PERFORMANA GLOBAL A NTREPRINDERII I DECIZIILE MANAGERIALE

Performana global a ntreprinderii i deciziile manageriale

1. Noiunea de performan

Performana este un concept de referin n abordrile teoretice i, totodat o preocupare permanent n aciunea practic.Conceptului de performan i se asociaz noiunile de productivitate si eficacitate, productivitatea reprezentnd raportul dintre rezultate obinute i mijloacele angajate pentru obinerea rezultatelor, iar eficacitatea reprezentnd raportul dintre rezultatele obinute i rezultate ateptate.

Performana = Productivitate + Eficacitate

Totodat, performanei i se asociaz i noiunile de: Economicitate (minimizarea costului resurselor alocate pentru atingerea rezultatelor estimate ale unei activiti, cu meninerea calitii corespunztoare a acestor rezultate); Eficiena (a maximiza rezultatele obtinute, pornind de la o cantitate data de resurse, fie a minimiza cantitatea de resurse pentru un rezultat prestabilit); Eficacitate (realizarea obiectivelor i exercitarea sarcinilor manageriale n condiii temporale i calitative prestabilite).

Performana = Economicitate + Eficena + Eficacitate

Msurarea performanelor ntreprinderii vizeaz, n principal msurarea profitului. Pentru determinarea profitului exist mai multe abordri posibile:a) O abordare patrimonial. Abordarea patrimonial reprezint msurarea profitului n funcie de variaia patrimoniului ntreprinderii n cursul unui exerciiu.

b) O abordare economic. Abordarea economic a rezultatului face referire la 2 concepte (venituri i cheltuieli) specifice contabilitii de angajamente i presupune msurarea rezultatului pe baza relaiei:

n msurarea rezultatului, particularitile i dificultile pornesc de la modul n care sunt definite conceptele de venituri i cheltuieli i de la modul n care opteaz o serie de principii contabile. Efectul acestora refectndu-se n final asupra contului de profit si pierdere ca model de reprezentare a performanelor ntreprinderii ntr-o perspectiv economic.c) O abordare financiar. Abordarea financiar a rezultatului presupune msurarea acestuia n funcie de variaia trezoreriei ntreprinderii n cursul unei perioadei, ca diferen ntre fluxurile de ncasri i cele de pli.

Indicatorii financiari i non-financiari luai n considerare n construcia sistemului de indicatori de apreciere a performanei globaleIndicatori financiariIndicatori non-financiari

Valoarea economic adugatGrad de satisfacie clieni

Rentabilitatea investiieiSatisfacia muncii

Rentabilitatea financiarMotivaia n munc

Cash-flow- ul operaionalNumr de reclamaii

Profitul net pe aciuneClimatul organizaional

Lichiditatea imediatGrad de poluare

Gradul de ndatorareRespectare norme de mediu

Rentabilitatea total a acionarilorEmisii

Profit totalMateriale reciclabile

Cifra de afaceriIniiative de reducere a emisiilor

Sursa: Pintea Mirela, Tez de Doctorat- abordri financiare i non-financiare privind creterea performanelor entitilor

Conceptul de performan a cunoscut o evoluie remarcabil, n prezent adoptnd o abordare global, incluznd aspecte financiare, ct i aspecte non-financiare, care se refer cu precdere la elementele de responsabilitate social. Performana global a entitii presupune agregarea performanelor economico-financiare, sociale i de mediu.Pentru Reynaud (2003) i Baret (2006) performana global reprezint agregarea performanelor economice, sociale i de mediu (vezi figura de mai jos), iar Germain i Trebucq consider c performana global se formeaz prin reuniunea performanei financiare, performanei sociale i a performanei societale.

Sursa: Reynaud (2003)

2. Performana economico-financiar

Analiza performanelor economico-financiare trebuie s utilizeze toate sursele de informaii susceptibile, s evidenieze caracteristicile economico-financiare ale ntreprinderii. Informaiile furnizate de ctre contabilitate, n particular de ctre contabilitatea financiar, constituite materialul esenial utilizat n demersul metodologic al analizei rezultatelor.Analiza orientat spre studiul performanelor economico-financiare ale ntreprinderii, evoluia i perspectivele acestora furnizeaz informaii utile managerilor, dar i partenerilor externi interesai de rezultatele viitoare ale ntreprinderii.[footnoteRef:1] [1: Petrescu Silvia, Mihalciuc Camelia Ctlina Diagnosticul financiar-contabil privind performana ntreprinderii]

Meninerea unei stri de performan economico-financiar ct mai bun, i, respectiv mbuntirea acesteia trebuie s constituie o preocupare esenial a ntreprinderii n vederea continurii desfurrii a activitii n condiii de profitabilitate i lichiditate.[footnoteRef:2] [2: Maria Niculescu Diagnostic global strategic]

Pentru a pune n eviden performana actual, precum i oportunitile de mbuntire pot fi utilizai mai muli indicatori: Respectarea bugetului; Indicatori de profit; Rate de profitabilitate; ROI (Return On Investmen-Rentabilitatea investiiilor); Pr (Profitul rezidual); EVA (Economic Value Added-Valoarea adugat economic).

Modalitatea de calcul pentru ROI este:

ROI = Rentabilitate comercial x rata de rotaie a activului

Sau

ROI = =

Unde, Profitul sau rezultatul utilizat - este un rezultat de exploatare;Capitalul investit investiiile pentru exploatare, fiind excluse imobilizrile care sunt utilizate n alte scopuri.

Modalitatea de calcul pentru EVA este:

EVA = Rezultatul net Capital permanent x costul mediu al capitalului

Un alt model de calcul al valorii adugate economice, care msoar valoarea creat pentru acionari, comparnd rentabilitatea capitalului investit cu costul mediu al capitalului, este:

EVA = Capital investit(Rentabilitatea capitalui investit) - Costul mediu al capitalului

Unul dintre avantajele valorii adugate economice este ncercarea de msurare a valorii create de ntreprindere. Avnd n vedere c obiectul ntreprinderii n ultimii ani a fost crearea de valoare, un indicator s cuantifice acest demers este cutat de toat lumea.De asemenea, EVA are i dezavantaje precum numrul mare de retratri i costul ridicat al acestora, surprinderea doar a performanei financiare, precum i necesitatea mplementrii unei ntregi filozofii a valorii adugate economic, nu doar a instrumentului.

3. Performana de mediu

Performana managementului calitii mediului reprezint efectele pozitive ateptate sau dorite obinute n condiiile unor efecte negative minime, a unor eforturi (cheltuieli) minime n raport cu factorul timp.Performana managementului calitii mediului const n performana elementelor sale componente: informaii privind poluarea produs de ctre firm; normele i reglementrile naionale i internaionale n domeniu; tehnici i metode de monitorizare i evaluare a impactului de mediu; decizii; personal implicat n monitorizare i implementarea acestor decizii.Aceste elemente determin performana informaional i performana funcional a managementului calitatii mediului.n acelai context performana informaional determin n mod nemijlocit performana funcional. Fiecare tip de performan, la rndul su reprezint rezultatul unor aciuni a cror performan este cuantificabil sau necuantificabil.Indicatori performanei de mediu se refer la dimensiunea ambiental a dezvoltrii durabile i la impactul organizaiei asupra sistemelor naturale (ecosistem, aer i ap), prin intermediul input-urilor (materii prime, energie, ap etc.), a output-urilor (produse, servicii, emisii, deeuri,) i a investiiilor n domeniul mediului.

Gruparea indicatorilor n funcie de aspectele de mediu este urmtoarea: aspectul materii prime: materiile prime utilizate pentru o unitate de produs; ponderea cantitii de materiale reciclabile n cantitatea total de materiale utilizate; aspectul energie: consumul direct i indirect de energie, pe surse de energie primar; aspectul ap: consumul total de ap pe surse; aspectul biodiversitate: suprafaa terenurilor posedate, arendate sau gestionate n arii protejate; aspectul emisii, deeuri: emisiile totale directe i indirecte de gaz cu efect de ser pe unitate de produs; ponderea deeurilor periculoase care sunt importate, exportate, transportate, tratate; aspectul produse i servicii: iniiative pentru limitarea impacturilor exercitate asupra mediului de produsele/serviciile ntreprinderii; raportul dintre produsele vndute i cantitatea de ambalaje/materiale reciclate i reutilizate, pe categorii; aspectul conformitate: valoarea amenzilor semnificative i numrul sanciunilor non monetare pentru nerespectarea reglementrilor de mediu; aspectul transport: impactul ambiental semnificativ cauzat de transportul bunurilor/ materialelor utilizate pe fiecare activitate a ntreprinderii i pe fiecare deplasare a personalului; aspectul general: cheltuieli i investiii pentru protecia mediului, pe tipuri.

4. Performana social

Performana social a unei entiti economice se poate identifica cu preocuprile acesteia legate de diverse aspecte sociale cum ar fi: contribuia la dezvoltarea comunitii unde i desfoar activitatea, respectarea cerinelor dezvoltrii durabile etc. Deoarece entitile economice sunt instituii sociale acestea trebuie s satisfac interesele tuturor partenerilor sociali cu care interacioneaz.Indicatori de performan social sunt cei care reflect impactul organizaiei asupra sistemelor sociale n cadrul crora funcioneaz i se mpart n: indicatori de performan asupra practicilor i condiiilor de munc: aspectul ocupaional, aspectul sntate i siguran n munc, aspectul formare i instruire; indicatori de performan asupra drepturilor omului: aspectul nondiscriminare, aspectul liberei asocieri, aspectul referitor la munca minorilor, drepturile populaiei indigene; indicatori de performan asupra societii: aspectul colectivitate, aspectul corupie, aspectul contribuii politice, aspectul conformitate; indicatori de performan asupra responsabilitii produsului: aspectul sntatea i sigurana consumatorilor, aspectul relativ la etichetarea produselor, aspectul marketing-comunicare, aspectul conformitate.

Evaluarea i urmrirea performanei sociale prezint importan n msura n care cele trei dimensiuni ale performanei globale interacioneaz.

5. Prezentarea companiei OMV Petrom Romnia

OMV Petrom S.A. este cea mai marecompanieromneasc de petrol, iei i gaze, cu activiti n sectoarele Explorare i Producie, Rafinare i Produse Petrochimice, Marketing, Gaze Naturale i Energie.Compania face parte din grupul internaional OMV Petrom, cel mai mare grup petrolier din Europa de Sud-Est.n anul1991se nfiineaz Regia Autonom a Petrolului PETROM S.A.n anul1996a fost nfiinat Compania Romn de Petrol, ca societate comercial pe aciuni, constituit prin reorganizarea RAFIROM, PECO i PETROTRANS, care au fost comasate i i-au ncetat activitatea. Compania Romn de Petrol deinea toate cele zece rafinrii dinRomnia, alturi de cmpurile de extracie, de depozite i de staiile de benzin.n anul2005structura Petrom este reorganizat pe ase divizii, dintre care trei operaionale.Strategia companiei este construit n jurul conceptului de sustenabilitate, aceast strategie urmrete s foloseasc eficient resursele companiei i s vin n ajutorul comunitii n care compania i desfoar activitatea. (sursa www.wikipedia.org)

6. Analiza performanei globale a companiei OMV Petrom S.A.

n cadrul indicatorilor de msurare a performanelor, se detaeaz cei bazai pe crearea de valoare, motiv pentru care am calculat valoarea adugat economic utiliznd urmtorea formul:

EVA = Ki (Rki - Rci)

Rki=

Rci =

n care:Ki capitalul investit;Rci rata medie a costului capitalului investit;Rki rata rentabilitii economice a capitalului investit.Ci cota de impozit pe profit;CKpr costul capitalului propriu; Acest cost este egal cu rata de rentabilitate ateptat de acionari.Cd costul capitalului mprumutat (cheltuielile cu dobnzile).

Capitalul investit cuprinde totalitatea surselor de finanare utilizate de ntreprindere,pentru care aceasta trebuie s plteasc o remuneraie. El cuprinde dou componente: capitalul propriu (Kpr); capitalul mprumutat sau datoriile financiare (Df) pe termen scurt, mediu i lung, care sunt purttoare de dobnzi.

Tabelul 1: Bilanul contabil simplificatBilanul simplificat2012%2013%

Active

Active imobilizate32.777863456086

Active circulante5.368145.48714

Capitaluri proprii i datorii

Total capitaluri proprii23.4056126.64267

Datorii pe termen lung8.646238.23821

Datorii curente6.094165.16713

Total active / capitaluri proprii i datorii38.14510040.047100

Sursa: Raportul Anual Petrom Group 2013

Tabel 2: Situaia consolidat a veniturilor i a cheltuielilor pentru anul ncheiat la 31. Decembrie 2013Note31 decembrie 201231 decembrie 2013

Venituri din vnzri2626.258,1324.185,22

Cheltuieli directe de distribuie(696,04)(646,20)

Costul vnzrilor(17.305,65)(15.484,69)

Marja brut8.256,448.054,33

Alte venituri de exploatare18186,58298,26

Cheltuieli de distribuie(1.172,77)(1.090,38)

Cheltuieli administrative(242,12)(193,56)

Cheltuieli de exploatare(327,72)(423,45)

Alte cheltuieli de exploatare19(1.038,41)(687,34)

Profit nainte de dobnzi i impozitare (EBIT)5.662,005.957,86

Venituri aferente entitilor asociate212,184,40

Venituri din dobnzi2259,86205,90

Cheltuieli cu dobnzile22(825,59)(360,20)

Alte venituri i cheltuieli financiare23(72,19)(109,36)

Rezultatul financiar net(835,74)(259,26)

Profit din activitatea curent4.826,265.698,60

Cheltuieli cu impozitul pe profit24(880,16)(874,56)

Profit net al anului3.946,104.824,04

Rezultatul pe aciune de baz i diluat n RON250,06980,0851

Sursa: Raportul Anual Petrom Group 2013

Pe baza datelor din tabelul 1 i tabelul 2 vom analiza EVA la nivelul grupului Petrom pe anul 2013.

Indicatori20122013

Kpr23.40526.642

Df8.646+6.094=147408.238+5.167=13405

Ki (Kpr+Df)3814540047

Ci (%)1616

CKpr16,519,0

Cd825,59360,20

Rki=Pn/Ki0,100,12

Rci0,0180,008

EVA = ki*(Rki-Rci)3127,894485,264

Se observ o cretere a valorii adugate economic din exerciiul financiar 2013 fa din cel de 2012 cu 1357,374. Aceast cretere a fost determinat att de creterea capitalului investit, ct i de scderea cheltuielilor cu dobnzi.n opinia persoanelor care se afl la conducerea firmei Performana reuit n 2013 a demonstrat caracterul adecvat i eficacitatea strategiei noastre i ne-a permis s efectum investiii semnificative, de peste 1 mld. euro, n activitatea de baz. Mai mult, ne-am meninut poziia financiar bun, cu un nivel sczut de ndatorare, care va sprijini investiiile semnificative preconizate pentru anii urmtori.[footnoteRef:3] [3: Raportul anual Petrom Grup 2013]

7. Concluzii

Evaluarea performanei sociale i de mediu ofer entitilor economice cel puin urmtoarele beneficii: ncurajeaz entitile s i mbunteasc managementul performanei sociale; promoveaz transparena performanei sociale i a riscurilor sociale aferente activitilor derulate; ofer o baz pentru realizarea de comparaii cu alte entiti economice din sector sau cu standarde internaionale sau reglementri legale (acolo unde este cazul); ofer informaii relevante prin raportarea social diverselor categorii de pri interesate; atrage i promoveaz investiiile n entiti economice cu o performan social crescut.

Conceptul de performan nu este uor de definit deoarece este un concept ambiguu i integrator. Performana nseamn succes, competitivitate, reuit, aciune, efort continuu, este optimizarea prezentului i protecia viitorului.

ntreprinderile trebuie s integreze n strategia lor de dezvoltare responsabiliti care acoper domeniile: eticii n afaceri, reducerii impactului asupra mediului, relaiilor cu partenerii, gestiunii resurselor umane, creterii i inovrii.

Bibliografie

1. Maria Niculescu Diagnostic economic, Vol. I, Editura Economic2. Maria Niculescu Diagnostic financiar, Vol. II, Editura Economic3. Maria Niculescu Diagnostic global strategic, Editura Economic4. Petrescu Silvia, Mihalciuc Camelia Ctlina - Diagnosticul financiar-contabil privind performana ntreprinderii, Editura Universitar Suceava5. Raportul anual Petrom Grup 20136. Reynaud, E., (2003), Dveloppement durable et entreprise: vers une relation symbiotique, Journe AIMS, Atelier dveloppement durable ESSCA Angers7. www.wikipedia.org