficiente pentru a-.i acoperi cerina de capital de solvabilitate.(107) Toi supraveghetorii implicai n supravegherea grupului ar trebui s fie n msur s neleag deciziile adoptate, n special atunci cnd acestea sunt adoptate de supraveghetorul grupului. Prin urmare, orice supraveghetor ar trebui s comunice celorlali supraveghetori toate informaiile relevante de ndat ce i sunt aduse la cuno.tin, astfel nct toi supraveghetorii s fie n msur s .i formeze o opinie pe baza acelora.i informaii relevante. n cazul n care supraveghetorii implicai nu pot ajunge la un acord, ar trebui s se solicite consultan din partea CEIOPS pentru a rezolva situaia.(108) Solvabilitatea unei ntreprinderi de asigurare sau reasigurare care este filiala unui holding de asigurare sau a unei ntreprinderi de asigurare sau reasigurare dintr-o ar ter poate fi afectat de situaia financiar a grupului din care face parte .i de distribuia resurselor financiare n cadrul grupului. Prin urmare, autoritilor de supraveghere ar trebui s li se acorde mijloacele pentru a exercita supravegherea la nivel de grup .i pentru a lua msurile corespunztoare la nivelul ntreprinderii de asigurare sau reasigurare atunci cnd solvabilitatea acesteia este sau poate fi n pericol.(109) Concentrarea riscurilor .i tranzaciile intragrup ar putea s afecteze situaia financiar a ntreprinderilor de asigurare sau reasigurare. Prin urmare, autoritile de supraveghere ar trebui s aib posibilitatea de a exercita supravegherea unor astfel de concentrri de riscuri .i tranzacii intragrup, innd seama de natura relaiilor dintre entitile reglementate .i nereglementate, inclusiv holdinguri de asigurare .i holdinguri mixte de asigurare, .i de a lua msuri corespunztoare la nivelul ntreprinderii de asigurare sau reasigurare atunci cnd solvabilitatea acesteia este sau poate fi n pericol.(110) ntreprinderile de asigurare .i reasigurare din cadrul unui grup ar trebui s aib sisteme de guvernan corespunztoare care ar trebui s fac obiectul procesului de supraveghere.(111) Toate grupurile de asigurare .i de reasigurare care fac obiectul supravegherii la nivel de grup ar trebui s aib un supraveghetor al grupului desemnat dintre autoritile de supraveghere implicate. Drepturile .i obligaiile supraveghetorului de grup ar trebui s includ competene corespunztoare de coordonare .i luare a deciziilor. Autoritile implicate n supravegherea ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare care aparin aceluia.i grup ar trebui s stabileasc acorduri de coordonare.(112) Avnd n vedere competenele tot mai extinse ale supraveghetorului grupului, ar trebui s se garanteze prevenirea eludrii arbitrar a criteriilor pentru alegerea supraveghetorului de grup. n special n cazurile n care supraveghetorul grupului este desemnat innd seama de structura grupului .i de importana relativ a activitilor de asigurare .i reasigurare pe diversele piee, tranzaciile intragrup .i reasigurrile n cadrul grupului nu ar trebui luate n calcul de dou ori la evaluarea importanei lor relative pe o anumit pia.(113) Supraveghetorii din toate statele membre n care este stabilit o ntreprindere din grup ar trebui s participe la activitatea de supraveghere a grupului prin intermediul unui colegiu al supraveghetorilor (colegiul). Ace.tia ar trebui s aib acces la informaiile de care dispun alte autoriti de supraveghere din cadrul colegiului .i ar trebui s participe n mod activ .i continuu la procesul decizional. Ar trebui stabilit o cooperare ntre autoritile responsabile cu supravegherea ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare, precum .i ntre autoritile respective .i autoritile responsabile cu supravegherea ntreprinderilor care activeaz n alte sectoare financiare.(114) Activitile colegiului ar trebui s fie proporionale cu natura, amploarea .i complexitatea riscurilor inerente activitii tuturor ntreprinderilor care fac parte din grup .i cu dimensiunea transfrontalier. Colegiul supraveghetorilor ar trebui constituit pentru a garanta c procesele de cooperare, schimb de informaii .i consultare ntre autoritile de supraveghere din colegiu sunt aplicate eficient n conformitate cu prezenta directiv. Prin intermediul colegiului, autoritile de supraveghere ar trebui s promoveze convergena deciziilor lor respective .i s coopereze ndeaproape n vederea desf.urrii activitilor de supraveghere din cadrul grupului n temeiul unor criterii armonizate.(115) Prezenta directiv ar trebui s prevad un rol consultativ pentru CEIOPS. La luarea deciziilor lor, supraveghetorii nu sunt obligai s respecte recomandrile CEIOPS. Totu.i, n momentul lurii unei decizii, supraveghetorii n cauz ar trebui s in seama pe deplin de opiniile CEIOPS .i s explice orice abatere semnificativ de la acestea.(116) ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare care fac parte dintr-un grup al crui sediu este n afara Comunitii ar trebui s fac obiectul unor acorduri de supraveghere la nivel de grup echivalente .i corespunztoare. Prin urmare, este necesar s se prevad transparena normelor .i schimbul de informaii cu autoritile rilor tere n toate circumstanele relevante. Pentru a asigura o abordare armonizat pentru determinarea .i evaluarea echivalenei supravegherii activitilor de asigurare .i reasigurare n ri tere, ar trebui s se prevad adoptarea de ctre Comisie a unei decizii cu caracter obligatoriu privind echivalena regimurilor de solvabilitate din ri tere. n cazul rilor tere pentru care Comisia nu a luat o decizie, evaluarea echivalenei ar trebui s fie fcut de supraveghetorul grupului, dup consultarea celorlalte autoriti de supraveghere relevante.(117) Avnd n vedere c legislaiile naionale privind msurile de reorganizare .i procedurile de lichidare nu sunt armonizate, este oportun, n cadrul pieei interne, s se asigure recunoa.terea reciproc a msurilor de reorganizare .i a legislaiei referitoare la lichidare a statelor membre cu privire la ntreprinderile de asigurare, precum .i cooperarea necesar, avnd n vedere nevoia de unitate, universalitate, coordonare .i publicitate a unor asemenea msuri, precum .i echivalena tratamentului .i protejrii creditorilor de asigurare.(118) Ar trebui s se asigure c msurile de reorganizare care au fost adoptate de autoritatea competent a unui stat membru pentru a menine sau restabili soliditatea financiar a unei ntreprinderi de asigurare .i pentru a preveni pe ct posibil o situaie de lichidare au efect n ntreaga Comunitate. Cu toate acestea, efectele unor asemenea msuri de reorganizare, precum .i ale procedurilor de lichidare fa de ri tere nu ar trebui s fie afectate.(119) Ar trebui s se fac distincie ntre autoritile responsabile cu msurile de reorganizare .i procedurile de lichidare .i autoritile de supraveghere a ntreprinderilor de asigurare.(120) Definiia sucursalei n scopuri de insolvabilitate, ar trebui, n conformitate cu principiile de insolvabilitate existente, s in seama de personalitatea juridic unic a ntreprinderii de asigurare. Cu toate acestea, legislaia statului membru de origine ar trebui s determine felul n care trebuie tratate n cazul lichidrii respectivei ntreprinderi activele .i pasivele deinute de persoane independente care sunt mandatate pentru a aciona n permanen drept agent al unei ntreprinderi de asigurare.(121) Ar trebui stabilite condiiile n care intr sub incidena prezentei directive procedurile de lichidare care, fr a fi bazate pe insolvabilitate, implic o ordine prioritar de plat a despgubirilor. Creanele angajailor unei ntreprinderi de asigurare rezultate din contractele de munc .i relaiile de munc ar trebui s poat fi subrogate unui sistem naional de garantare a salariilor. Astfel de creane subrogate ar trebui s beneficieze de tratamentul stabilit de legislaia statului membru de origine (lex concursus).(122) Msurile de reorganizare nu mpiedic deschiderea unei proceduri de lichidare. Prin urmare, ar trebui ca procedurile de lichidare s poat fi deschise n absena sau ca urmare a adoptrii de msuri de reorganizare .i pot fi ncheiate printr-un concordat sau alt msur analog, inclusiv msuri de reorganizare.(123) Doar autoritile competente ale statului membru de origine ar trebui s fie abilitate s decid n legtur cu procedurile de lichidare care privesc ntreprinderile de asigurare. Deciziile ar trebui s aib efecte n ntreaga Comunitate .i ar trebui s fie recunoscute de toate statele membre. Deciziile ar trebui publicate n conformitate cu procedurile statului membru de origine. precum .i in Jurnalul Oficial al Uniunii Europene. De asemenea, informaiile ar trebui s fie disponibile creditorilor cunoscui cu re.edina n Comunitate, care ar trebui s aib dreptul de a solicita despgubiri sau de a transmite observaii.(124) n cadrul procedurilor de lichidare ar trebui luate n considerare toate activele .i pasivele ntreprinderii de asigurare.(125) Toate condiiile pentru deschiderea, desf.urarea .i terminarea procedurilor de lichidare ar trebui s fie reglementate de legislaia statului membru de origine.(126) Pentru a asigura desf.urarea unor aciuni coordonate, autoritile de supraveghere ale statelor membre de origine .i cele ale celorlalte state membre ar trebui informate de urgen cu privire la deschiderea procedurilor de lichidare.(127) Este extrem de important ca persoanele asigurate, deintorii de polie de asigurare, beneficiarii .i orice parte vtmat care dispune de un drept direct de aciune mpotriva ntreprinderii de asigurare n ceea ce prive.te o crean ce provine din activiti de asigurare s fie protejate n cadrul procedurilor de lichidare, nelegndu-se c o astfel de protecie nu include creanele care nu provin din obligaii prevzute n contractele de asigurare sau operaiunile de asigurare, ci din rspunderea civil cauzat de un agent n cadrul unor negocieri pentru care, conform legii aplicabile pentru contractul sau operaiunea de asigurare, agentului nu-i revine rspunderea personal n temeiul contractului sau operaiunii de asigurare. Pentru a atinge acest obiectiv, statele membre ar trebui s aib posibilitatea de a alege ntre metode echivalente pentru a garanta un tratament special pentru creditorii de asigurare, niciuna dintre aceste metode nempiedecnd un stat membru n a stabili o clasificare ntre diferitele categorii de daune. n plus, ar trebui s se asigure un echilibru adecvat ntre protecia creditorilor de asigurare .i cea a altor creditori privilegiai care sunt protejai de ctre legislaia statului membru n cauz.(128) Deschiderea procedurilor de lichidare ar trebui s implice retragerea autorizaiei de a desf.ura o activitate care a fost acordat ntreprinderii de asigurare, dac autorizaia respectiv nu a fost retras anterior.(129) Creditorii ar trebui s aib dreptul de a prezenta creane sau de a prezenta observaii scrise n cadrul procedurilor de lichidare. Creanele creditorilor cu re.edina ntr-un stat membru, altul dect statul membru de origine, ar trebui s fie tratate n acela.i fel ca .i creanele echivalente din statul membru de origine, fr discriminare n funcie de naionalitate sau de locul de re.edin.(130) Pentru a proteja a.teptrile legitime .i sigurana anumitor tranzacii n statele membre, altele dect statul membru de origine, este necesar determinarea legii aplicabile efectelor unei msuri de reorganizare sau procedurii de reorganizare asupra unui proces n curs .i asupra cererilor individuale de executare silit care rezult din procese.(131) Msurile necesare pentru punerea n aplicare a prezentei directive ar trebui s se adopte n conformitate cu Decizia 1999/468/CE a Consiliului din 28 iunie 1999 de stabilire a normelor privind exercitarea competenelor de executare conferite Comisiei(1) JO L 184, 17.7.1999, p. 23. (1).(132) Comisia ar trebui, n special, s fie mputernicit s adopte dispoziii privind adaptarea anexelor .i msuri specificnd n special competenele de supraveghere .i aciunile care trebuie ntreprinse .i de stabilire a unor cerine mai detaliate n domenii precum sistemul de guvernan, publicarea informaiilor, criteriile de evaluare legate de participaiile calificate, calcularea rezervelor tehnice .i a cerinelor de capital, normele privind investiiile .i supravegherea la nivel de grup. De asemenea, Comisia ar trebui s fie mputernicit s adopte msuri de punere n aplicare care s acorde rilor tere statutul de echivalen cu dispoziiile prezentei directive. Deoarece msurile respective au un domeniu general de aplicare .i sunt destinate s modifice elemente neeseniale ale prezentei directive, inter alia, prin completarea acesteia cu noi elemente neeseniale, acestea trebuie s se adopte n conformitate cu procedura de reglementare cu control prevzut la articolul 5a din Decizia 1999/468/CE.(133) Deoarece obiectivele prezentei directive nu pot fi realizate n mod satisfctor de ctre statele membre .i, prin urmare, avnd n vedere amploarea .i efectele aciunii, pot fi realizate mai bine la nivelul Comunitii, aceasta poate adopta msuri n conformitate cu principiul subsidiaritii astfel cum este prevzut la articolul 5 din tratat. n conformitate cu principiul proporionalitii, astfel cum este enunat n respectivul articol, prezenta directiv nu dep.e.te ceea ce este necesar pentru atingerea acestor obiective.(134) Directiva 64/225/CEE a Consiliului din 25 februarie 1964 privind eliminarea restriciilor privind libertatea de stabilire .i libertatea de a presta servicii n domeniul reasigurrilor .i al retrocesiunilor(2) JO 56, 4.4.1964, p. 878. (2), Directiva 73/240/CEE a Consiliului din 24 iulie 1973 de eliminare a restriciilor la libertatea de stabilire n domeniul activitii de asigurare general direct, alta dect asigurarea de via(3) JO L 228, 16.8.1973, p. 20. (3), Directiva 76/580/CEE a Consiliului din 29 iunie 1976 de modificare a Directivei 73/239/CEE de coordonare a actelor cu putere de lege .i actelor administrative privind iniierea .i exercitarea activitii de asigurare general direct, alta dect asigurarea de via(4) JO L 189, 13.7.1976, p. 13. (4) .i Directiva 84/641/CEE a Consiliului din10 decembrie 1984 de modificare, cu privire n special la asistena turistic, a primei Directive (73/239/CEE) privind coordonarea actelor cu putere de lege .i actelor administrative privind iniierea .i exercitarea activitii de asigurare general direct, alta dect asigurarea de via(1) JO L 339, 27.12.1984, p. 21. (1) au devenit caduce .i, prin urmare, ar trebui abrogate.(135) Obligaia de a transpune prezenta directiv n dreptul intern ar trebui s se limiteze la dispoziiile care reprezint o modificare de fond n raport cu directivele anterioare. Obligaia de a transpune dispoziiile neschimbate rezult din directivele anterioare.(136) Prezenta directiv nu ar trebui s aduc atingere obligaiilor statelor membre privind termenele de transpunere n dreptul intern .i de aplicare a directivelor menionate n anexa VI partea B.(137) Comisia va analiza dac schemele de garantare existente n sectorul asigurrilor sunt adecvate .i va face o propunere legislativ n consecin.(138) Articolul 17 alineatul (2) din Directiva 2003/41/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 3 iunie 2003 privind activitile .i supravegherea instituiilor pentru furnizarea de pensii ocupaionale(2) JO L 235, 23.9.2003, p. 10. (2) conine trimiteri la dispoziiile legislative existente privind marjele de solvabilitate. Aceste trimiteri ar trebui pstrate pentru a se menine status-quoul. Comisia ar trebui s revizuiasc ct mai repede posibil Directiva 2003/41/CE n temeiul articolului 21 alineatul (4) din directiva respectiv. Cu ajutorul CEIOPS, Comisia ar trebui s creeze un sistem adecvat de norme de solvabilitate privind instituiile pentru furnizarea de pensii ocupaionale, care s reflecte caracterul distinct al asigurrilor .i, prin urmare, s nu aduc atingere aplicrii normelor din prezenta directiv care urmeaz s fie impuse instituiilor respective.(139) Adoptarea prezentei directive schimb profilul de risc al ntreprinderii de asigurare fa de deintorii de polie de asigurare. Comisia ar trebui s prezinte, ct mai curnd posibil, .i n orice caz pn la sfr.itul anului 2010, o propunere de revizuire a Directivei 2002/92/CE a Parlamentului European .i a Consiliului din 9 decembrie 2002 privind intermedierea de asigurri(3) JO L 9, 15.1.2003, p. 3. (3), innd seama de consecinele prezentei directive asupra deintorilor de polie de asigurare.(140) Sunt necesare noi reforme profunde ale modelului comunitar de reglementare .i supraveghere n sectorul financiar, care ar trebui prezentate ct mai curnd posibil de Comisie, innd seama de concluziile prezentate la 25 februarie 2009 de grupul de experi prezidat de Jacques de Larosiere. Comisia ar trebui s fac propunerile legislative necesare pentru remedierea deficienelor constatate cu privire la dispoziiile care reglementeaz coordonarea .i modalitile de cooperare n domeniul supravegherii.(141) Este necesar ca CEIOPS s fie consultat asupra celor mai bune mijloace de abordare a chestiunii supravegherii consolidate .i a gestiunii capitalului la nivel de grup n cadrul unui grup de ntreprinderi de asigurare sau reasigurare. CEIOPS ar trebui s fie invitat s ofere consultan Comisiei la elaborarea propunerilor sale, n condiii care s asigure un nivel ridicat de protecie deintorilor de polie (.i beneficiarilor) .i salvgardarea stabilitii financiare. n acest sens, CEIOPS ar trebui s fie invitat s ofere consultan Comisiei cu privire la structura .i principiile care ar putea ghida eventualele modificri viitoare ale prezentei directive care ar putea fi necesare pentru ca sugestiile de modificri care ar putea fi propuse s aib efect. Comisia ar trebui s prezinte Parlamentului European .i Consiliului un raport, urmat de propuneri adecvate, privind regimurile alternative pentru supravegherea prudenial a ntreprinderilor de asigurare .i reasigurare din cadrul grupurilor, care s sporeasc eficiena gestiunii capitalului n cadrul grupului, dac consider c este disponibil un cadru de reglementare de baz adecvat pentru introducerea unui astfel de regim.n special, este de dorit ca un regim al suportului de grup s funcioneze pe temeiuri solide, bazate pe existena unor scheme de garantare a asigurrilor armonizate .i finanate adecvat; a unui cadru armonizat .i obligatoriu din punct de vedere juridic pentru autoritile competente, bncile centrale .i ministerele de finane n vederea gestionrii .i soluionrii crizelor .i pentru partajarea sarcinilor fiscale, care s alinieze competenele de supraveghere .i atribuiile fiscale; a unui cadru pentru medierea disputelor din domeniul supravegherii, obligatoriu din punct de vedere juridic, a unui cadru armonizat privind intervenia timpurie; .i a unui cadru armonizat privind transferabilitatea activelor, procedurile de insolvabilitate .i lichidare care s elimine obstacolele din calea transferabilitii activelor care exist n legislaia naional privind societile comerciale. n raportul su, Comisia ar trebui s in seama, de asemenea, de evoluia n timp a efectelor diversificrii, de riscurile asociate cu apartenena la un grup, de practicile de management al riscurilor n mod centralizat la nivel de grup, de funcionarea modelelor interne ale grupului, de supravegherea tranzaciilor intragrup .i de concentrrile de riscuri.(142) n conformitate cu punctul 34 din Acordul interinstituional privind o mai bun legiferare(4) JO C 321, 31.12.2003, p. 1. (4), statele membre sunt ncurajate s elaboreze, n interes propriu .i n interesul Comunitii, propriile tabele care s ilustreze, pe ct posibil, corespondena dintre prezenta directiv .i msurile de transpunere, precum .i s le fac publice,ADOPT PREZENTA DIRECTIV:CUPRINSTITLUL INORME GENERALE PRIVIND ACCESUL LA ACTIVITATE .I DESF.URAREA ACTIVITILOR DE ASIGURARE .I REASIGURARECAPITOLUL IObiectul, domeniul de aplicare .i definiiiSECIUNEA 1Obiectul .i domeniul de aplicareArticolele 1 .i 2SECIUNEA 2Excluderi din domeniul de aplicareSubseciunea 1Dispoziii generaleArticolele 3 .i 4Subseciunea 2Asigurarea generalArticolele 5-8Subseciunea 3Asigurarea de viaArticolele 9 .i 10Subseciunea 4ReasigurareaArticolele 11 .i 12SECIUNEA 3DefiniiiArticolul 13CAPITOLUL IIAccesul la activitateArticolele 14-26CAPITOLUL IIIAutoriti de supraveghere .i norme generaleArticolele 27-39CAPITOLUL IVCondiii care reglementeaz activitateaSECIUNEA 1Rspunderea organului administrativ, de conducere sau de controlArticolul 40SECIUNEA 2Sistemul de guvernanArticolele 41-50SECIUNEA 3Publicarea informaiilorArticolele 51-56SECIUNEA 4Participai calificateArticolele 57-63SECIUNEA 5Secretul profesional, schimbul de informaii .i promovarea convergenei practicilor de supraveghereArticolele 64-71SECIUNEA 6Atribuiile auditorilorArticolul 72CAPITOLUL VDesf.urarea simultan a activitii de asigurare de via .i de asigurare generalArticolele 73 .i 74CAPITOLUL VINorme privind evaluarea activelor .i pasivelor, rezervele tehnice, fondurile proprii, cerina de capital de solvabilitate, cerina de capital minim .i norme privind investiiileSECIUNEA 1Evaluarea activelor .i pasivelorArticolul 75SECIUNEA 2Norme privind rezervele tehniceArticolele 76-86SECIUNEA 3Fonduri propriiSubseciunea 1Determinarea fondurilor propriiArticolele 87-92Subseciunea 2Clasificarea fondurilor propriiArticolele 93-97Subseciunea 3Eligibilitatea fondurilor propriiArticolele 98 .i 99SECIUNEA 4Cerina de capital de solvabilitateSubseciunea 1Dispoziii generale privind cerina de capital de solvabilitate, calculat pe baza formulei standard sau a unui model internArticolele 100-102Subseciunea 2Cerina de capital de solvabilitate: formula standardArticolele 103-111Subseciunea 3Cerina de capital de solvabilitate: modele interne integrale .i parialeArticolele 112-127SECIUNEA 5Cerina de capital minimArticolele 128-131SECIUNEA 6InvestiiiArticolele 132-135CAPITOLUL VIIntreprinderi de asigurare .i de reasigurare n dificultate sau ntr-o situaie neregulamentarArticolele 136-144CAPITOLUL VIIIDreptul de stabilire .i libertatea de a presta serviciiSECIUNEA 1nfiinarea ntreprinderilor de asigurareArticolele 145-146SECIUNEA 2Libertatea de a presta servicii de ctre ntreprinderile de asigurareSubseciunea 1Dispoziii generaleArticolele 147-149Subseciunea 2Rspunderea civil autoArticolele 150-152SECIUNEA 3Competenele autoritilor de supraveghere din statul membru gazdSubseciunea 1AsigurareArticolele 153-157Subseciunea 2ReasigurareArticolul 158SECIUNEA 4Informaii statisticeArticolul 159SECIUNEA 5Regimul contractelor sucursalelor n cadrul procedurilor de lichidareArticolele 160-161CAPITOLUL IXSucursale stabilite n cadrul comunitii .i aparinnd ntreprinderilor de asigurare sau de reasigurare ale cror sedii centrale sunt situate n afara comunitiiSECIUNEA 1Accesul la activitateArticolele 162-171SECIUNEA 2ReasigurareArticolele 172-175CAPITOLUL XFilialele ntreprinderilor de asigurare .i de reasigurare reglementate de legislaia unei ri tere .i achiziionrile de participaii de ctre astfel de ntreprinderiArticolele 176 .i 177TITLUL IIDISPOZIII SPECIFICE PRIVIND ASIGURAREA .I REASIGURAREACAPITOLUL ILegea .i condiiile aplicabile contractelor de asigurare directSECIUNEA 1Legea aplicabilArticolul 178SECIUNEA 2Asigurarea obligatorieArticolul 179SECIUNEA 3Interesul generalArticolul 180SECIUNEA 4Condiiile contractelor de asigurare .i nivelul primelorArticolele 181 .i 182SECIUNEA 5Informaii pentru deintorii de polie de asigurareSubseciunea 1Asigurarea generalArticolele 183 .i 184Subseciunea 2Asigurarea de viaArticolele 185 .i 186CAPITOLUL IIDispoziii specifice asigurrii generaleSECIUNEA 1Dispoziii generaleArticolele 187-189SECIUNEA 2Coasigurarea comunitarArticolele 190-196SECIUNEA 3AsistenArticolul 197SECIUNEA 4Asigurarea de protecie juridicArticolele 198-205SECIUNEA 5Asigurarea de sntateArticolul 206SECIUNEAA 6Asigurarea pentru accidente de muncArticolul 207CAPITOLUL IIIDispoziii specifice asigurrii de viaArticolele 208 .i 209CAPITOLUL IVNorme specifice reasigurriiArticolele 210 .i 211TITLUL IIISUPRAVEGHEREA NTREPRINDERILOR DE ASIGURARE .I DE REASIGURARE CARE FAC PARTE DINTR-UN GRUPCAPITOLUL ISupravegherea la nivel de grup: definiii, cazuri de aplicare, domeniul de aplicare .i niveluriSECIUNEA 1DefiniiiArticolul 212SECIUNEA 2Cazuri de aplicare .i domeniul de aplicareArticolele 213 .i 214SECIUNEA 3NiveluriArticolele 215-217CAPITOLUL IISituaia financiarSECIUNEA 1Solvabilitatea la nivel de grupSubseciunea 1Dispoziii generaleArticolele 218 .i 219Subseciunea 2Alegerea metodei de calcul .i principii generaleArticolele 220-224Subseciunea 3Aplicarea metodelor de calculArticolele 225-229Subseciunea 4Metode de calculArticolele 230-234Subseciunea 5Supravegherea solvabilitii unui grup de ntreprinderi de asigurare .i de reasigurare care sunt filiale ale unui holding de asigurareArticolul 235Subseciunea 6Supravegherea solvabilitii la nivel de grup pentru grupurile cu management centralizat al riscurilorArticolele 236-243SECIUNEA 2Concentrarea riscurilor .i tranzaciile intragrupArticolele 244 .i 245SECIUNEA 3Managementul riscurilor .i controlul internArticolul 246CAPITOLUL IIIMsuri pentru facilitarea supravegherii la nivel de grupArticolele 247-259CAPITOLUL IVri tereArticolele 260-264CAPITOLUL VHoldingurile mixte de asigurareArticolele 265 .i 266TITLUL IVREORGANIZAREA .I LICHIDAREA NTREPRINDERILOR DE ASIGURARECAPITOLUL IDomeniul de aplicare .i definiiileArticolele 267 .i 268CAPITOLUL IIMsuri de reorganizareArticolele 269-272CAPITOLUL IIIProceduri de lichidareArticolele 273-284CAPITOLUL IVDispoziii comuneArticolele 285-296TITLUL VALTE DISPOZIIIArticolele 297-304TITLUL VIDISPOZIII TRANZITORII .I FINALECAPITOLUL IDispoziii tranzitoriiSECIUNEA 1AsigurareArticolele 305 .i 306SECIUNEA 2ReasigurareArticolele 307 .i 308CAPITOLUL IIDispoziii finaleArticolele 309-312ANEXA ICLASE DE ASIGURARE GENERALA.Clasificarea riscurilor pe clase de asigurareB.Denumirea autorizaiei acordate simultan pentru mai multe clase de asigurareANEXA IICLASE DE ASIGURARE DE VIAANEXA IIIFORME JURIDICE ALE NTREPRINDERILORA.Forme de ntreprinderi de asigurare general:B.Forme de ntreprinderi de asigurare de via:C.Forme de ntreprinderi de reasigurareANEXA IVFORMULA STANDARD A CERINEI DE CAPITAL DE SOLVABILITATE1.Calcularea cerinei de capital de solvabilitate de baz2.Calcularea modulului risc de subscriere pentru asigurarea general3.Calcularea modulului risc de subscriere pentru asigurarea de via4.Calcularea modulului risc de piaANEXA VGRUPURI DE CLASE DE ASIGURARE GENERAL N SENSUL ARTICOLULUI 159ANEXA VIPart ADirective abrogate .i lista modificrilor lor ulterioare (menionate la articolul 310Part BLista termenelor de transpunere n legislaia naional (menionate la articolul 310ANEXA VIITABEL DE CORESPONDENTITLUL INORME GENERALE PRIVIND ACCESUL LA ACTIVITATE .I DESF.URAREA ACTIVITILOR DE ASIGURARE .I DE REASIGURARECAPITOLUL IObiectul, domeniul de aplicare .i definiiiSeciunea 1Obiectul .i domeniul de aplicareArticolul 1ObiectulPrezenta directiv stabile.te norme privind urmtoarele:1. accesul la activitate .i desf.urarea, n cadrul Comunitii, a activitilor independente de asigurare direct .i de reasigurare;2. supravegherea n cazul grupurilor de asigurare .i de reasigurare;3. reorganizarea .i lichidarea ntreprinderilor de asigurare direct.Articolul 2Domeniul de aplicare(1) Prezenta directiv se aplic ntreprinderilor de asigurare direct de via .i general care sunt stabilite pe teritoriul unui stat membru sau care doresc s se stabileasc acolo. De asemenea, se aplic ntreprinderilor de reasigurare care desf.oar numai activiti de reasigurare .i care sunt stabilite pe teritoriul unui stat membru sau care doresc s se stabileasc ntr-un stat membru, cu excepia titlului IV. (2) n ceea ce prive.te asigurrile generale, prezenta directiv se aplic activitilor de asigurare general din clasele enumerate n anexa I partea A. n sensul alineatului (1) primul paragraf, asigurarea general include activitatea care reprezint asisten furnizat persoanelor aflate n dificultate n cursul deplasrilor, absenelor de la domiciliu sau de la locul de re.edin obi.nuit ale acestora. Aceast activitate const, n schimbul plii prealabile a unei prime, n luarea angajamentului de a ajuta imediat beneficiarul unui contract de asisten n cazul n care acesta se gse.te n dificultate ca urmare a unui eveniment ntmpltor, n cazurile .i n condiiile prevzute de contract. Ajutorul poate consta n servicii n numerar sau n natur. Serviciile n natur pot fi, de asemenea, furnizate prin utilizarea personalului sau a materialului corespunztor prestatorului. Activitatea de asisten nu cuprinde serviciile de administrare sau de meninere, serviciile post-vnzare sau simpla indicaie sau prevedere a unui ajutor n calitate de intermediar. (3) n ceea ce prive.te asigurarea de via, prezenta directiv se aplic: (a) urmtoarelor activiti de asigurare de via, n cazul n care au o baz contractual:(i) asigurarea de via, care include asigurarea de supravieuire, asigurarea de deces, asigurarea mixt, asigurarea de via cu restituirea primelor, asigurarea de cstorie, asigurarea de na.tere;(ii) anuiti;(iii) asigurri suplimentare subscrise pe lng asigurarea de via, n special asigurarea mpotriva vtmrilor corporale, inclusiv a incapacitii de munc, asigurarea mpotriva decesului rezultat n urma unui accident .i asigurarea de invaliditate n caz de accident sau de boal;(iv) tipul de asigurare permanent de sntate care nu poate fi reziliat, existent n prezent n Irlanda .i n Regatul Unit;(b) urmtoarelor operaiuni, n cazul n care au o baz contractual, n msura n care sunt condiionate de supravegherea de ctre autoritile responsabile cu supravegherea asigurrilor private:(i) operaiuni prin care sunt constituite asociaii ale participanilor cu scopul de a-.i capitaliza mpreun contribuiile .i de a distribui ulterior activele astfel acumulate ntre urma.i sau ntre beneficiarii persoanei decedate (tontine);(ii) operaiuni de capitalizare bazate pe calcule actuariale prin care, n schimbul unor pli unice sau periodice stabilite n avans, se ncheie angajamente cu durat .i valoare specifice;(iii) gestionarea fondurilor colective de pensii, incluznd gestionarea investiiilor .i, n special, a activelor care reprezint rezervele organismelor care efectueaz pli n caz de deces sau supravieuire sau n cazul ntreruperii sau reducerii activitii;(iv) operaiunile menionate la punctul (iii), n cazul n care sunt nsoite de asigurri care acoper fie conservarea capitalului, fie plata unei dobnzi minime;(v) operaiunile desf.urate de ntreprinderile de asigurare de via, cum ar fi cele menionate n volumul IV titlul 4 capitolul 1 din documentul francez Code des assurances;(c) operaiuni legate de durata vieii umane, care sunt definite de sau prevzute n legislaia asigurrilor sociale, n msura n care acestea sunt efectuate sau gestionate de ntreprinderi de asigurare de via, pe propriul lor risc, n conformitate cu legislaia unui stat membru.Seciunea 2Excluderi din domeniul de aplicareSubseciunea 1Dispoziii generaleArticolul 3Sisteme legaleFr a se aduce atingere articolului 2 alineatul (3) litera (c), prezenta directiv nu se aplic asigurrilor care fac parte dintr-un sistem legal de asigurri sociale.Articolul 4Excludere din domeniul de aplicare datorit dimensiunii(1) Fr a aduce atingere articolelor 3 .i 5-10, prezenta directiv nu se aplic unei ntreprinderi de asigurare care ndepline.te cumulativ urmtoarele condiii: (a) venitul anual al ntreprinderii din primele brute subscrise nu dep.e.te 5 milioane EUR;(b) cuantumul total al rezervelor tehnice ale ntreprinderii, nainte de deducerea sumelor recuperabile din contractele de reasigurare .i din vehiculele investiionale prevzute la articolul 76, nu dep.e.te 25 milioane EUR;(c) n cazul n care ntreprinderea face parte dintr-un grup, cuantumul total al rezervelor tehnice ale grupului, nainte de deducerea sumelor recuperabile din contractele de reasigurare .i din vehiculele investiionale, nu dep.e.te 25 milioane EUR;(d) activitatea ntreprinderii nu include activiti de asigurare sau reasigurare care acoper riscuri de rspundere civil, de credit .i de garanie, cu excepia cazului n care acestea constituie riscuri auxiliare n nelesul articolului 16 alineatul (1);(e) activitatea ntreprinderii nu include operaiuni de reasigurare care dep.esc 0,5 milioane EUR din veniturile sale din prime brute subscrise sau 2,5 milioane EUR din rezervele sale tehnice, nainte de deducerea sumelor recuperabile din contractele de reasigurare .i din vehiculele investiionale, sau peste 10 % din veniturile sale din prime brute subscrise sau peste 10 % din rezervele sale tehnice, nainte de deducerea sumelor recuperabile din contractele de reasigurare .i din vehiculele investiionale.(2) Dac oricare dintre valorile stabilite la alineatul (1) este dep.it timp de trei ani consecutivi, prezenta directiv se aplic ncepnd cu cel de-al patrulea an.(3) Prin derogare de la alineatul (1), prezenta directiv se aplic tuturor ntreprinderilor de asigurare care solicit s fie autorizate s desf.oare activiti de asigurare .i reasigurare .i al cror venit anual din primele brute subscrise sau ale cror rezerve tehnice nainte de deducerea sumelor recuperabile din contractele de reasigurare .i din vehiculele investiionale, urmeaz, potrivit previziunilor, s dep.easc oricare dintre cuantumurile prevzute la alineatul (1) n urmtorii cinci ani.(4) Prezenta directiv nu se mai aplic ntreprinderilor de asigurare n cazul crora autoritatea de supraveghere a verificat c ndeplinesc cumulativ urmtoarele condiii: (a) niciunul dintre cuantumurile prevzute la alineatul (1) nu a fost dep.it n ultimii trei ani consecutivi; .i(b) niciunul dintre cuantumurile prevzute la alineatul (1) nu urmeaz, conform previziunilor, s fie dep.it n urmtorii cinci ani.Alineatul (1) din prezentul articol nu se aplic att timp ct ntreprinderea de asigurare n cauz desf.oar activiti n conformitate cu articolele 145-149.(5) Alineatele (1) .i (4) nu mpiedic o ntreprindere s solicite autorizarea sau s continue s fie autorizat n conformitate cu prezenta directiv.Subseciunea 2Asigurarea generalArticolul 5Operaiunin ceea ce prive.te asigurarea general, prezenta directiv nu se aplic urmtoarelor operaiuni:1. operaiunile de capitalizare, astfel cum sunt definite n legislaia fiecrui stat membru;2. operaiunile instituiilor de economisire .i ajutor reciproc, ale cror beneficii variaz n funcie de resursele disponibile .i pentru care contribuia membrilor se stabile.te forfetar;3. operaiunile efectuate de o organizaie care nu are personalitate juridic .i care au ca obiect acoperirea reciproc a membrilor si, fr plat de prime .i fr constituire de rezerve tehnice; sau4. operaiunile de asigurri de credite de export n numele statului sau garantate de ctre acesta sau cnd statul este asigurtorul.Articolul 6Asisten(1) Prezenta directiv nu se aplic activitii de asisten care ndepline.te toate condiiile urmtoare: (a) asistena este furnizat cu ocazia unui accident sau a unei defeciuni care afecteaz un vehicul rutier atunci cnd accidentul sau defeciunea survine pe teritoriul statului membru al furnizorului garaniei;(b) rspunderea pentru asisten este limitat la urmtoarele operaiuni:(i) depanarea la faa locului, pentru care furnizorul utilizeaz, n majoritatea cazurilor, personalul .i echipamentul propriu;(ii) transportarea vehiculului pn la locul de reparaie cel mai apropiat sau cel mai corespunztor unde poate fi efectuat reparaia, precum .i eventuala nsoire, n mod normal prin acela.i mijloc de asisten, a .oferului .i pasagerilor, pn la locul cel mai apropiat de unde ace.tia .i pot continua cltoria cu alte mijloace;(iii) n cazul n care statul membru de origine al furnizorului garaniei prevede astfel, transportul vehiculului, nsoit eventual de .ofer .i pasageri, pn la domiciliul lor, punctul lor de plecare sau destinaia de origine n interiorul aceluia.i stat membru; .i(c) asistena nu este asigurat de o ntreprindere aflat sub incidena prezentei directive.(2) n cazurile menionate la alineatul (1) litera (b) punctele (i) .i (ii), condiia ca accidentul sau defeciunea s fi survenit pe teritoriul statului membru al furnizorului garaniei nu se aplic n cazul n care beneficiarul este un membru al organismului care furnizeaz garania iar depanarea sau transportarea vehiculului se efectueaz pe baza simplei prezentri a carnetului de membru, fr plata vreunei prime suplimentare, de ctre un organism similar din ara n cauz pe baza unui acord de reciprocitate sau, n cazul Irlandei .i al Regatului Unit, n cazul n care operaiunile de asisten sunt realizate de ctre un acela.i organism care opereaz n ambele state.(3) Prezenta directiv nu se aplic n cazul operaiunilor menionate la alineatul (1) litera (b) punctul (iii), dac accidentul sau defeciunea a survenit pe teritoriul Irlandei sau, n ceea ce prive.te Regatul Unit, pe teritoriul Irlandei de Nord, iar vehiculu