Capitolul 10.Contabilitatea operaţiunilor cu valoarile mobiliare

Obiectivele capitolului:

Descrierea modului de reflectare a operaţiunilor bancii cu valorile mobiliare;; Definirea noţiunilor de primă şi scont la operaţiunile cu valorile mobiliare; Calcularea dobînzii la operaţiunile cu valorile mobiliare şi contabilizarea ei.

10.1. Contabilitatea titlurilor de valoare investiţionale. Procesul investiţional este un aspect vital al activităţii bancare şi, totodată, o componentă esenţială în activitatea băncilor. În acelaşi timp el constituie intermediarul financiar în cadrul unei economii ce se întemeiază şi activează pe principii sănătoase.

Respectarea legalităţii, siguranţa investiţiilor, asigurarea lichidităţilor şi profitabilitatea sunt principii fundamentale care stau la baza deciziilor băncii privind investiţiile oferite în scopul realizării obiectivului fundamental.

Băncile participă pe piaţa monetară prin acordarea de credite pe termen scurt şi efectuarea plasamentelor bancare la alte bănci şi investirea în valori mobiliare de pînă la un an de zile (de obicei, în bonuri de tezaur de stat). Pe piaţa de capital băncile acţionează prin acordarea de credite pe termene medii şi lungi, investirea mijloacelor băneşti în acţiunile şi obligaţiunile companiilor economice, dar şi prin investirea mijloacelor în valori mobiliare de stat (obligaţiuni de stat).

În perioadele de instabilitate economică, cînd cererea de credite este scăzută, băncile pot dispune de fonduri pe care le plasează în titluri financiare. Ele joacă un rol deosebit în cadrul activului bancii, deoarece:

Permit să utilizeze toate fondurile de care dispune la momentul dat; Pot ajuta B cu resurse lichide, prin achiziţionare de titluri f care se

potrivesc nevoilor de lichiditate ale B Contribuie la diversificarea portofoliului de active; Protejează împotriva riscurilor f.

Operaţiile de investiţie sunt operaţii active ale băncii şi se gestionează în clasa I “Active " la grupul de conturi 1180 "Hîrtii de valoare investiţionale".În Debit - val nom a investiţiilor procurate.În Credit-răscumpărarea titlurilor de val investiţionale.Titlurile de valoare investiţionale sînt procurate la valoare de piaţă, care poate să difere de cea nominală. Diferenţa dintre val nom şi val de piaţă, în cazul cînd ultima este mai mare - PRIMĂ . Primele la valorile mobiliare investiţionale sînt gestionează la contul 1191 "Prime la hîrtii de valoare investiţionale". Sconturile la valorile mobiliare investiţionale sunt gestionate la contul 1192"Sconturi la hîrtii de valoare investiţionale". Titlurile de investiţie sunt titluri cu venit fix, care au fost achiziţionate cu intenţia de a fi deţinute o perioadă lungă de timp, în principiu pînă la scadenţă.

Multe persoane fizice şi juridice investesc cu scopul de a obţine un profit cît mai mare. Sub investiţie se subînţelege activele pe care le deţine o unitate economică cu scopul ameliorării situaţiei financiare în rezultatul repartizării veniturilor de la sumele investite. Deosebim: investiţii curente, pot fi uşor realizate şi destinate pentru deţinere nu mai mult de un an şi investiţii pe termen lung ce nu pot fi realizate liber şi destinate pentru o perioadă mai mare de un an. Titlurile de valoare investiţionale sunt titlurile ce sunt ţinute în portofoliul băncii pînă la scadenţă: hîrtiile de valoare de stat, certificate de depozit şi de economii, trate, alte titluri de valoare.

Reflectarea în evidenţă a titlurilor de valoare investiţionale cu scont.Sconturile la titlurile de valoare investiţionale sunt gestionate la contul de 1192"Sconturi la hîrtii de valoare investiţionale".Activ La procurarea titlurilor de valoare investiţionale la valoare nominală cu înregistrare în caserie:Debit 1182"Hîrtii de valoare investiţionale" Credit 1001 "Numerar în caserie"Contul 1001-cont de Activ:În Debit se reflectă încasarea, depunerea, primirea mijloacelor băneşti, în credit eliberarea sau transferarea banilor. Lunar scontul se amortizează (adică se include treptat la contul respectiv de venituri). Amortizarea scontului se efectueză prin contul de venituri 4201 „ Sporirea sconturilor la hîrtii de valoare investiţionale", care este un cont de Pasiv.Debit 1192 "Sconturi la hîrtii de valoare investiţionale"Credit 4201 " Sporirea sconturilor la hîrtii de valoare investitionale" La procurarea titlurilor de valoare investiţionale la valoare nominală cu înregistrare la cont:Debit 1182 "Hîrtii de valoare investiţionale" Credit 1031 "Contul ,Nostro' în BNM" Exemplu: În cazul procurării titlurilor de valoare investiţionale cu scont reflectăm înregistrarea: Banca procură 1000 cambii cu valoarea de piaţă =50 lei,valoarea nominală=53 lei, rata dobînzii=5%, termenul=3 luni. În contabilitate se va reflecta în modul următor:Debit 1182 "Hîrtii de valoare investiţionale"-53.000 leiCredit 1031 "Contul 'Nostro' în BNM-50.000 lei .Credit 1192 "Sconturi la hîrtii de valoare investiţionale"-3.000 lei Amortizarea scontului, care se efectuează prin contul de venituri 4201 "Sporirea sconturilor la hîrtii de valoare investiţionale", prin înregistrarea: Debit 1191"Prime la hîrtii de valoare investiţionale"-16.666,7 Credit 4201 "Sporirea sconturilor la hîrtii de valoare investiţionale" La calculul dobînzii:Debit 1713 "Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale"

Credit 4182 " Venituri aferente dobînzilor la hîrtii de valoare investiţionale" La achitarea dobînzii se va înregistra: Debit 1031 "Contul 'Nostro' în BNM-205,47Credit 1713 "Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale" Contul de activ -1713”Dobînda sporită la hîrtii de valoare invetiţionale” În Debi-creşterea sau mărirea dobînzii pentru hîrtiile de valoare investiţionale care trebuie primită. În Credit -micşorarea sau transferarea dobînzii la hîrtiile de valoare investiţionale. În cazul procurării tilturilor de valoare investiţionale cu primă vom avea următoarea înregistrare: Se procură titluri de valoare investiţionale la valoarea de piaţă=1000 lei, valoarea nominală=700 lei. Debit 1180 "Hîrtii de valoare investiţionale"-700 lei Debit 1191 "Prime la hîrtii de valoare investiţionale"-300 lei Credit 100l "Numerar în caserie"-1000 lei Lunar prima se amortizează ( adică se include proporţional la contul respectiv de cheltuieliîn dependenţă de perioada valorilor mobiliare). Amortizarea primei se efectueză prin contul de cheltueli 5201 "Amortizarea primelor la hîrtii de valoare investiţionale", care este un cont de Activ.Debit 5201 "Amortizarea primelor la hîrtii de valoare investitionale" Credit 1191"Prime la hîrtii de valoare investiţionale"Pentru titluri de valoare investiţionale banca calculează dobîndă:Debit 1713"Dobînda sporită la hîrtii de valoare investitionale"Credit 4180"Venituri aferente dobînzilor la hîrtii de valoare investiţionale"-Achitarea dobînzii, se reflectă prin formula: Debit 1031"Contul 'Nostro' în BNM"Credit 1713 "Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale" Exemplu: În cazul procurării titlurilor de valoare investiţionale cu primă vom avea următoare înregistrare:Se va reflecta în contabilitate în felul următor: Exemplu:Banca procură 1000 cambii cu valoarea de piaţă =70 lei, valoarea nominală=50 lei, rata dobînzii=7%, termenul=6 luni. Debit 1180"Hîrtii de valoare investitionale"-50.000 leiDebit 1191"Prime la hîrtii de valoare investiţionale”-20.000 lei Credit 1001"Numerar în caserie"-70.000 lei Amortizarea primei, se efectuează prin contul de cheltuieli 5201"Amortizarea primelor la hîrtii de valoare investiţionale". Debit 5201" Amortizarea primelor la hîrtii de valoare investitionale"-3333,3 leiCredit 1191 "Amortizarea primelor la hîrtii de valoare investiţionale"-3333,3 lei Se calculează dobînda:Debit 1713"Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale"-2416,43 lei

Credit 4180"Venituri aferente dobînzilor la hîrtii de valoare investiţionale"-2416,43lei La achitarea dobînzii se va înregistra: Debit 1031"Contul 'Nostro' în BNM-2416,43 leiCredit 1713"Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale"-2416,43 lei Contul de Activ -1713"Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale"În Debit are loc creşterea sau mărirea dobînzii pentru hîrtiile de valoare investiţionale care trebuie primită. În Credit are loc micşorarea sau transferarea dobînzii pentru hîrtiile de valoare investiţionale. Importanţa dobînzii, oricare ar fi teoria monetară care încearcă să o explice, se manifestă particular în unele funcţii economice caracteristice economiei de piaţă contemporane. Dobînda stabileşte numai un oarecare echilibru între cererea şi oferta de capitaluri monetare. Fără acest factor, n-ar fi posibil a se asigura o echilibrare monetară a pieţei. Dobînda este un instrument fundamental al politicii monetare.Prin intermediul modificării dobînzii, banca centrală influenţează asupra expansiunii creditului şi monedei scripturale. De asemenea, dobînda este utilizată în unele limite în influenţarea inflaţiei şi deflaţiei, în mobilizarea economiilor latente şi determinarea nivelului investiţiilor. Evoluţia dobînzii, decurgînd din cerinţele spontane ale dezvoltării economice, sau derivată prin politicele monetare şi de credit, are un rol deosebit în orientarea şi uneori dirijarea tendinţelor economice în ansamblu şi în diferitele sale sfere. Optimizarea ei în funcţie de potenţialul ei şi de cerinţele reale ale economiei reprezintă o chestiune majoră în economia de piaţă contemporană. În continuare vom exemplifica un exemplu cu dobîndă la titluri de valoare investiţionale. Pentru titluri de valoare investiţionale banca calculează dobînda la contul de activ -1713”Dobînda sporită la hîrtii de valoare invetiţionale”În Debit are loc creşterea sau mărirea dobînzii pentru titluri de valoare investiţionale care trebuie primită. În Credit are loc micşorarea sau transferarea dobînzii la titluri de valoare investiţionale.Debit 1713 “Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale”Credit 4180 “Venituri aferente dobînzilor la hîrtii de valoare investiţionale”Achitarea dobînzii se reflectă prin următoarea înregistrare contabilă: Debit 1031 “Contul ‘Nostro’ în BNMCredit 1713 “Dobînda sporită la hîrtii de valoare investiţionale”

10.2. Contabilitatea titlurilor de valoare plasate. Bancile comerciale, ca formă organizatorico-juridică, este societate pe acţiuni şi este cunoscut faptul că societăţile pe acţiuni îşi constituie capitalul prin emisiunea valorilor mobiliare.

Acţiunile/ obligaţiunile băncii pot fi procurate atît de investitorii străini, cît şi de cei autohtoni, fiind reprezentaţi de persoane fizice, juridice şi de stat.

Emitenţii care efectuiază abonarea deschisă la hărtiile de valoare trebuie să prezinte la CSPHV prospectul emisiunii şi informaţiile despre emitent şi hîrtiilr lui de valoare. Prospectul emisiunii trebuie să fie publicat. Lista informaţiilor pe care trebuie să le conţină prospectul emisiunii se stabileşte de CSPHV.

Operaţiile de emitere a titlurilor de valoare sunt operaţii pasive ale băncii şi sunt gestionate în clasa II "Obligaţiuni ” la grupul de conturi 2180 "Hîrtii de valoare emise".Grupa este destinată pentru evidenţa tuturor titlurilor de valoare emise de bancă. În Credit - se reflectă valoarea nominală a titlurilor de valoare emise, plasate. În Debit - este reflectată răscumpărarea titlurilor de valoare emise. Titlurile de valoare emise ca şi cele investiţionale pot fi vîndute la valoare de piaţă,care poate să difere de cea nominală. Dacă se vînd la valoarea de piaţă mai mare ca valoarea nominală, atunci în acest caz ele se vînd cu primă,şi se gestionează la contul 2185”Prima la hîrtii de valoare emise”. Grupa este destinată pentru evidenţa sconturilor la hîrtiile de valoare cumpărate şi primelor la hîrtiile de valoare emise. Dacă titlurile de valoare emise sunt vîndute la valoarea nominală mai mare ca valoarea de piaţă înseamnă că ele se vînd cu scont, care se gestionează la grupul de conturi 2186 "Sconturi şi prime la hîrtiile de valoare" cont de pasiv. Regimul juridic al emiterii titlurilor de valoare de către băncile comerciale, este diferit în funcţie de tipul titlurilor emise. Titlurile corporative (acţiunile) sunt emise în conformitate cu principiile stabilite în legea privind societăţile pe acţiuni şi legea cu privire la instituţiile finanicare. Totodată, particularităţile emiterii de către băncile comerciale a titlurilor de valoare, sunt stabilite şi de actele normative ale Băncii Naţionale, principiul dintre care este Instrucţiunea privind particularităţile emisiunilor de acţiuni ale băncilor şi modul de autorizare a lor de către B.N.M. Plasarea titlurilor de valoare are loc prin intermediul licitaţiilor desfăşurate de B.N.M conform dispoziţiilor Ministerului de Finanţe al Republicii Moldova. Se depune preventiv o cerere de participare la licitaţii care apoi se confirmă printr-un certificat de confirmare. La licitaţii se admit numai băncile comerciale-dealeri primari, care au încheiat cu B.N.M. Acordul cu privire la îndeplinirea funcţiilor de Dealer primar pe piaţa Hîrtiilor de Valoare de Stat. Plasarea titlurilor de valoare emise cu primă Primele sunt gestionate la contul 2185 "Primele la hîrtii de valoare emise" Grupa este destinată pentru evidenţa primelor la hîrtiile de valoare emise.Cont de pasiv. În credit - se reflectă prime la hîrtii de valoare emise,În debit - suma amortizării lunare. La realizarea titlurilor de valoare emise cu primă,adică la valoare de piaţă cu înregistrare în caserie: Debit 1001 „Numerar în casierie";Credit 2181 „Hîrtii de valoare emise cu rata dobînzii fixă";Credit 2185 „Prime la hîrtii de valoare emise";

Contul 2181”Hîrtii de valoare emise cu rata dobînzii fixă” – cont de pasiv.În credit – se reflectă valoarea nominală a hîrtiilor de valoare emise. În debit – se reflectă valoarea de piaţă. Prima se amortizează lunar şi se include în dependenţă de termenul titlului de valoare în venitul băncii şi atunci vom înregistra următoarea formula contabilă:Debit 2185 „Prime la hîrtii de valoare emise";Credit 4202 „Amortizarea primelor";Contul 4202”Amortizarea primelor” se gestionează la grupul de conturi 4200 "Creşterea sconturilor şi amortizarea primelor la hîrtii de valoare". Această grupă este destinată pentru evidenţa părţii cîştigate a primelor aferente hîrtiilor de valoare emise la fel şi pentru evidenţa părţii cîştigate de sconturi, aferente hîrtiilor de valoare răscumpărate. Pentru titluri de valoare emise banca calculează dobîndă ,care se reflectă la grupa de conturi 2700 "Dobînda sporită ce urmează să fie plătită". Grupa este destinată pentru evidenţa dobînzii calculate, dar neachitate. La calcularea dobînzii se va înregistra:Debit 5180 „Cheltuieli aferente dobînzilor la hîrtii de valoare emise";Credit 2716 „Dobînda sporită la hârtii de valoare emise";Grupul de conturi 5180 "Cheltuieli aferente dobînzilor la hîrtiile de valoare emise şi alte obligaţiuni" este destinată pentru evidenţa cheltuielilor aferente dobînzilor pe hîrtii de valoare emise şi alte obligaţiuni. În debitul contului se reflectă cheltuielile aferente dobînzilor pe hîrtiile de valoare emise cu rata dobânzii fixe, pe operaţiunile efectuate prin acordul REPO. Achitarea dobînzii se va reflecta în următoarea formulă contabilă:Debit 2716 „Dobînda sporită la hîrtii de valoare emise";Credit 1001 „Numerar în casierie";Exemplu:Banca plasează certificate de economii- 100 unităţi , cu valoarea nominală 400 lei, la preţ de 430 lei.Dobînda constituie 13% anual.Dobînda se achită la expirarea termenului.Termenul obligaţiunii - 3 luni.a) Înregistrarea titlurilor de valoare emise cu primă în numerar: Debit 1001 „Numerar în casierie" – 43.000 lei Credit 2180 „Hîrtii de valoare aflate în circulaţie şi alte creanţe" – 40.000 lei; Credit 2185 „Prime la hîrtiile de valoare emise" - 3000 lei;b) Înregistrarea titlurilor de valoare emise cu primă la contul „Nostro":Debit 1031 Contul "Nostro" – 43.000 lei;Credit 2180 „Hîrtii de valoare aflate în circulaţie şi alte creanţe " – 40.000 lei; Credit 2185 „Prime la hîrtii de valoare emise" - 3000 lei; Lunar prima se amortizează (se include treptat la conturile respective de venituri), amortizarea primelor se efectuează în corespondenţă cu contul 4202”Amortizarea primei la hîrtiile de valoare emise”.Prima se calculează ca raportînd suma primei la numărul de luni.

Debit 2185 „Prima la hîrtii de valoare emise"-1000 lei;Credit 4202 „Amortizarea primei la hîrtiile de valoare emise"-1000 lei; Banca calculează dobînda, care se va reflecta prin formula:Debit 5180”Cheltuieli aferente dobînzii la hîrtiile de valoare emise”-1378,3 lei;Credit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise”-1378,3 lei;

Dobînda=43.000 * 13% * 90 zile =1378,3 lei 100% * 365 zileDobînda se achită în felul următor:a)Debit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise"-1378,3 lei; Credit 1001 „Numerar în casierie"-1378,3 lei;b)Debit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise"-1378,3 lei; Credit 1031 Contul „Nostro"-1378,3 lei;

Plasarea titlurilor de valoare emise cu scont Sconturile la titlurile de valoare emise se gestionează la contul de pasiv 2186”Sconturi la hîrtii de valoare emise”.Acest cont face parte din grupul de conturi 2180”Prime şi sconturi la hîrtiile de valoare”. Aceast grup este destinată pentru evidenţa primelor la hîrtiile de valoare emise şi dobînzii la procurarea hîrtiilorde valoare. În debitul contului 2186 – se reflectă sconturi la hîrtiile de valoare emise În creditul lui – suma amortizată lunar. La realizarea titlurilor de valoare emise cu scont se înregistrează formula:Debit 1001 „Numerar în casierie";Debit 2186 „Sconturi la hîrtii de valoare emise";Credit 2180 „Hîrtii de valoare aflate în circulaţie şi alte creanţe"; Scontul se amortizează lunar şi se include în cheltuielile băncii, se calculează raportînd suma scontului la numărul de luni. În acest caz vom înregistra:Debit 5202 „Sporirea sconturilor";Credit 2186 „Sconturi la hîrtiile de valoare emise"Contul 5202 se gestionează în grupul de conturi 5200 "Amortizarea primelor şi creşterea sconturilor la hîrtiile de valoare". Grupa este destinată pentru evidenţa sumelor amortizării primelor la hîrtiile de valoare de investiţii procurate şi creşterea sconturilor la hîrtiile de valoare emise.Exemplu:Banca plasează obligaţiuni cu valoarea nominală - 3000 lei, cea de piaţă - 2800 lei,dobînda constituie 15% anual, iar termenul este de 6 luni.Dobînda se achită la expirarea termenului. a)Înregistrarea titlurilor de valoare emise la valoare nominală în numerar:Debit 1001 „Numerar în casierie" – 2.800 lei;Credit 2186 „Sconturi la hîrtiile de valoare emise" – 200 lei; Credit 2180 „Hîrtii de valoare aflate în circulaţie şi alte creanţe " - 3000 lei;b) Înregistrarea titlurilor de valoare emise la valoare nominală la contul „Nostro":

Debit 1031 Contul "Nostro" – 2.800 lei;Credit 2186 „Sconturi la hîrtii de valoare emise" - 200 lei;Credit 2180 „Hîrtii de valoare aflate în circulaţie şi alte creanţe " – 3.000 lei;Scontul se amortizează lunar şi se include în cheltuielile băncii. În acest caz vom înregistra:Debit 5202 „Sporirea sconturilor"-33,33 lei;Credit 2186 „Sconturi la hîrtiile de valoare emise"-33,33 lei; Pentru hîrtiile de valoare emise banca calculează dobînda, care pentru bancă este cheltuială:Debit 5180”Cheltuieli aferente dobînzii la hîrtiile de valoare emise”-193,31 lei;Credit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise”-193,31 lei;Dobînda= 2800* 14% * 180 zile =193,31 lei 100% * 365 zileDobînda se achită în următor:a)Debit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise"-193,31 lei; Credit 1001 „Numerar în casierie"-193,31 lei;b)Debit 2716 „Dobînda sporită la hîrtiile de valoare emise"-193,31 lei; Credit 1031 Contul „Nostro"-193,31 lei;