RAPORT ANUAL - Banca Românească

RAPORT ANUAL

CUPRINS

I. PREZENTARE GENERALĂ A BĂNCII ŞI A GRUPULUI..................4

I.1. NBG şi Banca Românească S.A .......................................4

I.2. Schimbări în cadrul acţionariatului – Grupul Banca de Export-Import a României - EximBank SA ...................... 4

II. CONTEXTUL ECONOMIC ROMÂNESC ÎN ANUL 2019 ..............6

III. ACTIVITATEA BĂNCII ÎN ANUL 2019: OBIECTIVE ŞI REALIZĂRI ...8

III.1. Activitatea pe segmentul retail ....................................9

III.2. Activitatea pe segmentul corporaţii şi IMM-uri ............9

III.3. Activitatea pe segmentul IT şi Operaţiuni ....................9

III.4. Resurse Umane ..........................................................10

III.5. Conformitatea cu legea şi cadrul de reglementare ....10

IV. SITUAŢIA FINANCIARĂ CONSOLIDATĂ ŞI INDIVIDUALĂ .......11

IV.1. Situaţia poziţiei financiare ..........................................12

IV.2. Situaţia Contului de profit şi pierdere ........................13

IV.3. Situaţia altor Elemente ale Rezultatului Global ..........14

V. ADECVAREA CAPITALULUI şI DINAMICA PRINCIPALILOR INDICATORI FINANCIARI ..........................................................15

VI. GUVERNANŢA CORPORATIVĂ .............................................20

VII. MANAGEMENTUL RISCULUI ..............................................23

VIII. SISTEMUL DE CONTROL INTERN .......................................26

IX: EVENIMENTE ULTERIOARE .................................................28

X. STRATEGIE ŞI PRIORITĂŢI ....................................................30

XI. SITUAŢIILE FINANCIARE ......................................................32

I. PREZENTARE GENERALĂ A BĂNCII ŞI A GRUPULUI

5

I.1. Grupul National Bank of Greece (NBG) este un grup financiar vechi, istoria acestuia începând în 1841, din 1880 fiind listat la Bursa de Valori din Atena, iar din octombrie 1999 şi la Bursa de Valori din New York. Grupul NBG oferă o gamă largă de produse și servicii financiare care răspund nevoilor în schimbare ale întreprinderilor și persoanelor fizice, inclusiv produse de depozit și investiții, diverse facilități de finanțare și servicii de brokeraj, asigurări, leasing și factoring. Grupul NBG a fost acționarul majoritar al Băncii Romanești timp de 17 ani, începând cu octombrie 2003, când a achiziționat de la Fondul Româno-American de Investiții 81.65% din capitalul social al Băncii Românești.

Banca Românească a fost înfiinţată în anul 1992 ca bancă comercială universală, în totalitate cu capital privat, lărgindu-și treptat gama de produse şi servicii, astfel încât să vină în întâmpinarea nevoilor partenerilor săi de afaceri. Începând cu septembrie 1996, banca a devenit primul agent Western Union din România și, pentru prima dată în România, o bancă a fost implicată în servicii de transfer electronic de bani în toată lumea. Asigurarea unui management după principii prudențiale este evidențiat de inițiativa conducerii băncii de a încheia polițe de asigurare pe piața londoneză de asigurări, sub egida grupului Lloyd’s, începând cu anul 1997. În consecință, Banca Românească a fost prima bancă românească asigurată împotriva riscurilor de fraudă, erori şi omisiuni. În 1999, Fondul Româno-American de Investiții a preluat pachetul majoritar, Banca stabilind parteneriate cu instituțiile financiare internaționale, ceea ce i-a permis susținerea întreprinderilor mici si mijlocii românești. În octombrie 2003, National Bank of Greece a achiziționat de la Fondul Româno-American de Investiții 81,65% din capitalul social al Băncii Românești, devenind astfel acționar majoritar.

Politica Băncii Românești este de a își îmbunătăţi constant gama de produse şi servicii în vederea dezvoltării activității, atragerii de noi clienți dar şi loializării celor existenți, prin campanii de promovare şi lansarea de produse competitive, menținând în același timp o abordare prudentă din punct de vedere al riscului.

Începutul anului 2020 a marcat o nouă schimbare în acționariatul băncii, EximBank achiziționând 99,279% din capitalul social de la NBG.

I.2. Grupul Banca de Export-Import a României - EximBank SA

Grupul Banca de Export-Import a României - EximBank SA („Grupul”) cuprinde Banca de Export-Import a României-EximBank SA (“Banca” sau „EximBank”) și Compania de Asigurări - Reasigurări Exim România S.A. („EximAsig”). Banca de Export-Import a României-EximBank SA („Banca”), societatea mamă a Grupului, a fost înființată în anul 1992, fiind o instituție specializată prin care se derulează activități de susținere a mediului de afaceri românesc și a tranzacțiilor internaționale prin instrumente financiar-bancare și de asigurări specifice. EximBank este persoană juridică de drept privat, societate comercială pe acțiuni în care statul, prin Ministerul Finanțelor Publice (MFP), deține 95,374% din capitalul social.

Instrumentele sale financiare sunt dedicate exclusiv segmentului corporate și pot fi accesate în condiții avantajoase de orice tip de societate comercială, fie că este IMM sau companie mare, derulează tranzacții internaționale, ori se adresează pieței interne. Companiile au la dispoziție și un portofoliu competitiv de produse de trezorerie, cash management, trade finance și factoring, ce întregesc oferta de finanțare și garantare.

6

II. CONTEXTUL ECONOMIC ROMÂNESC ÎN ANUL 2019

7

Economia a avut o creștere de 4,1% în anul 2019, comparativ cu nivelul de la 4,4% din anul anterior, pe fondul politicilor fiscale și bugetare care au menținut consumul privat la o cotă ridicată. Formarea brută de capital fix a cunoscut o creștere de aproape 18% în 2019 împiedicând astfel o decelerare mai puternică a economiei românești. Cererea externă a continuat să afecteze avansul economic în 2019, în condițiile în care deficitul comercial a continuat să crească la peste 17 miliarde euro (-7,9% din produsul intern brut „PIB”), de la aproape 15 miliarde euro în 2018 (-7,2% din PIB). Importurile de bunuri au devansat din nou exporturile de același gen, în timp ce exportul net de servicii a avut un rezultat pozitiv (8,6 miliarde euro).*

Pe partea de resurse, comerțul și serviciile și construcțiile au susținut formarea PIB în 2019, în timp ce producția industrială și agricultura au înregistrat variații anuale negative. Persistența slăbiciunii în sectorul prelucrător și gradul de integrare ridicat al produselor românești pe lanțul valoric european sugerează că cererea externă este principalul factor de scădere a producției industriale. PIB real a avut o evoluție peste așteptări în trimestru IV 2019, accelerând anual până la 4,3%, cheltuielile guvernamentale masive având un rol important. Deficitul de cont curent a continuat să crească în 2019, dar nu atât de rapid ca în precedenții doi ani. Deficitul extern a urcat la aproape 10,5 miliarde euro (4,8% din PIB) și a fost în totalitate generat de deficitul comercial. A existat un impact pozitiv al sectorului serviciilor, în special IT și Telecom și Transport, dar și al salariilor și transferurilor curente către sectorul privat. Investițiile străine directe în 2019 au avut o creștere ușoară, situându-se la circa 5,3 miliarde euro (+316 milioane euro față de 2018) și acoperind 49% din deficitul de cont curent (55% în 2018).

Creșterea economică s-ar putea încetini în 2020, în condițiile în care cererea externă nu va crește, iar forța de muncă locală este deficitară. Politica fiscală puternic prociclică și ratele robuste de creșteri salariale în sectorul bugetar, au consumat în bună masură resursele publice, rămânând un spațiu foarte îngust pentru investiții în sectorul public. Mai mult, deficitul bugetar a depășit semnificativ limita prevazută în Criteriul Maastricht atingând 4,6% din PIB la finele anului 2019, ceea ce ar putea să declanșeze procedura de deficit excesiv din partea Comisiei Europene. Într-o notă mai pozitivă, sentimentul în consum este până în prezent unul solid susținut cel mai probabil de politicile sociale expansive.

În 2019, BNR a fost în mare masură constrânsă de deficitele gemene și de episoadele de depreciere a leului românesc („RON”). Ratele de dobândă în RON mai mari decât cele din țările de comparatie din regiune, au fost utilizate pentru a proteja RON și transmisia asimetrică a deprecierii cursului în inflație care s-a situat în cea mai mare parte a anului deasupra marginii superioare a intervalului de variație țintit de BNR. În același timp, puterea de cumpărare viguroasă, dupa repetatele majorări de salarii din sectorul bugetar cuplată cu penuria de forță de muncă a continuat să țină inflația sub presiune în 2019. Rata anuală a accelerat la 4% în decembrie 2019, după un nivel de 3,5% atins în septembrie. Pe parcursul anului trecut, BNR a menținut neschimbată dobândă de politica monetară și rezervele minime obligatorii la pasivele în RON și valută.

În 2019, moneda națională s-a depreciat cu 0,09% față de euro („EUR”) și cu 0,29% față de dolarul american („USD”), având în vedere cursurile valutare anunțate de BNR în ultima zi bancară a fiecărui an (în 2019, respectiv 2018).

Moneda 2019 2018 Variația absolută %EUR Media anuală 4,7454 4,6536 0,0918 1,97

Final de an 4,7793 4,6639 0,1154 2,47USD Media anuală 4,2392 3,9433 0,2959 7,50

Final de an 4,2608 4,0736 0,1872 4,60

În 2019, ratele dobânzilor de referință pentru franc elvețian („CHF”) și EUR au înregistrat o evoluție constantă, cu o creștere a ratei dobânzii pentru USD ca urmare a deciziilor FED de a majora ratele dobânzilor. ROBOR la 3 luni a înregistrat un trend ascendent, atingând în august 2018 maximul ultimilor 3 ani (3,47%).

Valuta Rata dobânzii 31 decembrie 2019 31 decembrie 2018RON ROBOR 3 luni 3,20% 3,02%EUR EURIBOR 3 luni -0,390% -0,309%USD LIBOR 3 luni 1,9446% 2,8030%CHF LIBOR 3 luni -0,69380% -0,7232%

Inflația a încetinit în primele două luni din an până la 3,1% la finele lui februarie 2020 ca urmare a ieftinirii carburanților (eliminarea supra-accizei de 7 eurocenți) și a unui efect de bază important.

__

*Sursa: https://www.bnro.ro/Publicatii-periodice-204.aspx#ctl00_ctl00_CPH1_CPH1_3043_panelBox_Title*Sursa: http://www.insse.ro/cms/sites/default/files/com_presa/com_pdf/ipc02r19.pdf

8

III. ACTIVITATEA BĂNCII ÎN ANUL 2019: OBIECTIVE ȘI REALIZĂRI

9

III.1. Activitatea pe segmentul retail

În anul 2019, Banca a dezvoltat activitatea de Retail prin continuarea strategiei începută în anii anteriori bazată pe următorii doi piloni:

1. activitatea de creditare și,2. dezvoltarea relației de tranzacționare cu clienții Băncii și creșterea bazei de depozite.

Activitatea de creditare s-a concentrat, ca și în anii precedenți, pe creditele de consum negarantate și cardurile de credit și Banca a reușit să comunice cu clienții în special în mediul online. Comunicarea a fost permanent însoțită de oferte de produs menite să dea forței de vânzare instrumentele și motivația necesare pentru a atinge țintele de buget. Toate aceste acțiuni au permis o creștere de peste 5% față de anul anterior a soldului portofoliului creditelor de consum negarantate, precum și o creștere de 3% a soldului portofoliului de carduri de credit.

A doua axă de dezvoltare, zona tranzacțională și de atragere depozite, a fost marcată de continuarea promovării ofertei de pachete tranzacționale. În 2019, rezultatele au continuat să fie foarte bune, ajungând la finalul anului ca rata de penetrare a acestor produse să fie de circa 47% din numărul de clienți activi persoane fizice. În acelasi timp, soldurile din conturile asociate acestor pachete au cunoscut o creștere de peste 40%, atingând aproximativ 144 mil RON (30 mil EUR) la sfârșitul anului 2019, demonstrând astfel creșterea gradului de utilizare a pachetelor.

Banca a continuat să fie concentrată pe creșterea bazei de depozite și în 2019, soldurile de depozite ale clienților retail indicând o creștere cu peste 16% comparativ cu soldurile de la sfârșitul anului anterior.

III.2. Activitatea pe segmentul corporații și IMM-uri

În ceea ce privește creditele acordate corporațiilor și IMM-urilor, activitatea de creditare s-a concentrat în cursul anului 2019 în special pe menținerea portofoliului existent, iar strategia de acordare de credite a fost una selectivă și prudentă.

În ceea ce privește depozitele atrase de la corporații și IMM-uri, în cursul anului 2019, s-a reușit menținerea aceluiași nivel ca în anul precedent în condițiile unei competiții foarte puternice pentru atragerea de lichidități.

Banca va continua să ofere produse și servicii adecvate și personalizate IMM-urilor și corporațiilor, pentru a le susține nevoile de afaceri, de la soluții de finanțare adecvate la o ofertă completă de economii, garanții și servicii de plăți. Va continua susținerea, în special, în ceea ce privește furnizarea finanțării necesare IMM-urilor, cooperarea cu instituțiile financiare pentru a sprijini creșterea accesului IMM-urilor la finanțare, cum ar fi Fondul Național de Garantare pentru IMM-uri, Fondul de Garantare a Împrumuturilor Rurale și EximBank sau programele de investiții subvenționate („APIA”). Un alt element-cheie în oferta Băncii rămâne finanțarea proiectelor dezvoltate de clienții care se încadrează pentru finanțare din partea Uniunii Europene.

III.3. Activitatea pe segmentul IT și Operațiuni

În anul 2019, Banca s-a concentrat pe implementarea cerințelor de reglementare și pe reducerea costurilor de operare, luând în același timp măsuri pentru îmbunătățirea securității operațiunilor bancare și a nivelului de servicii oferite clienților.

Stabilitatea și funcționalitatea aplicațiilor utilizate de clienți a fost îmbunătățită, o atenție specială fiind acordată creșterii nivelului de securitate informatică, iar în acest sens au fost implementate sau planificate o serie de aplicații, proceduri și procese specifice.

Pentru anul 2020, Banca are în vedere continuarea implementării proiectelor necesare pentru asigurarea conformității cu cerințele de reglementare locale și europene, îmbunătățirea nivelului securității informatice precum și creșterea calității și gamei serviciilor oferite.

10

Un focus important al Băncii a fost pe finalizarea proiectului PSD2 (Legea 209/2019) și asigurarea cerințelor de securitate impuse de această lege, precum și pe implementarea Legii 129/2019 privind prevenirea și combaterea spălării banilor și finanțării terorismului. De asemenea, în contextul efortului întregii comunități bancare de aliniere a comisioanelor aferente plăților transfrontaliere cu cele naționale Banca a reușit implementarea în totalitate a Regulamentului 518/ 2019 realizând această aliniere în beneficiul clienților săi.

III.4. Resurse Umane

Prioritățile departamentului de Resurse Umane al Băncii au fost în anul 2019 menținerea și atragerea forței de muncă calitative și dinamice, menținând în același timp un mediu de lucru sănătos și reputația Băncii. Banca a intensificat cursurile de formare adresate personalul rețelei în vederea menținerii profesionalismului și susținerea desfășurării unei activități operaționale prudente și sănătoase, ca și a cunoștintelor acestora. În același timp, eforturi specifice s-au concentrat către un obiectiv foarte important: consolidarea imaginii Băncii ca un angajator dezirabil.

III.5. Conformitatea cu legea și cadrul de reglementare

În anul 2019, banca s-a concentrat ca toate activitățile desfășurate să fie în concordanță strictă cu legea, cadrul de reglementare și recomandările autorităților de supraveghere, în scopul diminuării riscului de conformitate, a riscului de spălare de bani și de finanțare a terorismului. Un focus important al Băncii a fost implementarea noii legislații privind prevenirea spălării banilor și finanțării terorismului, reprezentată de Legea 129/2019 și Regulamentul BNR 2/2019, reușind implementarea acestora în totalitate, prin adoptarea de reglementări interne adecvate și dezvoltări de sistem. Pentru anul 2020, Banca își propune să implementeze noi facilități care să permită administrarea corespunzătoare a portofoliului de clienți, monitorizarea corespunzătoare a tranzacțiilor acestora și administrarea eficientă a riscurilor asociate acestora.

11

IV. SITUAȚIA FINANCIARĂ CONSOLIDATĂ ȘI INDIVIDUALĂ

12

IV.1. Situația poziției financiare

Mii RON 31 decembrie 31 decembrie 2019 2018

ACTIVENumerar 244.045 221.905Plasamente la bănci 1.027.905 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României 682.125 590.824Investiții în instrumente de datorie 657.902 750.676Investiții în participații 906 903Credite și avansuri acordate clienților 3.885.396 3.934.503Creanțe din impozit pe profit 5.805 9.309Instrumente financiare derivate 121 -Alte active financiare 20.705 21.447Alte active nefinanciare 33.965 16.979Imobilizări necorporale 5.712 7.115Imobilizări corporale 18.301 20.264Active reprezentand dreptul de utilizare 47.798 -

Total active 6.630.686 6.766.968

DATORIIPlasamente de la bănci 638.320 1.500.167Depozite de la clienți 4.964.732 4.285.543Instrumente financiare derivate 6.196 -Datorii din operațiuni de leasing 46.537 -Alte datorii financiare 5.119 3.953Provizioane pentru alte riscuri și angajamente de creditare 19.947 19.803Alte datorii nefinanciare 15.258 12.445Împrumuturi subordonate 310.878 303.437Total datorii 6.006.987 6.125.348

CAPITALURI PROPRIICapital social 835.339 835.339Rezerva privind activele financiare evaluate la valoa-rea justă prin alte elemente ale rezultatului global -785 -77Alte rezerve 59.747 59.832Rezultatul reportat -270.602 -253.474

Total capitaluri proprii 623.699 641.620

TOTAL DATORII ȘI CAPITALURI PROPRII6.630.686 6.766.968

13

IV.2. Situația Contului de profit și pierdere

Mii RON 2019 2018

Venituri din dobânzi, obținute utilizând metoda dobânzii efective 244.584 240.571Cheltuieli cu dobânzile -70.476 -46.866Venituri nete din dobânzi 174.108 193.705

Venituri din speze și comisioane 34.850 32.065Cheltuieli cu speze și comisioane -10.646 -9.200Venituri nete din speze și comisioane 24.204 22.865

Venit din dividende 733 861Câstiguri minus pierderi din instrumente financiare derivate 5.802 -Venit net din tranzacționare 15.172 13.885

Total venituri operaționale înainte de ajustările pentru pierderea din credit 220.019 231.316

Cheltuieli nete (-) / Venituri nete cu ajustările pentru pierderi din credit -42.416 173Total venituri operaționale după ajustările pentru pierderi din risc de credit 177.603 231.489

Alte venituri din exploatare 2.826 2.699Cheltuieli cu personalul -85.524 -86.398Cheltuieli administrative -60.696 -85.767Cheltuieli cu amortizarea -37.408 -12.322Alte cheltuieli operaționale -13.928 -10.297

Profit/ (-) Pierderea înainte de impozitare -17.127 39.404

Cheltuiala cu impozitul pe profit - -1.903

Profitul/(-) Pierderea exercițiului financiar -17.127 37.501

14

IV.3. Situația altor Elemente ale Rezultatului Global

Mii RON 2019 2018

Profitul/(-) Pierderea exercițiului financiar -17.127 37.501

Elemente ale rezultatului global care ar putea fi reclasificate în contul de profit sau pierdere

Modificarea valorii juste a activelor financiare evaluate prin alte elemente ale rezultatu-lui global -708 -123Impozitul pe profit aferent elementelor care ar putea fi reclasificate în contul de profit sau pierdere - 25

Elemente ale rezultatului global care nu ar putea fi reclasificate în contul de profit sau pierdere

Câștiguri sau pierderi actuariale din planurile de pensii cu beneficii determinate -85 405

Impozit pe profit aferent elementelor care nu ar putea fi reclasificate în profit sau pier-dere - -65

Alte elemente ale rezultatului global anual, net de impozit -793 242

Profitul/(-) Pierderea global(ă) a(l) exercițiului financiar, net(ă) de impozit -17.920 37.743

15

V. ADECVAREA CAPITALULUI ȘI DINAMICA PRINCIPALILOR

INDICATORI FINANCIARI

16

a. Situația poziției financiare

Active

Tabelul de mai jos prezintă structura activelor Băncii la sfârșitul exercițiului financiar 2019 și respectiv 2018:

Structura activelor (%) 31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Numerar și disponibilitățile la Banca Națională a României 13,97% 12,01%Titluri de plasament 9,92% 11,09%Depozite plasate la bănci 15,50% 17,63%Credite și avansuri acordate clienților 58,60% 58,15%Alte active 2,01% 1,12%Total 100% 100%

Structura activelor 31 decembrie 2019

Structura activelor pe valute 31 decembrie 2019

Numerar și contul current la Banca Națională a RomânieiTitluri de plasamentDepozite plasate la bănciCredite și avansuri acordate cliențilorAlte active

Numerar și contul current la Banca Națională a RomânieiTitluri de plasamentDepozite plasate la bănciCredite și avansuri acordate cliențilorAlte active

Structura activelor 31 decembrie 2018

Structura activelor valute31 decembrie 2018

17

Structura activelor a înregistrat o modificare ușoară în 2019, comparativ cu sfârșitul anului 2018. Principalele evoluții ale activelor sunt prezentate mai jos:• Casa și disponibilitățile la BNR au crescut cu 13,96% (de la 812.729 mii RON în 2018 la 926.170 mii

RON în 2019), îndeosebi ca urmare a majorării bazei de calcul a rezervei minime obligatorii datorate creșterii depozitelor clientelei nebancare. La sfârșitul anului 2019, ratele de constituire a rezervei minime obligatorii pentru RON și EUR au rămas la acelasi nivel ca în 2018, și anume 8%.

• Investițiile în titluri de stat au înregistrat un trend descendent ajungând la 657.902 mii RON (2018: 750.676 mii RON). Scăderea de 12,36% s-a datorat în principal efectului cumulat al ajungerii la scadență a titlurilor deținute în cursul anului 2019 în suma mai mare decât cea achiziționării altor titluri în cursul anului 2019.

• Depozitele plasate la bănci au scăzut cu 13,84% până la 1.027.905 mii RON (2018: 1.193.043 mii RON), datorită creșterii resurselor atrase de la clientelă.

• Valoarea netă a portofoliului de credite a scăzut cu 1,25% atingând 3.885.396 mii RON (2018: 3.934.503 mii RON) ca urmare a încetinirii ritmului de creditare, în special în sectorul corporații.

• Valoarea netă a imobilizărilor necorporale și corporale a scăzut cu 12,29% la 24.013 mii RON (2018: 27.379 mii RON):− Imobilizările necorporale aveau o valoare netă de 5.712 mii RON în 2019 (2018: 7.115 mii RON),

scăderea de 19,72% fiind datorată amortizării.

− Imobilizările corporale aveau o valoare netă de 18.301 mii RON în 2019 (2018: 20.264 mii RON), în scădere cu 9,69% comparativ cu anul precedent.

În 2019, structura portofoliului net de credite al Băncii s-a modificat puțin comparativ cu anul 2018, ponderea creditelor acordate persoanelor fizice scăzând ușor de la 90% la sfârșitul anului 2018 la 89% la sfârșitul anului 2019. Structura creditelor pe valute s-a modificat de asemenea, ponderea creditelor acordate în EUR a scăzut la 39,04% (de la 41,1% în anul 2018), în timp ce ponderea creditelor acordate în RON a crescut la 38,02% (de la 35,9% în anul 2018), ca urmare a eforturilor Băncii pentru creditarea în moneda locală.

Structura portofoliului de credite pe tipuri de clienți

Structura portofoliului de credite pe valute

18

Datorii

Tabelul de mai jos ilustrează structura datoriilor Băncii la sfârșitul exercițiului financiar 2019 și respectiv 2018:

Structura datoriilor (%) 31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Depozite atrase de la bănci 10,63% 24,49%Depozite atrase de la clienți 82,65% 69,97%Împrumut subordonat 5,18% 4,95%Alte datorii 1,55% 0,59%Total 100% 100%

Structura datoriilor 31 decembrie 2019

Structura datoriilor pe valute 31 decembrie 2019

Depozite atrase de la bănciDepozite atrase de la clienţiÎmprumut subordonatAlte pasive

Depozite atrase de la bănciDepozite atrase de la clienţiÎmprumut subordonatAlte pasive

Structura datoriilor 31 decembrie 2018

Structura datoriilor pe valute 31 decembrie 2018

19

Datoriile Băncii au scăzut la sfârșitul lui 2019 în comparație cu 2018 cu 3,16% (valoare absolută: 182.658 mii RON) și structura finanțării s-a modificat ca urmare a implementării strategiei Băncii de a se autofinanța și de a diminua dependența de grupul NBG:• Depozitele și conturile curente atrase de la instituțiile de credit (incluzând în principal depozite de la NBG)

au scăzut cu 57,45%, de la 1.500.167 mii RON la 638.320 mii RON, în principal din scăderea depozitelor atrase de la NBG.

• Sursele atrase de la clientelă (retail și corporații) au înregistrat o creștere cu 15,85% atingând un nivel de 4.964.732 mii RON, datorată eforturilor intense ale Băncii în 2019 de a atrage fonduri de la clientela nebancară;

Capitalurile proprii ale Băncii au înregistrat o scădere de 2,79% de la 641.620 mii RON în 2018 la 623.699 mii RON în 2019, rezultatul negativ (pierderea) înregistrat de Bancă în anul 2019 fiind în sumă de 17.127 mii RON.

B. Situația profitului sau pierderiiBanca a înregistrat pierdere în sumă de 17.127 mii RON, ca urmare a factorilor de mai jos:• Veniturile nete din dobânzi au înregistrat o scădere cu 10,12% (respectiv 19.597 mii RON), înregistrând

174.108 mii RON în 2019 față de 193.705 mii RON în 2018, ca urmare a modificării structurii finanțării Băncii spre finanțarea din sursele atrase de la clientelă care a dus la creșterea semnificativă a cheltuielilor cu dobânzile de la 46.866 mii RON în 2018 la 70.476 mii RON în 2019.

• Veniturile nete din comisioane au crescut cu 5,86% față de 2018 (de la 22.865 mii RON în 2018 la 24.204 mii RON în 2019). Veniturile din comisioane au avut un trend ascendent comparativ cu 2018, iar cheltuielile cu comisioanele au înregistrat o creștere mai mare (veniturile din comisoane au crescut cu 8,69% în 2019 la 34.850 mii RON, față de 2018 cand au fost 32.065 mii RON, în timp ce cheltuielile cu comisioanele au crescut cu 15,72% mai mult în 2019, la 10.646 mii RON față de anul trecut când au fost 9.200 mii RON).

• În 2019 s-au înregistrat cheltuieli nete cu ajustările pentru pierderi din credit în suma de 42.416 mii RON (față de un nivel al veniturilor nete cu ajustările pentru pierderi din credit de 173 mii RON înregistrate în anul 2018), ca urmare al unui nivel mai ridicat, comparativ cu anul trecut, al ajustărilor pentru pierderi așteptate din risc de credit aferente creditelor, datorate în special actualizării în octombrie 2019 a parametrilor de risc cu un an de istoric care a avut un impact negativ în rezultatul PD-ului aferent creditelor de consum fără garanție precum și actualizării în decembrie 2019 a parametrilor de risc de credit cu noile estimări macroeconomice (PIB).

• Cheltuielile operaționale (incluzând Cheltuielile cu personalul, cu amortizarea, cheltuielile administrative și alte cheltuieli operaționale) au crescut puțin, cu 1,42%, până la 197.556 mii RON (2018: 194.784 mii RON).

C. Adecvarea CapitaluluiBanca determină rata de adecvare a capitalului pe baza Regulamentului Uniunii Europene nr. 575/2013. Indicatorii de adecvare a capitalului măsoară adecvarea capitalului comparând fondurile proprii ale Băncii cu activele din bilant, angajamentele extrabilanțiere, riscul de piață, riscul operațional și alte poziții de risc ponderate pentru a reflecta riscul relativ al acestora.

Rata de adecvare a capitalului Băncii la 31 decembrie 2019 a fost de 27,02%, (31 decembrie 2018: 27,83%, incluzând profitul auditat pentru anul 2018).

20

VI. GUVERNANȚA CORPORATIVĂ

21

Banca Românească a fost înregistrată în România în 1993 și este autorizată de către Banca Națională a României („BNR”) să desfășoare activități bancare comerciale. În 2019, Banca a realizat operațiuni bancare retail și corporate în România prin sediul central din București și cele 105 sucursale și 5 centre de afaceri din București și celelalte orașe din România.

Structura Consiliului de Administrație La finalul anului 2019, Banca era condusă de un Consiliu de Administrație format din 7 membri, dintre care un Președinte și un Vicepreședinte (din care 1 post vacant), după cum urmează:• Marinis Stratopoulos - Președinte• Konstantinos Bratos - Vicepreședinte• Petru Rareș - Membru• Ioannis Kougionas - Membru• Ion Stancu - Membru• Pavel Năstase – Membru independent

Ca urmare a achiziționării pachetului majoritar de acțiuni al Băncii Românești la începutul anului 2020 de către Banca de Export-Import a României EximBank S.A. („EximBank”), structura Consiliului de Administrație a fost modificată, acesta fiind compus din 5 membri în conformitate cu prevederile Actului Constitutiv. Noua componență a Consiliului de Administrație aprobată în Adunarea Generală a Acționarilor din 31 ianuarie 2020 și autorizată de către BNR este urmatoarea: • Traian Sorin Halalai – Președinte – membru neexecutiv• Lidia Stan - Vicepreședinte – membru neexecutiv• Lucian Claudiu Anghel – Membru executiv• Oana Lucia Ilie – Membru executiv• Doru Bebe Bulată – Membru neexecutiv independent

În decursul anului 2019 și până pe data de 4 februarie 2020 conducerea superioară a Băncii a fost asigurată de către domnul Ioannis Kougionas – Director General (CEO) și domnul Mihnea Georgescu - Director General Adjunct (COO).

Începând cu această dată, mandatul acestora s-a încheiat, ca urmare a obținerii aprobării BNR pentru noii conducători, conform Deciziei Consiliului de Administrație din 23 decembrie 2019. Conducerea superioară a Băncii este asigurată de către domnul Lucian Claudiu Anghel – Director General și doamna Oana Lucia Ilie - Director General Adjunct.

Activitatea Consiliului de Administrație Activitatea Consiliului de Administrație s-a desfășurat în concordanță cu prevederile legale și statutare în vigoare, precum și cu reglementările BNR emise în acest sens.

Consiliul de Administrație a luat măsurile necesare stabilirii și menținerii unui sistem de control intern adecvat și eficient, precum și a unui cadru corespunzător de administrare a riscurilor în condiții prudențiale. Consiliul de Administrație a stabilit un program de activitate pentru anul 2019 în conformitate cu evoluțiile care au avut loc pe plan local și internațional, acesta fiind aprobat de Adunarea Generală a Acționarilor. Consiliul de Administrație a analizat cu regularitate activitatea Băncii, precum și modul de realizare a obiectivelor strategice stabilite pentru anul 2019, respectiv protejarea calității activelor, îmbunătățirea infrastructurii, gestionarea lichidității, punându-se accent pe conservarea poziției capitalului propriu prin creșterea selectivă a operațiunilor desfășurate și produselor profitabile în moneda locală și prin continuarea reducerii costurilor.

22

Consiliul de Administrație a continuat procesul de adaptare a politicilor și strategiilor Băncii atât la cerințele legale și de reglementare ale BNR și directivelor europene aplicabile, cât și la cele ale acționarului majoritar. Astfel, au fost implementate noi politici și strategii, cele existente au fost revizuite și adaptate la noile cerințe ale pieței, dupa cum urmează: Strategia privind administrarea riscurilor semnificative pentru anul 2019, Strategia privind planificarea și administrarea capitalului în 2019, Strategia privind tehnologia informației, Strategia și planul operațional al Băncii pentru administrarea expunerilor neperformante („NPE”), Manualul de politici contabile, Politica anti-fraudă, Politica AML/CFT privind relațiile bancare transfrontaliere de corespondent, Politica privind protecția datelor cu caracter personal, Politica de externalizare, Politica privind managementul reclamațiilor în Bancă, Politica de risc de lichiditate, Politica de risc de piață, Politica privind comunicarea îngrijorărilor personalului Băncii, Politica de conformitate, Politica referitoare la calculul necesarului minim de capital pentru adecvarea capitalului, Politica și metodologia privind procesul intern de evaluare a adecvării capitalului, Politica de risc reputațional, Politica pentru managementul riscului de rată a dobânzii în portofoliul bancar, Politica privind pachetul de condiții preferențiale acordat salariaților grupului Băncii, Politica de risc de credit retail și Politica de risc de credit pentru microîntreprinderi.

În situația participațiilor Băncii la alte companii nu a intervenit nicio modificare în cursul anului 2019.Potrivit prevederilor Regulamentului BNR nr. 5/2013, Consiliul de Administrație a fost informat despre reevaluarea adecvării fiecărui membru al organului de conducere, a adecvării organului de conducere în ansamblu și despre evaluarea performanței Consiliului de Administrație în ansamblu, efectuate de către Comitetul de Nominalizare și Remunerare în cursul lunii septembrie 2019 și despre evaluarea noilor membri ai Consiliului de Administrație la momentul numirii acestora.

Consiliul de Administrație, având în vedere atribuțiile sale în supravegherea activității conducerii superioare și conformitații activității cu strategiile și politicile stabilite de către organul de conducere, a aprobat Planul de audit intern al Băncii pentru anul 2019 în vederea identificării, evaluării, monitorizării și controlului riscurilor la nivelul proceselor și sub-proceselor din cadrul Băncii, a analizat evaluarile sistemului de control intern și a urmărit implementarea de către conducerea executivă a Băncii a recomandărilor și măsurilor luate în vederea remedierii deficiențelor constatate urmare acțiunilor de control efectuate pe parcursul anului 2019 de divizia audit intern, divizia conformitate, auditul la nivel de grup, precum și de către BNR. Consiliul a aprobat Raportul anual de control intern pentru anul 2018, Raportul anual privind măsurile adoptate pe linia administrării riscurilor semnificative pentru anul 2018, Exercițiul procesului intern de evaluare a adecvării capitalului la riscuri pentru decembrie 2018, Exercițiul procesului intern de evaluare a adecvării lichidității pentru anul 2019, Raportul de investigare a fraudei privind incidentul de securitate aferent unui atac Cobalt Strike extern, Raportul privind cerințele de transparență și publicare pentru anul 2018, Raportul AML/CFT pentru anul 2018 și Planul de activitate/obiectivele AML/CFT pentru anul 2019, Planul de administrare a lichidității în condiții de criză Planul privind prevenirea și combaterea spălării banilor și a finanțării terorismului, Planul de conformitate pentru 2019 și Planul de migrare aferent implementării soluției de autentificare strictă pentru tranzacțiile de comerț electronic ale deținătorilor de carduri emise de Bancă.

De asemenea, Consiliul de Administrație a analizat periodic evoluția situatiei financiare a Băncii, precum și a rapoartelor de risc în vederea urmăririi implementării politicilor aferente cadrului de administrare a riscurilor.Consiliul de Administrație a fost sprijinit de comitetele consultative, respectiv Comitetul de audit și administrare a riscului și Comitetul de nominalizare și remunerare.

23

VII. MANAGEMENTUL RISCULUI

24

Banca este expusă, prin natura activității desfășurate, la o varietate de riscuri financiare, operațiunile pe care le derulează presupunând analiza, evaluarea, acceptarea și gestionarea anumitor niveluri de risc sau combinații de riscuri. Asumarea riscurilor este fundamentală în sectorul financiar, iar riscurile financiare sunt o consecință inevitabilă a desfășurării activității bancare. În aceste condiții, scopul Băncii este atingerea unui echilibru corespunzător între risc și randament și minimizarea potențialelor efecte nefavorabile asupra performanțelor sale financiare.

Politicile Băncii de gestionare a riscului sunt stabilite pentru a identifica și a analiza riscurile la care este expusă Banca, pentru a stabili limitele de risc și controale adecvate și pentru a monitoriza riscurile și respectarea limitelor de risc prin intermediul unor sisteme informaționale sigure și actualizate. Politicile și sistemul de gestionare a riscului sunt revizuite periodic de către Bancă, pentru a reflecta modificările survenite în condițiile de piață și în structura produselor și serviciilor oferite.

Riscurile financiare la care este expusă Banca sunt următoarele:

• riscul de credit;

• riscul de lichiditate și

• riscul de piață.

Obiectivele generale ale administrării riscurilor Băncii sunt următoarele:

• Stabilirea unui set de standarde fundamentale pentru administrarea riscurilor în cadrul Băncii în vederea maximizării câștigurilor potențiale și pentru a exploata oportunitățile care conduc la crearea de valoare pentru acționari;

• Sprijinirea strategiei de afaceri a Băncii asigurându-se că obiectivele sunt urmărite într-o manieră ce controlează riscul, pentru a menține stabilitatea veniturilor, prin protejarea împotriva pierderilor neprevăzute;

• Îmbunătațirea utilizării și alocării capitalului și sporirea randamentului capitalului ajustat la risc la nivelul Băncii prin încorporarea riscului în evaluarea performanțelor Băncii;

• Sprijinirea proceselor de luare a deciziilor la nivelul Băncii, asigurând perspectiva asupra riscurilor la care Banca este expusă;

• Asigurarea respectării celor mai bune practici în materie de gestionare a riscurilor și conformarea cu cerințele calitative, cantitative și de reglementare la nivelul Băncii;

• Asigurarea eficacității administrării riscurilor, în termeni de cost, reducând suprapunerile și evitând politici, procese, metodologii, modele, controale și sisteme neadecvate, excesive sau învechite;

• Promovarea unei culturi de cunoaștere și administrare a riscurilor.

Riscul de credit este cel mai important risc pentru activitatea Băncii. Expunerile la riscul de credit rezultă în principal din activități de creditare, însă ele sunt generate și de instrumente extrabilanțiere, ca de exemplu angajamentele de finanțare.

Banca utilizează o gamă largă de politici și practici pentru a diminua riscul de credit. Cea mai tradițională dintre acestea o reprezintă primirea de garanții pentru avansarea fondurilor, ceea ce reprezintă o practică obișnuită. Banca implementează liniile directoare cu privire la acceptabilitatea claselor specifice de garanții sau de diminuare a riscului de credit.

Prin natura activității desfășurate, Banca este expusă la riscul valutar, reprezentând riscul ca valoarea justă a fluxurilor viitoare de numerar generate de un activ financiar să fluctueze din cauza variațiilor cursurilor de schimb. Riscul valutar se manifestă ca urmare a pozițiilor deschise pe valute, acestea fiind expuse fluctuațiilor generale și specifice pieței.

25

Banca aplică metodologia VaR portofoliului său în scopul estimării riscului de piață aferent pozițiilor deținute și a pierderilor maxime așteptate, pornind de la anumite ipoteze cu privire la modificările condițiilor de piață. Banca stabilește anumite limite în ceea ce privește nivelul de toleranță la risc.

În scopul monitorizării și raportării impactului potențial al riscului valutar, Unitatea de Management a Riscului calculează valoarea la risc aferentă pozițiilor deschise pe valute. VaR este calculat pentru orizonturi de timp de o zi și, respectiv, de 10 zile.

O altă componentă a riscului de piață o reprezintă monitorizarea și raportarea impactului potențial al riscului de dobândă, pentru care Unitatea de Management a Riscului întocmește raportul decalajului ratei de dobândă, care urmărește estimarea riscului de dobândă inerent pozițiilor bilanțiere. Riscul de rată a dobânzii este măsurat din ambele perspective, atât din punct de vedere al veniturilor nete din dobânzi, cât și al valorii economice.

Politica Băncii în ceea ce privește gestionarea lichidității este aceea de a menține suficiente resurse lichide astfel încât să-și onoreze obligațiile atunci când acestea devin exigibile Totalul activelor și datoriilor sunt analizate pe perioada rămasă până la maturitate. Anumite tipuri de credite se reînnoiesc și, ca atare, deși sunt aproape de scadență pot fi asimilate creditelor pe termen lung.

26

VIII. SISTEMUL DE CONTROL INTERN

27

Controlul intern este un proces continuu, care oferă asigurări rezonabile privind îndeplinirea, cel puțin, a următoarelor obiective:

• obiective de performanță - eficacitatea şi eficiența activităților desfășurate;• obiective de informare - credibilitatea, integritatea şi furnizarea la timp a informațiilor financiare şi a

informațiilor necesare conducerii;• obiective de conformitate - conformitatea cu legile şi reglementările în vigoare, precum şi cu politicile

şi procedurile interne.

În vederea asigurării eficacității procesului de control intern, au fost implementate în bancă următoarele 3 funcții:

Funcția de administrare a riscurilor care identifică, măsoară, evaluează, controlează şi raportează riscurile semnificative (şi, în cadrul acesteia, funcția de control al riscului care trebuie să asigure conformitatea cu politicile de risc).

Funcția de conformitate care trebuie să identifice şi să evalueze riscul de conformitate;

Funcția de audit intern care trebuie să evalueze adecvarea şi eficiența controalelor interne şi să ofere structurii de conducere o asigurare pertinentă rezonabilă.

De asemenea, sistemul de control intern include sistemele de organizare contabilă, de tratament al informațiilor, de evaluare a riscurilor şi măsurare a riscurilor.

În scopul asigurării îndeplinirii obiectivelor menționate mai sus, Banca organizează un sistem de control intern, aplicabil la nivelul fiecărei structuri şi subsidiare, conform structurii, activității şi luând în considerare natura, dimensiunea şi complexitatea diferitelor riscuri la care este expusă banca.

28

IX. EVENIMENTE ULTERIOARE

29

Achiziția Băncii Românești. EximBank a finalizat în data de 23 ianuarie 2020 achiziția unei participații de 99,28% din capitalul social al Băncii Românești S.A. de la National Bank of Greece S.A. („NBG”), contractul de vânzare-cumpărare fiind semnat în data de 20.06.2019. Cumpărarea pachetului de acțiuni de 99,28% din capitalul social al BROM deținut de NBG este reprezentat de 371.624.509 acțiuni cu o valoare nominală de 2 RON/acțiune, mai puțin un portofoliu de credite neperformante excluse în valoare netă de 0,7 milioane euro care au fost cesionate către o entitate din cadrul grupului NBG înainte de data preluării controlului de către EximBank. Finalizarea tranzacției s-a realizat după obținerea avizelor de neobiecțiune din partea Consiliului Concurenței din data de 29 noiembrie 2019, respectiv al Băncii Naționale a României, din data de 13 decembrie 2019. Prețul plătit pentru participația de 99.28% din capitalul social al Băncii Românești a fost de 59,4 mil. euro. Activul net al Băncii Românești conform Standardelor Internaționale de Raportare Financiară adoptate de Uniunea Europeană la 31 decembrie 2019 (neauditat) era în sumă de aproximativ 130 mil. euro. Prin finalizarea tranzacției în data de 23 ianuarie 2020 și numirea noii conduceri în data de 31 ianuarie 2020, EximBank a preluat controlul asupra operațiunilor Băncii Românești. La data încheierii tranzacției (23 ianuarie 2020), EximBank a transferat o sumă de 65 mil. euro către NBG sub forma unui depozit colateral cu maturitatea în iulie 2020 când se va realiza subrogarea în drepturi de către EximBank pentru împrumutul subordonat acordat Băncii Românești de către NBG. Suma finanțării intrabancare atrase de către Banca Românească de la NBG în sumă de 90 mil. euro (la data de 23 ianuarie 2020) a fost rambursată direct de către Banca Românească către NBG din sursele proprii.

Pandemia COVID-19. La finalul primului trimestru al anului 2020, la nivel global s-a declanșat pandemia de COVID-19 care a avut impact la nivel global și național asupra economiei și industriei financiar-bancare, provocând perturbări ale afacerilor și activităților economice. În data de 11 martie 2020, Organizația Mondială a Sănătății a declarat epidemia de coronavirus ca fiind pandemie, iar președintele României a declarat stare de urgență în data de 16 martie 2020. Grupul/Banca consideră că pandemia este un eveniment neajustabil la data bilanțului. Pentru a răspunde acestei situații, afectând și România, autoritățile române au emis Ordonanța de Urgență nr. 37/2020 în data de 30 martie 2020, prin care Guvernul a decis că persoanele fizice și juridice care au credite pot solicita, până la 15 mai 2020, o perioadă de grație de până la nouă luni de la plata ratelor de credit în cazul în care aceștia îndeplinesc condițiile incluse în Ordonanța de Urgență. Prin această Ordonanță de Urgență, statul român a decis să ofere beneficii atât clienților, cât și băncilor, mai precis Ministerul Finanțelor va emite scrisori de garanție care vor acoperi dobânzile calculate pentru creditele ipotecare acordate persoanelor fizice care au solicitat amânarea plăților. În acest context, pe baza informațiilor disponibile publicului la data la care aceste situații financiare au fost autorizate pentru a fi emise, conducerea a evaluat o serie de scenarii pesimiste, dar plauzibile, în ceea ce privește evoluția potențială a epidemiei și impactul său estimat asupra Grupului/Băncii și asupra mediului economic în care își desfășoară activitatea Grupul/ Banca, inclusiv măsurile luate deja de guvernul român și de guvernele din alte țări. Scenariile de stres din punctul de vedere al riscului de credit, al riscului de lichiditate, al continuității activității și al adecvării capitalului la riscuri au relevat că Grupul/Banca dispune de resurse adecvate pentru a-și continua activitatea pentru o perioadă de minim 12 luni de la data prezentelor situații financiare. Estimăm că efectele pandemiei COVID-19 nu pot fi cuantificate în acest moment, impactul asupra pierderilor așteptate de risc de credit este dificil de estimat. BNR a anunțat relaxarea condițiilor privind definiția creditelor restructurate și anume faptul că amânarea ratelor, ca urmare a efectelor pandemiei COVID-19, nu va fi considerată ca o restructurare din cauza dificultăților financiare și nici creditele nu vor fi reclasificate într-un alt stadiu pe perioada de grație. Evoluțiile viitoare ale PIB-ului pot avea un impact asupra parametrilor de risc, dar analiza impactului COVID-19 în cresterea reală a PIB-ului României nu este încă disponibilă. Banca/Grupul monitorizează și evaluează continuu impactul COVID-19 asupra operațiunilor sale.

30

X. STRATEGIE ȘI PRIORITĂȚI

31

Ținând cont de situația actuală și având în vedere incertitudinea existentă cu privire la prognozele macroeconomice (inclusiv pentru piața financiar-bancară în anul 2020) este dificil de estimat impactul pandemiei coronavirus (COVID-19) asupra activității băncii.

Astfel, prioritățile strategice ale băncii pentru anul 2020 sunt: îmbunătățirea cadrului administrativ, stabilizarea, retenția și motivarea personalului, și, nu în ultimul rând, relansarea afacerii și optimizarea canalelor de distribuție.

Strategia pentru anul 2020 relevă o mai mare orientare a băncii pe zonele de afaceri (plasamente) și de investiții în tehnologia informației, investiții care vor contribui pe termen mediu la crearea unor oportunități de afaceri și astfel poziția băncii în piață se va consolida pe termen mediu atât pe segmentul corporate, cât și pe cel de retail.Prioritățile de afaceri ale Băncii Românești pentru anul 2020 vor viza dezvoltarea ofertei de produse, atragerea de noi clienți corporate și retail cu scopul stabilizării poziției băncii în piață. În acest scop, banca își propune să investească resurse importante în dezvoltarea sistemului informatic și al canalelor de distribuție, în logistică și să-și consolideze resursa umană în direcția eficientizării echipelor de vânzări.

Activitatea Corporații – Comercial va avea ca obiective principale orientarea mai puternică pe credit în linie cu tendințele pieței, reatragerea unor clienți tradiționali ai băncii, precum și lansarea de noi produse și îmbunătățirea ofertei. O atenție aparte în domeniul creditelor va reveni susținerii proiectelor guvernamentale de ajutare a IMM-urilor și a proiectelor finanțate din fonduri UE, agricultura și industriile care contribuie la susținerea/continuarea activităților economice afectate în cursul anului 2020.

Activitatea în sectorul Retail – Micro întreprinderi (SBB) se va concentra pe reorientarea graduală spre creditele ipotecare, în paralel cu promovarea în continuare a creditului de consum negarantat, a cardului de credit și a zonei tranzacționale (payroll/ pachete de cont/cross selling inclusiv cu clienții corporate ai Grupului), unde se va încerca extinderea bazei de clienți retail și SBB, inclusiv prin cross selling.

32

XI. SITUAȚII FINANCIARE CONSOLIDATE ȘI INDIVIDUALE

LA 31 DECEMBRIE 2019

34

CUPRINS:

RAPORTUL AUDITORULUI INDEPENDENT

SITUAȚIA POZIȚIEI FINANCIARE

SITUAȚIA PROFITULUI SAU PIERDERII

SITUAȚIA ALTOR ELEMENTE ALE REZULTATULUI GLOBAL

SITUAȚIA MODIFICĂRILOR CAPITALURILOR PROPRII

SITUAȚIA FLUXURILOR DE TREZORERIE

NOTE LA SITUAȚIILE FINANCIARE

1. Informații generale 53

2. Bazele întocmirii 54

3. Politici contabile semnificative 54

4. Estimări și judecăți contabile esențiale 69

5. Adoptarea standardelor și interpretărilor noi sau revizuite 72

6. Interpretări noi de standarde 73

7. Numerar 73

8. Plasamente la bănci 74

9. Disponibilități la Banca Națională a României 75

10. Investiții în instrumente de datorie 76

11. Credite și avansuri acordate clienților 80

12. Alte active financiare 108

13. Alte active nefinanciare 110

14. Imobilizări corporale și imobilizări necorporale 111

15. Active reprezentând dreptul de utilizare al activelor și datoriile din operațiuni de leasing 112

16. Plasamente de la bănci 112

17. Depozite de la clienți 113

18. Provizioane pentru alte riscuri și angajamente de creditare 114

19. Alte datorii financiare 115

35

20. Alte datorii 115

21. Împrumuturi subordonate 115

22. Capitalul social 116

23. Venituri din dobânzi și cheltuieli cu dobânzile 116

24. Venituri și cheltuieli din speze și comisioane 117

25. Venitul net din tranzacționare 117

26. Cheltuieli (-)/ venituri nete cu ajustările pentru pierderile din risc de credit 117

27. Cheltuieli cu personalul 118

28. Cheltuieli administrative 118

29. Alte cheltuieli operaționale 119

30. Impozitul pe profit 119

31. Reconcilierea datoriilor provenite din activitatea de finanțare 121

32. Managementul riscului financiar 121

33. Managementul capitalului 137

34. Angajamente și datorii contingente 137

35. Instrumente financiare derivate 140

36. Informații privind valoarea justă 140

37. Prezentarea instrumentelor financiare după categoria de evaluare 142

38. Tranzacții cu părți afiliate 145

39. Reclasificări 147

40. Evenimente ulterioare sfârșitului perioadei de raportare 149

36

RAPORTUL AUDITORULUI

37

PricewaterhouseCoopersAuditS.R.L. Ana Tower, etaj 24/3, Bd. Poligrafiei nr. 1A, sector 1, 013704 București, România EUIDROONRC.J40/17223/1993,C.I.F.RO4282940,capitalsocial7.630Lei T:+40212253000,F:+40212253600,www.pwc.ro

Raportul Auditorului Independent

Către Acționarii BănciiRomâneștiS.A.

Raportul privind auditul situațiilor financiare

Opinia noastrăÎn opinia noastră, situațiile financiare oferă o imagine fidelă a poziției financiare a BănciiRomâneștiS.A. („Banca”) la data de 31decembrie2019, precum și a performanței financiare și a fluxurilor de trezorerie ale acesteia pentru exercițiul financiar încheiat la această dată în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, așa cum au fost adoptate de Uniunea Europeană și Ordinul Băncii Naționale a României (BNR) nr. 27/2010 pentru aprobarea Reglementărilor contabile conforme cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, aplicabile instituțiilor de credit, cu modificările și completările ulterioare („Ordinul BNR 27/2010”).

Opinia noastră este în concordanță cu raportul suplimentar adresat Comitetului de Audit emis în data de7aprilie2020.

Situațiile financiareauditateSituațiile financiare ale Băncii conțin:

• situația poziției financiare la 31decembrie2019;

• situația profitului sau pierderii pentru exercițiul financiar încheiat la această dată;

• situația altor elemente ale rezultatului global pentru exercițiul financiar încheiat la această dată;

• situația modificărilor capitalurilor proprii pentru exercițiul financiar încheiat la această dată;

• situația fluxurilor de trezorerie pentru exercițiul financiar încheiat la această dată; și

• note la situațiile financiare, care includ politicile contabile semnificative și alte informații explicative.

Situațiile financiare la 31decembrie2019 se identifică astfel:

• Totalcapitaluriproprii: 623.699miiRON;

• Pierderea netă a exercițiului financiar: 17.127miiRON.

BancaaresediulsocialînBucurești, Sector 2, Strada George Constantinescu, numărul 3, Clădirea BOC (etajele 2 și 3),Româniași codul unic de identificare fiscală RO4829576.

BazeleopinieiAm desfășurat auditul nostru în conformitate cu Standardele Internaționale de Audit (ISA), Regulamentul UE nr. 537/2014 al Parlamentului și al Consiliului European cu modificările și completările ulterioare („Regulamentul”) și Legea 162/2017 privind auditul statutar al situațiilorfinanciare anuale și al situațiilor financiare anuale consolidateși de modificare a unor acte normativecu modificările și completările ulterioare („Legea”). Responsabilitățile noastre în baza acestorstandarde sunt descrise detaliat în secțiunea Responsabilitățile auditorului într-un audit al situațiilor financiaredinraportulnostru.

38

2

Considerăm că probele de audit pe care le-am obținut sunt suficiente și adecvate pentru a constitui bazaopinieinoastredeaudit.

Independența Suntem independenți față de Bancă conform Codului de Etică al Profesioniștilor Contabili (Codul IESBA) emis de Consiliul pentru Standardele Internaționale de Etică pentru Contabili coroborat cu cerințele de etică profesională relevante pentru auditul situațiilor financiare din România, inclusiv Regulamentul și Legea. Ne-am îndeplinit responsabilitățile de etică profesională conform Codului IESBA și cerințelor de etică ale Regulamentului și ale Legii.

Cu bună credință și pe baza celor mai bune informații, declarăm că serviciile non audit pe care le-amfurnizat Băncii sunt în conformitate cu legea și reglementările aplicabile în România și că nu am furnizat servicii non audit interzise, menționate la Articolul 5(1) al Regulamentului.

Serviciilenonauditpecarele-am furnizat Băncii, în perioada cuprinsă între 1ianuarie2019 și 31decembrie2019,suntprezentateînnota28„Cheltuieliadministrative”din situațiile financiare.

StrategiadeauditPrezentare de ansamblu

Prag global de semnificație:

6.230miiRON

Aspect cheie al auditului Aplicarea IFRS 9 „Instrumente financiare” („IFRS 9”) îndeterminarea pierderilor așteptate din risc de credit aferente creditelor și avansurilor acordate clienților

Noiamconceputstrategiadeauditpornind de la determinarea pragului de semnificație și evaluarea riscurilorde denaturare semnificativă a situațiilor financiare. În mod particular, noi am considerat acele arii care conțin judecăți subiective elaborate de către conducere, cum ar fi estimărilecontabilesemnificative, bazate pe diverse ipoteze, și care iau în considerare evenimentele viitoarecuungradmare de incertitudine inerentă. Ca în toate auditurile noastre, am adresat riscul de nerespectare a controalelor interne de către conducere, incluzând printre altele, existența unui subiectivism care reprezintă un risc de denaturare semnificativă din cauza fraudei.

Amadaptatsferadeaplicareaaudituluinostru,înscopuldearealizaprocedurisuficientedeauditcare să ne permităsă emitem o opinie referitoare la situațiilefinanciare în ansamblu, ținând cont de structura Băncii, procesele și controalele contabile, precum și specificul industriei în care Banca operează.

Pragul de semnificație Domeniuldeaplicarealaudituluinostrua fost determinat în funcție de pragul de semnificație. Un audit este planificat în vederea obținerii unei asigurări rezonabile că situațiile financiare nu cuprind denaturări semnificative. Aceste denaturări sepotdatorafraudeisauerorii.Elesuntconsiderateafisemnificative dacă se poate preconiza, în mod rezonabil, că acestea, individual sau cumulat, vor influența deciziile economice ale utilizatorilor, luate pe baza situațiilor financiare.

Pe baza raționamentului nostru profesional, am determinatanumitelimitecantitativepentrupraguldesemnificație, inclusiv pragul global de semnificație pentru Bancă pentrusituațiile financiare luate în ansamblu, așa cum este prezentat în tabelul de mai jos. Acestea, împreună cu aspectele calitative, ne-auajutat la determinarea sferei de aplicare a auditului și în a determina natura, desfășurarea în timp și amploarea procedurilor noastre de audit pentru a evalua efectul denaturărilor, la nivel individual și agregat asupra situațiilor financiare luate în ansamblu.

39

3

Pragul global de semnificație al Băncii

6.230miiRON

Cum a fost determinat 1% din activele nete conform situației modificărilor capitalurilor proprii pentru exercițiul financiar încheiat la 31 decembrie 2019

Raționamentul pentru determinarea criteriului de referință utilizat pentru pragul de semnificație

Amalesactivelenetecași criteriu de referință,deoareceînviziuneanoastră, acestcriteriueste de interes pentru părțile interesate ale Băncii. Am ales 1% deoarece, pe baza experienței noastre,reprezintă un prag de semnificație cantitativ acceptabil pentru acest criteriu de referință.

Aspect cheie al auditului Aspectele cheie ale auditului sunt acele aspecte care, în baza raționamentului nostru profesional, au avutceamaimare importanță în desfășurarea auditului situațiilor financiare pentru perioada curentă. Aceste aspecte au fost analizate în contextul auditului situațiilor financiare în ansamblu și în formarea opiniei noastre, și nu emitem o opinie separată cu privire laacesteaspecte.

Aspect cheie al auditului Modul în care auditul nostru a analizat aspectul cheie

Aplicarea IFRS 9 „Instrumente financiare” („IFRS 9”) în determinarea pierderilor așteptate din risc de credit aferente creditelor și avansurilor acordate clienților

Ne-amconcentratasupraacestuiaspectdeoarececonducerea face judecăți complexe și subiective atât asupra momentului recunoașterii pierderilor așteptate din risc de credit, cât și asupra estimării valorii pierderilor așteptate din risc de credit, această arie fiind considerată o arie complexă acontabilității.

IFRS 9 necesită recunoașterea pierderilor așteptate din riscdecreditpentrutoateexpuneriledecreditdinmomentulacordăriiacestora, pe baza deteriorării riscului decredit de la recunoașterea inițială. Dacă riscul de credit nuacrescutsemnificativ(creditulfiindinclusînStadiul1),IFRS 9 necesită determinarea ajustărilordevaloarebazatepepierderiașteptate din risc de credit înurmătoarele12 luni. Dacă riscul decreditacrescutsemnificativ (adică creditulesteinclusînStadiul2)saudacă credituleste„depreciat”(fiindinclusînStadiul3),standardul necesită recunoașterea pierderilor așteptate dinriscdecreditbazatepeîntreagasadurată de viață.

Pentrucrediteleși avansuri acordate clienților considerate semnificativeincluseînStadiul3,pierderile așteptate din riscdecreditsuntevaluateindividual.Înacestcaz,ipotezelecheiesuntconsiderateafifluxuriledenumerarașteptate (atât din fluxurile de numeraroperaționale cât și din recuperările din garanții). Recuperările din garanții sunt determinate pe baza valorii garanției la care se aplică omarjă de ajustare ce este determinată pe baza ponderii

Amverificatreconcilierearezultatuluidinsistemulde calcul al pierderilor așteptate din riscul de credit cu înregistrările contabile.

Am testat, pe bază de eșantion,controalelecheiecareasigurăcă rambursările sunt alocate corespunzător lasoldulcrediteloradecvateși că numărul zilelor de întârziere la plată suntcalculatecuacuratețe desistemulBăncii. Deasemenea, am testat aplicarea definiției stării de nerambursare și am testat, pe bază de eșantion, adecvarea marcării în sistemul Băncii a creditelor în stare de nerambursare.

Am evaluat controalele de performanță alemodeluluipentruprincipaliiparametride risc aferenți portofoliuluidecredite.Amtestat, pe bază de eșantion, datele de intrare și ipotezele cheie utilizate în determinarea parametrilor utilizați în calculul pierderilor așteptate din risc de credit. În ceea ce privește identificarea creșterii semnificative a riscului de credit, amevaluat adecvarea alocării pe Stadii și am testat, pe bază de eșantion, aplicarea

40

4

Aspect cheie al auditului Modul în care auditul nostru a analizat aspectul cheie

scenariului de bază și scenariului pesimist aplicat asupra marjei de ajustare inițială.

În cazul creditelor și avansurilor acordate clienților încadrateînStadiul1și 2,precumși Stadiul 3 -credite și avansurinesemnificative evaluarea pierderilor așteptate din riscul de credit se realizează în mod colectiv. Ipotezele cheie sunt probabilitatea ca un cont să înregistreze întârzieri la plată și ulterior să intre în stare de nerambursare, definirea creșterii semnificativearisculuide credit, expunerea la momentul intrării în stare de nerambursare și recuperările estimate din creditele intrate înstaredenerambursare.

Îndeterminareaipotezelorcheiesuntutilizatemodelestatistice,inclusivdiferitescenariimacroeconomiceviitoare.

Având în vedere că acestaestedoaraldoileaandelaadoptarea IFRS 9, există o experiență limitată disponibilă în cadrul Băncii pentru a testa pierderile așteptate din risc decreditprinraportarealarezultateleefective.Deasemenea, există o creștere semnificativă acantitățiidedatedeintrarenecesare calculului de pierderi așteptate din risc de credit. Acest lucru crește riscul privind completitudinea și acuratețea anumitor date folosite în crearea de ipoteze și în operarea modelelorutilizate.

Prinurmare,ne-amconcentratpemodulîncareaufostdezvoltate și aplicate modele de calcul al pierderilor așteptate din risc de credit implementate de către conducerepentruafiînconformitatecuIFRS9.

Nota 3 „Politici contabile semnificative”, Nota 4 „Estimăriși judecăți contabile esențiale”, Nota 11 „Crediteși avansuri acordateclienților” și Nota 32 „Managementulrisculuifinanciar” din situațiile financiare oferă informații detaliate desprepierderile așteptate din risc de credit aferente creditelor și avansuriloracordateclienților.

adecvată a criteriilor cantitative și calitative în scopul determinării Stadiilor.

Amtestatadecvareaestimăriloraferenteprobabilitățiideintrareînstaredenerambursareprinrevizuireaipotezelorcheie ale modelului șimoduldeaplicarealmodeluluideestimare.Amverificatcalcululpierderilorîncazdenerambursare observate precum și încorporarea informațiilor anticipativeîncadrul estimărilor. AmtestatfiabilitateascenariilormacroeconomiceutilizatedeBancă în procesul de estimare al pierderilor așteptate din risc de credit, inclusivevaluândrezonabilitateavariabileloranticipative,ponderilescenariilor alternative și devierea estimărilor față descenariulde bază.

Pentrucrediteleevaluateindividual,controaleletestateincludacelecontroaleutilizate de către conducereînvedereaasigurării completitudinii listei de clienți analizați individual și controale ce asigură că ratingul intern al clienților esteactualizat și considerat la data calculului pierderilor așteptate din risc de credit.

În ceea ce privește garanțiileaferentecreditelor, am revizuit și testat controalele careasigurăcă acestea sunt înregistrate corespunzător, că evaluarea garanțiilor este efectuată de evaluatori calificați și că Banca aplică coeficienți de ajustare adecvați asupra valorii de piață a garanției pentru a ține cont de timpul până la vânzareprecumși costurile de vânzare aleacesteia.

Raportare privind alte informații inclusivRaportulAdministratorilorAdministratorii sunt responsabili pentru alte informații. Alte informații cuprind Raportul Administratorilor, dar nu cuprind situațiile financiare și raportul auditorului cu privire la acestea.

Opinia noastră privind situațiile financiare nu acoperă alte informații, incluzând Raportul Administratorilor.

În legătură cu auditul situațiilorfinanciare, responsabilitatea noastră este să citim aceste alte informații menționate mai sus,și, în acest demers, să apreciem dacă aceste alte informații sunt în mod semnificativ în neconcordanță cu situațiile financiare sau cu cunoștințele pe care noi le-am obținut în timpul auditului, sau dacă ele par a fi denaturate într-unmodsemnificativ.

41

5

În legătură cu auditul situațiilorfinanciare, responsabilitatea noastră este de a verifica dacă Declarația Nefinanciară a fost furnizată.

Confirmăm că Declarația Nefinanciară a fost întocmită de către Administratori.

În ceea ce privește Raportul Administratorilor, responsabilitatea noastră este de a aprecia dacă acesta afostîntocmitînconformitatecuOrdinulBNR27/2010,articolele11-14(și înconformitatecuarticolele12-17dinOrdinulBNR27/2010republicatîn10februarie2020).

În baza activităților care trebuie desfășurate în cursul auditului, în opinia noastră:

• informațiile prezentate în Raportul Administratorilor pentru exercițiul financiar pentru care au fost întocmite situațiile financiare sunt în concordanță cu situațiile financiare;

• RaportulAdministratorilorafostîntocmitînconformitatecuOrdinulBNR27/2010,articolele11-14(și înconformitatecuarticolele12-17dinOrdinulBNR27/2010republicatîn10februarie2020).

În plus, în baza cunoștințelor și înțelegerii noastre cu privire la Bancă şi la mediulacesteia,dobânditeîn cursul auditului, ni se cere să raportăm dacă am identificat denaturări semnificative în Raportul Administratorilor.Nuavemnimicderaportatreferitorlaacestaspect.

Responsabilitățile conducerii și ale persoanelor responsabilecu guvernanța pentru situațiile financiareConducerea răspunde pentru întocmirea situațiilor financiare care să ofere o imagine fidelă în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, așa cum au fost adoptate de Uniunea Europeană și OrdinulBNR27/2010,și pentru controalele interne pe care conducerealeconsideră necesare pentru a întocmi situații financiare fără denaturări semnificative datorate fraudei sauerorii.

În întocmirea situațiilorfinanciare, conducerea este responsabilă pentru evaluarea capacității Băncii dea-și continua activitatea, prezentând dacă este cazul, aspectele referitoare la continuarea activității și utilizând principiul continuității activității ca bază contabilă, cu excepția cazului în care conducerea fieintenționează să lichideze Banca sau să înceteze operațiunile, fie nu are o alternativă realistă în afaraacestora.

Persoanele responsabile cu guvernanța sunt responsabile pentru supravegherea procesului de raportare financiară alBăncii.

Responsabilitățile auditoruluiîntr-un audit al situațiilorfinanciareObiectivele noastre constau în obținerea unei asigurări rezonabile privind măsura în care situațiile financiare în ansamblu, nu au denaturări semnificative, cauzate fie de fraudă, fie de eroare, precum șiîn emiterea unui raport al auditorului care include opinia noastră. Asigurarea rezonabilă reprezintă un nivel ridicat de asigurare, dar nu este o garanție a faptului că un audit desfășurat în conformitate cu ISAvadetectaîntotdeaunaodenaturaresemnificativă, dacă aceasta există.Denaturările pot fi cauzate fie de fraudă, fie de eroare și sunt considerate semnificative dacă se poate determina, în mod rezonabil,căacestea, individual sau cumulat, vor influența deciziile economice ale utilizatorilor, luateîn baza acestor situații financiare.

Ca parte a unui audit în conformitate cu ISA, exercităm raționamentul profesional și menținem scepticismulprofesionalîndecursulauditului.Deasemenea,noi:

• Identificăm și evaluăm riscurile de denaturare semnificativă a situațiilorfinanciare, cauzată fie de fraudă fie de eroare, proiectăm și executăm proceduri de audit ca răspuns la respectivele riscuri și obținem probe de audit suficiente și adecvate pentru a furniza o bază pentru opinia noastră. Riscul de nedetectare a unei denaturări semnificative cauzate de fraudă este mai ridicat decât cel de nedetectare a unei denaturări semnificative cauzate de eroare, deoarece frauda poate presupune înțelegeri secrete, fals, omisiuni intenționate, declarații false și evitarea controlului intern.

42

6

• Înțelegem controlul intern relevant pentru audit în vederea proiectării de proceduri de audit adecvate circumstanțelor, dar fără a avea scopul de a exprima o opinie asupra eficacității controlului intern al Băncii.

• Evaluăm gradul de adecvare al politicilor contabile utilizate și caracterul rezonabil al estimărilor contabile și al prezentărilor aferente de informații realizate de către conducere.

• Formulăm o concluzie cu privire la gradul de adecvare al utilizării de către conducereaprincipiuluicontinuității activității ca bază contabilă și determinăm, pe baza probelor de audit obținute, dacă există o incertitudine semnificativă cu privire la evenimente sau condiții care ar putea genera îndoielisemnificativeprivindcapacitatea Băncii de a-și continua activitatea. În cazul în care concluzionăm că există o incertitudine semnificativă, trebuie să atragem atenția în raportul auditorului asupra prezentărilor aferente din situațiile financiare sau, în cazul în care aceste prezentări sunt neadecvate, să ne modificăm opinia. Concluziile noastre se bazează pe probele de audit obținute până la data raportului auditorului. Cu toate acestea, evenimente sau condiții viitoare pot determina Banca să nu își mai desfășoare activitatea în bazaprincipiului continuității activității.

• Evaluăm prezentarea, structura și conținutul general al situațiilorfinanciare,incluzânddescrierileaferente și măsura în care tranzacțiile și evenimentele care stau la baza situațiilor financiare sunt reflectateînmodfidel.

Comunicăm persoanelor responsabile cu guvernanța printre alte aspecte, ariile planificate și desfășurarea în timp a auditului, precum și principalele constatări ale auditului, inclusiv orice deficiențe semnificativealecontroluluiintern,pecare le identificăm pe parcursul auditului.

De asemenea furnizăm persoanelor responsabile cu guvernanța o declarație cu privire la conformitatea noastră cu cerințele etice relevante privind independența și le comunicăm toate relațiile și alte aspecte carepotficonsiderate,în mod rezonabil, că ar putea să ne afecteze independența și, unde este cazul, măsurile de siguranță aferente.

Dintreaspectelepecarele-am comunicat persoanelor responsabile cu guvernanța, stabilim acele aspectecareauavutceamaimare importanță în cadrul audituluiasupra situațiilor financiare din perioada curentă și, prin urmare, reprezintă aspecte cheie ale auditului. Descriem aceste aspecte în raportul nostru de audit, cu excepția cazului în care legislația sau reglementările împiedică prezentarea publică a aspectului respectiv sau a cazului în care, în circumstanțe extrem de rare, considerăm că un aspect nu ar trebui comunicat în raportul nostru deoarece se preconizează în mod rezonabil că beneficiile interesului public să fiedepășite de consecințele negative ale acestei comunicări.

Raport privind alte cerințe legale și de raportare NumireaauditoruluiAm fost numiți pentru prima dată ca auditori financiari ai BănciiRomâneștiS.A.îndatade9mai2017.Numirea noastră a fost reînnoită anual de către AdunareaGenerală a Acționarilorreprezentândodurată totală neîntreruptă a angajamentului nostru detreiani, acoperind exercițiile financiare încheiate la31decembrie2017până la 31decembrie2019.

Auditorul financiar responsabil pentru efectuarea auditului în baza căruia a rezultat acest raport al

43

7

auditoruluiindependentesteAndreeaNegruțiu.

AndreeaNegruțiu

Auditor financiar înregistrat în Registrul public electronic al auditorilor financiari și firmelor de audit cu nr.AF4000

StefanFriedemannWeiblen

Administrator

Înnumele

PricewaterhouseCoopersAuditSRL

Firmă de audit înregistrată în

Registrulpublicelectronic al auditorilor financiari și firmelor de audit cu nr. FA6

București,7aprilie2020

44

SITUAŢII FINANCIARE

45

BANCA ROMÂNEASCĂ SA

SITUAȚII FINANCIARE31 decembrie 2019

Întocmite în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară (IFRS) adoptate de Uniunea Europeană

46

31 decembrie 31 decembrie Nota 2019 2018

ACTIVENumerar 7 244.045 221.905Plasamente la bănci 8 1.027.905 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României 9 682.125 590.824Investiții în instrumente de datorie 10 657.902 750.676Investiții în instrumente de capitaluri proprii 906 903Credite și avansuri acordate clienților 11 3.885.396 3.934.503Creanțe din impozit pe profit curent 5.805 9.309Instrumente financiare derivate 35 121 -Alte active financiare 12 20.705 21.447Alte active nefinanciare 13 33.965 16.979Imobilizări necorporale 14 5.712 7.115Imobilizari corporale 14 18.301 20.264Active reprezentand dreptul de utilizare 15 47.798 -Total active 6.630.686 6.766.968 DATORIIPlasamente de la bănci 16 638.320 1.500.167Depozite de la clienți 17 4.964.732 4.285.543Instrumente financiare derivate 35 6.196 -Datorii din operatiuni de leasing 15 46.537 -Alte datorii financiare 19 5.119 3.953Provizioane pentru alte riscuri și angajamente de credi-tare 18 19.947 19.803Alte datorii nefinanciare 20 15.258 12.445Împrumuturi subordonate 21 310.878 303.437Total datorii 6.006.987 6.125.348

CAPITALURI PROPRIICapital social 22 835.339 835.339Rezerva privind activele financiare evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global -785 -77Alte rezerve 59.747 59.832Pierderea reportată -270.602 -253.474Total capitaluri proprii 623.699 641.620TOTAL DATORII ȘI CAPITALURI PROPRII 6.630.686 6.766.968

Situațiile financiare de la paginile 46 la 147 au fost aprobate de Consiliul de Administrație în data de 3 apri-lie 2020 și au fost semnate în numele acestuia de:

______________________ ____________________Lucian Claudiu Anghel Oana StoiaDirector General Director Financiar și MIS

47

Nota 2019 2018

Venituri din dobânzi, obtinute utilizând metoda dobanzii efective 23 244.584 240.571Cheltuieli cu dobânzile 23 -70.476 -46.866Venituri nete din dobânzi 174.108 193.705

Venituri din speze și comisioane 24 34.850 32.065Cheltuieli cu speze și comisioane 24 -10.646 -9.200Venituri nete din speze și comisioane 24.204 22.865

Venit din dividende 733 861Câștiguri minus pierderi din instrumente financiare derivate 5.802 -Venit net din tranzacționare 25 15.172 13.885

Total venituri operaționale înainte de ajustările pentru pierderi din risc de credit 220.019 231.316Cheltuieli (-) / Venituri nete cu ajustările pentru pierderile din risc de credit 26 -42.416 173Total venituri operaționale după ajustările pentru pierderi din risc de credit 177.603 231.489

Alte venituri din exploatare 2.826 2.699Cheltuieli cu personalul 27 -85.524 -86.398Cheltuieli administrative 28 -60.696 -85.767Cheltuieli cu amortizarea și deprecierea 14,15 -37.408 -12.322Alte cheltuieli operaționale 29 -13.928 -10.297Profitul / (-) Pierderea înainte de impozitare -17.127 39.404

Cheltuiala cu impozitul pe profit 30 - -1.903

Profitul / (-) Pierderea exercițiului financiar -17.127 37.501



48

Nota 2019 2018

Profitul / (-) Pierderea exercițiului financiar -17.127 37.501

Elemente ale rezultatului global care pot fi reclasificate în profit sau pierdereModificarea valorii juste a activelor financiare evaluate prin alte elemente ale rezultatului global -708 -123Impozitul aferent elementelor ce pot fi reclasificate în profit sau pierdere - 25

Elemente ale rezultatului global care nu pot fi reclasifica-te în profit sau pierdereCâștiguri sau pierderi actuariale din planurile de pensii cu beneficii determinate -85 405Impozitul aferent elementelor ce nu pot fi reclasificate în profit sau pierdere - -65Alte elemente ale rezultatului global anual, net de impo-zit -793 242

Profitul/ (-) Pierderea global(ă) a exercițiului financiar, net(ă) de impozit -17.920 37.743



49

Capital social

Rezerve statutare

Rezerva actuarială

din planurile de pensii

cu beneficii determinate

Rezerva privind activele

financiare evaluate la

valoarea justă prin alte elemente ale

rezultatului global

Pierderea reportată Total

Sold la 1 ianuarie 2018 835.339 55.844 1.678 21 -289.005 603.877

Situația rezultatului global aferentă exercițiului financiar 2018Profitul exercițiului financiar - - - - 37.501 37.501Câștiguri actuariale din planurile de pensii cu beneficii determinate, nete de impozit - - 340 - - 340Modificarea netă a valorii juste a activelor financiare evaluate la valoarea justa prin alte elemente ale rezultatului global - - - -98 - -98Profitul/ (-) Pierderea global(ă) a exercițiului financiar, net(ă) de impozit - - 340 -98 37.501 37.743Alocarea profitului pentru constituirea rezervei legale - 1.970 - - -1.970 -Sold la 31 decembrie 2018 835.339 57.814 2.018 -77 -253.474 641.620



50

Capital socialRezerve

statutare

Rezerva actuarială

din planurile de pensii

cu beneficii determinate

Rezerva privind activele financiare

evaluate la valoarea justă

prin alte elemente ale rezultatului

globalPierderea reportată Total

Sold la 1 ianuarie 2019 835.339 57.814 2.018 -77 -253.474 641.620

Situația rezultatului global aferentă exercițiului financiar 2019Pierderea exercițiului financiar - - - - -17.127 -17.127Câștiguri actuariale din planurile de pensii cu beneficii determinate, nete de impozit amânat - - -85 - - -85Modificarea valorii juste a activelor financiare evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global - - - -708 - -708Pierderea global(ă) a exercițiului financiar, netă de impozit - - -85 -708 -17.127 -17.920Sold la 31 decembrie 2019 835.339 57.814 1.933 -785 -270.602 623.699



51

Nota 2019 2018Fluxuri de trezorerie din activitatea de exploatareProfitul / (-) Pierderea înainte de impozitare -17.127 39.404

Ajustări pentru:Cheltuieli cu deprecierea imobilizărilor corporale 14 3.231 4.252Cheltuieli cu deprecierea activelor reprezentand dreptul de utilizare 15 30.780 -Cheltuieli cu amortizarea imobilizărilor necorporale 14 3.397 8.103Ajustări pentru pierderile din risc de credit aferente creditelor și avansurilor acordate clienților 26 44.116 3.293Alte cheltuieli (-) / venituri din provizioane -1.215 8.869Venituri din dividende -733 -861Venituri din dobânzi obținând utilizand metoda dobanzii efective 23 -244.584 -240.820Cheltuieli cu dobânzile 23 70.476 47.111Alte ajustări nemonetare 8.361 874Profitul / (-) Pierderea ajustat(ă) cu elementele nemonetare -103.298 -129.775

(-) Creșterea/scăderea netă a activelor din exploatare:(-) Creșterea plasamentelor la bănci -17.865 -(-) Creșterea/scăderea disponibilităților la Banca Națională a României 108.730 -115.126(-) Creșterea creditelor și avansurilor acordate clienților 31.517 233.625(-) Creșterea altor active -229 -8.197

Creșterea/ (-) scăderea netă a datoriilor din exploatare:(-) Scăderea plasamentelor de la bănci -854.117 -365.290Creșterea depozitelor de la clienți 673.332 863.815Creșterea/(-) Scăderea altor datorii 4.708 -655Impozit pe profit plătit -5.805 -7.131Dobânda încasată alta decât decat cea din titluri de investitii 201.038 209.752Dobânzi plătite -62.444 -40.986Fluxuri nete de trezorerie din/(utilizate în) activitatea de exploatare -24.433 640.032

Fluxuri de trezorerie din/(utilizate în) activitatea de investițiiDividende încasate 733 861Achiziții de imobilizări necorporale -1.994 -2.511Achiziții de imobilizări corporale -1.286 -265Achiziții de active financiare 10 -300.505 -235.539Încasări din investiții în instrumente de datorie 10 379.466 257.159Dobânda încasată aferentă investițiilor în instrumente de datorie 30.375 41.638Fluxuri nete de trezorerie din activitatea de investiții 106.789 61.347

52

Nota 2019 2018

Fluxuri de trezorerie utilizate în activitatea de finanțare -43.187 -1.293Plăți din împrumuturi subordonate (plăți de dobândă) 31 -2.531 -1.293Rambursari din principalul aferent datoriilor de leasing 31 -39.446 -Rambursari de dobândă aferentă datoriilor de leasing 31 -1.210 -

Creșterea netă a numerarului și a echivalentelor de numerar 39.169 700.086

Numerarul și echivalentele de numerar la începutul exercițiu-lui financiar 1.414.642 714.556

Numerarul și echivalentele de numerar la sfârșitul exercițiu-lui financiar 1.453.811 1.414.642

Tabelul următor prezintă reconcilierea numerarului și a echivalentelor de numerar la sfârșitul exercițiilor finan-ciare:

31 decembrie 2019

31 decembrie 2018

Numerar 244.045 221.905Depozite la termen in RON la Banca Națională a României 200.028 -Depozite la bănci cu scadență până la 3 luni 1.009.738 1.192.737 Total numerar și echivalente de numerar 1.453.811 1.414.642

Situațiile financiare de la paginile 46 la 147 au fost aprobate de Consiliul de Administrație în data de 3 aprilie 2020 și au fost semnate în numele acestuia de:


53

1. INFORMAȚII GENERALE

Banca Românească S.A. (fosta Banca Românească S.A. membră a Grupului National Bank of Greece, „Banca Românească” sau „Banca”), a fost înregistrată în România în 1993 și este autorizată de către Banca Națională a României să desfășoare activități bancare comerciale. Banca realizează preponderent operațiuni bancare cu persoane fizice și persoane juridice în România prin sediul central din București și prin cele 105 sucursale (2018: 106 sucursale) și 5 centre de afaceri (2018: 5 centre de afaceri) localizate în București și alte orașe din România.

Activitățile principale ale Băncii sunt atragerea de depozite, administrarea de numerar și creditarea. Banca ofe-ră servicii și produse bancare tradiționale clienților persoane fizice și persoane juridice, ca de exemplu: deschi-deri de depozite la termen și conturi curente, transferuri de disponibilități interne și internaționale, creditare, emitere de carduri, garanții bancare și acreditive.

Sediul social al Băncii este situat în Strada George Constantinescu, nr. 3, Clădirea BOC (etajele 2 și 3), sector 2, București, România.

Numărul de angajați ai Băncii la data de 31 decembrie 2019 a fost de 1.038 (la 31 decembrie 2018 a fost de 1.070 angajați). În cursul anului 2019 numărul mediu de salariați a fost 1.065 din care 400 erau angajați in sediul central, 651 în sucursale și 14 în centrele de afaceri (2018: număr mediu de salariați 1.065, din care 394 erau angajați în centrală, 657 în sucursale și 14 în centrele de afaceri).

În octombrie 2003, National Bank of Greece S.A. („NBG”, „Grupul” sau „Companie mamă”) a achiziționat pa-chetul majoritar de acțiuni al Banca Românească S.A, deținând 99,28% din capitalul social al acesteia. National Bank of Greece S.A., acționarul majoritar al Băncii, este o companie de servicii bancare și financiare, având sediul central în Atena, Grecia, 86 Eolou, si este listată la Bursa de Valori din Atena. Situațiile financiare consolidate ale Grupului sunt disponibile la adresa: www.nbg.gr.

În 20 iunie 2019, NBG a semnat un contract de vanzare-cumparare cu Banca de Export-Import a României EximBank SA („EximBank”) prin care și-a vandut intreaga deținere in Banca catre EximBank.

In 23 ianuarie 2020, NBG a anunțat finalizarea tranzacției de vanzare-cumparare, dupa primirea aprobărilor de reglementare si anti-concurențiale necesare. Ca urmare, noua companie–mamă a Băncii ese EximBank, și în 31 ianuarie 2020, ca urmare a deciziei Adunării Extraordinare a Acționarilor Băncii, următoarele au fost aprobate:- Schimbarea denumirii Băncii din „Banca Românească S.A. Membră a Grupului National Bank of Greece”

în „Banca Românească S.A”;- Capitalul social subscris este de 748.648.220 RON și este împărțit în 374.324.110 acțiuni nominative, cu

valoare nominală de 2 RON. Capitalul social este deținut, după cum urmează:a) EximBank S.A. deține 371.624.509 acțiuni nominative, cu valoare nominală de 2 RON fiecare și cu

valoare nominală totală de 743.249.018 RON, reprezentând 99,28% din capitalul social al Băncii;b) Listă de acționari (persoane juridice) deținând 87.020 de acțiuni nominative, cu valoare nominala

de 2 RON fiecare și valoare nominală totală de 174.040 RON, reprezentând 0,02% din capitalul social al Băncii;

c) Lista de acționari (persoane fizice) deținând 2.612.581 acțiuni nominative, cu o valoare nominală de 2 RON fiecare și o valoare nominală totală de 5.225.162 RON, reprezentând 0,7% din capitalul social al Băncii.

54

- Banca este condusă de un Consiliul de Administrație format din 5 directori, după cum urmează:

Nume Funcție Poziție de conducereTraian Sorin Halalai Președinte non-executiveLidia Stan Vice-Președinte non-executiveLucian Claudiu Anghel Membru executiveOana Lucia Ilie Membru executiveDoru Bebe Bulata Membru non-executive

Modificările deciziei Adunării Extraordinare a Acționarilor au fost înregistrate la Oficiul Național al Registrului Comerțului în data de 11 februarie 2020.Consiliului de Administrație al Băncii la 31 decembrie 2019 este format din următorii membrii:

• Marinis Stratopoulos – Președinte;• Konstantinos Bratos – Vice-Președinte;• Ioannis Kougionas – Membru; • Petru Rares – Membru;• Ion Stancu – Membru și• Nikos Christodoulou – Membru.

2. BAZELE ÎNTOCMIRII

Declarația de conformitate

Situațiile financiare ale Băncii sunt întocmite în conformitate cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară („IFRS”) și interpretările acestora, emise de către Consiliul pentru Standardele Internaționale de Contabilitate („IASB”) și adoptate de Uniunea Europeană („UE”), în vigoare la sfârșitul anului 2019. În plus, prezentele situații financiare sunt întocmite în conformitate cu reglementările contabile naționale incluse în Ordinul Băncii Naționale a României („BNR”) nr. 27/2010 „pentru aprobarea Reglementărilor contabile confor-me cu Standardele Internaționale de Raportare Financiară, aplicabile instituțiilor de credit”, cu modificările și completările ulterioare („Ordinul BNR 27/2010”) acest ordin fiind în concordanță cu prevederile IFRS.

Bazele evaluării

Aceste situații financiare au fost întocmite pe baza costului istoric modificat conform IAS 29 pentru a include ajustările de inflație până la 1 ianuarie 2004, cu excepția instrumentelor financiare derivate și a activelor finan-ciare evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global, care sunt măsurate la valoarea justă.

Situațiile financiare anexate sunt întocmite în baza principiului continuității activității și sunt prezentate în lei românești („RON”), moneda funcțională a Băncii, rotunjite la cea mai apropiată valoare exprimată în mii.

3. POLITICI CONTABILE SEMNIFICATIVE

3.1. Modificări în politicile contabile

Politicile contabile prezentate în aceste situații financiare au fost aplicate consecvent în exercițiile financiare încheiate la 31 decembrie 2019, respectiv 31 decembrie 2018.

În aceste situații financiare, Banca a aplicat prevederile standardului IFRS 16 „Leasing” (emis la 13 ianuarie 2016 și aplicabil perioadelor anuale începând cu sau ulterior 1 ianuarie 2019). Banca a adoptat IFRS 16 începând cu 1 ianuarie 2019 și nu prezintă situații financiare comparative retratate pentru exercțiul financiar 2018, după cum este permis în dispozițiile tranzitorii ale standardului IFRS 16.

55

3.2. Situații financiare comparative

Aceste situații financiare includ informații comparative ori de câte ori această prezentare este cerută de un standard internațional de raportare financiară și ori de câte ori facilitează înțelegerea adecvată a situației Băncii.

Informațiile comparativele prezentate în aceste situații financiare reprezintă informațiile financiare individuale ale Băncii.

În scopul întocmirii prezentelor situații financiare anumite informații comparative au fost reclasificate pentru a respecta cerințele de prezentare aplicabile pentru exercițiul financiar încheiat la 31 decembrie 2019. Aceste reclasificari sunt prezentate in Nota 39.

3.3 Politici contabile semnificative

Modificări în politicile contabile

Banca a adoptat standardul IFRS 16 așa cum a fost emis în data de 13 ianuarie 2016 și aplicabil perioadelor începând cu sau ulterior 1 ianuarie 2019, ceea ce a avut ca rezultat modificarea politicilor contabile și ajustarea sumelor recunoscute anterior în situațiile financiare.

Banca a aplicat IFRS 16 folosind abordarea retrospective modificată, însemnând că Banca a recunoscut:

a) o datorie din operatiuni de leasing, la data inițială de aplicare. Banca recunoaște o datorie din leasing la valoarea actuală a ratelor rămase de leasing, actualizate utilizând ratele de dobânzi incrementale ale Băncii, la data inițială de aplicare.

b) un drept de utilizare a activelor la data inițială de aplicare. Banca recunoaște dreptul de utilizare a acti-velor la o valoare egală cu datoria din operațiuni de leasing, la data inițială de aplicare.

Instrumente financiare - termeni cheie privind evaluarea

Valoarea justă reprezintă prețul care ar fi încasat pentru vânzarea unui activ sau plătit pentru transferul unei datorii într-o tranzacție reglementată între participanții de pe piață, la data evaluării, pe o piață principală, sau în lipsa acesteia, pe piața cea mai avantajoasă la care Banca are acces la acea dată. Valoarea justă a unei datorii reflectă efectul riscului de nerespectare a obligațiilor (riscul de neperformanță).

Atunci când este disponibilă, Banca măsoară valoarea justă a unui instrument utilizând prețul cotat pe o piață activă pentru acel instrument. O piață este considerată activă în cazul în care tranzacțiile cu active sau datorii au loc cu o frecvență și un volum suficient pentru a furniza informații de stabilire a prețurilor în mod continuu.

În cazul în care nu există un preț cotat pe o piață activă, Banca folosește tehnici de evaluare care utilizează la maximum intrările de date observabile relevante și reduce la minimum intrările de date neobservabile. Tehnica de evaluare aleasă cuprinde toți factorii care ar fi luați în considerare de participanții de pe piață în stabilirea prețului unei tranzacții.

Cea mai bună dovadă a valorii juste a unui instrument financiar la recunoașterea inițială este, în mod normal, prețul tranzacției, și anume valoarea justă a contraprestației oferite sau primite. În cazul în care Banca stabilește că valoarea justă la recunoașterea inițială este diferită de prețul tranzacției și valoarea justă nu este dovedită nici de un preț cotat pe o piață activă pentru un activ identic sau o datorie identică, nici bazată pe o tehnică de evaluare pentru care orice intrări neobservabile sunt considerate nesemnificative în raport cu evaluarea, atunci instrumentul financiar este evaluat inițial la valoarea justă, ajustată pentru a amâna diferența dintre valoarea justă la recunoașterea inițială și prețul tranzacției.

Ulterior, acea diferență este recunoscută în profit sau pierdere pe o bază adecvată pe durata de viață a instru-mentului, dar nu mai târziu decât momentul în care evaluarea este susținută în întregime de date de piață obser-vabile sau tranzacția este închisă.

56

Dacă un activ sau o datorie evaluat(ă) la valoarea justă are un preț de ofertă (bid) și un preț de cerere (ask), Banca evaluează activele și pozițiile de cumpărare (lungi) la un preț de ofertă, iar datoriile și pozițiile de vânzare (scurte) la un preț de cerere.

Portofoliile de active financiare și datorii financiare care sunt expuse la riscul de piață și la riscul de credit și sunt administrate de Bancă pe baza expunerii nete fie la riscul de piață, fie la riscul de credit sunt evaluate pe baza prețului care ar fi primit pentru a vinde o poziție lungă netă (sau care ar fi plătit pentru a transfera o poziție scur-tă netă) pentru expunerea la risc specifică. Ajustările la nivel de portofoliu - de ex. ajustările de tip bid-ask sau ajustări ale riscului de credit care reflectă evaluarea pe baza expunerii nete - sunt alocate activelor și datoriilor individuale pe baza ajustării relative pentru risc a fiecăruia dintre instrumentele individuale din portofoliu.

Valoarea justă a unei datorii financiare cu o caracteristică „la vedere“ (de exemplu, un depozit la vedere) nu este mai mică decât suma plătibilă la cerere, actualizată de la prima dată la care suma ar putea fi solicitată la plată.

Banca recunoaște transferurile între nivelurile ierarhiei valorii juste la sfârșitul perioadei de raportare în timpul căreia a avut loc modificarea.

Costurile tranzacției sunt costuri marginale care se pot atribui direct achiziției, emiterii sau cedării unui instru-ment financiar. Un cost marginal este un cost care nu ar fi fost suportat dacă tranzacția nu ar fi avut loc. Cos-turile tranzacției includ spezele și comisioanele plătite agenților (inclusiv angajaților care acționează ca agenți de vânzări), consultanților, brokerilor și dealerilor, taxele percepute de agențiile de reglementare și bursele de valori, impozitele și taxele de transfer. Costurile tranzacției nu includ primele sau reducerile debitului, costurile de finanțare sau costurile interne administrative sau de depozitare.

Costul amortizat este valoarea la care activul financiar sau datoria financiară este evaluat(ă) la recunoașterea inițială minus rambursările de principal, plus sau minus amortizarea cumulată utilizând metoda dobânzii efec-tive pentru fiecare diferență dintre valoarea inițială și valoarea la scadență, și pentru activele financiare, minus ajustarea pentru pierderi din risc de credit.

Metoda dobânzii efective este o metodă de alocare a veniturilor din dobânzi sau a cheltuielilor cu dobânzile pe perioada relevantă, astfel încât să se obțină o rată periodică constantă a dobânzii (rata dobânzii efective) aferentă valorii contabile. Rata dobânzii efective este rata care actualizează plățile sau încasările viitoare în numerar estimate pe durata de viață preconizată a activului financiar sau a datoriei financiare la valoarea con-tabilă brută a unui activ financiar. Pentru activele achiziționate sau emise depreciate ca urmare a riscului de credit („POCI”) la recunoașterea inițială, rata dobânzii efective este ajustată pentru riscul de credit, și anume este calculată pe baza fluxurilor de trezorerie estimate la recunoașterea inițială în locul plăților contractuale, fluxurile de trezorerie contractuale fiind reduse cu pierderile din credit așteptate calculate pe durata de viață. Rata dobânzii efective rezultată este definită ca rata dobânzii efective ajustată la credit.

Atunci când Banca revizuiește estimările fluxurilor de trezorerie viitoare, valoarea contabilă a activului fi-nanciar, respectiv a datoriei financiare este ajustată pentru a reflecta noua estimare actualizată utilizând rata dobânzii efective inițială. Orice modificări sunt recunoscute în profit sau pierdere.

Instrumente financiare - recunoașterea inițială

Instrumentele financiare sunt recunoscute atunci când entitatea devine parte la prevederile contractuale ale instrumentului. Cumpărările și vânzările normale de active financiare sunt recunoscute la data tranzacționării, data la care Banca se angajează să cumpere sau să vândă activul.

La recunoașterea inițială, Banca evaluează un activ financiar sau o datorie financiară la valoarea sa justă, plus sau minus costurile tranzacției care sunt marginale și direct atribuibile achiziției sau emisiunii activului financi-ar sau datoriei financiare, cum ar fi spezele și comisioanele.

57

Costurile tranzacției aferente activelor financiare sau datoriilor financiare contabilizate la valoarea justă prin profit sau pierdere sunt recunoscute în profit sau pierdere.

După recunoașterea inițială, o ajustare pentru pierderile așteptate din risc de credit („ECL”) pentru activele financiare evaluate la cost amortizat și investițiile în instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global este recunoscută, ceea ce are ca rezultat o pierdere contabilă recunoscută în profit sau pierdere atunci când un activ este nou creat.

Atunci când valoarea justă a activelor financiare și datoriilor financiare este diferită de prețul tranzacției la recunoașterea inițială, Banca recunoaște diferența astfel:

(a) Atunci când valoarea justă este reprezentată de un preț cotat de pe o piață activă pentru un activ sau o datorie identic(ă), diferența este recunoscută ca pierdere sau câștig;

(b) În toate celelalte cazuri, diferența este amânată iar momentul recunoașterii profitului sau pierderii inițiale este determinat la nivel individual. Aceasta este fie amortizată pe durata de viață a instrumen-tului, amânată până când valoarea justă a instrumentului poate fi determinată utilizând intrări obser-vabile pe piață, fie realizată prin decontare.

Active financiare - clasificare și evaluare ulterioară – categorii de evaluare

Banca clasifică activele sale financiare în următoarele categorii de evaluare:

• Cost amortizat;• Valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global („FVOCI”); • Valoare justă prin profit sau pierdere („FVPL”).

Clasificarea și evaluarea ulterioară a activelor financiare de datorie depinde de: (i) modelul de afaceri al Băncii pentru administrarea portofoliului de active aferent și (ii) caracteristicile fluxurilor de trezorerie contractuale ale activului financiar.

Active financiare - clasificare și evaluare ulterioară – modelul de afaceri

Modelul de afaceri reflectă modul în care Banca gestionează activele pentru a genera fluxuri de trezorerie. Banca efectuează o evaluare a obiectivului modelului de afaceri în care un activ financiar este deținut la nivel de portofoliu deoarece aceasta reflectă cel mai bine modul în care este gestionată activitatea și modul în care informațiile sunt furnizate conducerii.

Informațiile care vor fi luate în considerare includ:

• politicile și obiectivele declarate pentru gestionarea portofoliului și funcționarea acestor politici în practică, inclusiv dacă strategia Conducerii se concentrează pe realizarea de venituri din dobânzi con-tractuale, menținerea unui anumit profil al ratei dobânzii, corelarea duratei activelor financiare cu durata datoriilor pe care acestea le finanțează sau realizarea de fluxuri de trezorerie prin vânzarea activelor;

• modul în care performanța portofoliului este evaluată și raportată conducerii;• riscurile care afectează performanța modelului de afaceri (și activele financiare deținute în cadrul aces-

tui model de afaceri) și modul în care sunt gestionate riscurile respective;• modul în care sunt remunerați managerii Băncii – de ex. dacă remunerația se bazează pe valoarea justă

a activelor gestionate sau pe fluxurile de trezorerie contractuale încasate; și• frecvența, volumul și plasarea în timp a vânzărilor în perioadele precedente, motivele vânzărilor re-

spective și așteptările privind activitatea de vânzări viitoare. Cu toate acestea, informațiile despre ac-tivitatea de vânzări nu sunt luate în considerare în mod izolat, ci ca parte a unei evaluări globale a modului în care obiectivele declarate privind gestionarea activelor financiare sunt îndeplinite și în care sunt realizate fluxurile de trezorerie.

58

Modelul de afaceri determină clasificarea activelor financiare. Conducerea și-a exercitat raționamentul pentru stabilirea nivelului de agregare și a portofoliilor de instrumente financiare la efectuarea evaluării modelului de afaceri.

Atunci când evaluează tranzacțiile de vânzări, Banca ia în considerare frecvența lor istorică, plasarea lor în timp și valoarea acestora, motivele vânzărilor și așteptările privind activitatea de vânzări viitoare. Tranzacțiile de vân-zări menite să minimizeze pierderile potențiale cauzate de deteriorarea creditului sunt considerate conforme cu modelul de afaceri „deținere în vederea colectării”. Alte vânzări înainte de scadență, fără legătură cu activitățile de gestionare a riscului de credit, sunt, de asemenea, conforme cu modelul de afaceri „deținere în vederea colec-tării” cu condiția să fie rare sau cu valori nesemnificative, atât individual, cât și cumulat. Banca evaluează impor-tanța tranzacțiilor de vânzări comparând valoarea vânzărilor cu valoarea portofoliului care face obiectul evaluării modelului de afaceri pe durata de viață medie a portofoliului. În plus, vânzările anticipate de active financiare doar într-un scenariu de criză sau ca răspuns la un eveniment izolat mai presus de controlul Băncii, care nu sunt recurente și care nu puteau fi anticipate de Bancă, sunt considerate a fi accidentale obiectivului modelului de afaceri și nu afectează clasificarea activelor financiare respective.

Modelul de afaceri „deținere în vederea colectării și vânzării” înseamnă că activele sunt deținute pentru a colecta fluxurile de trezorerie, dar vânzarea este, de asemenea, parte integrantă din îndeplinirea obiectivului modelului de afaceri, precum gestionarea nevoilor de lichiditate, obținerea unui anumit randament sau corelarea duratei activelor financiare cu durata datoriilor pe care le finanțează activele respective.

Categoria reziduală include acele portofolii de active financiare care sunt gestionate cu obiectivul de a realiza flu-xuri de trezorerie în principal prin vânzare, precum cazurile în care există un tipar de tranzacționare. Colectarea fluxurilor de trezorerie contractuale este adesea accidentală acestui model de afaceri.

La momentul tranziției la IFRS 9, Banca a clasificat portofoliul de titluri din categoria activelor financiare disponi-bile în vederea vânzarii („AFS”) ca active financiare deținute în vederea colectării pentru a reflecta modul în care aceste active sunt gestionate, pe baza ipotezei că aceste titluri de valoare ar fi vândute doar într-un scenariu de criză.

Evaluarea dacă fluxurile de trezorerie reprezintă exclusiv plăți ale principalului și ale dobânzii („SPPI”)

Banca evaluează dacă fluxurile de trezorerie aferente instrumentelor financiare reprezintă exclusiv plăți ale principalului și ale dobânzii („testul SPPI”) în cazul în care modelul de afaceri constă în deținerea activelor pen-tru a colecta fluxuri de trezorerie contractuale sau pentru a colecta fluxuri de trezorerie contractuale și a vinde. Efectuarea testului SPPI necesită aplicarea unui raționament.

Atunci când evaluează dacă fluxurile de trezorerie contractuale reprezintă exclusiv plăți ale principalului și ale dobânzii, Banca va lua în considerare termenii contractuali ai instrumentului. Aceasta va include evaluarea dacă activul financiar conține un termen contractual care ar putea să modifice plasarea în timp sau valoarea fluxurilor de trezorerie contractuale astfel încât acesta să nu îndeplinească această condiție. În efectuarea acestei evaluări, Banca ia în considerare:

• evenimentele contingente care ar modifica valoarea și plasarea în timp a fluxurilor de trezorerie;• efectul de levier;• termenii privind plata anticipată și prelungirea contractuală;• termenii care limitează creanța Băncii asupra fluxurilor de numerar din activele specificate; • angajamentele; și• caracteristicile care modifică contravaloarea pentru valoarea în timp a banilor – de ex. resetarea peri-

odică a ratelor dobânzii.

59

O caracteristică privind plata în avans este conformă cu criteriul SPPI dacă valoarea plății în avans reprezintă în mod substanțial sumele neplătite ale principalului și ale dobânzii aferente valorii principalului datorat, care pot include o compensație rezonabilă pentru terminarea anticipată a contractului.

Active financiare – reclasificare. Instrumentele financiare sunt reclasificate doar atunci când modelul de afaceri pentru administrarea portofoliului în ansamblu se modifică.

Deprecierea activelor financiare – ajustare pentru pierderile așteptate din risc de credit

Banca evaluează pe bază prospectivă pierderile așteptate din risc de credit („ECL”) asociate cu instrumentele sale de datorie contabilizate la cost amortizat și valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global și cu expunerea rezultată din angajamentele de creditare și contractele de garanții financiare. Banca recunoaște o ajustare pentru astfel de pierderi la fiecare dată de raportare.

În procesul de calculare a ECL, Banca stabilește dacă acestea ar trebui să fie estimate pe baza unui orizont de 12 luni sau pe baza întregii durate de viață a instrumentului financiar, depinzând de existența unei deteriorări semnificative a creditului asociată instrumentului financiar de la recunoașterea inițială.

ECL reprezintă o estimare ponderată a probabilității pierderilor din risc de credit. Banca măsoară ECL astfel:

• activele financiare care nu sunt depreciate la data raportării: ca valoare actualizată (la rata inițială efectivă a dobânzii) a tuturor deficitelor de numerar (și anume diferența dintre fluxurile de trezorerie datorate Băncii în conformitate cu contractul și fluxurile de trezorerie pe care Banca anticipează că le va primi);

• activele financiare care sunt depreciate la data raportării: ca diferența dintre valoarea contabilă brută și valoarea actualizată a fluxurilor de trezorerie viitoare estimate, actualizate folosind rata efectivă a dobânzii inițială. Banca estimează fluxurile de trezorerie considerând toți termenii contractuali ai instrumentului financiar pe durata de viață precum și fluxurile de trezorerie din vânzarea garanțiilor respective;

• angajamente de creditare neutilizate: ca valoare actuală a diferenței dintre fluxurile de trezorerie con-tractuale care sunt datorate Băncii în cazul în care angajamentul este utilizat și fluxurile de trezorerie pe care Banca anticipează că le va primi; și

• contracte de garanții financiare: plățile preconizate a fi rambursate titularului, mai puțin orice sume pe care Banca anticipează că le va recupera.

Ajustările pentru pierderi sunt calculate de Bancă luând în considerare stadiul în care este alocată expunerea de credit.

• Stadiul 1 – nicio creștere semnificativă a riscului de credit - Expunerile la riscul de credit pentru care nu au existat creșteri semnificative ale riscului de credit

de la data recunoașterii inițiale sunt evaluate de Bancă în Stadiul 1.- Banca evaluează ajustările pentru pierderi la o valoare egală cu ECL calculate pentru următoarele

12 luni pentru expunerile din Stadiul 1.

• Stadiul 2 – creștere semnificativă a riscului de credit - Banca evaluează ajustările pentru pierderi la o valoare egală cu ECL calculate pentru întreaga

durată de viață pentru expunerile din Stadiul 2.- Atunci când se stabilește dacă riscul de neîndeplinire a obligațiilor aferente unui instrument fi-

nanciar a crescut semnificativ de la recunoașterea inițială, Banca ia în considerare informații re-zonabile relevante și disponibile fără costuri sau eforturi nejustificate. Acestea includ informații și analize atât cantitative, cât și calitative.

60

• Stadiul 3 – active financiare depreciate - La fiecare dată de raportare, Banca evaluează dacă activele financiare înregistrate la cost amor-

tizat și activele financiare FVOCI sunt depreciate. Un activ financiar este „depreciat” atunci când au avut loc unul sau mai multe evenimente cu un impact negativ asupra fluxurilor de trezorerie viitoare estimate ale activului financiar.

ECL sunt prezentate în situația poziției financiare astfel:

- active financiare evaluate la cost amortizat: ca deducere din valoarea contabilă brută a activelor;- angajamente de creditare și contracte de garanții financiare: în general, ca provizion inclusa in „Provizi-

oane pentru alte riscuri și angajamente de creditare”;- atunci când un instrument financiar include atât o componentă utilizată, cât și o componentă neutiliza-

tă, Banca prezintă o ajustare pentru pierdere ca deducere din valoarea contabilă brută a componentei utilizate;

- instrumente de datorie FVOCI: nu se recunoaște nicio ajustare pentru pierderi în situația poziției finan-ciare deoarece valoarea contabilă a acestor active este valoarea lor justă. Cu toate acestea, ajustarea pentru pierdere este prezentată și recunoscută în rezerva de valoare justă.

Pentru activele financiare POCI, ECL sunt întotdeauna evaluate ca ECL pe întreaga durată de viață. Cu toate acestea, suma recunoscută ca o ajustare de pierdere pentru aceste active nu este în întregime ECL calculată pe durata de viață, ci modificările în ECL calculată pe durata de viață de la recunoașterea inițială a activului.

Fluxurile de trezorerie preconizate revizuite sunt actualizate utilizând rata dobânzii efective ajustată la riscul de credit. Orice modificare în ECL pe durata de viață este recunoscută ca un câștig sau pierdere din depreciere. Un câștig din depreciere este recunoscut dacă modificările favorabile determină ECL pe durata de viață mai mici decât estimarea inițială încorporată în fluxurile de trezorerie estimate la recunoașterea inițială, atunci când se calculează rata dobânzii efective ajustată la riscul de credit.

Mai multe informații privind metodologia referitoare la ECL sunt prezentate în Nota 4 și Nota 32.

ECL pentru expunerile din Stadiul 1 sunt calculate utilizând un orizont de 12 luni, reprezentând astfel ECL care rezultă din evenimentele de neîndeplinire a obligațiilor aferente unui instrument financiar care pot apărea în termen de 12 luni de la data raportării.

Există două tipuri de probabilității de intrare în stare de nerambursare („PD”) utilizate pentru a calcula ECL:

- PD-uri la 12 luni: aceasta este probabilitatea estimată de intrare în stare de nerambursare care apare în următoarele 12 luni (sau pe durata de viață rămasă a instrumentului financiar, dacă aceasta este mai scurtă decât 12 luni). Aceasta se utilizează pentru a calcula ECL pentru 12 luni aferente expunerilor din Stadiul 1.

- PD-uri pe durata de viață: aceasta este probabilitatea estimată de intrare în stare de nerambursare care apare pe toată durata de viață rămasă a instrumentului financiar. Aceasta se utilizează pentru a calcula ECL pe toată durata de viață pentru expunerile încadrate în Stadiul 2.

Active financiare – scoaterea în afara bilanțului. Creditele și instrumentele de datorie sunt scoase în afara bi-lanțului (parțial sau integral) atunci când nu există nicio posibilitate realistă de recuperare. Aceasta se întâmplă în general atunci când Banca stabilește că debitorul nu deține active sau surse de venit care ar putea genera fluxuri de trezorerie suficiente pentru a rambursa sumele datorate și serviciul datoriei este mai mare de 360 de zile. Scoaterea în afara bilanțului reprezintă un eveniment de derecunoaștere. Cu toate acestea, activele finan-ciare care sunt scoase în afara bilanțului pot încă face obiectul activităților de executare silită în conformitate cu procedurile Băncii de recuperare a sumelor datorate și sunt înregistrate în conturile extrabilanțiere. Recu-perările aferente creditelor scoase în afara bilantului sunt înregistrate ca venituri, fiind deduse din ajustările pentru pierderile din risc de credit in Situația profitului sau pierderi. Costurile aferente recuperării sunt de asemenea înregistrate în ajustarile pentru pierderile din risc de credit in Situația profitului sau pierderi.

61

Active financiare – derecunoașterea. Banca derecunoaște un activ financiar atunci când drepturile contractua-le asupra fluxurilor de trezorerie aferente activului financiar expiră sau atunci când Banca transferă drepturile de a primi fluxurile de trezorerie contractuale printr-o tranzacție în care cea mai mare parte a riscurilor și bene-ficiilor proprietății asupra activului financiar sunt transferate sau în care Banca nici nu transferă, nici nu reține cea mai mare parte a riscurilor și beneficiilor proprietății și nu păstrează controlul asupra activului financiar.

În tranzacțiile în care Banca nici nu reține, nici nu transferă cea mai mare parte a riscurilor și beneficiilor pro-prietății asupra unui activ financiar și nu păstrează controlul asupra activului, Banca continuă să recunoască activul în măsura implicării sale în continuare, determinată de măsura în care Banca este expusă la modificările valorii activului transferat.

Active financiare – modificare. Banca poate să renegocieze sau să modifice în alt fel termenii contrac-tuali ai activelor financiare. Dacă termenii contractuali ai unui activ financiar sunt modificați, Banca evaluează dacă fluxurile de trezorerie ale activelor financiare modificate sunt substanțial diferite.

Dacă fluxurile de trezorerie sunt substanțial diferite, drepturile contractuale provenite din fluxurile de trezorerie aferente activului financiar inițial sunt considerate expirate. În acest caz, activul financiar este derecunoscut și un activ financiar nou este recunoscut la valoarea justă.

Dacă fluxurile de trezorerie aferente activului modificat înregistrat la cost amortizat nu sunt substan-țial diferite, modificarea nu are ca rezultat derecunoașterea activului financiar. În acest caz, Banca va recalcula valoarea contabilă brută a activului financiar (sau costul amortizat al datoriei financiare) prin actualizarea fluxurilor de trezorerie contractuale modificate la rata dobânzii efective inițiale și va recu-noaște orice ajustare rezultată ca un câștig sau o pierdere a modificării în profit sau pierdere.

Modificarea activelor financiare achizitionate sau emise depreciate (POCI)

Activele financiare POCI sunt active care sunt afectate de depreciere la recunoașterea inițială. Un activ este afec-tat de depreciere în cazul in care s-au produs unul sau mai multe evenimente care au un impact negativ asupra fluxurilor de numerar viitoare estimate ale activului.

În continuare sunt exemple de astfel de evenimente:

− dificultate financiară semnificativă a emitentului sau a împrumutatului;− o încalcare a contractului - de ex. un eveniment de tipul stării de nerambursare sau restanță;− Banca a acordat o concesiune imprumutatului din motive economice sau contractuale legate de dificul-

tatea financiară a debitorului pe care Banca nu ar fi considerat-o în alte condiții;− probabilitatea ca debitorul să intre în faliment sau altă formă de reorganizare financiară;− dispariția unei piețe active a acelui activ financiar din cauza dificultăților financiare; sau− achiziționarea unui activ financiar la un discount mare, care reflectă pierderile de credit înregistrate.

La recunoașterea inițială, activele financiare POCI vor fi recunoscute la valoarea justă și nu vor avea o pierdere din depreciere. În schimb, la calcularea ratei efective a dobânzii vor fi incluse pierderile din depreciere așteptate ale creditului pe durata de viață a acestuia.

Datorii financiare – categorii de evaluare

Datoriile financiare, altele decât garanțiile financiare și angajamentele de creditare, pot fi clasificate fie la valoare justă prin profit sau pierdere („FVTPL”), fie la cost amortizat.

Toate celelalte datorii financiare asumate de Bancă sunt clasificate la cost amortizat.

62

Datorii financiare – de recunoaștere

Datoriile financiare sunt derecunoscute atunci când sunt lichidate (atunci când obligația specificată în contract este stinsă sau anulată sau expiră).

Conversii valutare

Tranzacțiile denominate în monedă străină sunt înregistrate la cursul oficial de schimb valutar de la data tran-zacției. Diferențele de curs valutar rezultate din decontarea tranzacțiilor denominate în monedă străină sunt reflectate în Situația profitului sau pierderii la momentul decontării, folosind rata de schimb valutar în vigoare la acea dată.

Activele și datoriile monetare denominate în monedă străină sunt exprimate în RON la data raportării bilanțiere. Elementele nemonetare care sunt evaluate la cost sunt convertite în RON utilizând cursul oficial de schimb va-lutar de la data tranzacției inițiale, iar cele care sunt evaluate la valoarea justă sunt convertite în RON utilizând cursul oficial de schimb valutar de la data determinării valorii juste.

La data de 31 decembrie 2019, principalele rate de schimb valutar utilizate pentru convertirea soldurilor denomi-nate în monedă străină au fost: 1 EUR = 4,7793 RON și 1 USD = 4,2608 RON (31 decembrie 2018: 1 EUR = 4,6639 RON și 1 USD = 4,0736 RON).

Câștigurile și pierderile valutare rezultate din convertirea activelor și datoriilor monetare sunt recunoscute în Situația profitului sau pierderii, în cadrul poziției „Venit net din tranzacționare”.

Numerar și echivalente de numerar

Numerarul și echivalentele de numerar sunt elemente convertibile în sume de numerar cunoscute și sunt deți-nute mai degrabă în scopul îndeplinirii angajamentelor în numerar pe termen scurt, decât pentru investiții sau în alte scopuri și sunt expuse unui risc nesemnificativ de modificare a valorii.

Cash and cash equivalents

Numerarul și echivalentele de numerar sunt înregistrate la cost amortizat deoarece: (i) sunt deținute în vederea colectării fluxurilor de trezorerie contractuale și aceste fluxuri de trezorerie reprezintă exclusiv plăți ale principa-lului și ale dobânzii și (ii) nu sunt desemnate ca fiind evaluate la FVTPL.

În scopul situației fluxurilor de trezorerie, numerarul și echivalentele de numerar cuprind valori cu scadență inițială sub 3 luni, incluzând numerar și plasamente la bănci.

Rezerve obligatorii deținute la BNR

Rezervele obligatorii deținute la BNR sunt contabilizate la cost amortizat și reprezintă o rezervă obligatorie, care nu este disponibilă pentru finanțarea operațiunilor zilnice ale Băncii și, prin urmare, nu este considerată ca fă-când parte din numerar și echivalente de numerar în sensul Situației fluxurilor de trezorerie.

Plasamente la bănci

Plasamentele la bănci sunt înregistrate atunci când Banca plasează numerar la băncile partenere. Acestea sume sunt înregistrate la cost amortizat deoarece: (i) sunt deținute în scopul colectării fluxurilor de trezorerie con-tractuale și aceste fluxuri de trezorerie reprezintă exclusiv plăți ale principalului și ale dobânzii și (ii) nu sunt desemnate ca fiind FVTPL.

Conturile corespondente, plasamentele overnight cu alte bănci, precum și plasamentele la alte bănci cu scaden-țe inițiale mai mici de trei luni sunt considerate numerar și echivalente de numerar.

63

Investiții în instrumente financiare

Banca poate evalua instrumentele financiare după cum urmează:

• Instrumente de datorie, evaluate la cost amortizat;

• Instrumente de datorie evaluate la FVOCI (cu câștiguri și pierderi cumulate reclasificate în profit sau pierdere la momentul derecunoașterii);

• Instrumente de datorie, evaluate la valoarea justă prin profit sau pierdere;

• Instrumente de capitaluri proprii, evaluate la valoarea justă prin profit sau pierdere;

• Instrumente de capitaluri proprii, desemnate ca fiind evaluate la FVOCI (fără reciclarea în profit sau pier-dere a câștigurilor sau pierderilor).

Instrumentele de datorie evaluate la cost amortizat sunt evaluate inițial la valoarea justă plus costurile de tranzacționare marginale directe, și ulterior la costul amortizat utilizând metoda dobânzii efective. Câștigurile și pierderile sunt recunoscute în profit sau pierdere atunci când instrumentul este derecunoscut.

Pentru instrumentele de datorie evaluate la FVOCI, câștigurile și pierderile sunt recunoscute în alte elemente ale rezultatului global („OCI”), cu excepția următoarelor, care sunt recunoscute în profit sau pierdere, în același fel ca și activele financiare evaluate la cost amortizat:

• veniturile din dobânzi, utilizând metoda dobânzii efective;• ECL și reluările cu impact în contul de profit și pierdere; • câștigurile și pierderile din diferențe de schimb valutar.

Atunci când instrumentul de datorie evaluat la FVOCI este derecunoscut, câștigul sau pierderea cumulativă re-cunoscută anterior în OCI este reclasificată de la alte elemente ale rezultatului global (capitaluri proprii) la profit sau pierdere.

Banca alege să prezinte în OCI modificările valorii juste a anumitor investiții în instrumente de capitaluri proprii care nu sunt deținute în vederea tranzacționării. Alegerea se face la nivelul fiecărui instrument la recunoașterea inițială și este irevocabilă.

Câștigurile și pierderile aferente acestor instrumente de capitaluri proprii nu sunt niciodată reclasificate la profit sau pierdere și nu se recunoaște nicio ajustare de depreciere în profit sau pierdere. Dividendele sunt recunoscute în profit sau pierdere, cu excepția cazului în care reprezintă în mod clar o recuperare a unei părți din costul inves-tiției, caz în care sunt recunoscute în OCI. Câștigurile și pierderile cumulate recunoscute în OCI sunt transferate în rezultatul reportat la momentul cedării unei investiții.

Credite și avansuri acordate clienților

Evaluarea inițială

Inițial, creditele și avansurile sunt evaluate la valoarea justă plus costurile tranzacției care sunt direct atribuibile achiziției sau emiterii creditului.

Clasificare

Creditele și avansurile acordate clienților Băncii sunt clasificate, în general, ca active financiare evaluate la cost amortizat. Creditele și avansurile care nu trec testul SPPI sunt clasificate ca fiind evaluate la FVTPL, modificările valorii juste fiind imediat recunoscute în profit sau pierdere.

64

Costurile de tranzacționare

Costurile și spezele aferente tranzacționării sunt incluse în evaluarea inițială a creditelor și avansurilor înregistrate la cost amortizat. Costurile care nu se încadrează în definiția costurilor tranzacției sunt înregistrate la cheltuieli în contul de profit sau pierdere atunci când sunt suportate. Costurile tranzacției aferente creditelor și creanțelor sunt costuri marginale care fac parte din calculul ratei dobânzii efective și sunt amortizate prin situația profitului sau pierderii utilizând rata dobânzii efective.

Evaluare ulterioară

Creditele și avansurile sunt evaluate ulterior la cost amortizat de către Bancă, utilizând metoda dobânzii efective, și sunt ajustate pentru pierderi din depreciere.

Pentru creditele și avansurile evaluate la FVTPL, nu se calculează nicio ajustare pentru depreciere deoarece mo-dificările valorii juste sunt recunoscute imediat în situația profitului sau pierderii.

Ajustările pentru depreciere sunt determinate pe baza modelelor ECL cu caracter preconizat. Nota 4 și Nota 32 oferă informații despre intrările, ipotezele și tehnicile de estimare utilizate în măsurarea ECL.

Credite restructurate

Restructurarea reprezintă procesul prin care, pe baza unui acord bilateral între Bancă și împrumutat sau printr-un acord între mai mulți creditori, Banca este de acord să modifice sau să amendeze termenii agreați inițial pentru facilitățile de credit/finanțare. Procesul de restructurare se aplică atunci când împrumutatul întâmpină dificultăți în rambursarea obligațiilor sale contractuale conform termenilor și condițiilor inițiale. Scopul restructurării este cel de a oferi o soluție viabilă în vederea susținerii clienților care doresc și sunt capabili să achite datoriile pe baza unor grafice noi de plată.

Procesul de restructurare se referă la evaluarea comportamentului și activității clientului până în momentul re-structurării creditului, a capacității sale de plată, a situației economico-financiare a acestuia, precum și a capaci-tății sale de rambursare a obligațiilor de plată. Cele mai frecvente metode de restructurare folosite de Bancă sunt refinanțarea, reeșalonarea sau combinații ale celor două metode utilizate în același timp. Expunerile restructura-te se consideră a fi neperformante atunci când debitorilor li se acordă concesii de plată.

Un credit restructurat performant aflat în perioada de grație este considerat a avea o creștere semnificativă a riscului de credit și este clasificat in Stadiul 2 pentru calcularea ajustării pierderii din credit, în timp ce un credit restructurat neperformant este considerat depreciat și este clasificat în Stadiul 3.

Ieșirea din categoria expunerilor restructurate neperformante se realizează atunci când sunt îndeplinite urmă-toarele condiții:

- Expunerile nu mai sunt considerate a fi depreciate;

- A trecut o perioadă de minimum 1 an de la momentul măsurii de restructurare;

- Clientul nu prezintă restanțe.

Ieșirea din categoria expunerilor restructurate se realizează atunci când sunt îndeplinite următoarele condiții:

- Contractul este considerat ca fiind performant, inclusiv în cazul în care a fost reclasificat din categoria neperformante în urma analizei situației financiare a debitorului care arată că nu mai sunt îndeplinite con-dițiile pentru încadrarea în categoria neperformante (dacă măsurile de restructurare sunt aplicate expu-nerilor neperformante, expunerile pot fi considerate că au încetat să mai fie neperformante dacă a trecut 1 an de la restructurare).

65

- A trecut o perioada de minimum 2 ani de la data la care contractul a fost considerat neperformant;

- Au avut loc, în mod regulat, plăți (principal și dobândă, cumulate) care nu pot fi considerate ca fiind ne-semnificative, în cel puțin jumătate din perioada de probă;

- La sfârșitul perioadei de probă, nicio expunere față de debitor nu este restantă mai mult de 30 de zile.

Active luate în posesie din executarea garanțiilor

Garanțiile reposedate reprezintă active nefinanciare dobândite de Bancă prin decontarea creditelor (active deți-nute anterior ca garanții pentru creditele respective). Activele sunt recunoscute inițial la valoarea justă

care reprezintă noul cost al activului și sunt incluse în „Active dobândite prin procedura de executare silită” în cadrul altor active nefinanciare. Ulterior, garanțiile reposedate sunt testate pentru depreciere, iar valoarea lor este stabilită la valoarea minimă între valoarea contabilă și valoarea realizabilă netă. Valoarea realizabilă netă înseamnă prețul estimat de vânzare care ar putea fi obținut în cursul activității normale, minus costurile estimate pentru vânzare. Conducerea Băncii estimează valoarea realizabilă netă folosind rapoarte de evaluare întocmite de evaluatori autorizați. Dacă valoarea contabilă este mai mare decât valoarea realizabilă netă, această diferență este înregistrată ca provizion pentru depreciere.

Contracte de garanții financiare și angajamente de creditare

Garanțiile financiare sunt contracte care necesită ca Banca să efectueze plățile specifice pentru a rambursa titu-larul pentru o pierdere pe care o suportă deoarece debitorul specificat nu face plata la scadență în conformitate cu termenii unui instrument de datorie.

Angajamentele de creditare sunt angajamente ferme de a acorda credite în termeni și condiții prestabilite. Pen-tru angajamente de creditare, Banca recunoaște ajustări pentru pierderi.

Imobilizări corporale

Activele cu prețuri de achiziție mai mari decât 2.500 RON sau care sunt estimate ca având o durată de viață utilă mai mare de un an sunt recunoscute ca imobilizări corporale. Imobilizările corporale sunt înregistrate la cost istoric, ajustate pentru hiperinflație, mai puțin pierderile din depreciere și amortizarea acumulată determinată liniar la ratele anuale următoare:

Durată de viață utilă (ani)

Clădiri 40-60

Îmbunătățiri ale locațiilor închiriate Durata contractului de închiriere, nu mai mult de 10 aniEchipament de birou și mobilă 9-15Computere 2-4Autovehicule 4-6

Cheltuielile cu întreținerea și reparațiile imobilizărilor corporale sunt recunoscute în situația profitului sau pier-derii atunci când ele se produc. Reparațiile capitale și înlocuirile de părți ale imobilizărilor corporale sunt capi-talizate. Cheltuielile ulterioare cu imobilizările corporale sunt recunoscute drept active atunci când cheltuiala îmbunătățește performanțele inițiale ale activului corporal.

Imobilizările corporale sunt derecunoscute la vânzare sau casare, atunci când nu se mai așteaptă să se obțină beneficii economice viitoare, iar orice pierdere sau câștig este recunoscut în profitul sau pierderea anului în care se realizează derecunoașterea.

66

Imobilizări necorporale

Imobilizările necorporale sunt înregistrate la cost istoric, ajustat pentru hiperinflație, mai puțin pierderile din depreciere și amortizarea cumulată. Amortizarea este calculată în baza metodei liniare pentru o perioadă de 3 ani. Sistemele informatice ale Băncii sunt amortizate pe o perioada de maximum 20 de ani.

Valoarea contabilă a activelor Băncii care nu sunt de natura financiară este revizuită la fiecare dată de raportare pentru a identifica indicii de depreciere. Dacă sunt determinați indicii de depreciere, Banca va estima valoarea recuperabilă a activelor respective. O pierdere din depreciere este recunoscută atunci când valoarea contabilă a activului depășește valoarea sa recuperabilă.

Contabilizarea contractelor de leasing de către Bancă începând cu 1 ianuarie 2019

Leasingurile sunt recunoscute ca un drept de utilizare al activelor și o datorie din operațiuni de leasing corespun-zătoare la data la care activul închiriat este disponibil pentru utilizare de către Bancă. Fiecare plată de leasing este împărțită între datoria principală și costul de finanțare. Costul de finanțare se înregistreaza în situația profitului sau pierderii pe durata contractului de leasing astfel încât să producă o rată constantă de dobândă aplicată la soldul rămas al datoriei pentru fiecare perioadă. Dreptul de utilizare a activului este recunoscut la cost și este amortizat liniar pe perioada minimă dintre durata de viață utilă a activului și termenul de închiriere.

Datoriile din operațiuni de leasing care decurg dintr-un contract de leasing sunt măsurate inițial pe baza unei valori actualizate. Datoriile din operațiuni de leasing includ valoarea actuală netă a următoarelor plăți de leasing:

• plăți fixe, mai puțin stimulentele de închiriere;• plăti de leasing variabile bazate pe un indice sau o rată;• sume estimate a fie plătite de locatar în baza garanțiilor de valoare reziduală;• prețul posibil a fi plătit în cazul unei opțiuni de cumpărare, dacă locatarul este sigur că exercită această

opțiune; • plăți de penalități efectuate pentru rezilierea contractului de închiriere, dacă contractul de închiriere re-

flectă faptul ca locatarul va exercita această opțiune.

Plățile de leasing sunt actualizate folosind rata dobânzii implicite în contractul de închiriere. Dacă această rată nu poate fi determinată, se utilizează rata de finanțare incrementală a locatarului, fiind rata pe care ar trebui să o plătească locatarul pentru a împrumuta fondurile necesare pentru a obține un activ de valoare similară într-un mediu economic similar, cu termeni și condiții similare.

Activele reprezentând dreptul de utilizare al activului sunt evaluate la cost și cuprind următoarele:

• valoarea determinată inițial a datoriei din operațiuni de leasing;• orice plăți de închiriere efectuate la sau înainte de data începerii contractului, mai puțin stimulentele de

închiriere primite;• orice costuri directe inițiale; • costuri de restaurare.

Cu excepția celor menționate mai sus, Banca contabilizează contracte de închiriere pe termen scurt și închirieri de active cu valoare scăzută, recunoscând plățile de leasing drept cheltuieli operaționale.

În determinarea termenului de închiriere, conducerea Băncii ia în considerare toate faptele și circumstanțele care creează un stimulent economic ce va determina Banca să exercite o opțiune de extindere sau să nu exercite o opțiune de reziliere. Opțiunile de extindere (sau perioadele după opțiunile de reziliere) sunt incluse în termenul de închiriere numai dacă contractul de închiriere este în mod rezonabil sigur că va fi prelungit (sau nu va fi reziliat). Evaluarea este revizuită dacă are loc un eveniment semnificativ sau o schimbare semnificativă a circumstanțelor care afectează această evaluare și care se află sub controlul locatarului.

67

Plasamente de la bănci și alte împrumuturi

Plasamentele de la alte bănci (depozite la vedere și la termen, operațiuni repo și alte împrumuturi) sunt înregis-trate atunci când banii sau alte active sunt plasate de către băncile partenere la Banca. Atunci când un depozit este recunoscut inițial, este evaluat la valoarea sa justă, mai puțin costurile tranzacției. După recunoașterea iniți-ală, toate depozitele sunt înregistrate la cost amortizat, cheltuielile cu dobânzile fiind recunoscute pe baza ratei dobânzii contractuale deoarece aceasta reprezintă o bună estimare a ratei dobânzii efective.

Depozite de la clienți

Conturile clienților sunt datorii nederivate ale persoanelor fizice, entităților deținute de stat sau clienților persoa-ne juridice și sunt înregistrate la cost amortizat.

Instrumente financiare derivate

Instrumentele financiare derivate, incluzând contracte de schimb valutar, contracte futures pe rata dobânzii, contracte forward, swap-uri valutare si pe rata dobanzii, opțiuni valutare și pe rata dobânzii sunt contabilizate la valoarea lor justă. Toate instrumentele derivate sunt contabilizate ca active atunci când valoarea justă este pozi-tivă și ca datorii atunci când valoarea justă este negativă. Modificările valorii juste a instrumentelor derivate sunt incluse în profitul sau pierderea anului (Castiguri minus pierderi din instrumente financiare derivate).

Împrumuturi subordonate

Împrumuturile subordonate pot fi plătite doar în cazul lichidării, după ce creanțele celorlalți creditori cu rang mai înalt au fost satisfăcute. Împrumuturile subordonate sunt evaluate la valoarea justă la momentul recunoașterii inițiale și apoi sunt înregistrate la cost amortizat. Cheltuielile cu dobânzile sunt recunoscute utilizând rata dobân-zii actuale, care este o estimare apropiată a ratei dobânzii efective.

Alte datorii

Alte datorii sunt estimate atunci când contrapartida și-a îndeplinit obligațiile contractuale și sunt înregistrate la cost amortizat.

Provizioane

Provizioanele sunt datorii nefinanciare pentru care există o incertitudine în ceea ce privește mărimea sau data utilizării lor. Banca recunoaște provizioane atunci când are o obligație actuală, legală sau implicită, de a transfera beneficii economice, ca rezultat al unor evenimente anterioare, și dacă obligația în cauză poate fi estimată în mod rezonabil.

Pentru determinarea provizionului, fluxurile viitoare de numerar sunt actualizate folosind o rată de actualizare care reflectă condițiile curente de piață și riscurile specifice datoriei respective. Provizioanele includ provizioa-ne pentru litigii, provizioane pentru angajamente de credit neutilizate și alte provizioane.

Obligații în legătură cu pensiile

Toți angajații Băncii sunt afiliați sistemului public de pensii al statului român. Banca nu administrează nicio altă schemă de pensii și, în consecință, nu are nicio obligație în acest sens.

În conformitate cu prevederile contractului colectiv de muncă, Banca plătește angajaților indemnizații în caz de pensionare pentru limită de vârstă. Aceste indemnizații sunt clasificate drept plan de beneficii definite și sunt evaluate pe baza metodei unității de credit proiectate.

Un plan de beneficii definite este un plan care definește suma pe care un angajat o va primi la pensionare, de-pinzând în mod uzual de unul sau mai mulți factori, precum vârsta, numărul de ani de activitate și remunerație. Datoria recunoscută în bilanțul Băncii în raport cu planul de pensii de tip beneficii definite este valoarea prezentă

68

a beneficiilor definite la data raportării, mai puțin valoarea justă a activelor aferente planului, la care se adaugă ajustări pentru câștigurile/pierderile actuariale nerecunoscute și costurile aferente serviciului trecut. Valoarea prezenta a obligației aferente beneficiilor definite este determinată prin actualizarea fluxurilor viitoare de nume-rar estimate utilizând ratele de dobândă ale titlurilor guvernamentale denominate în RON.

Capital social și rezerve

Capitalul social este egal cu valoarea nominală a acțiunilor, respectiv cu valoarea aportului. Capitalul subscris și vărsat este înregistrat distinct în evidențele contabile, în baza actului constitutiv al Băncii și a documentelor justificative privind capitalul vărsat.

Rezerva legală este stabilită în conformitate cu reglementările legale în vigoare, prin alocarea unui procent de minimum 5% din profitul brut înainte de impozitare până la nivelul de 20% din capitalul social subscris și văr-sat. Această rezervă nu se distribuie către acționari, dar poate fi folosita pentru acoperirea pierderilor. În cazul pierderilor, rezerva legală nu va fi modificată.

Până la sfârșitul anului 2006, Banca a constituit rezerve pentru riscuri bancare din profitul brut în sumă de până la 1% din activele la risc, în conformitate cu reglementările BNR.

Impozitul pe profit

Banca determină, înregistrează și plătește impozitul pe profit pe baza profitului impozabil determinat în con-formitate cu legislația fiscală din România.

Impozitul pe profit amânat este calculat pentru diferențele temporare dintre baza fiscală a activelor și datorii-lor și baza lor contabilă în scopuri de raportare financiară.

Creanțele și datoriile privind impozitele amânate sunt evaluate la valoarea care se așteaptă a fi plătită către sau recuperată de la autoritățile fiscale, pe baza ratelor de impozitare și legislației fiscale în vigoare la data situațiilor financiare.

Banca compensează creanțele și datoriile privind impozitul amânat dacă și numai dacă creanțele și datoriile privind impozitul amânat sunt aferente impozitelor pe profit percepute de aceeași autoritate fiscală aceleiași entități impozabile.

Creanța privind impozitul amânat este recunoscută numai dacă este probabilă realizarea de profituri viitoare în vederea acoperirii pierderii fiscale. Creanța privind impozitul amânat este revizuită la încheierea fiecărui exercițiu financiar și este diminuată dacă nu este probabilă realizarea unor profituri viitoare pentru acoperirea pierderii fiscale din exercițiile fiscale anterioare.

Venituri din dobânzi și cheltuieli cu dobânzile

Veniturile din dobânzi și cheltuielile cu dobânzile sunt recunoscute în profitul sau pierderea Băncii în confor-mitate cu principiile contabilității de angajamente utilizând metoda ratei efective a dobânzii. Veniturile din dobânzi includ cupoanele și discounturile aferente activelor financiare cu venit fix.

Metoda ratei efective a dobânzii actualizează fluxurile de numerar viitoare pe durata de viață a instrumentului financiar la valoarea netă contabilă a activului sau datoriei financiare. Calculul ia în considerare toți termenii contractuali ai instrumentului financiar incluzând comisioanele percepute la acordarea creditelor sau cele lu-nare precum și costurile incrementale, direct atribuibile instrumentului și care sunt parte integrantă a ratei efective de dobândă.

Veniturile din dobânzi sunt calculate aplicând rata dobânzii efective la valoarea contabilă brută a activelor finan-ciare, cu excepția (i) activelor financiare care au devenit depreciate (Stadiul 3) pentru care veniturile din dobânzi sunt calculate aplicând rata dobânzii efective ajustate cu riscul de credit la costul lor amortizat, și (ii) activelor financiare care sunt achiziționate sau emise depreciate, pentru care rata dobânzii efective inițială ajustată la credit se aplică costului amortizat.

69

Pentru activele financiare POCI venitul din dobânzi se calculează prin aplicarea ratei dobânzii efective („EIR”) ajustată în funcție de riscul de credit la costul amortizat al creditului la începutul fiecarei perioade.

Venituri și cheltuieli din speze și comisioane

Spezele și comisioanele sunt recunoscute în conformitate cu principiile contabilității de angajamente în mo-mentul în care serviciul a fost prestat. Acestea constau în principal în comisioane provenite din servicii de transfer de fonduri, acordare de garanții, deschidere de acreditive, administrarea portofoliului de credite pentru alte entități și comisioane de administrare a conturilor curente ale clienților. Comisioanele de acor-dare a creditelor sunt recunoscute ca ajustări ale ratei dobânzii efective a creditului, cu excepția spezelor din aranjamente/sindicalizări care sunt înregistrate ca venituri din comisioane la data încasării.

Venituri din dividende

Dividendele sunt recunoscute în profitul sau pierderea Băncii atunci când se stabilește dreptul acesteia de a încasa dividendele respective.

Venit net din tranzacționare

Venitul net din tranzacționare cuprinde diferențele de schimb valutar din reevaluarea poziției valutare și câști-gul sau pierderea din operațiunile de schimb valutar încheiate cu clienții sau cu băncile.

Active și datorii contingente

O datorie contingentă este:

- o posibilă obligație generată de evenimente trecute și a cărei existență va fi confirmată numai de produ-cerea sau neproducerea unuia sau mai multor evenimente viitoare incerte, care nu se afla în totalitate sub controlul Băncii; sau

- o obligație prezentă generată de evenimente trecute dar care nu este recunoscută deoarece nu este pro-babil ca o ieșire de resurse ce încorporează beneficii economice să fie necesară pentru a stinge obligația sau cuantumul obligației nu poate fi estimat în mod fiabil.

Datoriile contingente nu sunt prezentate în situațiile financiare, dar sunt menționate, cu excepția cazului în care posibilitatea unei ieșiri de resurse care încorporează beneficii economice este probabilă.

Un activ contingent reprezintă un activ potențial generat de evenimente anterioare și a cărui existență va fi confirmată numai de producerea sau neproducerea unuia sau mai multor evenimente viitoare incerte, care nu se afla în totalitate sub controlul Băncii. Activele contingente nu sunt recunoscute în situațiile financiare, dar sunt prezentate atunci când o intrare de beneficii economice este probabilă.

4. ESTIMĂRI ȘI JUDECĂȚI CONTABILE ESENȚIALE

Pregătirea situațiilor financiare în conformitate cu IFRS impune conducerii Băncii să emită judecăți cu privire la estimări și ipoteze care afectează valorile raportate de active și datorii, prezentarea activelor și datoriilor con-tingente la data situațiilor financiare și sumele raportate ca venituri și cheltuieli în perioada de raportare. Re-zultatele efective ar putea fi diferite de aceste estimări. Estimările sunt revizuite periodic și, dacă sunt necesare ajustări, acestea sunt înregistrate în Situația profitului sau pierderii în perioada în care ele devin cunoscute.

Evaluarea ajustării pentru pierderi așteptate din risc de credit

Evaluarea ECL este o estimare semnificativă care implică determinarea metodologiei, modelelor și intrărilor de date. Detaliile privind metodologia de evaluare a ECL sunt prezentate în Nota 32. Componentele următoare au un impact major asupra ajustării pentru pierderile așteptate din risc de credit: definiția stării de nerambursare („default”), creșterea semnificativă a riscului de credit („SICR”), probabilitatea de intrare în stare de nerambur-

70

sare („PD”), expunerea la riscul de nerambursare („EAD”) și pierderea în caz de nerambursare („LGD”), precum și modelele scenariilor macroeconomice. Banca revizuiește și validează periodic modelele și datele de intrare ale modelelor pentru a reduce orice diferență dintre estimările ECL și pierderea reală constatată.

Banca a utilizat informații prognozate justificabile pentru determinarea ECL Modelul de previziune macroecono-mică este bazat pe eoluția produsului intern brut („PIB”) ce se corelează cu PD-ul și LGD-ul aferent estimării ECL. Informațiile macroeconomice utilizate pentru calcularea ECL au în vedere trei scenarii posibile cu probabilități diferite de apariție. Previziunile și probabilitățile macroeconomice asumate la 31 decembrie 2019 au fost urmă-toarele:

Pondere atribuităIpoteză pentru:

Variabilă Scenariu 2020 2021 2022

Rata de creștere a PIB Bază 66% 3,30% 3,10% 3,10%Ascendent 11% 4,10% 4,20% 4,20%Descendent 23% 0,52% 0,86% 0,86%

Ipotezele și ponderile atribuite au fost următoarele la 31 decembrie 2018:

Pondere atribuităIpoteză pentru:

Variabilă Scenariu 2019 2020 2021

Rata de creștere a PIB Bază 66% 4,50% 4,10% 4,10%Ascendent 11% 5,50% 5,70% 5,00%Descendent 23% 0,64% 0,52% 0,86%

O modificare a ponderii alocate scenariului de bază al previziunilor macroeconomice cu 15% față de ipotezele aferente celui descendent ar duce la o creștere a ECL cu 2.390 mii RON la 31 decembrie 2019.

Expunerea la riscul de credit aferentă facilităților de credit cu reînnoire automată (ex. cardurile de credit și facilitățile de descoperire de cont)

Pentru anumite facilități de creditare, expunerea Băncii la pierderile din credit se poate extinde dincolo de durata contractuală maximă a facilității. Această excepție se aplică anumitor facilități de credit cu reînnoire automată, care includ atât o componentă de împrumut, cât și o componentă de angajament de creditare neutilizat și pentru care capacitatea contractuală a Băncii de a solicita rambursarea și de a anula componenta neutilizată în practică nu limitează expunerea sa la pierderile din credit.

Pentru astfel de facilități Banca evaluează ECL pe perioada în care aceasta este expusă la riscul de credit și ECL nu sunt atenuate de acțiunile de gestionare a riscului de credit. Aplicarea acestei excepții necesită un raționament. Conducerea și-a exercitat raționamentul pentru identificarea facilităților, atât retail, cât și comerciale, cărora li se aplică această excepție. În plus, Banca a estimat durata de viață a acestor credite pe baza unei analize a timpului mediu necesar pentru închiderea acestor facilități observate în ultimii 2-3 ani.

71

Creșterea semnificativă a riscului de credit („SICR”)

Pentru a stabili dacă a existat o creștere semnificativă a riscului de credit, Banca compară riscul intrării în stare de nerambursare pe durata de viață a unui instrument financiar la sfârșitul datei de raportare cu riscul de neîn-deplinire a obligațiilor la data recunoașterii inițiale. Evaluarea ia în considerare mai degrabă creșterea relativă a riscului de credit decât atingerea unui nivel specific al riscului de credit la sfârșitul perioadei de raportare. Banca ia în considerare toate informațiile prognozate rezonabil și justificabile care sunt disponibile fără costuri și efor-turi nejustificate.

Valoarea justă a instrumentelor financiare

Acolo unde valorile juste ale activelor și datoriilor financiare nu pot fi obținute de pe piețele active, se utilizează diverse tehnici de evaluare bazate atât pe variabile ale pieței financiare, cât și pe raționa-mentul profesional asupra viabilității acestor variabile.

Politica contabilă a Băncii privind măsurarea prin valoarea justă este prezentată în Nota 36. Banca măsoară valoa-rea justă utilizând următoarea ierarhie, care reflectă semnificația intrărilor utilizate în efectuarea măsurătorilor:

• Nivelul 1: prețuri de piață cotate de pe o piață activă pentru un activ sau o datorie identic(ă);

• Nivelul 2: tehnici de evaluare bazate pe date observabile, fie direct - de exemplu, ca prețurile – sau indirect, adică derivate din prețuri. Această categorie include: prețuri de piață în piețele active pentru instrumente similare; prețurile cotate pentru instrumente identice sau similare în piețele care nu sunt considerate active; sau tehnici de evaluare de altă natura în cazul în care toate datele semnificative utili-zate ca parametri de intrare în model sunt, direct sau indirect, observabile în piață;

• Nivelul 3: tehnici care folosesc intrări care au un efect semnificativ asupra valorii juste înregistrate care nu sunt bazate pe datele observabile pe piață; această categorie include instrumente care sunt evaluate folosind cotații pentru instrumente similare, ajustate folosind date mai puțin observabile pentru a reflec-ta diferențele dintre instrumente.

Valorile juste ale activelor financiare și datoriilor financiare care sunt tranzacționate pe piețele active se bazează pe prețurile de piață cotate sau cotațiile de preț oferite prin dealer. Pentru toate celelalte instrumente financiare Banca stabilește valorile juste utilizând tehnici de evaluare. Tehnicile de evaluare utilizate se referă la valoarea netă actualizată și fluxuri de numerar actualizate. Ipotezele și parametrii de intrare utilizați în tehnicile de evalu-are includ: rate fără risc și dobânzi de referință și rate de schimb valutar.

Banca utilizează modele de evaluare recunoscute pe scară largă pentru determinarea valorii juste a instrumen-telor financiare simple care utilizează numai date observabile din piață, și necesita într-o mică măsură un rațio-nament de estimare.

Provizioane pentru litigii

Banca este implicată într-o serie de litigii comerciale, civile și de muncă. Reclamațiile împotriva Băncii sunt fă-cute în decursul derulării activității normale. Conducerea Băncii evaluează pentru fiecare litigiu în parte șansele ca finalizarea demersurilor juridice să rezulte într-o pierdere pentru Bancă, și dacă este cazul, valoarea pierderii respective. Totodată, Banca face estimări privind durata de timp până la finalizarea litigiilor. Pentru litigiile pro-babile de a rezulta într-o pierdere pentru Bancă sunt constituie provizioane.

Recunoașterea impozitului amânat

La 31 decembrie 2019 Banca a evaluat dacă poate înregistra o creanță privind impozitul amânat. Ținând cont de volatilitatea și frecvența recentelor modificări ale legislației române în domeniul bancar, situației curente prezen-tată în nota 40 și, de asemenea, de specificul procesului de bugetare pentru un singur an, nu a fost recunoscută nicio valoare aferentă creanței privind impozitul pe profit amânat. În cadrul acestei evaluări Banca a considerat

72

că suma utilizării pierderilor fiscale (care ar fi fost principala sursă pentru o creanță privind impozitul amânat) este dificil de estimat, iar recuperarea pierderilor fiscale este limitată, având în vedere data expirării acestora.

5. ADOPTAREA STANDARDELOR ȘI INTERPRETĂRILOR NOI SAU REVIZUITE

Adoptarea IFRS 16 privind contractele de leasing. Banca a adoptat IFRS 16, Contracte de leasing, de la 1 ianuarie 2019, cu anumite simplificari si exceptii, și nu prezintă cifre comparative modificate pentru perioada de raportare 2018, după cum este permis în prevederile de tranziție ale IFRS16.

La adoptarea IFRS 16, Banca a recunoscut datorii din operațiuni de leasing în raport cu cheltuielile de închiriere care au fost clasificate anterior drept cheltuieli de exploatare. Aceste datorii au fost măsurate la valoarea actuală a plăților rămase de leasing, actualizate folosind rata de finanțare incrementală a locatarului de la 1 ianuarie 2019. Rata de finanțare medie ponderată a locatarului aplicată datoriilor din operațiuni de leasing la 1 ianuarie 2019 a fost de: 6,63% pentru RON, 1,57% pentru EUR și 4,2% pentru USD.

În aplicarea IFRS 16 pentru prima dată, Banca a utilizat următoarele excepții practice permise de standard:

• aplicarea unei rate de finanțare unice unui portofoliu de leasing cu caracteristici rezonabil similare;• contabilizarea contractelor de leasing operațional cu o perioadă de închiriere rămasă mai mică de 12 luni

la 1 ianuarie 2019 ca leasing pe termen scurt; și• utilizarea judecăților în determinarea termenului de închiriere în care contractul conține opțiuni de

prelungire sau de încetare a contractului de închiriere.

Modificarea politicii contabile a afectat următoarele poziții din situația pozitiei financiare la 1 ianuarie 2019

Nota Impactul adoptării IFRS 16Creșterea dreptului de utilizare a activelor 15 78.107Cresterea datoriilor de leasing 15 78.107

Activele reprezentând dreptul de utilizare au fost evaluate la valoarea egală cu datoriile din operațiuni de leasing. Nu au existat contracte de închiriere oneroase, contracte care ar fi necesitat o ajustare a dreptului de utilizare a activelor la data aplicarii inițiale.

Dreptul de utilizare a activelor se referă la următoarele tipuri de active, toate sumele recunoscute ca drept de utilizare a activului reprezentand locatii închiriate de Bancă pentru desfășurarea activității atât pentru Sucursale cât și pentru sediul central.

31 decembrie 2019 1 ianuarie 2019Proprietăți pentru uz propriu 47.798 78.107

Total drept de utilizare a activelor 47.798 78.107

Următoarele standarde modificate au intrat în vigoare de la 1 ianuarie 2019, dar nu au avut niciun impact sem-nificativ asupra Băncii:

Modificări la IAS 12 „Impozitul pe profit”, inclus în îmbunătățiri anuale pentru IFRS 2015-2017 cu efect de la 1 ianuarie 2019.

IFRIC 23 „Incertitudini în privința tratamentelor impozitului pe profit” (emis la 7 iunie 2017 și în vigoare pen-tru perioadele anuale care încep la 1 ianuarie 2019 sau ulterior).

73

Plăți anticipate cu compensație negativă - Modificări la IFRS 9 (emis la 12 octombrie 2017 și în vigoare pentru perioadele anuale care încep la 1 ianuarie 2019 sau ulterior).

Modificări IAS 28 „Investiții în entități asociate și asocieri în participație” (emis la 12 octombrie 2017 și în vigoare pentru perioadele anuale începând cu sau după 1 ianuarie 2019).

Îmbunătățiri anuale IFRS 2015-2017 - modificări la IFRS 3, IFRS 11, IAS 12 și IAS 23 (emise la 12 decembrie 2017 și în vigoare pentru perioadele anuale începând cu sau după 1 ianuarie 2019). Modificări la IAS 19 „Modificare, reducere sau soluționare a planului” (emis la 7 februarie 2018 și în vigoare pentru perioadele anuale care încep la 1 ianuarie 2019 sau ulterior.

6. INTERPRETĂRI NOI DE STANDARDE

Au fost emise noi standarde și interpretări, care sunt obligatorii pentru perioadele anuale începand cu 1 ianua-rie 2020 sau ulterior, dar pe care Banca nu le-a adoptat încă:

• Modificări ale cadrului conceptual de raportare financiară (emis la 29 martie 2018 și în vigoare pentru perioadele anuale care încep la 1 ianuarie 2020 sau ulterior).

Cadrul conceptual revizuit include un nou capitol privind măsurarea; îndrumări privind raportarea per-formanței financiare; definiții și îndrumări îmbunătățite - în special definiția unei datorii; și clarificări în domenii importante, precum rolurile administrării, prudenței și incertitudinii de măsurare în raportarea financiară.

• Definirea unei afaceri - Modificări la IFRS 3 (emis la 22 octombrie 2018 și aplicabil pentru achiziții de la începutul perioadei de raportare anuală care începe la 1 ianuarie 2020 sau ulterior).Modificările revizuiesc definiția unei afaceri. Noile îndrumări oferă un cadru pentru a evalua momentul în care există o intrare și un proces, inclusiv pentru companiile din stadiul incipient care nu au generat rezultate.

• Definiția materialității - Modificări la IAS 1 și IAS 8 (emis la 31 octombrie 2018 și în vigoare pentru peri-oadele anuale începând cu sau după 1 ianuarie 2020)Modificările clarifică definiția materialității și modul în care aceasta ar trebui să fie aplicată prin includerea în ghidul de definiție/îndrumarul care a fost prezentat până acum în alte părți din IFRS.

7. NUMERAR

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Numerar în casierie 220.447 201.037Numerar în ATM 23.598 20.868 Total numerar 244.045 221.905

74

8. PLASAMENTE LA BĂNCI

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018

Conturi de corespondent cu alte bănci În RON 236 17 În valută 694.577 530.178Depozite la termen În RON 136.314 492.180 În valută 178.611 170.362Depozite colaterale În valută 17.865 -Total depozite 1.027.603 1.192.737Alte sume plasate la bănci În RON 97 106 În valută 205 200Total plasamente la bănci 1.027.905 1.193.043

Tabelul următor conține analiza plasamentelor la bănci în funcție de calitatea lor de credit, la 31 decembrie 2019. Valoarea contabilă a plasamentelor la bănci la 31 decembrie 2019 prezentată mai jos reprezintă și expunerea maximă a Băncii la riscul de credit aferent acestor active:

Stadiul 1(ECL 12 luni) Total

Plasamente la bănciRisc scăzut 546 546Risc scăzut-mediu 301.935 301.935Risc mediu 290.955 290.955Risc mediu-ridicat 1.297 1.297Risc ridicat 433.172 433.172Total plasamente la bănci 1.027.905 1.027.905Pierderi așteptate din risc de credit - -Total plasamente la bănci 1.027.905 1.027.905

Sumele prezentate in linia Expunere cu risc ridicat – reprezintă plasamentele la National Bank of Greece S.A.

La 31 decembrie 2019, Banca avea depozite la 7 bănci (în 2018: la 7 bănci) cu sume cumulate ale numerarului și echivalentelor de numerar peste 50.000 mii RON. Valoarea totală cumulată a acestora a fost de 816.334 mii RON (2018: 913.339 mii RON) respectiv 79% din soldurile plasamentelor la bănci (2018: 77%). Banca nu a înregistrat ECL pentru plasamentele la banci, intrucât sumele rezultate au fost imateriale.

75

La 31 decembrie 2019 Banca are un depozit colateral cu una dintre bănci în valoare de 17.865 mii RON.

Tabelul următor conține analiza plasamentelor la bănci în funcție de calitatea lor, la 31 decembrie 2018


Plasamente la bănciRisc scăzut 533 533Risc scăzut-mediu 136.477 136.477Risc mediu 599.959 599.959Risc mediu-ridicat 31.136 31.136Risc ridicat 424.938 424.938Total plasamente la bănci 1.193.043 1.193.043Pierderi așteptate din risc de credit - -Total plasamente la bănci 1.193.043 1.193.043

La 31 decembrie 2018, plasamentele la alte bănci nu sunt colateralizate.

Analiza dobânzii plasamentelor la bănci este prezentată în Nota 32, iar informațile despre părțile afiliate sunt prezentate în Nota 38.

9. DISPONIBILITĂȚI LA BANCA NAȚIONALĂ A ROMÂNIEI

31 decembrie 2019

31 decembrie 2018

Rezerva minimă obligatorie în RON 172.809 251.720Rezerva minimă obligatorie în EUR 309.288 339.104Depozite la termen în RON 200.028 - Total disponibilități la Banca Națională a României 682.125 590.824

Banca Națională a României impune, în conformitate cu politica monetară, ca băncile comerciale să mențină în contul curent deschis la Banca Națională a României o sumă calculată ca procent din sursele atrase, altele decât cele atrase de la băncile locale, cu scadență reziduală sub 2 ani și fără clauze de plată anticipată. La 31 decembrie 2019, rata rezervei minime obligatorii pentru RON și valută era stabilită la 8% (31 decembrie 2018: pentru RON și valută a fost stabilită la 8%).

Nivelul rezervei minime obligatorii este calculat o dată pe lună și trebuie menținut în contul curent deschis la Banca Națională a României ca medie lunară. Rezerva minimă obligatorie a fost calculată în 2019 și 2018 în EUR pentru resursele atrase în valute străine și în RON pentru depozitele atrase în moneda locală.

Calitatea disponibilităților la Banca Națională a României la 31 decembrie 2019 a fost cu risc mediu, nefiind în-registrată nicio ajustare pentru pierderi din risc de credit.

76

10. INVESTIȚII ÎN INSTRUMENTE DE DATORIE

31 decembrie 2019

31 decembrie 2018

Instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin-alte elemente ale rezultatului global 304.787 236.027Instrumente de datorie la cost amortizat 353.115 514.649 Total investiții în instrumente de datorie 657.902 750.676

Tabelul de mai jos prezintă investițiile în instrumente de datorie la 31 decembrie 2019 în funcție de categoriile și clasele de evaluare.

Instrumente de datorieevaluate la valoarea

justă prin alte elemente ale rezultatului global

Instrumente de datorie la cost amorti-

zat Total Titluri de stat emise de autorități din România 304.787 353.226 658.013Total investiții în instrumente de datorie la 31 decembrie 2019 (valoare justă sau valoare contabilă brută) 304.787 353.226 658.013

Pierderi așteptate din risc de credit -96 -111 -207

Total investiții în instrumente de datorie la 31 decembrie 2019 (valoare contabilă) 304.787 353.115 657.902

Tabelul de mai jos prezintă investițiile în instrumente de datorie la 31 decembrie 2018 în funcție de categoriile și clasele de evaluare.

77

Instrumente de datorieevaluate la valoarea

justă prin alte elemente ale

rezultatului global

Instrumente de datorie la cost

amortizat TotalTitluri de stat emise de autorități din România 236.027 514.718 750.745

Total investiții în instrumente de datorie la 31 decembrie 2018 (valoare justă sau valoa-re contabilă brută) 236.027 514.718 750.745

Pierderi așteptate din risc de credit -32 -69 -101

Total investiții în instrumente de datorie la 31 decembrie 2018 (valoare contabilă) 236.027 514.649 750.676

(a) Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global

Tabelul prezentat mai jos conține o analiză a expunerii la riscul de credit a instrumentelor de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global la 31 decembrie 2019 și 31 decembrie 2018, pentru care este recunoscută o ajustare pentru pierderea așteptată din risc de credit pe baza nivelurilor riscului de cre-dit. Valoarea contabilă a instrumentelor de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global la 31 decembrie 2019 și 31 decembrie 2018 de mai jos reprezintă și expunerea maximă a Băncii la riscul de credit a acestor active:

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Stadiul 1

(ECL 12 luni) Total Stadiul 1

(ECL 12 luni) Total

Titluri de stat emise de autorități din România

- Rating de credit Fitch: BBB- 304.787 304.787 236.027 236.027

Total valoare contabilă brută la cost amortizat 304.787 304.787 236.027 236.027

Pierderi așteptate din risc de credit -96 -96 -32 -32

Valoare contabilă (valoare justă) 304.787 304.787 236.027 236.027

Instrumentele de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global nu sunt colaterali-zate.

Pentru 2019 mișcările in ajustările pentru pierderile așteptate din risc de credit și ale valorii costului amortizat brut ale titlurilor de stat din România evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global au fost următoarele.

78

Pierderi așteptate din risc de credit Valoarea contabilă brută

Stadiul 1(ECL 12 luni)

Total Stadiul 1(ECL 12

luni)Total

Titluri de stat emise de autorități din RomâniaLa 1 ianuarie 2019 -32 -32 236.154 236.154Mișcări cu impact asupra cheltuielilor cu ajusta-rea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei:Achiziții noi -96 -96 300.505 300.505Modificări ale dobânzii acumulate - - 3.281 3.281Vânzări 32 32 -232.466 -232.466Total mișcări cu impact asupra cheltuielilor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei -64 -64 71.320 71.320Mișcări fără impact asupra cheltuielilor cu ajusta-rea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei:Diferențe de curs valutar și alte variații - - -1.576 -1.576

La 31 decembrie 2019 -96 -96 305.898 305.898

Pentru 2018 mișcările ajustărilor pentru pierderile din credit și ale valorii brute la cost amortizat ale titlurilor de stat din România evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global au fost următoarele:




Titluri de stat emise de autorități din RomâniaLa 1 ianuarie 2018 - - - -Mișcări cu impact asupra cheltuielilor cu ajus-tarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei:Achiziții noi -32 -32 235.535 235.535Modificări ale dobânzii acumulate - - 419 419Total mișcări cu impact asupra cheltuielilor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei -32 -32 235.954 235,954Mișcări fără impact asupra cheltuielilor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei:Diferențe de curs valutar și alte variații - - 200 200

La 31 decembrie 2018 -32 -32 236.154 236.154

79

(b) Investiții în instrumente de datorie la cost amortizat

Tabelul următor prezintă o analiză a instrumentelor de datorie evaluate la cost amortizat în funcție de calitatea acestora la 31 decembrie 2019 și 31 decembrie 2018, pe baza nivelurilor riscului de credit, precum și ajustările din pierderi așteptate din risc de credit. Valoarea contabilă a instrumentelor de datorie evaluate la cost amorti-zat la 31 decembrie 2019 de mai jos reprezintă și expunerea maximă a Băncii la riscul de credit aferent acestor active:

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Stadiul 1

(ECL 12 luni)Total Stadiul 1

(ECL 12 luni)Total

Titluri de stat emise de autorități din România- Rating de credit Fitch: BBB- 353.226 353.226 514.718 514.718Valoare contabilă brută 353.226 353.226 514.718 514.718Pierderi așteptate din risc de credit -111 -111 -69 -69Valoare contabilă 353.115 353.115 514.649 514.649Total investiții în instrumente de datorie evalu-ate la cost amortizat (valoare contabilă) 353.115 353.115 514.649 514.649

La 31 decembrie 2019, instrumentele de datorie evaluate la cost amortizat în sumă de 12.614 mii RON au fost gajate pentru decontarea plăților interbancare.

Tabelul următor prezintă modificările ajustării pentru pierderile din credit și ale valorii contabile brute pentru instrumentele de datorie evaluate la cost amortizat, între începutul și sfârșitul perioadei anuale


Stadiul 1(ECL 12

luni) Total Stadiul 1

(ECL 12 luni) Total

Titluri de stat emise de autoritățile din RomâniaLa 1 ianuarie 2019 -69 -69 514.718 514.718Derecunoscute în timpul perioadei 21 21 -147.000 -147.000Modificări ale dobânzii acumulate - - -3.689 -3.689Modificari in cursul anului -63 -63 - -Alte mișcări - - -10.803 -10.803Total după mișcări cu impact asupra cheltuieli-lor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei -42 -42 -161.492 -161.492La 31 decembrie 2019 -111 -111 353.226 353.226

Pentru 2018, modificările ajustării pentru pierderile din credit și ale valorii contabile brute pentru instrumente-le de datorie evaluate la cost amortizat, sunt următoarele:

80


Stadiul 1(ECL 12

luni) Total Stadiul 1

(ECL 12 luni) Total

Titluri de stat emise de autoritățile din RomâniaLa 1 ianuarie 2018 -107 -107 791.359 791.359Derecunoscute în timpul perioadei 36 36 -257.159 -257.159Modificări ale dobânzii acumulate - - -5.868 -5.868Alte mișcări 2 2 -14.166 -14.166Total după mișcări cu impact asupra cheltuieli-lor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei 38 38 -277.193 -277.193Mișcări fără impact asupra cheltuielilor cu ajustarea pentru pierderile așteptate din risc de credit aferente perioadei:Diferențe de schimb valutar și alte mișcări - - 552 552

La 31 decembrie 2018 -69 -69 514.718 514.718

11. CREDITE ȘI AVANSURI ACORDATE CLIENȚILOR


Valoarea contabilă brută a creditelor și avansurilor acordate clienților, la cost amortizat 4.152.696 4.249.833Pierderi așteptate din risc de credit -267.300 -315.330

Total credite și avansuri acordate clienților 3.885.396 3.934.503

Creditele și avansurile acordate clienților Băncii îndeplinesc cerința SPPI pentru clasificarea la cost amortizat în conformitate cu IFRS 9.

Valoarea contabilă brută și valoarea pierderillor așteptate din risc de credit pentru creditele și avansurile acorda-te clienților la cost amortizat, în funcție de clase, la 31 decembrie 2019 și la 31 decembrie 2018 sunt prezentate în tabelul de mai jos:

81


Valoare contabilă

brută

Pierderile așteptate

din risc de credit

Valoare contabilă

netă

Valoare contabilă

brută

Pierderile așteptate

din risc de credit

Valoare contabilă netă

Credite acordate per-soanelor fizice 3.660.139 -185.194 3.474.945 3,693,560 -165.793 3.527.767 Credite ipotecare 2.516.782 -89.550 2.427.232 2.563.754 -90.713 2.473.041 Credite de consum 1.051.350 -90.092 961.258 1.044.629 -71.903 972.726 Credite acordate mi-croîntreprinderilor 50.690 -3.235 47.455 45.833 -2.197 43.636 Carduri de credit 41.317 -2.317 39.000 39.344 -980 38.364Credite acordate per-soanelor juridice 492.557 -82.106 410.451 556.273 -149.537 406.736Corporații 285.559 -32.486 253.073 290.947 -53.089 237.858 IMM 206.998 -49.620 157.378 265.326 -96.448 168.878 Total credite și avansuri acordate clienților la valoarea amortizata 4.152.696 -267.300 3.885.396 4.249.833 -315.330 3.934.503

Pierderile așteptate din risc de credit aferente creditelor și avansurilor acordate clienților recunoscute în timpul perioadei sunt afectate de o varietate de factori, detaliile evaluării pierderilor așteptate din risc de credit sunt prezentate în Nota 32. Mai jos sunt descrise principalele mișcări prezentate în tabelele următoare:

a) Derecunoașteri de credite efectuate de Bancă pe parcursul anului 2019 - Banca a identificat acele credi-te pentru care au fost întreprinse toate acțiunile de recuperare și pentru care sunt luate în considerare posibilități limitate de recuperare ulterioară în viitor, valoarea pierderilor așteptate din risc de credit afe-rentă acestora fiind de 106.450 mii RON (inclusiv anularea discountului) și valoarea contabilă brută fiind de 115.465 mii RON. Diferența dintre pierderile așteptate din risc de credit și valoarea contabilă brută de 9.015 mii RON reprezintă garanțiile recuperate de la clienți cu dare în plată, garanțiile recuperate ce sunt înregistrate de Bancă în Alte active nefinanciare.

b) Pierderi așteptate din risc de credit recunoscute suplimentar în perioada până la 31 decembrie 2019 ca urmare a modificărilor ipotezelor de măsurare a ECL datorită: creditelor acordate persoanelor fizice ga-rantate ce au rămas fără garanții ca urmare a procesului de executare silită și care au mai mult de doi ani de întârziere la plată, pentru care Banca nu a identificat alte mijloace de recuperare a sumele au fost provizioante integral, aplicându-se LGD de 100%, atfel ECL de 5.929 mii RON au fost înregistrate; tuturor creditelor garantate cu întârziere la plată de peste șapte ani, aflate în evaluare colectivă, le-au fost aplicat un LGD mai mare, ceea ce a dus la o pierdere așteptată din risc de credit sumplimentară de 1.920 mii RON; tuturor creditelor acordate persoanelor fizice negarantate cu mai mult de doi ani întârzieri la plată s-a aplicat LGD de 100%, 4.675 mii RON fiind înregistrați suplimentar pentru ECL și reevaluarea probabilităților de recuperare pentru clienții persoane juridice analizați individual, pentru care o pierdere așteptată de risc de credit de 5.210 mii RON a fost recunoscută.

c) Pierderi așteptate din risc de credit înregistrate suplimentar ca urmare a reducerii calității creditelor: pen-tru transferurile creditelor din Stadiul 1 în Stadiul 2 (de la ECL 12 luni la ECL pe întreaga durată de viață a activului), în anul 2019 s-au înregistrat 6.795 mii RON suplimentari, așadar există o scădere a ECL pentru creditele din Stadiul 1 datorită transferului expunerilor. Banca a actualizat criteriile SICR pe baza datelor noi observate, detaliile privind SICR sunt incluse în Nota 32.

82

d) Pierderi așteptate din risc de credit înregistrate suplimentar în valoare de 29.548 mii RON pentru credite nou depreciate datorită reducerii calității creditului.

e) Derularea actualizării discountului datorată trecerii timpului, pierderile din credit așteptate fiind măsurate pe baza valorii actualizate.

f) Conversiile valutare ale activelor denominate în valută și alte mișcări.

Tabelul următor explică modificările pierderilor așteptate din risc de credit și ale valorii contabile brute pentru creditele și avansurile acordate clienților contabilizate la cost amortizat, între începutul și sfârșitul perioadei.

Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit Valoare contabilă brută

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata de

viață a activului

depreciat) POCI Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Credite ipotecare

La 1 ianuarie 2019 -6.535 -4.464 -79.610 -104 -90.713 2.230.283 160.003 173.199 269 2.563.754

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente peri-oadei:

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 210 --664 - - -454 -167.281 167.281 - - -

- de la Stadiul 1 și Sta-diul 2 la Stadiul 3

23

534 -10.328

- -9.771 -4.337 -17.883

22,220

-

-

- de la Stadiul 2 și Sta-diul 3 la Stadiul 1 -295

1.826

2.953

-

4.484

59.947 -52.699

-7.248

-

-

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -41 - - - -41 73.723 - -

- 73.723

Credite derecunoscute în timpul perioadei 118 15 115 -2 246 -65.423 -2.230 -6.747 -270 -74.670

Modificări ale ipote-zelor modelului de măsurare a pierderilor așteptate din risc de credit - - -4.970 -

-4.970 - - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding)

- - -338 -10 -348 - - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - - -50 -35 2,113 -1 2.027

83


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) 1.261 1.225 3.027 -50 5.463 110.738 14.868 -20.978 1.308 -115.540

Total mișcări cu impact în (cheltuielile)/venitu-rile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei 1.276 2.936 -9.541

-62 -5.391 -214.159 109.302 -10.640 1.037 -114.460

Mișcări fără impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente peri-oadei:

Write-off - - 10.793 102 10,895 - - 17.820 - 17.820

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -347 -199 -3.593 -550 -4.689 70.283

7.022

8.003

-

85.308

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) (pentru Stadiul 3) - - 348 - 348 - - - - -

La 31 decembrie 2019 - 5.606 -1.727 -81.603 -614 -89.550 2.086.407 276.327 152.742 1.306 2.516.782


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata

de viată a activu-lui SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Credite ipotecare

La 1 ianuarie 2018 -13.925 -5.071 -85.792 -84 -104.872 2.337.716 112.904 193.134 274 2.644.028

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/venituri-le cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

continuare din pagina anterioară

84


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 260 -1.418 3 - -1.155 -63.896 63.948 - - 52

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 47 731 -7.452 - -6.674 -6.286 -10.985 17.269 - -2

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -451 1.653 3.034 - 4.236 29.724 -24.214 -5.510 - -

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -29 -10 -107 - -146 71.580 1.565 464 - 73.609

Credite derecunoscu-te în timpul perioadei 222 26 2.047 - 2.295 -61.350 -1.829 -3.954 - -67.133

Modificări ale ipote-zelor modelului de măsurare a pierderi-lor așteptate din risc de credit 7.852 990 -859 -27 7.956 - - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -454 - -454 - - - - -

Modificări ale dobân-zii acumulate - - - - - 176 8 552 - 736

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -61 -1.257 10.465 11 9.158 -106.760 16.507 -28.527 -5 -118.785

Total mișcări cu im-pact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustă-rile pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei 7.840 715 6.677 -16 15.216 -136.812 45.000 -19.706 -5 -111.523

Mișcări fără impact în (cheltuielile)/venituri-le cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 1.950 - 1.950 - - -5.591 - -5.591

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -450 -108 -2.547 -4 -3.109 29.379 2.099 5.362 - 36.840


La 31 decembrie 2018 -6.535 -4.464 -79.610 -104 -90.713 2.230.283 160.003 173.199 269 2.563.754


85


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Credite de consum

La 1 ianuarie 2019 -5.685 -913 -64.654 -651 -71.903 866.271 61.394

115.733 1.231 1.044.629

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/venituri-le cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 3.823 -9.935 1 - -6.111 -430.272 430.272 - -

-

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 125 155 -14.201 - 13.921 -16.628 -9.308 25.936 - -

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -96 201 1.043 - 1.148 18.666 -17.032 -1.634 - -

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -2.976 - - -140 - 3.116 310.233 - - 140 310.373

Credite derecunoscu-te în timpul perioadei 1.182 40 -4.371 - -3.149 -168.121 -3.710 -3.151 - -174.982

Modificări ale ipote-zelor modelului de măsurare a pierderi-lor așteptate din risc de credit

-

- -7.468 - -7.468 - - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -190 -57 -247 - - - -

-

Modificări ale dobân-zii acumulate

- - - - - 300 223 1.205 3 1,731

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -176 117 4.373 40 4.354 -131.432 12.790 -10.596 84 -129.154

Total mișcări cu im-pact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustă-rile pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei 1.882 -9.422 -20.813 -157 -28.510 -417.254 413.235 11.760 227 7.968

86


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Mișcări fără impact în (cheltuielile)/venituri-le cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 11.302 - 11.302 - - -12.394 -12.394

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -53 -23 1.514 - -1.590 7.608 1.251 2.288 - -11.147

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - 609 - 609 - - - -

(pentru Stadiul 3) - - - - - - - - - -

La 31 decembrie 2019 -3.856 -10.358 75.070 -808 -90.092 456.625 475.880 117.387 1.458 1.051.350


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului depreci-

at) POCI Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Credite de consum

La 1 ianuarie 2018 -6,560 -2,782 -38,172 -238 -47,752 788,149 140,085 105,717 1,272 1,035,223

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 136 -311 - - -175 -25,351 25,712 - - 361

- de la Stadiul 1 și Sta-diul 2 la Stadiul 3 115 202 -7,622 - -7,305 -12,601 -10,945 23,546 - -


87


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata


Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

- de la Stadiul 2 și Sta-diul 3 la Stadiul 1 -408 1,421 185 - 1,198 55,951 -55,613 -339 - -1

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -2,496 -31 -3 - -2,530 347,916 1,153 10 - 349,079

Credite derecunoscute în timpul perioadei 1,573 722 906 - 3,201 -183,875 -31,025 -4,099 - -218,999

Modificări ale ipote-zelor modelului de măsurare a pierderilor din credit așteptate 641 164 -21,263 -320 -20,778 - - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -695 - -695 - - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate

- - - - - 160 243 1.372 7 1.782

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) 1,353 -285 1,529 -76 2,521 -105,476 -8,444 -10,334 -48 -124,302

Total mișcări cu im-pact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferen-te perioadei 914 1,882 -26,963 -396 -24,563 76,724 -78,919 10,156 -41 7,920

Mișcări fără impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 632 - 632 - - -839 - -839

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -39 -13 -358 -17 -427 1,398 228 699 - 2,325


La 31 decembrie 2018 -5,685 -913 -64,654 -651 -71,903 866,271 61,394 115,733 1,231 1,044,629


88


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga du-rata de viată

a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Microîntreprinderi

La 1 ianuarie 2019 -150 -38 -2.009 -

-2.197 36.000 5.678 4.155 - 45.833


Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 35 -220 - - -185 -8.062 8,062 - - -


17

4 -1.250

- -1.229 -2.931 -690

3.621

-

-

- de la Stadiul 2 și Sta-diul 3 la Stadiul 1 -30 1 315 -

286 1,058 -82 -976

-

-

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -86

-

-

-366 -452

10.810 -

-

1.162

11.972

Credite derecunoscute în timpul perioadei 44 3 2 -

49 -8.316 -549 -120 - -8.985

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) -

- -199 -33 -232 - - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate -

-

-

- -

3 4

11

-

18

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -359 -61 727 -22

285 621 1,978 -535 219 2,283

Total mișcări cu im-pact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferen-te perioadei -379 -273 -405 -421 -1.478 -6.817 8.723 2.001 1.381 5.288

89


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total


Write-off - - 402 - 402 - - -438 - -438

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -1 2 1 -1 1 7 - - - 7


La 31 decembrie 2019 -530 -309 -1.974 -422 -3.235 29.190 14.401 5.718 1.381 50.690


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Microîntreprinderi

La 1 ianuarie 2018 -236 -2 -256 -494 36.599 338 410 37.347

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pier-derile din riscul de credit aferente perioadei:

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 34 -103 - -69 -5.058 5.527 - 469

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 13 1 -884 -870 -1.570 -176 1.730 -16

90


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -118 - -842 -960 11.013 - 1.737 12.750

Credite derecunoscute în timpul perioadei 52 - 1 53 -8.119 -19 -3 -8.141

Modificări ale ipotezelor modelului de măsurare a pierderilor din credit așteptate 289 67 88 444 - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la crean-țe depreciate (unwin-ding) - - -34 -34 - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - - 17 4 21

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -184 -1 -107 -292 3.135 -9 302 3.428

Total mișcări cu impact în (cheltuielile)/venitu-rile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente peri-oadei 86 -36 -1.778 -1.728 -599 5.340 3.770 8.511

Mișcări fără impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pier-derile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 25 25 - - -25 -25

La 31 decembrie 2019 -150 -38 -2.009 -2.197 36.000 5.678 4.155 45.833


91


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Carduri de credit

La 1 ianuarie 2019 -201 -3 -776 -980 37.272 326 1.746 39.344


Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 1 -2 - -1 -230 230 - -

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 4 2 -696 -690 -749 -214 963 -

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 - - 2 2 45 -44 -1 -

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -29 - - -29 4.505 - - 4.505

Credite derecunoscute în timpul perioadei 32 - 90 122 -5.425 -25 -218 -5.668

Modificări ale ipotezelor modelului de măsurare a pierderilor din credit așteptate - - -231 -231 -

- - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la crean-țe depreciate (unwin-ding) - - - 107 -107 -

- - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - 69 23

1 93

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -118 1 -286 -403 -3.118 -28 -47 3.043

Total mișcări cu impact în costurile cu ajustarea pentru pierderile din credit aferente peri-oadei -110 1 -1.228 -1.337 1.333 -58 698 1.973

La 31 decembrie 2019 -311 -2 -2.004 -2.317 38.605 268 2.444 41.317

92


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Carduri de credit

La 1 ianuarie 2018 -380 -13 -321 -714 37.660 772 1.091 39.523

Mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferen-te perioadei:

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 3 -2 - 1 -278 291 - 13

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 6 2 -178 -170 -601 -161 812 50

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -3 8 8 13 462 -457 -10 -5

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -35 -1 - -36 4.579 32 - 4.611

Credite derecunoscute în timpul perioadei 68 3 40 111 -6.724 -156 -155 -7.035

Modificări ale ipotezelor modelului de măsurare a pierderilor din credit așteptate 5 - -399 -394 - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -24 -24 - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - 92 23 108 223

Alte mișcări (inclusiv ram-bursari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) 135 - 98 233 2.082 -18 -100 1.964

Total mișcări cu impact în costurile cu ajustarea pen-tru pierderile din credit aferente perioadei 179 10 -455 -266 -388 -446 655 -179

La 31 decembrie 2018 -201 -3 -776 -980 37.272 326 1.746 39.344

93


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga dura-ta de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata

de viață a

activului depreci-

at) POCI Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Corporații

La 1 ianuarie 2019 -3.650 -901 -48.538 - -53.089 188.726 32.377 69.844 - 290.947


Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 39 -37 - - 2 -2.018 2.018 - - -


355

144 -3.231

- -2.732 -16.770 -5.551

22.321

-

-

Credite nou emise sau achiziționate în timpul perioadei -1.510

-

- -678 -2.188

76.769 -

-

1.875

78.644

Credite derecunoscute în timpul perioadei

1.091

329

377 - 1,797 -56.197 -14.985 -5.737

-

-76.919

Modificări ale ipote-zelor modelului de măsurare a pierderilor din credit așteptate

-

- -4.761 - -4.761

-

-

-

-

-


-

-

-1.476 -32 -1.508

-

-

-

-

-

Modificări ale dobânzii acumulate

-

-

-

- -

-28

-11

1.427

-

1.388

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transfe-ruri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -309

-113 3.047

-2.059 566 15.055 1.439 -6.025 3.619 14.088

Total mișcări cu im-pact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferen-te perioadei -334 323

-6.044 -2.769 -8.824 16.811 -17.090 11.986 5.494 17.201


Write-off - - 20.014 2.364 22.378 - - -28.173 -4.396 -32.569


94


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata

de viață a

activului depreci-

at) POCI Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări -196

-13 -925 - -1.133 8.661 430 889 - 9.980

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) (pentru Stadiul 3) - - 8.182 - 8.182 - - - - -

La 31 decembrie 2019 -4.180

-590

-27.311 -405 -32.486 214.198 15.717 54.546 1.098 285.559


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Corporații

La 1 ianuarie 2018 -8.563 -1.029 -53.234 -62.826 283.379 16.782 149.469 449.630


Transferuri:

-de la Stadiul 1 la Stadiul 2 65 -490 - -425 -13.599 17.297 - 3.698

-de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 63 - -519 -456 -1.688 - 1.688 -

-de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -607 1.029 - 422 - - - -

Credite nou emise sau achi-ziționate în timpul perioadei -1.268 - -594 -1.862 25.423 - 595 26.018

Credite derecunoscute în timpul perioadei 2.670 - 239 2.909 -88.399 - -763 -89.162

Modificări ale ipotezelor modelului de măsurare a a pierderilor din credit așteptate 4.808 -410 -732 3.666 - - - -


95


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -2.044 -2.044 - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - -12 -4 3.239 3.223

Alte mișcări (inclusiv ram-bursari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -818 - -235 -1.053 -16.484 -1.713 1.278 -16.919

Total mișcări cu impact în costurile cu ajustarea pentru pierderile din credit aferente perioadei 4.913 129 -3.885 1.157 -94.759 15.580 6.037 -73.142


Write-off - - 8.307 8.307 - - -85.712 -85.712

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări - -1 -36 -37 106 15 50 171

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) (pentru Stadiul 3) - - 310 310 - - - -

La 31 decembrie 2018 -3.650 -901 -48.538 -53.089 188.726 32.377 69.844 290.947


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata

de viață a

activului depreci-

at) POCI Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

IMM

La 1 ianuarie 2019 -2.497 -265 -93.686 - -96.448 129.107 12.404 123.815 - 265.326

Mișcări cu impact în (cheltu-ielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:


96


Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata

de viață a

activului depreci-

at) POCI Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de


at) POCI Total

Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 302 -315 - - -13 -13.383 13.383 - - -

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3

100

-

1.305

- -1.205 -4.000

-

4.000

-

-

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -22

31

-

-

9

1,136 -1.136

-

-

-

Credite nou emise sau achizi-ționate în timpul perioadei -1.300

-

- -2.677 -3.977

64.266

-

-

4.541

68.807

Credite derecunoscute în timpul perioadei

933

79

2,131 -138 3.005

-48.053 -4.139 -11.756

- -63.948

Modificări ale ipotezelor mo-delului de măsurare a pierde-rilor din credit așteptate

-

-

-449

- -449

-

-

-

-

-


-

-

-3.512 -73 -3.585

-

-

-

-

-

Modificări ale dobânzii acu-mulate - - - - - -11 -4

2.810

-

2.795

Alte mișcări (inclusiv rambur-sari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) -44 56 1.903 -163 1.752 -215 -2.536 -6.638 1.487 -7.902

Total mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei -31

-149 -1.232 -3.051 -4.463 -260 5.568 -11.584 6.028 -248

Mișcări fără impact în (cheltu-ielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 33.745 - 33.745 - - -52.244 - -52.244

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări 144 2

-1.171 19 -1.006 -6.674 15 823

- -5.836

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) (pentru Stadiul 3)

-

-

18.552

- 18.552

-

-

-

-

-

La 31 decembrie 2019 -2.384 -412

-43.792 -3.032 -49.620

122.173 17.987 60.810 6.028 206.998


97


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durata de

viată a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

întreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

IMM

At 1 ianuarie 2018 -4.295 -118 -93.270 -97.683 142.140 3.288 126.341 271.769


Transferuri:

- de la Stadiul 1 la Stadiul 2 422 -531 - -109 -12.104 12,104 - -

- de la Stadiul 1 și Stadiul 2 la Stadiul 3 12 177 -1.017 -828 -384 -4.388 4,996 224

- de la Stadiul 2 și Stadiul 3 la Stadiul 1 -81 - 645 564 2,000 - -2.000 -

Credite nou emise sau achiziționa-te în timpul perioadei -3.456 -166 -813 -4.435 59.694 4.219 2.418 66.331

Credite derecunoscute în timpul perioadei 1.523 108 2.043 3.674 -50.389 -3.080 -6.432 -59.901

Modificări ale ipotezelor modelu-lui de măsurare a pierderilor din credit așteptate 2.704 279 -956 2,027 - - - -

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) - - -5.038 -5.038 - - - -

Modificări ale dobânzii acumulate - - - - -35 - 4.315 4.280

Alte mișcări (inclusiv rambursari si transferuri de la Stadiul 3 la Stadiul 2) 674 -14 2.085 2.745 -11.820 261 -3.212 -14.771

Total mișcări cu impact în (chel-tuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei: 1.798 -147 -3.051 -1.400 -13.038 9.116 85 -3.837

Mișcări fără impact în (cheltuieli-le)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Write-off - - 1.832 1.832 - - -2.752 -2.752

Diferențe de curs de schimb și alte mișcări - - -117 -117 5 - 141 146

Ajustări de cheltuieli pentru dobânzi la creanțe depreciate (unwinding) (pentru Stadiul 3) - - 920 920 - - - -

At 31 decembrie 2018 -2.497 -265 -93.686 -96.448 129.107 12.404 123.815 265.326

98

Tabelul prezentat mai jos conține o analiză a expunerii la riscul de credit a creditelor și avansurilor acordate cliențilo-revaluate la cost amortizat, și a ajustării ECL aferente. Valoarea contabilă a creditelor și avansurilor acordate clienților de mai jos reprezintă și expunerea maximă a Băncii la riscul de credit aferent acestor active:

La 31 decembrie 2019 calitatea creditelor acordate clienților, înregistrate la cost amortizat este următoarea:

Stadiul 1 (ECL 12 luni)

Stadiul 2 (ECL pe întreaga

durată de viață a activului SICR)


durată de viață aactivului depreciat) POCI Total

Credite ipotecareRisc scăzut 1.896.146 - - - 1.896.146 Risc scăzut - mediu 190.261 210.002 18.885 - 419.148 Risc mediu - 66.325 22.330 - 88.655 Risc ridicat - - 111.527 1.306 112.832 Valoare contabilă brută 2.086.407 276.327 152.742 1.306 2.516.782

Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -5.606 -1.727 -81.603 -614 -89.550

Valoare contabilă 2.080.801 274.600 71.139 692 2.427.232




Stadiul 3 (ECL pe intreaga

durată de viață a activului depreciat) POCI Total

Credite de consumRisc scăzut 398.113 - - - 398.113 Risc scăzut - mediu 58.512 434.932 6.360 341 500.145 Risc mediu - 40.948 5.749 86 46.83 Risc ridicat - - 105.278 1.031 106.309 Valoare contabilă brută 456.625 475.880 117.387 1.458 1.051.350

Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -3.856 -10.358 -75.070 -808 -90.092Valoare contabilă 452.769 465.522 42.317 650 961.258

99


Stadiul 2 (ECL pe întreaga durată de viată

a activului SICR)

Stadiul 3 (ECL pe întreaga durată

de viață a activului depreciat) POCI Total

IMMRisc scăzut 25.848 - - - 25.848 Risc scăzut -mediu 3.342 14.021 565 192 18.120 Risc mediu - 380 2.338 826 3.544 Risc ridicat - - 2.815 363 3.178 Valoare contabilă brută 29.190 14.401 5.718 1.381 50.690

Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -530 -309 -1.974 -422 -3.235Valoare contabilă 28.660 14.092 3.745 959 47.455


Stadiul 2(ECL pe întreaga




Carduri de creditRisc scăzut 37.369 - - - 37.369 Risc scăzut - mediu 1.236 - 21 - 1.257 Risc mediu - 268 38 - 306 Risc ridicat - - 2.385 - 2.385 Valoare contabilă brută 38.605 268 2.444 - 41.317 Ajustări pentru pierde-rile așteptate din risc de credit -311 -2 -2.004 - -2.317Valoare contabilă 38.294 266 440 - 39.000

100




Stadiul 3(ECL pe intreaga


CorporațiiRisc scăzut 85.012 2.020 - - 87.032 Risc mediu 129.186 13.697 3.967 - 146.848 Risc ridicat - - 50.581 1.098 51.679 Valoare contabilă brută 214.198 15.717 54.546 1.098 285.559

Ajustări pentru pierde-rile așteptate din risc de credit -4.180 -590 -27.307 -405 -32.486Valoare contabilă 210.018 15.127 27.235 693 253.073




Stadiul 3(ECL pe intreaga


MicrointreprinderiRisc scăzut 59.887 14.364 - - 74.251 Risc mediu 61.838 3.623 5.949 3.034 74.444 Risc ridicat - - 53.898 2.994 56.892 Fără rating 448 - 963 - 1.411

Valoare contabilă brută 122.173 17.987 60.810 6.028 206.998 Ajustări pentru pierde-rile așteptate din risc de credit -2.384 -412 -43.792 -3.032 -49.620Valoare contabilă 119.789 17.575 17.018 2.996 157.378

La 31 decembrie 2018 calitatea creditelor acordate clienților, înregistrate la cost amortizat este următoarea:

101


Stadiul 2(ECL pe întreaga durată de

viață a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe intreaga durată de viață a activului depreciat) Total

Credite ipotecareRisc scăzut 2.045.132 - - 2.045.132 Risc scăzut - mediu 184.402 102.302 - 286.704 Risc mediu 751 56.768 - 57.519 Risc mediu - ridicat - 933 - 933 Risc ridicat - - 173.466 173.466 Valoare contabilă brută 2.230.285 160.003 173.466 2.563.754Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -6.535 -4.464 -79.714 -90.713Valoare contabilă 2.223.750 155.539 93.752 2.473.041


Stadiul 2(ECL pe întreaga durată

de viață a activului SICR)


Credite de consumRisc scăzut 771.988 - - 771.988 Risc scăzut - mediu 93.184 30.212 - 123.396 Risc mediu 1.100 31.014 - 32.114 Risc mediu - ridicat - 167 - 167 Risc ridicat - - 116.964 116.964 Valoare contabilă brută 866.272 61.393 116.964 1.044.629 Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -5.685 -913 -65.305 -71.903Valoare contabilă 860.587 60.480 51.659 972.726





IMMRisc scăzut 30.633 - - 30.633 Risc scăzut - mediu 5.366 5.135 - 10.501 Risc mediu - 543 - 543 Risc ridicat - - 4.156 4.156 Valoare contabilă brută 35.999 5.678 4.156 45.833 Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -150 -38 -2.009 -2.197Valoare contabilă 35.849 5.640 2.147 43.636

102





Carduri de creditRisc scăzut 35.291 - - 35.291 Risc scăzut - mediu 1.972 3 - 1.975 Risc mediu 9 324 - 333 Risc ridicat - - 1.745 1.745 Valoare contabilă brută 37.272 327 1.745 39.344Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -201 -3 -776 -980Valoare contabilă 37.071 324 969 38.364





CorporațiiRisc scăzut 110.021 11.133 - 121.154 Risc mediu 78.705 21.244 111 100.060 Risc ridicat - - 69.733 69.733 Valoare contabilă brută 188.726 32.377 69.844 290.947Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -3.650 -901 -48.538 -53.089Valoare contabilă 185.076 31.476 21.306 237.858





MicrointreprinderiRisc scăzut 66.205 3.085 7.818 77.108 Risc mediu 60.846 9.319 8.917 79.082 Risc ridicat - - 102.019 102.019 Fără rating 2.056 - 5.061 7.117 Valoare contabilă brută 129.107 12.404 123.815 265.326Ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -2.497 -265 -93.686 -96.448

Valoare contabilă 126.610 12.139 30.129 168.878

103

Concentrarea riscului de credit la nivel de sectorul economic în cadrul portofoliului de credite acordate clienților este după cum urmează:

2019 2018Valoare % Valoare %

Credite acordate persoanelor fizice, brute 3.660.139 88,1% 3.693.560 86,9%Descoperire de cont 3.660 0,0% 3.649 0,1%Carduri de credit 41.317 1,0% 39.344 0,9%Credite de consum 1.047.690 25,2% 1.040.980 24,5%Credite ipotecare 2.516.782 60,6% 2.563.754 60,3%Microîntreprinderi („SBB”) 50.690 1,2% 45.833 1,1%

Credite acordate persoanelor juridice, brute 492.557 11,9% 556.273 13,1%Industrie și minerit 152.042 3,7% 216.545 5,1%Comerț și servicii (cu excluderea turismului) 110.551 2,7% 125.442 3,0%Construcții și real estate 88.819 2,1% 103.780 2,4%Turism 5.268 0,1% 5.206 0,1%Transport și telecomunicații 10.111 0,2% 14.148 0,3%Leasing 66.737 1,6% 36.958 0,9%Alte industrii 59.029 1,4% 54.194 1,3%

Total credite și avansuri acordate clienților (va-loare brută) 4.152.696 100%

4.249.833 100%

La 31 decembrie 2019, Banca avea 127 de clienți (la 2018: 149 de clienți) cu sume cumulate ale creditelor peste 1.000 mii RON. Valoarea totală cumulată a acestor credite a fost de 416.665 mii RON (2018: 459.186 mii RON) sau 10% din portofoliul de credite brute (2018: 11%).

Politicile Băncii privind obținerea garanțiilor reale nu s-au modificat semnificativ în timpul perioadei de raportare și nu au existat modificări semnificative ale calității generale a garanțiilor reale deținute de Bancă comparat cu perioada precedentă. Detalierea garanțiilor reale deținute pentru creditele înregistrate la cost amortizat este următoarea la 31 decembrie 2019:

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de

consum

Carduri de

credit Micro-

întreprinderi Total

Credite garantate prin: - garanții reale imobiliare 16.595 216 2.005.035 347.541 - 7.453 2.376.840- garanții comerciale 90.908 114.823 2.942 538 - 7.267 216.478- numerar 2.990 - 10.740 - - 2.055 15.785- garanții financiare - - 247.774 - - - 247.774- alte garanții 95.281 170.036 8.192 8.541 - 33.230 315.280

104

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de

consum

Carduri de

credit Micro-

întreprinderi TotalTotal 205.774 285.075 2.274.683 356.620 - 50.005 3.172.157Expuneri negarantate 1.224 484 242.099 694.730 41.317 685 980.539Total valoare contabilă brută aferentă cre-ditelor și avansurilor acordate clienților la cost amortizat (va-loare reprezentând expunerea la riscul de credit pentru fiecare clasă de credite la cost amortizat) 206.998 285.559 2.516.782 1.051.350 41.317 50.690 4.152.696

La 31 decembrie 2018 garanțiile reale pentru creditele acordate clienților sunt următoarele:

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de consum

Carduri de

credit Micro-


Credite garantate prin: - garanții reale imobiliare 18.605 221 1.754.000 377.233 - 7.064 2.157.123- garanții comerciale 108.066 125.221 2.921 556 - 7.940 244.704- numerar 2.745 1.979 12.505 - - 1.501 18.730- garanții financiare 8.548 9.860 481.793 - - 2.227 502.428- alte garanții 126.128 153.185 8.481 9.395 - 26.981 324.170

Total

264.092 290.466

2.259.700 387.184 - 45.713 3.247.155

Expuneri negarantate

1.234 481

304.054

657.445 39.344 120

1.002.678 Total valoare conta-bilă brută aferentă creditelor și avansu-rilor acordate clienți-lor la cost amortizat (valoare reprezentând expunerea la riscul de credit pentru fiecare clasă de credite la cost amortizat) 265.326 290.947 2.563.754 1.044.629 39.344 45.833 4.249.833

Informațiile prezentate în tabelul de mai sus reprezintă cea mai mică valoare dintre valoarea contabilă brută a creditului sau a garanției reale luate; partea rămasă este prezentată în cadrul expunerilor negarantate.


105

Concentrarea riscului de credit la nivel de sectorul economic în cadrul portofoliului de credite acordate clienților este după cum urmează:

2019 2018Valoare % Valoare %

Credite acordate persoanelor fizice, brute 3.660.139 88,1% 3.693.560 86,9%Descoperire de cont 3.660 0,0% 3.649 0,1%Carduri de credit 41.317 1,0% 39.344 0,9%Credite de consum 1.047.690 25,2% 1.040.980 24,5%Credite ipotecare 2.516.782 60,6% 2.563.754 60,3%Microîntreprinderi („SBB”) 50.690 1,2% 45.833 1,1%

Credite acordate persoanelor juridice, brute 492.557 11,9% 556.273 13,1%Industrie și minerit 152.042 3,7% 216.545 5,1%Comerț și servicii (cu excluderea turismului) 110.551 2,7% 125.442 3,0%Construcții și real estate 88.819 2,1% 103.780 2,4%Turism 5.268 0,1% 5.206 0,1%Transport și telecomunicații 10.111 0,2% 14.148 0,3%Leasing 66.737 1,6% 36.958 0,9%Alte industrii 59.029 1,4% 54.194 1,3%

Total credite și avansuri acordate clienților (va-loare brută) 4.152.696 100%

4.249.833 100%

La 31 decembrie 2019, Banca avea 127 de clienți (la 2018: 149 de clienți) cu sume cumulate ale creditelor peste 1.000 mii RON. Valoarea totală cumulată a acestor credite a fost de 416.665 mii RON (2018: 459.186 mii RON) sau 10% din portofoliul de credite brute (2018: 11%).

Politicile Băncii privind obținerea garanțiilor reale nu s-au modificat semnificativ în timpul perioadei de raportare și nu au existat modificări semnificative ale calității generale a garanțiilor reale deținute de Bancă comparat cu perioada precedentă. Detalierea garanțiilor reale deținute pentru creditele înregistrate la cost amortizat este următoarea la 31 decembrie 2019:

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de

consum

Carduri de

credit Micro-


Credite garantate prin: - garanții reale imobiliare 16.595 216 2.005.035 347.541 - 7.453 2.376.840- garanții comerciale 90.908 114.823 2.942 538 - 7.267 216.478- numerar 2.990 - 10.740 - - 2.055 15.785- garanții financiare - - 247.774 - - - 247.774- alte garanții 95.281 170.036 8.192 8.541 - 33.230 315.280Total 205.774 285.075 2.274.683 356.620 - 50.005 3.172.157

106

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de

consum

Carduri de

credit Micro-

întreprinderi TotalExpuneri negarantate 1.224 484 242.099 694.730 41.317 685 980.539Total valoare contabilă brută aferentă cre-ditelor și avansurilor acordate clienților la cost amortizat (va-loare reprezentând expunerea la riscul de credit pentru fiecare clasă de credite la cost amortizat) 206.998 285.559 2.516.782 1.051.350 41.317 50.690 4.152.696

La 31 decembrie 2018 garanțiile reale pentru creditele acordate clienților sunt următoarele:

IMM Corporații

Credite ipotecare

Credite de consum

Carduri de

credit Micro-


Credite garantate prin: - garanții reale imobiliare 18.605 221 1.754.000 377.233 - 7.064 2.157.123- garanții comerciale 108.066 125.221 2.921 556 - 7.940 244.704- numerar 2.745 1.979 12.505 - - 1.501 18.730- garanții financiare 8.548 9.860 481.793 - - 2.227 502.428- alte garanții 126.128 153.185 8.481 9.395 - 26.981 324.170

Total

264.092 290.466

2.259.700 387.184 - 45.713 3.247.155

Expuneri negarantate

1.234 481

304.054

657.445 39.344 120

1.002.678 Total valoare conta-bilă brută aferentă creditelor și avansu-rilor acordate clienți-lor la cost amortizat (valoare reprezentând expunerea la riscul de credit pentru fiecare clasă de credite la cost amortizat) 265.326 290.947 2.563.754 1.044.629 39.344 45.833 4.249.833

Informațiile prezentate în tabelul de mai sus reprezintă cea mai mică valoare dintre valoarea contabilă brută a creditului sau a garanției reale luate; partea rămasă este prezentată în cadrul expunerilor negarantate.


107

Măsura în care garanțiile reale și alte îmbunătățiri ale creditului atenuează riscul de credit pentru activele finan-ciare înregistrate la cost amortizat care sunt depreciate este redată prin prezentarea valorilor garanțiilor reale separat pentru (i) acele active pentru care garanțiile reale și alte ameliorări ale condițiilor de credit sunt egale cu sau depășesc valoarea contabilă a activului („active supra-garantate”) și (ii) acele active pentru care garanțiile reale și alte ameliorări ale condițiilor de credit sunt inferioare valorii contabile a activului („active sub-garanta-te”). Efectul garanțiilor reale asupra activelor depreciate ca urmare a riscului de credit la 31 decembrie 2019 este următorul.

Active supra-garantate Active sub-garantate

Valoarea conta-bilă a activelor

Valoarea garanției reale



Credite acordate persoanelor juridice 122.120 256.028 364 -IMM-uri 66.475 133.914 364 -Corporații 55.646 122.114 - -Credite acordate persoanelor fizice 199.796 302.874 82.640 11.365Credite ipotecare 133.683 185.082 20.364 8.365Credite de consum 59.603 104.455 59.241 3.000Microîntreprinderi 6.510 13.336 590 -Carduri de credit - - 2.444 -Total credite și avansuri acordate clienților la cost amortizat 321.916 558.902 83.004 11.365

Efectul garanțiilor reale la 31 decembrie 2018 este prezentat pentru toate creditele, depreciate sau nu, după cum urmează:

Active supra-garantate Active sub-garantate





Credite acordate persoanelor juridice 192.551 370.660 1.111 219 Corporații 69.847 150.184 - - IMM-uri 122.704 220.476 1.111 219 Credite acordate persoanelor fizice 218.356 318.277 77.975 14.570 Credite ipotecare 148.137 201.119 25.329 11.233 Credite de consum 66.112 109.914 50.852 3.337 Microîntreprinderi 4.107 7.244 49 - Carduri de credit - - 1.745 -

Total credite și avansuri acordate clienților la cost amortizat 410.907 688.937 79.086

108

Calculul ajustărilor din pierderile așteptate din risc de credit este afectat de valoarea garanțiilor astfel;

- Evaluare colectivă, unde componenta pierderii în caz de nerambursare ia în considerare garanțiile ne-vândute.

- Evaluarea individuală, unde valoarea actualizată a fluxurilor de trezorerie estimate ia în considerare vân-zarea garanțiilor.

12. ALTE ACTIVE FINANCIARE

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Beneficii acordate personalului (credite cu dobândă preferențială) 6.756 8.057Carduri de credit (sume în tranzit) 6.905 4.589Creanțe aferente cazurilor juridice 4.383 3.842 Depozite pentru contracte de chirii și utilități 3.153 3.164 Alți debitori 2.858 2.776 Garanții depozite 1.095 1.044 Alte venituri inregistrate in avans 261 1.526Total valoare contabilă brută a altor active financiare la cost amortizat 25.411 24.998

Minus ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit -4.706 -3.551

Total alte active financiare 20.705 21.447

Depozitele constituite aferente contractelor de chirie și utilități sunt fie rambursabile fie compensează o datorie către furnizor la sfârșitul contractului.

Tabelul de mai jos conține o analiză a expunerii la riscul de credit a altor active financiare la cost amortizat. Va-loarea contabilă altor active financiare la cost amortizat la 31 decembrie 2019 de mai jos reprezintă și expunerea maximă a Băncii la riscul de credit aferent acestor active:



durată de viată a activului SICR)


durată de viață a activului depreciat) Total

Risc scăzut 19.614 - - 19.614Risc mediu - 610 - 610Risc ridicat - - 5.187 5.187Valoare contabilă brută 19.614 610 5.187 25.411Minus ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit - - -4.706 -4.706

Valoare contabilă 19.614 610 480 20.705

109

Tabelul de mai jos conține o analiză a expunerii la riscul de credit a altor active financiare la cost amortizat la 31 decembrie 2018:



durată de viată a activului SICR)



Risc scăzut 19.681 - - 19.681Risc mediu - 410 - 410Risc ridicat - - 4.906 4.906Valoare contabilă brută 19.681 410 4.906 24.998Minus ajustări pentru pierderile așteptate din risc de credit - - -3.551 -3.551

Valoare contabilă 19.681 410 392 21.447

Mișcările ajustării pentru pierderile așteptate din risc de credit și ale valorii brute la cost amortizat ale altor active financiare la 31 decembrie 2019 au fost următoarele:


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga du-rată de viață

a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durată de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe

întreaga durată de

viață a activului

SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durată

de viață a

activului depreci-

at) Total

La 1 ianuarie 2019 - - -3.551 -3.551 19.681 410 4.906 24.998

Mișcări cu impact în (cheltu-ielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Alte active financiare nou emise sau achiziționate în timpul perioadei - - -1.156 -1.156 1.483 498 3.043 5.024

Alte mișcări - - - - -1.550 -298 -2.763 -4.611

Total mișcări cu impact în (cheltuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei: - - -1.156 -1.156 -67 200 280 413

La 31 decembrie 2019 - - -4.706 -4.706 19.614 610 5.187 25.411

Mișcările ajustării pentru pierderile așteptate din risc decredit și ale valorii brute la cost amortizat ale altor active financiare la 31 decembrie 2018 au fost următoarele:

110


Stadiul 1(ECL

12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata de

viață a activului

depreciat) Total

Stadiul 1

(ECL 12 luni)

Stadiul 2(ECL pe


a activului SICR)

Stadiul 3(ECL pe

intreaga durata

de viață a

activului depreci-

at) Total

La 1 ianuarie 2019 - - - - 18.503 111 4.634 23.248

Mișcări cu impact în (cheltuieli-le)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei:

Alte active financiare nou emise sau achiziționate în timpul perioadei - - -3.551 -3.551 1.264 547 1.316 3.127

Alte mișcări - - - - -86 -248 -1.043 -1.377

Total mișcări cu impact în (chel-tuielile)/veniturile cu ajustările pentru pierderile din riscul de credit aferente perioadei: - - -3.551 -3.551 1.178 299 273 1.750

La 31 decembrie 2019 - - -3.551 -3.551 19.681 410 4.906 24.998

13. ALTE ACTIVE NEFINANCIARE

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Active dobândite prin procedura de executare silită 10.448 3.492Sume de recuperat de la autoritatile fiscale 7.600 911Cheltuieli în avans 5.818 3.740Debitori diversi – cazuri de frauda 4.900 3.794 Alti debitori diversi 3.819 4.657 Alte venituri in avans 1.380 385 Total valoare contabilă brută a altor active nefinanciare la cost amortizat 33.965 16.979

Garanțiile reposedate reprezintă active nefinanciare (bunuri imobile) dobândite de Bancă prin decontarea credi-telor (active deținute anterior ca garanții pentru creditele respective) și sunt clasificate ca active dobândite prin procedura de executare silită. Garanțiile reposedate, plățile în avans și alte venituri sunt preconizate a fi recupe-rate în cel mult 12 luni.

111

14. IMOBILIZĂRI CORPORALE ȘI IMOBILIZĂRI NECORPORALE

Clădiri și amena-

jări de clădiri

Calculatoa-re echipa-

mente mașini și mobilier

Imobili-zări

în curs

Total clădiri și echipa-

mente

Imobilizări necorpo-

rale Total Cost la 1 ianuarie 2018 78.683 92.633 302 171.618 90.088 261.706Amortizarea acumulată (60.586) (86.098) - -146.684 -77.282 -223.966Valoare contabilă la 1 ianuarie 2018 18.097 6.535 302 24.934 12.806 37.740Achiziții 16 249 - 265 2.511 2.776Transferuri - 344 -246 98 -98 -Casări - Cost -3.275 -7.872 - -11.147 -264 -11.411Casări - Amortizare acumulată la casare 2.687 7.679 - 10.366 263 10.629Cheltuieli cu amortizarea -1.700 -2.552 - -4.252 -8.103 -12.355Valoare contabilă la 31 decembrie 2018 15.825 4.383 56 20.264 7.115 27.379Cost la 31 decembrie 2018 75.424 85.354 56 160.834 92.237 253.071Amortizarea acumulată -59.599 -80.971 - -140.570 -85.122 -225.692Valoare contabilă la 1 ianua-rie 2019 15.825 4.383 56 20.264 7.115 27.379Achiziții 334 1.277 14 1.625 2.036 3.661Transfer - 58 -58 - - -Casări - Cost -890 -2.189 - -3.079 -116 -3.195Casări - Amortizare acumulată la casare -9 -9 - -18 - -18Transferuri – amortizare cu-mulată -99 2.839 - 2.740 74 2.814Cheltuieli cu amortizarea -507 -2.724 - -3.231 -3.397 -6.628Valoare contabilă la 31 decembrie 2019 14.654 3.635 12 18.301 5.712 24.013Cost la 31 decembrie 2019 74.868 84.500 12 159.380 94.157 253.537Amortizarea cumulată -60.214 -80.865 - -141.079 -88.445 -229.524Valoare contabilă la 31 decembrie 2019 14.654 3.635 12 18.301 5.712 24.013

112

15. ACTIVE REPREZENTÂND DREPTUL DE UTILIZARE AL ACTIVELOR ȘI DATORIILE DIN OPERAȚIUNI DE LEASING

De la 1 ianuarie 2019, contractele de închiriere sunt recunoscute ca un drept de folosință al activului, și cores-punzător ca o datorie, începând cu data la care activul închiriat devine disponibil pentru utilizare de către Bancă.

Dreptul de utilizare al activului, pe clase de bază, este prezentat mai jos și este reprezentat de clădiri:

Clădiri TotalSold la 1 ianuarie 2019 78.107 78.107Achiziții 471 471 Cheltuieli cu amortizarea -30.780 -30.780Sold la 31 decembrie 2019 47.798 47.798

Cheltuielile cu dobânda datoriilor de leasing a fost de 1.209 RON.

Cheltuielile legate de închirierea bunurilor de mică valoare nu sunt incluse în datoriile din operațiuni de leasing, ele sunt incluse în cheltuieli generale de administrare: 66 mii RON.

2019Cheltuielile legate de închirierea bunurilor de mică valoare, care nu sunt incluse în datoriile din operațiuni de leasing 66

16. PLASAMENTE DE LA BĂNCI


Conturi Loro- în RON 6.224 7.256 - în valută 3.354 2.323

Depozite la vedere - în RON 2.674 2.962

Depozite la termen - în valută 615.863 1.479.984

Sume în tranzit 10.205 7.642

638.320 1.500.167

La 31 decembrie 2019, Banca deținea în portofoliu contracte denominate în CHF cu bănci străine în valoare de 612.535 mii RON.

Depozitele la vedere și la termen la alte bănci sunt, în principal, atrase de la National Bank of Greece.

Informațiile privind soldurile părților afiliate sunt prezentate în Nota 38.

113

17. DEPOZITE DE LA CLIENȚI

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Administrații publice și ale statului- Conturi curente 898 2.930 - Depozite la termen 522 573

Alte persoane juridice- Conturi curente 378.991 622.780 - Depozite la termen 868.091 535.890

Persoane fizice- Conturi curente 502.195 392.583 - Depozite la termen 3.213.934 2.730.534

Alte sume în curs de decontare 101 253

Total depozite de la clienți 4.964.732 4.285.543

Concentrarea clienților pe sectoare economice este următoarea:

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Valoare % Valoare %

Persoane fizice 3.716.129 74,85% 3.123.117 72,88%Activități financiare și de asigurări 499.955 10,07% 517.799 12,08%Comerț 298.110 6,00% 266.726 6,22%Construcții 220.467 4,44% 191.558 4,47%Imobiliare 84.445 1,70% 62.148 1,45%Producție 67.992 1,37% 58.668 1,37%Alte industrii 33.984 0,68% 23.177 0,54%Agricultură 20.724 0,42% 20.701 0,48%Telecomunicații 21.505 0,43% 18.146 0,42%Administratii publice și ale statului 1.421 0,03% 3.503 0,09%Total depozite de la clienți 4.964.732 100% 4.285.543 100%

La 31 decembrie 2019, Banca avea 41 de clienți (2018: 32 de clienți) cu solduri peste 5.000 mii RON. Soldul cumulat al acestor clienți a fost de 849.400 mii RON (2018: 778.579 mii RON) sau 17% (2018: 18%) din totalul conturilor clienților.

Informațiile despre soldurile părților afiliate sunt prezentate în Nota 38.

114

18. PROVIZIOANE PENTRU ALTE RISCURI ȘI ANGAJAMENTE DE CREDITARE


Provizion pentru beneficii la pensionare 3.401 2.991

Provizion pentru litigii 8.945 9.900

Provizion pentru reținerea angajaților 3.268 3.395

Provizion pentru concedii neefectuate 2.079 1.930

Provizion pentru angajamente extrabilanțiere 1.721 665 Alte provizioane 533 922

Total 19.947 19.803

Variația provizionului pentru beneficii la pensionare în cursul anului este următoarea:

2019 2018

Provizion la începutul perioadei 2.440 2.652Costul serviciilor 233 252Cheltuieli cu dobânzile 119 114Beneficii plătite direct de către Companie -103 -173Câștiguri actuariale - previziuni financiare 139 -170Câștiguri actuariale - evoluție istorică -53 -235Contributii sociale 626 551Provizion la sfârșitul perioadei 3.401 2.991

Mișcările altor provizioane pentru alte riscuri și angajamente de creditare sunt următoarele:

Provizion pentru

litigii

Provizion pentru

reținerea angajaților

Provizion pentru

concedii neefectuate

Provizion pentru

angajamente extrabilanțiere

Alte provizioane Total

Valoare contabilă la 1 ianuarie 2019 9.900 3.395 1.930 665 922 16.812

Majorări ale provizioane-lor existente 5.904 - 149 4.957 11.010 Utilizarea provizionului -3.635 -127 - - -20 -3.782Sume neutilizate reluate -3.224 - - -3.901 -369 -7.494Valoarea contabilă la 31 decembrie 2019 8.945 3.268 2.079 1.721

533 16.546

115

19. ALTE DATORII FINANCIARE

Alte datorii financiare cuprind următoarele:


Alte datorii financiare la cost amortizatCreditori diverși 5.109 3.943 Alte datorii 10 10

Total alte datorii financiare 5.119 3.953

20. ALTE DATORII

Alte datorii cuprind următoarele:


Cheltuieli cu personalul și alte cheltuieli legate de personal 2.627 2.763 Venituri înregistrate în avans 981 915Cheltuieli înregistrate în avans 7.368 6.967Impozite datorate cu alt titlu decât impozitul pe profit 1.000 915Alte sume în decontare 3.277 827Alte datorii 5 58

Total alte datorii nefinanciare 15.258 12.445

21. ÎMPRUMUTURI SUBORDONATE

Un împrumutul subordonat în valoare de 65.000 mii EURO, echivalent RON 310.655 mii (2018: 65.000 mii EUR, echivalent RON 303.154 mii) a fost primit de la NBG la 31 octombrie 2006 cu o dobânda de EURIBOR la 3 luni plus 75 bps. Valoarea imprumutului subordonat incluzând dobânda neplatită este 310.878 mii RON la 31 decembrie 2019 (31 decembrie 2018: 303.437 mii RON). Împrumutul are scadența cinci ani de la data la care NBG solicită rambursarea. În anul 2019 nu a existat o solicitare de rambursare din partea NBG.

În cazul unor evenimente speciale care necesită rambursări anticipate, împrumutul subordonat va fi rambursat creditorului după plata tuturor celorlalte obligații către creditori, cu excepția acelora care sunt într-o relație si-milară de subordonare.

Informațiile despre soldurile părților afiliate sunt prezentate în Nota 38.

116

22. CAPITALUL SOCIAL

Capitalul social statutar al Băncii este de 748.648 mii RON, divizat în 374.324.110 acțiuni cu o valoare nominală de 2 RON pe acțiune. Toate acțiunile emise sunt plătite integral și dau dreptul unui singur vot. Diferența dintre valoarea nominală a capitalului social statutar de 748.648 mii RON și valoarea contabilă de 835.339 mii RON este generată de aplicarea IAS 29 „Economii hiperinflaționiste” aplicabile până la 1 ianuarie 2004.

Acționari 31 decembrie 2019 31 decembrie 2018

National Bank of Greece S.A. („NBG”) 99,28% 99,28%Alții 0,72% 0,72%

Total 100% 100%

Capitalul social al Băncii a fost constituit din echivalentul a 18.393 mii EUR reprezentând 61.272 mii RON la curs istoric. Diferența a fost subscrisă în RON.

Toate acțiunile ordinare emise sunt plătite integral.

23. VENITURI DIN DOBÂNZI ȘI CHELTUIELI CU DOBÂNZILE

2019 2018

Veniturile din dobânzi calculate utilizând metoda dobânzii efectiveCredite și avansuri acordate clienților, la cost amortizat 211.173 205.664Instrumente de datorie evaluate la valoarea justa prin alte elemente ale rezultatului global 5.177 4.597Instrumente de datorie la cost amortizat. 11.843 18.177Depozite la bănci la cost amortizat 16.391 12.133

Total venituri din dobânzi calculate utilizând metoda dobânzii efective 244.584 240.571

Total venituri din dobânzi 244.584 240.571

Cheltuieli cu dobânzileDepozite de la bănci -1.253 -4.672Depozite de la clienți -66.752 -40.186Alte fonduri împrumutate -1.261 -2.008Închirieri -1.210 -Total cheltuieli cu dobânzile -70.476 -46.866Venitul net din dobânzi 174.108 193.705

117

24. VENITURI ȘI CHELTUIELI DIN SPEZE ȘI COMISIOANE

2019 2018

Venituri din speze și comisioaneComisioane aferente tranzacțiilor cu carduri de credit 7.399 6.693 Comisioane aferente activității de creditare corporatii 2.791 2.825 Comisioane aferente liniilor de credit 236 274 Comisioane aferente scrisorilor de garanție 582 635 Comisioane aferente transferului de fonduri 16.468 14.869 Comisioane aferente conturilor de depozit 5.926 5.238 Altel venituri din comisioane 1.448 1.531

Total venituri din speze și comisioane 34.850 32.065

Cheltuieli cu spezele și comisioaneleComisioane aferente tranzacțiilor cu carduri de credit -5.658 -5.620 Comisioane aferente transferului de fonduri -3.242 -2.089 Alte cheltuieli cu comisioanele -1.746 -1.491 Total cheltuieli cu spezele și comisioanele -10.646 -9.200 Venitul net din speze și comisioane 24.204 22.865

25. VENITUL NET DIN TRANZACȚIONARE

2019 2018

Venituri din tranzacții spot (interbancare și cu clienții) 14.795 13.017Reevaluarea poziției bilanțiere 377 866

Total venit net din tranzacționare 15.172 13.885

26. CHELTUIELI (-)/ VENITURI NETE CU AJUSTĂRILE PENTRU PIERDERILE DIN RISC DE CREDIT

2019 2018Variația netă a ajustării pentru pierderile din risc de credit pentru creditele și avansurile acordate clienților -44.116 -3.293Variația netă a ajustării pentru pierderile din risc de credit pentru instrumente de datorie la cost amortizat -106 7Recuperări din credite scoase în afara bilanțului, nete de costuri 1.806 3.459Total cheltuieli (-)/Venituri nete cu ajustările din risc de credit -42.416 173

118

27. CHELTUIELI CU PERSONALUL

2019 2018Salarii -78.325 -76.379 Cheltuieli cu contribuțiile sociale -2.649 -2.456 Alte cheltuieli cu salariații -4.100 -7.197 Servicii medicale -171 -169 Recrutare -104 -100 Ajutoare sociale -250 -205 Pregătire profesională -299 -291 Diferența de dobândă la creditele acordate angajaților -1.022 .-1.181 Tichete de masă -2.197 -1.725 Retentia personalui - -3.394 Altele -56 -132 Cheltuieli cu pensiile - planuri de beneficii definite -450 -366 Total cheltuieli cu personalul 85.524 -86.398

Diferența de dobândă aferentă creditelor acordate angajaților reprezintă diferența de dobândă dintre dobânda aplicată creditelor acordate angajaților și cea aplicată creditelor standard și a fost înregistrata simultan ca ve-nituri din dobânzi și ca alte cheltuieli cu personalul.

Cheltuielile privind retenția personalului se referă la programul de retenție al personalul cheie al Băncii, aprobat de Consiliul de Administrație al Băncii în decembrie 2018.

28. CHELTUIELI ADMINISTRATIVE

2019 2018Cheltuieli cu servicii (altele decat auditul financiar) -10.785 -11.288 Cheltuieli cu utilitățile -10.176 -7.873 Cheltuieli cu mentenanță -7.801 -6.691 Cheltuieli cu sistemele informatice -6.154 -5.272 Cheltuieli cu asigurările -5.401 -5.002 Cheltuieli cu alte taxe -4.928 -56 Cheltuieli cu telecomunicații -4.158 -5.134 Alte cheltuieli administrative -3.559 -3.235 Cheltuieli cu chirii -1.994 -35.587 Cheltuieli cu servicii privind transfer de fonduri -1.766 -1.372 Cheltuieli cu promovare si publicitate -1.328 -1.980 Cheltuieli cu auditul situațiilor financiare și alte servicii non-audit* -1.174 -904 Cheltuieli cu ATM & POS (chirii, mentenanță) -774 -747 Cheltuieli de deplasare -544 -515 Cheltuilei cu remunerația membrilor Consiliului de Administrație -154 -111 Total cheltuieli administrative -60.696 -85.767

119

*Cheltuielile cu serviciile de non-audit furnizate de către auditorul financiar au fost in sumă de 557 mii RON (2018: 464 mii RON). Serviciile non-audit definite conform Regulamentului (EU) nr. 537/2014 al Parlamentului European si a Consiliului și prestate de către auditorul financiar sunt reprezentate de: misiune de audit efectu-ată la 30 iunie 2019 la cererea BNR, misiune privind procedurile specifice solicitate de Grup și misiune privind verificarea informațiilor financiare FINREP ale Băncii la 31 decembrie 2019, precum și servicii privind procedurile agreate de verificare a activității de custodie a Băncii.

Cheltuielile cu sistemele informatice includ cheltuielile cu utilizarea aplicatiei informatice furnizate de NBG și de întretinere a acesteia.

29. ALTE CHELTUIELI OPERAȚIONALE

2019 2018Cheltuieli cu contribuția la Fondul de Garantare a Depozitelor Ban-care și Fondul de Rezoluție -7.558 -3.525 Alte cheltuieli operaționale -5.343 -1.735 (Constituiri)/Reluări de provizioane pentru alte riscuri și cheltuieli -1.008 -4.255

Cheltuieli privind pierderea din cedarea imobilizărilor corporale -19 -782 Total alte cheltuieli operaționale -13.928 -10.297

30. IMPOZITUL PE PROFIT

(a) Componentele cheltuielilor cu impozitul pe profit

Banca stabilește impozitul pe profit în conformitate cu normele emise de Ministerul Finanțelor Publice. Rata impozitului pe profit aplicabilă Băncii pentru rezultatul aferent anului 2019 este 16% (2018: 16%).

2019 2018Impozit curent - -Impozit amânat - -1.903Cheltuieli cu impozitul pe profit - -1.903

2019 2018Profit/(pierdere) înainte de impozitare -17.127 39.404 Impozit calculat la rata de impozitare de 16% 2.740 -6.305Efectul fiscal al elementelor care nu sunt deductibile sau impozabile- (+) Venit neimpozabil 1.801 3.882- (-) Cheltuieli nedeductibile -3.318 -8.698- (+) Alte deduceri fiscale 64 6.872Alte elemente impozabile (rezultat cesiune creante) -380 -9.600Utilizarea pierderilor fiscale anterioare nerecunoscute reportate - 11.946Pierderilor fiscale anterioare nerecunoscute reportate -907 -Cheltuieli cu impozitul pe profit - -1.903

120

Cheltuielile nedeductibile includ diferite categorii de cheltuieli considerate nedeductibile conform legislației fis-cale din România, dintre care cele mai semnificative sunt cheltuielile cu provizioanele pentru riscuri și alte chel-tuieli. Alte deduceri fiscale includ, în principal, efectul alocării profitului către rezervele legale. Alte elemente impozabile includ venituri impozabile rezultate din cesiunea de creanțe (diferit de profitul contabil, conform cu legislația fiscală din România în vigoare la acea dată).

Pierderea fiscală reportată expiră după cum urmează:

2019 2018Pierderea fiscală reportată care expiră la:- 31 decembrie 2019 - 76.283- 31 decembrie 2020 119.587 119.587- 31 decembrie 2026 5.670 -Total pierdere fiscală reportată 125.257 195.870

Componentele creanțelor și datoriilor privind impozitul amânat la 31 decembrie 2019 și 31 decembrie 2018 sunt prezentate în tabelul de mai jos:


Instrumente de datorie evaluate la valoare justă prin alte ele-mente ale rezultatului global - 25Beneficii la pensionare - -25 Total - -

Banca nu a recunoscut creanțe privind impozitul amânat la 31 decembrie 2019.

Efectele impozitului curent și amânat în legătură cu fiecare componentă a altor elemente ale rezultatului global sunt următoarele:

2019 2018Valoare

înainte de impozi-

tare

(Cheltuielicu) /beneficiu din impozitul

pe profit

Valoare netă de impozit

Valoare înainte de

impozitare

(Cheltuieli cu) /beneficiu din impozitul

pe profitValoare netă

de impozitModificarea valorii juste a titlurilor de valoare evaluate la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global -708 - 708 -123 25 -98Câștiguri actuariale din planurile de pensii cu beneficii determinate -85 - 85 405 -65 340 Alte elemente ale rezul-tatului global 793 - 793 282 -40 242

Banca a înregistrat în rezerve sume care pot deveni taxabile pe măsura utilizării lor. Acestea nu sunt considerate diferențe temporare deoarece utilizarea și momentul utilizării nu pot fi estimate.

121

31. RECONCILIEREA DATORIILOR PROVENITE DIN ACTIVITATEA DE FINANȚARE

Tabelul de mai jos prezinta mișcările datoriilor Băncii provenite din activitatea de finanțare pentru fiecare perio-ada prezentată. Categoriile din aceste datorii sunt cele care sunt prezentate ca activități financiare în Situația fluxurilor de trezorerie.

Datorii provenite din activitatea de finanțare Datorii subordonate Datorii de leasing Total

Datorii din activitatea de finanțare la 1 ianuarie 2018 303.153 - 303.153

Fluxuri de numerar -1.293 - -1.293Ajustări din diferențe de schimb 557 - 557Alte tranzacții nemonetare 1.020 - 1.020

Datorii din activitatea de finanțare la 31 decem-brie 2018 303.437 - 303.437

Adoptarea IFRS 16, Leasing - 78.107 78.107

Datorii din activitatea de finanțare la 1 ianuarie 2019 303.437 78.107 381.544Fluxuri de numerar -2.531 -40.656 -43.187Ajustări din diferențe de curs 7.501 8.615 16.116Alte tranzacții nemonetare 2.471 471 2.942

Datorii din activitatea de finanțare la 31 decem-brie 2019 310.878 46.537 357.415

32. MANAGEMENTUL RISCULUI FINANCIAR

Funcția privind managementul riscului financiar în cadrul Băncii se realizează ținând cont de riscurile financiare, riscurile operaționale și riscurile juridice. Riscul financiar cuprinde riscul de piață (incluzând riscul valutar, riscul ratei dobânzii), riscul de credit și riscul de lichiditate. Funcția principală a managementului riscului financiar este de a stabili limite de risc și a asigura că orice expunere la risc se încadrează în aceste limite. Funcțiile de manage-ment al riscului operațional și juridic au scopul să asigure funcționarea corespunzătoare a politicilor și procedu-rilor interne pentru a reduce la minimum riscurile operaționale și legale.

Riscul de credit. Banca este expusă la riscul de credit, care reprezintă riscul ca o parte la un instrument financiar să cauzeze pierderi financiare celeilalte părți prin neîndeplinirea unei obligații.

Expunerea la riscul de credit rezultă din activitățile de creditare și alte tranzacții ale Băncii cu contrapărți, dând naștere activelor financiare și angajamentelor de creditare extrabilanțiere.

122

Expunerea maximă a Băncii la riscul de credit este reflectată în valorile contabile ale activelor financiare. Pentru garanțiile financiare emise, angajamentele de extindere a creditului, liniile de credit neutilizate și acreditivele pentru export/import, expunerea maximă la riscul de credit este reprezentată de valoarea angajamentului.

Managementul riscului de credit. Riscul de credit este cel mai important risc pentru activitatea Băncii; prin ur-mare, conducerea gestionează cu atenție expunerea Băncii la riscul de credit.

Estimarea riscului de credit în scopurile managementului riscului este completă și implică utilizarea modelelor deoarece riscul variază în funcție de condițiile pieței, de fluxurile de trezorerie anticipate și de trecerea timpului. Evaluarea riscului de credit pentru un portofoliu de active implică estimări suplimentare ale probabilității intrării în stare de nerambursare, ratelor pierderii asociate și corelații în ceea ce privește neîndeplinirea obligațiilor de plată între contrapărți.

Limite. Banca structurează nivelurile riscului de credit pe care și-l asumă prin definirea de limite ale volumului de risc acceptat în raport cu un debitor sau cu grupuri de debitori și cu segmente geografice și industriale. Limitele nivelului riscului de credit după produs și sector industrial sunt aprobate periodic de conducere. Astfel de riscuri sunt monitorizate cu frecvență și sunt supuse revizuirilor anuale sau mai frecvente.

Banca a înființat mai multe comitete de credit care răspund pentru aprobarea limitelor de credit pentru debitori: • Comitetul de credit senior analizează și aprobă limite peste 1.500 mii EUR și se reunește, în general,

săptămânal. De asemenea, răspunde pentru emiterea de îndrumări pentru comitetele de credit de nivel inferior;

• Comitetele de credit junioare analizează și aprobă limite de credit de până la 1.500 mii EUR și se reunesc ad hoc.

Cererile de credit care provin de la managerii responsabili cu relațiile cu clienții sunt transmise comitetului de credit relevant pentru aprobarea limitei de credit. Expunerea la riscul de credit este gestionată parțial și prin ob-ținerea de garanții reale, precum și de garanții corporative și personale. Pentru a monitoriza expunerea la riscul de credit, funcționarii departamentului de credit realizează rapoarte periodice pe baza unei analize structurate care se concentrează pe performanțele operaționale și financiare ale clientului.

Sistemul de notare a riscului de credit.

Pentru măsurarea riscului de credit, Banca are diferite abordari bazate pe tipul de activ financiar și tipul de clienți.

Credite și avansuri acordate clienților – clienti corporate

Pentru măsurarea riscului de credit și pentru notarea instrumentelor financiare în funcție de nivelul riscului de credit, Banca aplică două abordări interne – un sistem intern de rating al creditului și clase de risc estimate prin aplicarea RM3. Ratingurile de credit interne sunt configurate pe o scară master definită intern, cu un nivel speci-ficat al probabilității de nerambursare, astfel cum se prezintă în tabelul de mai jos.

Banca clasifică debitorii în 5 categorii, în conformitate cu sistemul de rating intern:

• Categoria GA: Debitori fără semne negative; • Categoria GB: Debitori a căror situație financiară este potențial deteriorată și, dacă nu este îmbunătățită,

poate avea un impact negativ asupra capacității lor de a-și îndeplini obligațiile;• Categoria GC: Debitori a căror situație financiară prezintă semne evidente de deteriorare, cu un impact

negativ asupra capacității lor de a-și îndeplini obligațiile. Dacă situația financiară a debitorilor nu se îmbunătățește, este foarte probabil ca Banca să sufere pierderi în viitor;

• Categoria GD: Debitori a căror situație financiară deficitară (mai departe de caracteristicile categoriei C) indică faptul că obligațiile lor nu pot fi rambursate sau lichidate integral; și

• Categoria GE: Debitori ale căror obligații nu pot fi rambursate sau lichidate.

123

Pentru creditele neperformante clasificate conform EBA, ambele sisteme sunt monitorizate și pentru ratingul intern GC, GD și GE toți clienții sunt considerați neperformanți și pentru ratingul RM3 și nivel de risc D2, E1 și E2 clienții sunt considerați neperformanți precum și clasificați în Stadiul 3 pentru calcularea pierderii așteptate din risc de credit.

Fiecărei clase de risc de credit din scara master i se atribuie un grad specific de bonitate. Starea de nerambursare începe cu GC pentru ratingul intern și cu D2 în conformitate cu RM3.

Banca utilizează ratingurile prezentate mai sus pentru evaluarea clienților corporate. Clienții cu rating A1, A2 și B1 sunt considerați cu Risc scăzut, B2, C1, C2 și D1 sunt incluși in categoria de Risc mediu, clienți cu rating D2, E1 și E2 sunt Risc ridicat și F reprezintă clienți în Default (stare de nerambursare).

Sistemul de rating RM3:

Rating RM3 Nivel de risc Caracteristicile firmelor

A1 Minim

Firma are o capacitate puternică de a-și îndeplini angajamentele financiare. De asemenea, are o rezistență relativă la o criză pro-babilă limitată a pieței sau la deteriorarea ușoară a condițiilor externe adverse.

A2 Foarte redus Capacitatea firmei este suficientă pentru a satisface datoriile curente, dar continuarea acesteia depinde în mare măsură de stabilitatea condițiilor externe. Firma este, în general, sensibilă la o posibilă criză a sectorului în care își desfășoară activitatea, la perturbarea pieței locale, precum și la apariția unor probleme interne probabile.

B1 Redus

B2 Mediu

C1 Acceptabil Semnalează sensibilitatea crescută la instabilitatea condițiilor interne sau externe. Facilitățile de credit asociate ar trebui com-binate cu perspectivele de îmbunătățire ale caracteristicilor sale calitative și cantitative și acestea ar trebui observate constant.

C2 Acceptabil cu atenție

D1 Necesită atenție sporită

D2 Înalt

Se referă la firme extrem de sensibile. Acordarea creditului ar trebui să fie combinată cu existența unor indicații clare că cursul negativ al datelor financiare care cauzează sensibilitatea sus-menționată urmează să fie inversat. Garanțiile reale adecva-te sunt considerate necesare în acest caz special.

E1 Foarte înalt

Datele financiare stabilesc posibilități crescute ca fluxurile de trezorerie ale firmei să fie inadecvate pentru a acoperi obligații-le viitoare sau problemele externe grave, care, în combinație cu condițiile externe, amenință viabilitatea firmei.

E2 MaximPerspectivele sunt limitate și achitarea datoriilor în viitor este imposibilă dacă nu se iau măsuri drastice pentru redresarea financiară a firmei.

F În stare de nerambursare Firmele în stare de nerambursare nu sunt evaluate de model.

124

Credite și avansuri acordate clienților – clienți retail

Pentru riscul de credit al clienților retail este folosită următoarea scară de rating:

Stadiul 1:

- Risc scăzut: 0 zile de întârziere- Risc scăzut-mediu: 1-30 zile de întârziere

Stadiul 2:

- Risc scăzut-mediu: Creștere a PD-ului de la acordarea creditului, creștere diferită în funcție de tipul de produs (fie cu 20%, fie cu 30% creștere)

- Risc mediu: 30-90 zile de întârziere și expunere performantă reeșalonată/rescadențată în perioada de probă

- Risc mediu-ridicat: LTV peste 120% și peste 30 zile de întârziere în ultimele 6 luni

Stadiul 3:

- Risc ridicat – clienți în default

Plasamente la bănci, disponibilități la Banca Națională a României și investiții în titluri de creanță

Pentru măsurarea riscului de credit pentru plasamentele la bănci, disponibilitatile la BNR și a investițiilor în titluri de credit, Banca aplică clasele de risc estimate de către agențiile internaționale de rating externe (Standard & Poor - „S & P“, Fitch, Moody), așa cum sunt prezentate mai jos:

Standard and Poor’s Moody’s FitchScăzut AAA to AA-, A-1 AAA to Aa3, P-1 AAA to AA-, F1Scăzut-mediu A to A-, A-2 A1 to A3, P-2 A+ to A-, F2Mediu BBB+ to BBB-, A-3 Baa1 to Baa3, P-3 BBB+ to BBB-, F3Mediu-ridicat BB+ to B- Ba1 to B3 BB+ to B-Ridicat CCC+ to D, SD, N, NR Caa1 to C CCC+ to D

Evaluarea pierderilor așteptate din risc de credit. ECL sunt o estimare ponderată cu probabilitățile a valorii actu-ale a deficitelor de numerar viitoare (și anume, media ponderată a pierderilor din credit, cu riscurile respective de intrare în stare de nerambursare produse într-o perioadă dată utilizate ca ponderi). Evaluarea ECL este impar-țială și este stabilită prin evaluarea unei game de rezultate posibile. Evaluarea ECL se bazează pe: probabilitatea de intrare în stare de nerambursare („PD”), expunerea la riscul de nerambursare („EAD”), pierderea în caz de nerambursare („LGD”).

EAD este o estimare a expunerii la o dată viitoare prestabilită, luând în considerare variațiile anticipate ale expu-nerii după perioada de raportare, inclusiv rambursările principalului și dobânzii, și utilizările anticipate ale faci-lităților angajate. EAD pentru angajamentele asociate creditelor este estimată utilizând factorul de conversie al creditului („CCF”). CCF este un coeficient care indică probabilitatea conversiei sumelor angajate într-o expunere bilanțieră într-o perioadă definită.

PD este o estimare a probabilității ca intrarea în stare de nerambursare să se întâmple într-o perioadă dată. LGD este o estimare a pierderii cauzate prin starea de nerambursare a clientului. Pierderile anticipate sunt actuali-zate la valoarea prezentă la sfârșitul perioade de raportare. Rata de actualizare reprezintă rata dobânzii efective („EIR”) pentru instrumentul financiar sau o aproximare a acesteia.

125

ECL sunt modelate pe întreaga durată de viață a instrumentului. Durata de viață este egală cu perioada contrac-tuală rămasă până la scadența instrumentelor de datorie, ajustată pentru plățile în avans anticipate, dacă există. Pentru angajamentele de creditare și contractele de garanții financiare, aceasta este perioada contractuală în care o entitate are o obligație contractuală prezentă de a extinde creditul. Ca excepție de la stabilirea expunerii pe durata de viață pe baza scadenței contractuale, pentru carduri de credit, descoperiri de cont și linii de credit, expunerea pe durata de viață este măsurată pe o perioadă care se bazează pe durata de viață anticipată a con-tractelor de credit, pe baza unei analize interne, și este egală în medie cu 2-4 ani.

Conducerea modelează ECL pe întreaga durata de viață, și anume pierderile care rezultă din toate evenimentele posibile de neîndeplinire a obligațiilor pe durata de viață rămasă a instrumentului financiar. ECL la 12 luni repre-zintă o porțiune din ECL pe întreaga durată de viață care rezultă din evenimentele de neîndeplinire a obligațiilor aferente unui instrument financiar, ce sunt posibile în termen de 12 luni după perioada de raportare sau durata de viață rămasă a instrumentului financiar, dacă aceasta este mai scurtă de un an.

ECL care sunt estimate de conducere în scopul acestor situații financiare sunt estimări punctuale în timp mai degrabă decât estimările pe întreaga durată a ciclului care sunt utilizate în mod uzual în scopuri de reglementare. Estimările iau în considerare informațiile prognozate, adică ECL reflectă evoluția ponderată cu probabilitățile variabilelor macroeconomice cheie care au un impact asupra riscului de credit. Modelarea ECL nu este diferită pentru active financiare POCI cu excepția faptului că (a) valoarea contabilă brută și rata de actualizare se bazează pe fluxurile de trezorerie care erau recuperabile la recunoașterea inițială a activului mai degrabă decât pe fluxu-rile de trezorerie contractuale și (b) ECL sunt întotdeauna ECL așteptate pe durata de viață.

În scopul măsurării probabilității întrării în stare de nerambursare, Banca definește starea de nerambursare ca o situație în care expunerea îndeplinește unul sau mai multe dintre criteriile următoare:• serviciul datoriei la nivelul creditului depășește 90 de zile restante pentru creditele de consum negaran-

tate, creditele de consum garantate, creditele ipotecare, creditele Prima Casă;• serviciul datoriei la nivelul creditului depășește 90 de zile restante pentru creditele comerciale și cele

acordate marilor clienți corporativi și SBB;• dacă debitorul a decedat, considerăm acest fapt ca un indice de depreciere care acoperă toate expune-

rile debitorului;• creditul este clasificat ca neperformant în conformitate cu definițiile ABE (Proiectul FINAL al ABE de

punere în aplicare a standardelor tehnice privind raportarea în scopuri de supraveghere cu privire la măsurile de restructurare datorată dificultăților financiare adoptate și la expunerile neperformante în temeiul articolului 99 alineatul (4) din Regulamentul (UE) nr. 575/2013) al Parlamentului European și al Consiliului din 26 iunie 2013 privind cerințele prudențiale pentru instituțiile de credit și firmele de investiții;

• Banca a inițiat procedurile de punere în executare împotriva clientului sau Banca a declarat creditul ca fiind integral datorat;

• debitorul a depus o notificare pentru a beneficia de Legea nr. 77/2016 privind darea în plată;• Clasa de risc internă pentru activitatea clientului este „GC”, „GD” sau „GE”;• Clasa de risc internă RM3 a clientului este „D2”, „E1” sau „E2”;• Clientul se află în diferite etape ale procedurii insolvenței;• debitorul are o dificultate financiară semnificativă indiferent de pragul de semnificație;• piața acelui activ financiar a dispărut indiferent de pragul de semnificație; • Banca deține date observabile care indică existența unei reduceri măsurabile a fluxurilor de trezorerie

viitoare estimate generate de un grup de active financiare de la recunoașterea inițială a acelor active, deși reducerea nu poate fi încă identificată cu activele financiare individuale din grup, indiferent de pra-gul de semnificație.

În scopul prezentării informațiilor, Banca a aliniat integral definiția stării de nerambursare la definiția activelor depreciate ca urmare a riscului de credit. Definiția stării de nerambursare menționată mai sus se aplică tuturor tipurilor de active financiare ale Băncii. Un instrument este considerat că nu se mai află în stare de nerambursare (și anume că s-a remediat) atunci când nu mai îndeplinește niciunul dintre criteriile stării de nerambursare.

126

Nivelul ECL care este recunoscut în situațiile financiare depinde dacă riscul de credit al debitorului a crescut sem-nificativ de la recunoașterea inițială. Acesta este un model în trei etape pentru măsurarea ECL. Un instrument fi-nanciar care nu este depreciat ca urmare a riscului de credit la recunoașterea inițială și al cărui risc de credit nu a crescut semnificativ de la recunoașterea inițială are o ajustare pentru pierderile din credit bazată pe ECL la 12 luni (Stadiul 1). Dacă se identifică o creștere a riscului de credit de la recunoașterea inițială, instrumentul financiar este transferat la Stadiul 2, dar nu este încă considerat depreciat ca urmare a riscului de credit și ajustarea pentru pierderi se bazează pe ECL pe întreaga durată de viață. Dacă un instrument financiar este depreciat ca urmare a riscului de credit, instrumentul financiar este transferat la Stadiul 3 și ajustarea pentru pierderi se bazează pe ECL pe întreaga durată de viață. Consecința faptului că un activ se află în Stadiul 3 este aceea că Banca încetează să mai recunoască veniturile din dobânzi bazate pe valoarea contabilă brută și aplică rata dobânzii efective a activului la valoarea contabilă, netă de ECL, atunci când calculează veniturile din dobânzi.

Evaluarea existenței sau inexistenței unei creșteri semnificative a riscului de credit („SICR”) de la recunoașterea inițială se efectuează la nivel de portofoliu. Criteriile utilizate pentru a SICR sunt monitorizate și revizuite periodic pentru adecvare de către Departamentul de Management al Riscului al Băncii.

Banca consideră că un instrument financiar a suferit o SICR atunci când unul sau mai multe dintre următoarele criterii cantitative, calitative sau ale mecanismelor de sprijin sunt îndeplinite: restant de 30 de zile; performant restructurat; pentru creditele ipotecare altele decât „Prima casă” LTV este mai mare de 120% și activele financi-are inregistrreaza mai mult de 30 de zile intarziere in ultimele 6 luni; și pentru creditele acordate după data tran-ziției la IFRS 9 PD-ul a variat comparativ cu PD-ul inițial mai mult de 20 sau 30% (în funcție de tipul de portofoliu) (atât pentru 12 luni cât și pentru întreaga durată de viață).

Dacă există dovezi că criteriile SICR nu mai sunt îndeplinite, instrumentul este transferat înapoi în Stadiul 1. Dacă o expunere a fost transferată în Stadiul 2 pe baza unui indicator calitativ, Banca monitorizează dacă acel indicator există în continuare sau s-a modificat.

ECL pentru activele financiare POCI se măsoară întotdeauna pe baza duratei de viață. Banca are două abordări pentru evaluarea ECL: (i) evaluarea pe bază individuală; (ii) evaluarea pe baza portofoliului. Banca efectuează evaluarea pe bază individuală pentru următoarele tipuri de credite: creditele depreciate corporate și retail cu expunere de peste 140 mii EUR, toate creditele DIP („Dare în plată”), toate creditele în insolvență. Creditele DIP se încadrează în Legea nr 77/2016 privind acordarea în plată a anumitor proprietăți imobiliare rezidențiale, care permit debitorilor persoane fizice care au credite imobiliare sau credite ipotecare garantate de astfel de proprie-tăți (pentru creditele ipotecare cu o sumă inițială mai mică de 250.000 EURO) să le predea băncilor finanțatoare și creditele să fie considerate închise. Legea a fost aprobată și a intrat în vigoare pe 13 mai 2016).

Banca efectuează o evaluare pe baza portofoliului pentru următoarele tipuri de credite: credite retail, credite acordate IMM-urilor, corporatiilor și microîntreprinderilor și investiții în titluri de creanță. Această abordare stra-tifică rezerva de credite în segmente omogene bazate pe informațiile specifice debitorului. Metodologia Băncii pentru calcularea ECL evaluate individual ia în considerare două scenarii. Cele două scenarii utilizate de Bancă sunt un scenariu de referință și un scenariu pesimist, cu probabilitățile de producere respective estimate utili-zând raționamentul profesional/opinia experților.

Scenariile sunt aplicate în estimarea valorii recuperabile a garanțiilor reale care garantează creditul („PVC”) și a fluxurilor de trezorerie viitoare din activități operaționale („PVCF”). În estimarea valorii recuperabile a garanții-lor reale, scenariile afectează valoarea marjelor de ajustare aplicate garanțiilor. În scenariul de referință, Banca utilizează marjele de ajustare derivate din experiența de executare a garanțiilor istorice, în vreme ce în scenariul pesimist se utilizează marje de ajustare mai severe. Marje de ajustare mai severe sunt obținute prin ajustarea (și anume prin aplicarea ipotezelor experților) marjelor de ajustare observate istoric în scenariul de referință și ponderate cu probabilitatea de producere. În scopul estimării valorii PVCF, Banca efectuează calcule în baza scenariului de referință luând în considerare condiții normale de activitate, în vreme ce scenariul pesimist ia în considerare ipoteze mai stricte privind capacitatea clientului de a genera fluxuri de trezorerie.

127

Atunci când evaluarea se efectuează pe baza portofoliului, Banca determină etapizarea expunerilor pe stadii și măsoară ajustarea pentru pierderi pe bază colectivă. Banca își analizează expunerile după segmente determinate pe baza caracteristicilor comune ale riscului de credit, astfel încât expunerile din cadrul Băncii au riscuri omogene sau similare. Caracteristicile comune cheie ale creditelor avute în vedere sunt: tipul clientului, tipul produsului, termenul până la scadență. Segmentele diferite reflectă și diferențe ale parametrilor riscului de credit, precum probabilitatea de nerambursare și pierderea în caz de nerambursare. Adecvarea grupărilor este monitorizată și revizuită periodic de Departamentul de Management al Riscului.

În general, ECL reprezintă suma multiplicărilor următorilor parametri ai riscului de credit: EAD, PD și LGD, care sunt definiți așa cum s-a explicat mai sus, valoarea fiind actualizată la valoarea prezentă utilizând EIR a instrumentului. ECL este stabilită prin previzionarea parametrilor riscului de credit (EAD, PD și LGD) pentru fiecare lună/an viito(a)r(e) pe durata de viață pentru fiecare expunere individuală sau segment colectiv. Aceste trei componente sunt multiplicate împreună și ajustate pentru probabilitatea supraviețuirii (și anume, expunerea a fost rambursată sau este în stare de nerambursare într-o lună precedentă). Aceasta calculează efectiv o ECL pentru fiecare perioadă viitoare, care este apoi actualizată la data de raportare și însumată. Rata de actualizare utilizată la calculul ECL este rata dobânzii efective inițiale sau o aproximare a acesteia.

Principiile cheie ale calculării parametrilor riscului de credit. EAD-urile sunt determinate pe baza profilului de plată așteptat, care variază în funcție de tipul de produs. Pentru creditele din Stadiul 1 și 3, EAD se calculează pe baza soldului total restant al împrumutului la data raportării, plus o estimare a tragerilor suplimentare până la neplata din limita creditului disponibil în cazul creditelor revolving reflectate de parametrul CCF. Pentru Stadiul 2 pentru produselor și creditele cu rambursare de tip „bullet” pentru care ECL pe întreaga durată de viață sunt calculate EAD este bazat pe rambursări contractuale datorate de creditor până la maturitate. Plățile anticipate sunt incluse în calcul. Aceasta va fi, de asemenea, ajustată pentru eventualele plăți excedentare preconizate efectuate de un împrumutat. Ipotezele de rambursare anticipată sau de refinanțare sunt, de asemenea, încor-porate în calcul.

Se utilizează două tipuri de PD pentru a calcula ECL: PD la 12 luni și pe durata de viață. Evaluarea PD la 12 luni se bazează pe cele mai recente date istorice disponibile privind starea de nerambursare și este ajustată cu informa-țiile prognozate atunci când este adecvat. PD pe durata de viață reprezintă probabilitatea estimată a intrării în stare de nerambursare pe durata de viață rămasă a instrumentului financiar și este suma PD la 12 luni pe întreaga durată de viață a instrumentului. Banca utilizează abordări statistice variate în funcție de tipul de client, tipul de produs și valută.

LGD reprezintă previziunea Băncii cu privire la mărimea pierderii aferente unei expuneri în stare de nerambursa-re. LGD-urile sunt determinate pe baza curbei totale de recuperare depindând de timpul implicit al expunerii și, respectiv, de timpul rămas pentru recuperare. În consecință, LGD pentru creditele din Stadiul 1 și 2 este LGD care corespunde unui cont care intră în întârziere, în timp ce pentru Stadiul al 3 lea, LGD reflectă expunerea medie ponderată a timpului de neplată al creditelor neperformante. Banca calculează LGD pe baza tuturor tipurilor de recuperări în caz de întârziere, cum ar fi rambursări de credite, recuperări din vânzări de portofoliu sau din vân-zarea de garanții în timpul procesului de execuție legală. În plus, Banca consideră recuperările viitoare estimate din garanțiile nevândute ale creditelor neplătite incluse în eșantionul de calcul LGD. Pentru creditele evaluate colectiv, LGD este segmentat pe baza acelorași criterii ca PD-urile în funcție de client, tipul de produs și moneda.

Evaluarea ECL pentru garanții financiare și angajamente de creditare. Evaluarea ECL pentru aceste instrumente include aceiași pași ca cei descriși mai sus pentru expunerile bilanțiere și diferă în ceea ce privește calculul EAD. EAD este un produs al CCF și al valorii angajamentului („E”). CCF pentru liniile de credit neutilizate ale clienților corporativi, cardurile de credit emise persoanelor fizice, garanțiile financiare și descoperirile de cont este definit așa cum se prevede în Regulamentul 575. Banca a decis să nu folosească date istorice datorită lipsei informațiilor relevante.

Informații prognozate încorporate în modelele ECL. Atât evaluarea SICR cât și calculul ECL încorporează infor-mații prognozate. Banca a folosit anumite variabile economice cheie (evoluția PIB) care se corelează cu evoluțiile riscului de credit și ECL. Previziunile variabilelor economice („scenariul economic de bază”) sunt preluate din

128

surse externe sau de la Bancă semestrial și oferă cea mai bună estimare a evoluțiilor macroeconomice anticipate în următorii 3 ani. După 3 ani, valoarea aferentă celui de-al treilea an este utilizată în calcul.

Impactul variabilelor economice relevante asupra PD, EAD și LGD a fost stabilit prin efectuarea analizei regresive statistice pentru a înțelege impactul istoric pe care l-au avut variațiile acestor variabile asupra ratelor privind starea de nerambursare și asupra componentelor LGD și EAD.

Pe lângă scenariul economic de bază, Departamentul de Risc al Băncii furnizează și alte două scenarii posibile, împreună cu ponderile scenariilor. Numărul celorlalte scenarii utilizate este determinat pe baza analizei fiecărui tip major de produse pentru a asigura captarea nealinierilor. Ponderile scenariilor sunt determinate prin raționa-mentul experților privind creditele, luând în considerare gama de rezultate posibile reprezentate de fiecare sce-nariu ales. Parametrii PD și LGD sunt calculați pentru fiecare scenariu și apoi multiplicați cu ponderile aferente, rezultând PD și LGD pentru fiecare segment care va fi utilizat pentru calculul ECL. Evaluarea SICR este efectuată utilizând PD pe întreaga durată de viață, împreună cu indicatorii calitativi și ai mecanismelor de sprijin. Aceasta determină dacă instrumentul financiar se află integral în Stadiul 1, Stadiul 2 sau Stadiul 3 și, prin urmare, dacă ar trebui să se înregistreze ECL la 12 luni sau pe întreaga durată de viață. În urma acestei evaluări, Banca măsoară ECL fie ca ECL la 12 luni ponderată cu probabilitățile (Stadiul 1), fie ca ECL pe durata de viață ponderată cu pro-babilitățile (Stadiile 2 și 3).

La fel ca în cazul oricărei previziuni economice, proiecțiile și probabilitățile de producere se supun unui grad înalt de incertitudine inerentă și, prin urmare, rezultatele efective pot fi semnificativ diferite de cele proiectate. Banca consideră că aceste previziuni reprezintă cea mai bună estimare a sa cu privire la rezultatele posibile și a analizat nealinierile și asimetriile din cadrul diferitelor portofolii ale Băncii pentru a stabili că scenariile alese reprezintă în mod adecvat gama de scenarii posibile.

Banca își revizuiește regulat metodologia și ipotezele pentru a reduce orice diferențe dintre estimări și pierderile efective din credite. Această testare ex-post este efectuată cel puțin o dată pe an.Rezultatele testării ex-post a metodologiei de măsurare a ECL sunt comunicate conducerii băncii și pașii următori pentru ajustarea modelelor și ipotezelor sunt definite în urma discuțiilor dintre persoanele autorizate.Informatii detaliate sunt prezentate în Nota 4.

Riscul de piață. Banca este expusă riscurilor de piață. Riscurile de piață decurg din poziții deschise în ceea ce privește valuta, ratele dobânzii care sunt expuse variațiilor generale și specifice ale pieței. Conducerea stabilește limite ale valorii riscului care poate fi acceptată, care este monitorizată regulat. Cu toate acestea, utilizarea aces-tei abordări nu previne pierderile în afara acestor limite în cazul unor variații mai semnificative ale pieței.

Riscul valutar. În ceea ce privește riscul valutar, conducerea stabilește limite ale nivelului de expunere pentru fiecare monedă și în total, atât pentru poziții overnight și intra-day, care sunt monitorizate zilnic.

Prin natura activității desfășurate, Banca este expusă la riscul valutar, reprezentând riscul ca valoarea justă a flu-xurilor viitoare de numerar generate de un activ financiar să fluctueze din cauza variațiilor cursurilor de schimb. Riscul valutar se manifestă ca urmare a pozițiilor deschise pe valute, acestea fiind expuse fluctuațiilor generale și specifice pieței.

Banca aplica metodologia VaR portofoliului său în scopul estimării riscului de piață aferent pozițiilor deținute și a pierderilor maxime așteptate, pornind de la anumite ipoteze cu privire la modificările condițiilor de piață. Banca stabilește anumite limite în ceea ce privește nivelul de toleranță la risc.

VaR este o metodă statistică de estimare a pierderii potențiale pe portofoliul curent al Băncii, ca urmare a unor evoluții nefavorabile ale pieței. VaR exprimă suma maximă pe care Banca ar putea-o pierde, cu un nivel de încre-dere de 99%. Există așadar o probabilitate statistică de 1% ca pierderea efectivă să depășească estimarea VaR.

129

Modelul VaR are ca ipoteză o anumită perioadă de deținere până când pozițiile pot fi închise (10 zile). Acesta presupune, de asemenea, că variațiile pieței în aceasta perioada de deținere vor urma un trend similar celui ce s-a manifestat în alte perioade de 10 zile din trecut. În scopul monitorizării și raportării impactului potențial al riscului valutar, Unitatea de Management al Riscului calculează valoarea la risc aferentă pozițiilor deschise pe valute. VaR este calculat pentru orizonturi de timp de o zi și, respectiv, de 10 zile. VaR ia în calcul toate activele și datoriile monetare ale Băncii.

VaR zilnic și VaR pe un orizont de 10 zile, în condiții normale și de stres, sunt calculate zilnic și sunt comunicate lunar membrilor Comitetului Executiv și trimestrial Comitetului de Management al Riscului și Consiliului de Ad-ministrație.

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Riscul valutar VaR zilnic 329 146VaR 10 zile 1.040 462

Testele de stres indică o dimensiune potențială a pierderilor ce s-ar putea manifesta în condiții extreme. În sce-nariul de stres, valoarea la risc este calculată considerând o volatilitate zilnică de 1.000 pips (un pip este cea mai mica sumă cu care un instrument își poate schimba valoarea) pentru cursurile de schimb RON/EUR, RON/USD și CHF/RON.

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Riscul valutarVaR zilnic (test de stres) 4.155 770VaR 10 zile (test de stres) 13.140 2.434

Tabelul următor prezintă expunerea Băncii la riscul de schimb valutar la 31 decembrie 2019, respectiv 31 decem-brie 2018:

31 decembrie 2019 EUR USD GBP JPY CHF Altele RON TotalNumerar 78.167 15.728 16.325 - 35.817 32 97.976 244.045Plasamente la bănci 659.827 138.356 5.667 565 83.109 3.734 136.647 1.027.905Disponibilități la Banca Națională a României 309.288 - - - - - 372.837 682.125 Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global 107.168 - - - - - 197.619 304.787Investiții în instrumen-te de datorie (la cost amortizat) - - - - - - 353.115 353.115Credite și avansuri acor-date clienților 1.516.754 750 - 2.902 887.725 - 1.477.265 3.885.396Instrumente financiare derivate 5.735 - -5.614 - - - - 121Alte active financiare 4.759 1.096 - - 531 - 14.319 20.705

130

31 decembrie 2019 EUR USD GBP JPY CHF Altele RON TotalTotal active financiare 2.681.698 155.930 16.378 3.467 1.007.182 3.766 2.649.778 6.518.199

DatoriiPlasamente de la bănci 3.044 1.077 - 3.925 612.415 - 17.859 638.320Depozite de la clienți 2.455.787 231.574 12.793 24 10.498 1.374 2.252.682 4.964.732Instrumente financiare

derivate 165.939 80.811 - - -392.284 - 151.730 6.196Datorii din operațiuni de

leasing 43.888 230 - - - - 2.419 46.537Alte datorii financiare 2.411 344 7 2 258 - 2.097 5.119Împrumuturi

subordonate 310.878 - - - - - - 310.878Total datorii financiare 2.981.947 314.036 12.800 3.951 230.887 1.374 2.426.787 5.971.782Poziția FX -300.249 -158.106 3.578 -484 776.295 2.392 222.991 546.417

31 decembrie 2018 EUR USD GBP JPY CHF Altele RON Total

Numerar 81.538 16.607 14.088 - 15.441 38 94.193 221.905Plasamente la bănci 464.868 184.875 4.729 414 36.606 9.248 492.303 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României 339.104 - - - - - 251.720 590.824 Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global 81.880 - - - - - 154.147 236.027Investiții în instrumente de datorie (la cost amor-tizat) - - - - - - 514.649 514.649Credite și avansuri acor-date clienților 1.617.102 2.410 - 3.154 900.554 - 1.411.283 3.934.503Alte active financiare 5.985 1.163 - - 417 - 13.882 21.447Total active financiare 2.590.477 205.055 18.817 3.568 953.018 9.286 2.932.177 6.712.398DatoriiPlasamente de la bănci 537.468 1.172 75 3.704 940.426 - 17.322 1.500.167Depozite de la clienți 1.752.161 198.054 16.515 15 8.678 1.112 2.309.008 4.285.543Împrumuturi subordonate 303.437 - - - - - - 303.437Alte datorii financiare 1.643 109 5 2 64 - 2.130 3.953Total datorii financiare 2.594.709 199.335 16.595 3.721 949.168 1.112 2.328.460 6.093.100Poziția FX -4.232 5.720 2.222 -153 3.850 8.174 603.717 619.298


131

Riscul de rată a dobânzii. Banca este expusă efectelor fluctuațiilor nivelurilor predominante ale ratelor dobân-zilor de pe piață cu privire la situația sa financiară și la fluxurile sale de trezorerie. Marjele dobânzii pot crește ca rezultat al acestor modificări, dar se pot reduce sau crea pierderi în cazul în care apar variații neașteptate. Conducerea monitorizează zilnic și stabilește limite ale nivelului de necorelare al reevaluării ratei dobânzii care poate fi asumat.

Tabelul următor rezumă expunerea Băncii la riscul de ratei dobânzii. Tabelul prezintă valorile cumulate ale active-lor și datoriilor financiare ale Băncii la valori contabile, clasificate dupa data anterioară de rambursare a dobănzii contractuale sau după scadențe:

2019 Până la 1 lună 1 - 3 luni 3 luni - 1 an 1 an - 5 ani Peste 5 ani TotalPlasamente la bănci 1.009.713 17.865 - - - 1.027.578Disponibilități la Banca Nationala a României 682.089 - - - - 682.089Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global - 90.874 - 208.308 - 299.182Investiții în instrumente de datorie (la cost amortizat) - - 282.712 57.689 . 340.401Credite și avansuri acorda-te clienților, valoare brută 713.819 2.984.354 88.992 306.913 16 4.094.094Total active financiare (brute) 2.405.621 3.093.093 371.704 572.910 16 6.443.344

Plasamente de la bănci 219.207 409.028 - - - 628.235Depozite de la clienți 1.826.368 1.013.306 2.095.076 9.582 - 4.944.332Împrumuturi subordonate - 310.655 310.655Total datorii financiare 2.045.575 1.422.334 2.095.076 9.582 310.655 5.883.222Decalajul net al riscului de rată a dobânzii 360.046 1.670.759 -1.723.372 563.328 -310.639 560.122

2018 Până la 1 lună 1 - 3 luni 3 luni - 1 an 1 an - 5 ani Peste 5 ani TotalPlasamente la bănci 1.192.222 - - - - 1.192.222Disponibilități la Banca Nationala a României 590.814 - - - - 590.814Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global - 152.396 81.306 - - 233.702Investiții în instrumente de datorie (la cost amortizat) - - 148.265 349.870 - 498.135

Credite și avansuri acorda-te clienților, valoare brută 549.196 3.209.453 81.502 326.122 4 4.166.277

132

2018 Până la 1 lună 1 - 3 luni 3 luni - 1 an 1 an - 5 ani Peste 5 ani TotalTotal active financiare (brute) 2.332.232 3.361.849 311.073 675.992 4 6.681.150

Plasamente de la bănci 120.192 349.496 1.022.774 - -

1.492.462

Depozite de la clienți 1.857.481 769.041 1.640.934 3.391 -

4.270.847 Împrumuturi subordonate - - - - 303.154 303.154 Total datorii financiare 1.977.673 1.118.537 2.663.708 3.391 303.154 6.066.463 Decalajul net al riscului de rată a dobânzii 354.559 2.243.312 -2.352.635 672.601 -303.150 614.687

Tabelul de mai jos prezintă ratele medii anuale de dobândă aplicate de Bancă în 2019 și 2018. Pentru credite, ratele prezentate mai jos sunt ratele dobânzii efective și includ comisioanele și costurile de tranzacționare ce fac parte din rata efectivă a dobânzii. Pentru instrumentele de datorie, ratele dobânzilor reprezintă randamentul la scadență pe baza cotațiilor de piață la data raportării.

Randamente medii 2019 Randamente medii 2018Banca Valută RON Valută RONCrediteDepozite la bănci 0,14% 2,95% 0,29% 2,41%Rezerva minimă obligatorie 0,01% 0,16% 0,02% 0,15%Titluri de datorie -0,09% 3,01% -0,23% 2,93%Credite ipotecare 3,09% 5,33% 3,02% 4,87%Credite de consum 6,79% 9,03% 6,66% 9,23%Carduri de credit - 13,81% - 14,58%Credite retail 3,60% 7,81% 3,55% 7,74%Credite corporate 3,21% 5,94% 3,43% 5,73%

DepoziteDepozite de la bănci - local 5,91% 1,32% -0,20% 2,00%Depozite de la bănci - grup -0,36% 0,00% 0,05% 0,00%Depozite de la persoane fizice 0,97% 2,00% 0,76% 1,42%Depozite de la persoane juridice 0,99% 1,95% 0,71% 1,45%

Riscul de rată a dobânzii aferent fluxurilor de numerar reprezintă riscul ca fluxurile viitoare de numerar ale unui instrument financiar să fluctueze ca urmare a variației ratelor în piață. Riscul de rată a dobânzii aferent valorii juste este riscul ca valoarea unui instrument financiar să fluctueze din cauza modificării dobânzilor de pe piață.

Divizia Control Riscuri a elaborat o politică privind Managementul Riscului de rată a dobânzii asociată portofo-liului bancar în care sunt detaliate responsabilitățile departamentelor din Bancă în ceea ce privește gestionarea riscului de rată a dobânzii. La nivelul Diviziei Control Riscuri, gestionarea riscului de rată a dobânzii constă în:


133

- monitorizează expunerea Băncii la riscul de rată a dobânzii asociată portofoliului bancar, inclusiv modi-ficarea valorii economice, a ratei dobânzii și toți indicatorii cu privire la riscul de rată a robânzii asociat portofoliul bancar stabiliți în politică

- definește un număr adecvat de scenarii alternative privind evoluția ratelor de dobândă în vederea eva-luării expunerii Băncii la riscul de rată a dobânzii asociat portofoliul bancar

- monitorizează și validează eficiența modelelor utilizate pentru măsurarea riscului de rată a dobânzii aferent portofoliului bancar, incluzând acuratețea datelor și a ipotezelor cheie de modelare (dacă este cazul) și recomandă modificări dacă consideră necesar

- monitorizează respectarea limitelor aprobate.

Pentru calculul câștigurilor la risc („EaR”) în condiții normale se folosesc următoarele amplitudini ale deplasării curbei randamentelor: 100 bps pentru RON, iar pentru celelalte valute 50 bps. Pentru testul în condiții de stres se vor avea în vedere variații de: 200 bps pentru RON, iar pentru celelalte valute 100 bps. Câștigurile la risc actu-alizate se calculează ca valoarea prezentă a cuantumului câștigurilor la risc.

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Riscul de rată a dobânziiEaR zilnic 12.723 11.821EaR actualizate 12.687 11.761EaR (test de stres) 25.446 23.642EaR actualizate (test de stres) 25.374 23.522

Riscul de prețPrin natura activității sale și a instrumentelor deținute, Banca are o expunere limitată la riscul de preț. Banca nu deține investiții de natura acțiunilor cotate sau evaluate în baza prețurilor furnizate de o piață bursieră.

Riscul geografic de concentrare. Concentrarea geografică a activelor și datoriilor financiare ale Băncii la 31 de-cembrie 2019 este prezentată mai jos. Pe coloana „Altele” sunt incluse sume cu contrapartide din țări precum Belgia, Germania, Malta si Republica Ceha:

România Grecia Regatul Unit Malta Cipru Altele TotalActive financiareNumerar 244.045 - - - - - 244.045

Plasamente la bănci 262.866

375.100 19.632 56.305 - 314.002 1.027.905 Disponibilități la Banca Națio-nală a României

682.125

- -

-

-

-

682.125

Investiții în instrumente de datorie 657.902 - - - - - 657.902 Investiții în instrumente de capitaluri proprii 763 - - - - 143 906 Credite și avansuri acordate clienților 3.880.854 54 203 -

- 4.285 3.885.396

Alte active financiare 20.705 - - - - - 20.705Total active financiare 5.749.260 375.154 19.835 56.305 - 318.430 6.518.984

134

Datorii financiarePlasamente de la bănci 14.730 622.322 - 1.268 - - 638.320 Depozite de la clienți 4.829.979 41.954 9.762 48 696 82.293 4.964.732 Alte datorii financiare 5.119 - - - - - 5.119Datorii din operațiuni de lea-sing 46.537 - - - - - 46.537Împrumuturi subordonate - 310.878 - - - - 310.878 Total datorii financiare 4.896.365 975.154 9.762 1.316 696 82.293 5.965.586 Poziția netă pentru instrumen-tele financiare bilanțiere 852.895 -600.000 10.073 54.989 -696 236.137 553.398 Angajamente de creditare 204.700 145 - - - 50 204.895

Concentrarea geografică a activelor și datoriilor financiare ale Băncii la 31 decembrie 2018 este prezentată mai jos:

România Grecia Regatul Unit Malta Cipru Altele TotalActive financiareNumerar 221.905 - - - - - 221.905 Plasamente la bănci 611.330 369.025 2.359 53.906 - 156.423 1.193.043 Disponibilități la Banca Națio-nală a României 590.824 - - - - - 590.824 Investiții în instrumente de datorie 750.676 - - - - 750.676 Investiții în instrumente de capitaluri proprii 764 - - - - 139 903 Credite și avansuri acordate clienților 3.931.597 84 1 - 121 2.700 3.934.503 Alte active financiare 21.447 - - - - - 21.477 Total active financiare 6.128.542 369.109 2.360 53.906 121 159.262 6.720.378 Datorii financiare

Plasamente de la bănci 13.615

1.486.175 - 377 - - 1.500.167 Depozite de la clienți 4.158.452 37.659 6.631 3 1.519 81.279 4.285.543 Alte datorii financiare 3.953 - - - - - 3.953 Împrumuturi subordonate - 303.437 - - - - 303.437 Total datorii financiare 4.176.019 1.827.271 6.631 380 1.519 81.279 6.093.100 Poziția netă pentru instru-mentele financiare bilanți-ere 1.952.523 -1.458.162 -4.270 53.526 -1.398 77.983 627.278 Angajamente de creditare 182.936 180 - - - 107 183.223


135

Riscul de lichiditate Politica Băncii în ceea ce privește gestionarea lichidității este aceea de a menține suficiente resurse lichide astfel încât să-și onoreze obligațiile atunci când acestea devin exigibile.

Atunci când suma de plată nu este fixă, valoarea prezentată este determinată prin referire la condițiile existente la sfârșitul perioadei de raportare. Plățile în valută sunt convertite utilizând cursul de schimb valutar la vedere la sfârșitul perioadei de raportare.

Analiza scadențelor instrumentelor financiare la 31 decembrie 2019 este următoarea:

Până la 1 lună 1 - 3 luni 3 luni - 1 an 1 an - 5 ani Peste 5 ani TotalNumerar 244.045 - - - - 244.045 Plasamente la bănci 1.027.905 - - - - 1.027.905 Disponibilități la Banca Națională a României 682.125 - - - - 682.125 Investiții în instrumen-te de datorie evaluate la valoare justă prin alte elemente ale re-zultatului global - 92.897 - 211.890 - 304.787 Investiții în instrumente de (la cost amortizat) - - 293.485 59.630 - 353.115 Credite și avansuri acordate clienților, valoare brută 152.671 117.250 399.063 1.112.982 2.370.730 4.152.696 Derivate net decontate 121 - - - - 121Alte active financiare 20.705 - - - - 20.705Total active financiare (brute) 2.127.572 210.147 692.548 1.384.502 2.370.730 6.785.499

Plasamente de la bănci 53.159 83.184 501.977 - - 638.320 Depozite de la clienți 1.845.317 1.013.486 2.095.592 10.337 - 4.964.732 Datorii din leasing 2.264 4.737 12.932 23.980 2.624 46.537Împrumuturi subordonate 223 - - - 310.655 310.878 Derivate net decontate 798 3.083 2.315 - - 6.196Angajamente de credit brute 205.454 - - - - 205.454Garantii financiare 104.942 - - - - 104.942Alte datorii financiare 5.119 - - - - 5.119Total potential plati viitoare pentru datorii financiare 2.217.276 1.104.490 2.612.816 34.317 313.279 6.282.178

Deficit de lichiditate generat de instrumen-te financiare -89.704 -894.343 -1.920.268 1.350.185 2.057.451 503.321

136

Chiar dacă Banca are un deficit de lichiditate pe anumite benzi de scadență, Banca menține suficiente active li-chide pentru plata obligațiilor. După cum s-a observat în perioadele trecute, volatilitatea retragerilor de depozite de către clienți este scăzută, clienții reînnoind depozitele la maturitate. Pentru a gestiona nevoile de lichiditate și pentru a proteja fluctuațiile neașteptate pe termen scurt, conducerea Băncii a obținut sprijin de la banca mamă printr-o linie de credit de 400 de milioane EUR (1.912 milioane RON) la 31 decembrie 2019, comparativ cu 722 milioane EUR (3.367 milioane RON) ) la 31 decembrie 2018. Valoarea trasă a fost de 124 milioane EUR (595 milioane EUR) la 31 decembrie 2019 față de 255 milioane EUR (1.188 milioane RON) la 31 decembrie 2018. În ianuarie 2020, facilitatea liniei de credit a fost rambursată integral datorită schimbării acționarilor Băncii.

Analiza scadențelor instrumentelor financiare la 31 decembrie 2018 este următoarea:

Până la 1 lună 1 - 3 luni 3 luni - 1 an 1 an - 5 ani Peste 5 ani TotalNumerar 221.905 - - - - 221.905Plasamente la bănci 1.193.043 - - - - 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României 590.824 - - - - 590.824Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global - 154.147 81.880 - - 236.027Investiții în instrumente de datorie disponibile în vederea vânzării (la cost amortizat) - - 151.919 362.730 - 514.649Credite și avansuri acorda-te clienților valoare brută 190.348 109.354 369.716 1.053.623 2.526.792 4.249.833Alte active financiare 21.447 - - - - 21.447Total active financiare (brute) 2.217.566 263.501 603.515 1.416.353 2.526.792 7.027.727

Plasamente de la bănci 127.897 349.496 1.022.774 - - 1.500.167Depozite de la clienți 1.871.191 769.190 1.641.449 3.668 45 4.285.543Angajamente de credit brute 183.473 - - - - 183.473Garantii financiare 110.992 - - - - 110.992Alte datorii financiare 3.953 - - - - 3.953Împrumuturi subordonate 284 - - - 303.153 303.437Total potential plati viitoare pentru datorii financiare 2.297.790 1.118.686 2.664.223 3.668 303.197 6.387.564

Deficit de lichiditate generat de instrumente financiare -80.224 -855.185 -2.060.707 1.412.684 2.223.595 640.163

137

Politica Băncii cu privire la lichiditate prevede menținerea unui nivel suficient de active lichide pentru a acoperi obligațiile scadente. Banca a conceput și implementat o strategie de risc cu privire la lichiditate, aprobată și revizuită anual de Consiliul de Administrație. Banca calculează și monitorizează intern o serie de indicatori de lichiditate, dar și indicatorii solicitați de Banca Națională a României.

33. MANAGEMENTUL CAPITALULUI

Obiectivele Băncii în gestionarea capitalului sunt (i) respectarea cerințelor de capital impuse de Banca Națională a României, (ii) protejarea capacității Băncii de a-și continua activitatea și (iii) menținerea unei baze de capital suficiente pentru a avea o rată de adecvare a capitalului bazată pe reglementările în vigoare. Conformitatea cu ratele de adecvare a capitalului stabilite de Banca Națională a României este monitorizată trimestrial.

Banca determină rata de adecvare a capitalului pe baza prevederilor Regulamentului Uniunii Europene nr. 575/2013. Indicatorii de adecvare a capitalului măsoară adecvarea capitalului comparând capitalul eligibil al Băncii cu activele din bilanț, cu angajamentele extrabilanțiere, cu riscul de piață și alte poziții de risc ponderate pentru a reflecta riscul relativ al acestora. Conform acestui regulament, pentru a fi capitalizată corespunzător, o instituție bancară trebuie să aibă rata reglementată de adecvare a capitalului de cel puțin 12% în conformitate cu analiza SREP (procesul de supraveghere și evaluare) și o limită de 15,875%, care reprezintă cerința minimă în conformitate cu reglementările în vigoare (inclusiv amortizoarele de capital).

Capitalul cuprinde capitalul social, rezervele și datoriile eligibile subordonate pe termen lung. Rata de adecvare a capitalului Băncii la 31 decembrie 2019 a fost 27,26% înainte de luarea în considerare a rezultatuluii auditat pentru 2019 (31 decembrie 2018: 26,66% inclusiv profitul auditat pentru anul 2018). Banca a îndeplinit cerințele de capital atât la 31 decembrie 2019 cât și la 31 decembrie 2018

34. ANGAJAMENTE ȘI DATORII CONTINGENTE

Periodic și în decursul derulării activității normale se pot primi reclamații împotriva Băncii. Pentru astfel de recla-mații, Banca analizează dacă solicitările trebuie înregistrate ca datorie contingentă sau provizion pentru alte ris-curi pe baza cerințelor IAS 37. Pentru o parte din solicitări Banca a înregistrat un provizion pentru litigii în valoare de 8.945 mii RON (2018: 9.900 mii RON) bazat pe raționament profesional, ceea ce indică faptul că este probabil ca în viitor să se înregistreze o pierdere. Solicitările care nu conduc la recunoașterea unui provizion pentru litigii au fost înregistrate în conturile din afara bilanțului și sunt în valoare de 71.613 mii RON.

O datorie contingentă de 1.014 mii RON a fost înregistrat pentru sumele plătite de Bancă către NBG Manage-ment Services Ltd. Această sumă reprezintă dobânda și penatitățile plătite în perioada 2017-2019, pentru credi-tele transferate de Bancă către NBG Management Services Ltd.

Datoria contingentă a fost înregistrată în conturile din afara bilanțului ale Băncii datorită faptului că tranzacția de sub-participare între NBG Management Services Ltd și Bancă nu este considerată de autoritățile fiscale (ca urma-re a unui control fiscal pentru perioada până în 2016) ca având substanță economică, deci dispozițiile favorabile ale Convenției pentru evitarea dublei impozitări între România și Cipru („CEDI”) nu pot fi aplicate.

138

Angajamente asociate creditelor

Garanții și acreditive emise

Banca emite garanții și acreditive în favoarea clienților săi. Riscul de credit la garanții este similar cu cel rezultat din acordarea de credite. În eventualitatea unei pretenții asupra Băncii ca rezultat al stării de nerambursare a unui client, aceste instrumente prezintă, de asemenea, un risc de lichiditate pentru Bancă.

Scopul principal al acestor instrumente este de a asigura că fondurile sunt disponibile clienților conform ne-cesităților acestora. Garanțiile care prezintă asigurări irevocabile conform cărora Banca va efectua plățile în eventualitatea în care un client nu își poate îndeplini obligațiile față de terțe părți prezintă același risc precum creditele.

Angajamente de creditare

Angajamentele de creditare reprezintă partea neutilizată a finanțărilor aprobate sub forma creditelor, garanțiilor sau acreditivelor. În ceea ce privește riscul de credit aferent angajamentelor de prelungire a creditării, pierderile potențiale ale Băncii sunt egale cu totalul angajamentelor neutilizate.

Angajamentele aferente creditelor sunt următoarele:

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018 Angajamente de extindere a creditului care sunt irevocabile sau sunt revocabile doar ca răspuns la o deteriorare adversa semnificativă 37.413 32.078Linii de credit neutilizate care sunt irevocabile sau sunt revoca-bile doar ca răspuns la o deteriorare adversa semnificativă 168.041 151.395

Total angajamente de creditare 205.454 183.473

Garanții financiare emise 104.942 110.992 Total angajamente asociate creditelor 310.396 294.465

Minus: Provizion pentru garanții financiare -1.162 -553Minus: Provizion pentru angajamente de creditare -559 -112 Total angajamente asociate creditelor, nete de provizion 308.675 293.800

Analiza angajamentelor asociate creditelor în funcție de calitatea creditelor pe baza claselor de risc de credit la 31 decembrie 2019 este următoarea:

139

Stadiul 1 Stadiul 2 Stadiul 3 Total

(ECL 12 luni) (ECL pe întreaga


(ECL pe întreaga durată de viață a

activului depreciat) Total

Garanții financiare emise 101.422 1.525 1.995 104.942 - Risc scăzut 101.422 - - 110.422- Risc mediu - 1.525 - 1.525 - Risc ridicat - - 1.995 1.995

Provizion pentru garanții financiare -788 -22 -352 -1.162

Angajamente de creditare 184.479 19.679 1.296 205.454 - Risc scăzut 184.479 184.479- Risc mediu - 19.679 - 19.679 - Risc ridicat - - 1.296 1.296

Provizion pentru angajamente de creditare -112 -306 -141 -559

Pentru 31 decembrie 2018, analiza angajamentelor asociate creditelor în funcție de calitatea creditelor pe baza claselor de risc de credit este următoarea:

Stadiul 1(ECL 12 luni)





Garanții financiare emise 109.881 311 800 110.992 - Risc scăzut 109.881 109.881- Risc mediu 311 - 311 - Risc ridicat - - 800 800

Provizion pentru garanții financiare -551 -2 - -553

Angajamente de creditare 182.574 185 714 183.473 - Risc scăzut 182.574 182.574- Risc mediu - 185 - 185 - Risc ridicat - - 714 714

Provizion pentru angajamente de creditare -112 - - -112

140

35. INSTRUMENTE FINANCIARE DERIVATE

Tabelul de mai jos prezintă valoarea justă la sfârșitul perioadei de raportare, a creanțelor și datoriilor pentru con-tractele forward și spot în devize încheiate de Bancă. Tabelul include contractele cu datele de decontare, după încheirea perioadei de raportare:

Notional (valută originală) Valoarea Justa (echivalent RON)

Valută Sume de primit la decontare (+)

Sume de plătit la decontare (-) Active Datorii

CHF 200.758 - - 392.284EUR - 37.000 - -165.939RON - 34.000 - -151.729USD - 18.000 - -80.812Total -6.196GBP 1.200 - 5.735 -EUR - 1.001 -5.614 -Total 121 -

Instrumentele financiare în devize încheiate de Bancă, sunt în general tranzacționate la vedere cu contrapartide profesionale, cu termeni contractuali și condiții de piață standardizate. Derivatele au condiții potențial favorabile (active) sau defavorabile (pasive) ca urmare a fluctuațiilor ratelor dobânzilor de pe piață, ale cursurilor valutare sau ale altor variabile în raport cu termenii lor. Valorile juste agregate ale activelor și datoriilor financiare derivate pot varia în mod semnificativ de la o perioadă la alta.

36. INFORMAȚII PRIVIND VALOAREA JUSTĂ

Valoarea justă a activelor și datoriilor financiare măsurate la cost amortizat la 31 decembrie 2019 și, respectiv, 31 decembrie 2018 este prezentată în tabelul de mai jos:

Valoare contabilă Valoare justă2019 2018 2019 2018

ACTIVEPlasamente la bănci 1.027.905 1.193.043 1.027.905 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României 682.125 590.824 682.125 590.824Credite și avansuri acordate clienților, valoare netă 3.885.593 3.934.503 3.652.494 3.796.202Instrumente financiare derivate 121 - 121 -

PASIVEPlasamente de la bănci 638.320 1.500.167 638.320 1.500.167Depozite de la clienți 4.964.732 4.285.543 4.964.732 4.285.543Împrumuturi subordonate 310.878 303.437 310.878 303.437Instrumente financiare derivate 6.196 - 6.196 -

141

Plasamente la bănci

În cazul depozitelor cu rată de dobândă variabilă, valoarea justă este chiar valoarea lor contabila. În cazul plasamentelor de la bănci cu rată de dobândă fixă, valoarea justă estimată este bazată pe fluxurile de numerar actualizate la rata de dobândă predominanta de pe piața interbancară pentru produse similare. Deoarece ratele de dobândă aferente depozitelor Băncii de la alte bănci sunt aliniate la ratele dobânzii de pe piață, iar acestea sunt pe termen scurt, valoarea justă este considerată egală, în mare măsură, cu valoarea contabilă.

Credite și avansuri acordate clienților

Soldul creditelor și avansurilor acordate clienților este prezentat net de provizioanele de risc de credit. Valoarea justă estimată a creditelor cu dobândă fixă reprezintă valoarea actualizată a fluxurilor de numerar viitoare esti-mate la ratele curente de dobândă de pe piață. Valoarea justă a portofoliului de credite cu dobândă variabilă este estimată la același nivel cu valoarea contabilă. Plasamente de la bănci

Valoarea justă estimată a depozitelor fără maturitate o reprezintă suma rambursabilă la cerere. Valoarea justă a depozitelor cu dobândă fixă se bazează pe fluxurile de numerar actualizate utilizând ratele de dobândă pentru produse similare. Deoarece ratele de dobândă aferente depozitelor Băncii atrase de la alte bănci sunt aliniate la ratele de dobândă de pe piață și dacă acestea sunt relativ pe termen scurt, valoarea justă este considerată egală, în mare măsură, cu valoarea contabilă.

Depozite de la clienți

Valoarea justă a depozitelor cu rată de dobândă fixă se bazează pe fluxurile de numerar actualizate utilizând ra-tele de dobândă pentru produse similare. Deoarece ratele de dobândă aferente produselor Băncii sunt aliniate la ratele de dobândă de pe piață și dacă acestea sunt relativ pe termen scurt, valoarea justă este considerată egală, în mare măsură, cu valoarea contabilă.

Împrumut subordonat

Valoarea justă a împrumutului subordonat cu maturitate nedeterminată este considerată egală cu valoarea con-tabilă deoarece împrumutul are o rată a dobânzii variabilă, revizuită periodic. Pe baza clasificării valorii juste a instrumentelor financiare, ierarhia valorii juste este folosită pentru a reflecta importanța intrărilor utilizate pen-tru efectuarea evaluărilor respective.

Ierarhia valorii juste cuprinde următoarele trei niveluri:• cotații (neajustate) pe piețe active pentru active sau datorii (nivelul 1); • intrări, altele decât cotațiile de la nivelul 1, observabile pentru active sau datorii, fie direct (ca și prețuri),

fie indirect (derivate din prețuri) (nivelul 2);• intrări de active sau datorii care nu sunt bazate pe observațiile pe piață (intrări neobservabile) (nivelul 3).

Clasificarea valorii juste a activelor financiare ale Băncii pe cele trei niveluri este prezentată mai jos:

142

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Nivel 1 Nivel 2 Nivel 3 Total Nivel 1 Nivel 2 Nivel 3 Total

Instrumente la cost amortizatPlasamente la bănci - 1.027.905 - 1.027.905 - 1.193.043 - 1.193.043Disponibilități la Banca Națională a României - 682.125 - 682.125 - 590.824 - 590.824Investiții în instrumente de datorie evaluate la cost amortizat 352.566 - - 352.566 509.021 - - 509.021Credite și avansuri acordate clienților - - 3.652.494 3.652.494 - - 3.796.202 3.796.202Alte active financiare - - 20.705 20.705 - - 21.447 21.447Instrumente la valoare justă Investiții în instrumente de datorie evaluate la valoarea justă prin alte elemente ale rezultatului global 304.787 - - 304.787 236.027 - - 236.027Instumente financiare derivate 121 - - 121 - - - -Valoarea justă a activelor 657.474 1.710.030 3.673.199 6.040.703 745.048 1.783.867 3.817.649 6.346.564

Plasamente de la bănci - 638.320 - 638.320 - 1.500.167 - 1.500.167

Depozite de la clienți - 4.964.732 - 4.964.732 - 4.285.543 - 4.285.543

Instrumente financiare derivate 6.196 - - 6.196 - - - -

Alte datorii financiare - - 5.119 5.119 - - 3.953 3.953Împrumuturi subordonate - - 310.878 310.878 - - 303.437 303.437

Valoarea justă a datoriilor 6.196 5.603.052 315.997 5.925.245 - 5.785.710 307.390 6.093.100

37. PREZENTAREA INSTRUMENTELOR FINANCIARE DUPĂ CATEGORIA DE EVALUARE

În scopul evaluării, IFRS 9 „Instrumente financiare” clasifică activele financiare în categoriile următoare: (a) active financiare la valoarea justa prin profit sau pierdere (FVTPL); (b) instrumente de datorie la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global (FVOCI), (c) instrumente de capitaluri proprii la valoare justă prin alte elemente ale rezultatului global (FVOCI) și (d) active financiare la cost amortizat. Activele financiare FVTPL au două sub-categorii: (i) active evaluate obligatoriu la valoarea justa prin profit sau pierdere și (ii) active desemnate astfel la recunoașterea inițială sau ulterior. În plus, creanțele din contracte de leasing formează o categorie separată.

Tabelul următor prezintă reconcilierea activelor financiare cu aceste categorii de evaluare la 31 decembrie 2019.

143

FVTPL

Instrumente de datorie la valoare

justă prin alte elemente ale

rezultatului global

Instrumente de capitaluri proprii la va-

loare justă prin alte elemente

ale rezultatului global

Cost amortizat Total

ActiveNumerar - - - 244.045 244.045 Plasamente la bănci - - - 1.027.905 1.027.905 Disponibilități la Banca Națio-

nală a României - - - 682.125 682.125 Investiții în instrumente de

datorie - 304.787 - 353.115 657.902 - Titluri de stat din România - 304.787 - 353.115 657.902 Investiții în instrumente de

capitaluri proprii - - 906 - 906 - Participații - - 906 - 906Credite și avansuri acordate

clienților - - - 3.885.396 3.885.396 - Credite ipotecare - - - 2.427.232 2.427.232 - Credite de consum - - - 961.258 961.258 - Carduri de credit - - - 39.000 39.000 -Microîntreprinderi (SBB) - - - 47.455 47.455 - IMM-uri - - - 157.378 157.378 - Corporatii - - - 253.073 253.073 Instrumente financiare deri-

vate 121 - - - 121Alte active financiare: - - - 20.705 20.705 Beneficii pentru personal

(credite cu dobanda preferen-tiala) - 6.756 6.756

Carduri de credit (sume în tranzit) - - - 6.905 6.905

Creanțe aferente cazurilor juridice - - - 844 844

Depozite pentru contracte de chirii și utilități - - - 3.153 3.153

Debitori diverși - - - 1.691 1.691Garanții depozite - - - 1.095 1.095 Alte venituri in avans - - - 261 261

Total active financiare 121 304.787 906 6.213.291 6.519.105

144

Tabelul următor prezintă reconcilierea activelor financiare cu aceste categorii de evaluare la 31 decembrie 2018.

Instrumente de datorie la va-

loare justă prin alte elemente


Instrumente de capitaluri proprii

la valoare justă prin alte elemente


Cost amortizat Total

ActiveNumerar - - 221.905 221.905 Disponibilități la Banca Națională a

României - - 590.824 590.824

Depozite la bănci - - 1.193.043 1.193.043 Investiții în instrumente de datorie 236.027 - 514.649 750.676 - Titluri de stat din România 236.027 - 514.649 750.676 Investiții în instrumente de capitaluri

proprii - 903 - 903

- Participații - 903 - 903 Credite și avansuri acordate clienților - - 3.934.503 3.934.503 - Credite ipotecare - - 2.473.041 2.473.041- Credite de consum - - 972.726 972.726- Carduri de credit - - 38.364 38.364-Microîntreprinderi (SBB) - - 43.636 43.636- IMM-uri - - 168.878 168.878- Corporatii - - 237.858 237.858Alte active financiare: - - 21.447 21.447 Beneficii pentru personal (credite cu

dobanda preferentiala) - - 8.057 8.057

Garanții depozite - - 4.589 4.589 Carduri de credit (sume în tranzit) - - 3.164 3.164 Creanțe aferente cazurilor juridice - - 854 854 Debitori diversi - - 2.776 2.776 Depozite pentru contracte de chirii și

utilități - - 3.164 3.164

Creanțe aferente cazurilor juridice - - 1.044 1.044 Alte venituri in avans - - 963 963

Total active financiare 236.027 903 6.476.371 6.713.301

La 31 decembrie 2019 și 31 decembrie 2018, toate datoriile financiare ale Băncii erau contabilizate la cost amor-tizat.

145

38. TRANZACȚII CU PĂRȚI AFILIATE

În cursul normal al desfășurării activitatii sale, Banca încheie tranzacții cu părțile afiliate, incluzând credite, depozite și tranzacții valutare. Volumele tranzacțiilor cu părți afiliate, soldurile de la sfârșitul exercițiului, precum și veniturile și cheltuielile relevante sunt prezentate în tabelele următoare.

În noiembrie 2009, NBG a deschis o linie de finanțare pentru Banca Românească în scopul acoperirii necesităților de finanțare ale acesteia. O linie de credit a fost obținută în sumă de 400 de milioane EUR (1.912 milioane RON) la 31 decembrie 2019, comparativ cu 722 milioane EUR (3.367 milioane RON) la 31 decembrie 2018. Valoarea trasă a fost de 124 milioane EUR (595 milioane EUR) la 31 decembrie 2019 față de 255 milioane EUR (1.188 mili-oane RON) la 31 decembrie 2018. În ianuarie 2020, facilitatea liniei de credit a fost rambursată integral datorită schimbării acționarilor Băncii.

31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Neutilizat 1.317.123 2.179.594Utilizat 594.597 1.187.741Total linie de credit (NBG) 1.911.720 3.367.336

La 31 decembrie 2019, soldurile aferente părților afiliate erau următoarele:

Compania mamă Alte părți afiliate TotalPlasamente la bănci (rata dobânzii contractuale: 0% până la 3,65 %) 376.765 56.305 433.070 Alte active 268 1.551 1.819 Total active 377.033 57.856 434.889 Plasamente de la bănci (rata dobânzii contractua-le: -0,60 % până la 0,23%) 625.116 1.268 626.384 Depozite de la clienți (rata dobânzii contractuale: 0% până la 2,75%) - 36.709 36.709 Alte datorii 4.218 295 4.513 Imprumut subordonat (rata dobânzii contractuale: 0,332%, EURIBOR 3 luni plus 75 bps) 310.878 - 310.878 Total datorii 940.212 38.272 970.484

Alte părți afiliate, parte din același Grup sunt: Ethniki Hellenic General Insurance (Garanta Asigurari S.A.), NBG Bank Malta Ltd, NBG Leasing S.A., SC ARC Management One SRL, NBG Finance PLC, Bankteco Eood, NBG Mana-gement Services Ltd

Elementele de venituri și cheltuieli aferente părților afiliate în 2019 au fost următoarele:

146

Compania mamă Alte părți afiliate TotalVenituri din dobânzi 4 2.031 2.035 Cheltuieli cu dobânzile -4.883 -436 -5.319 Venituri din speze și comisioane 795 926 1.721 Alte venituri operaționale 15 995 1.010 Cheltuieli administrative și alte cheltuieli operaționale -4.462 -2.157 -6.619 Total venituri/(cheltuieli) -8.531 1.359 -7.172

La 31 decembrie 2018, soldurile aferente părților afiliate erau următoarele:

Compania mamă Alte părți afiliate TotalPlasamente la bănci (rata dobânzii contractuale: 0% până la 1.9 %) 371.182 53.755 424.937Alte active 490 930 1.420Total active 371.672 54.685 426.357Plasamente de la bănci (rata dobânzii contractuale: -0,60 % până la 0,90%) 1.489.135 377 1.489.512 Depozite de la clienți (rata dobânzii contractuale: 0% până la 1.15%) - 36.308 36.308 Alte datorii 4.812 212 5.024 Imprumut subordonat (rata dobânzii contractuale: 0,423%, EURIBOR 3 luni plus 75 bps) 303.438 - 303.438Total datorii 1.797.385 36.897 1.834.282

Elementele de venituri și cheltuieli aferente părților afiliate în 2018 au fost următoarele:

Compania mamă Alte părți afiliate TotalVenituri din dobânzi 3.637 1.529 5.166 Cheltuieli cu dobânzile -5.814 -371 -6.185Venituri din speze și comisioane 1.092 1.019 2.111 Alte venituri operaționale 42 1.009 1.051 Cheltuieli administrative și alte cheltuieli operaționale -4.919 -1.452 -6.371Total venituri/(cheltuieli) -5.962 1.734 -4.228

Tranzacțiile Băncii cu personalul cheie de conducere sunt prezentate mai jos:

Solduri 31 decembrie 2019 31 decembrie 2018Credite acordate 3.312 5.364Alte active 468 596Total active 3.780 5.960 Depozite 16.557 15.381Alte datorii 22 21Total datorii 16.579 15.402

147

La 31 decembrie 2019, creditele acordate membrilor Consiliului de Administratie au fost în valoare de 17 mii RON (în 2018: 22 mii RON).

2019 2018

VenituriVenituri din dobânzi 294 294Venituri din comisioane 7 7Alte venituri operaționale - -Total 301 301

CheltuieliCheltuieli cu dobânzile -201 -120Cheltuieli cu comisioanele - -Ajustari din pierdere din credit -11 14Cheltuieli administrative și operaționale - (84)Total -267 -190

Personalul cheie de conducere include Directorul General, membrii Consiliului de Administrație, directorii exe-cutivi și directorii diviziilor Băncii. Remunerația personalului cheie reprezintă beneficii datorate salariaților pe termen scurt, constând în salarii, alte beneficii și bonusuri care sunt eligibile pe termen scurt.

2019 2018

Remunerația personalului cheie de conducere 8.190 8.007

În 2019 remunerația membrilor Consiliului de Administrație a fost în sumă de 154 mii RON (2018: 111 mii RON).

39. RECLASIFICĂRI

Reclasificări au fost făcute în Situația poziției financiare și în Situația profitului sau pierderii pentru perioada încheiată la 31 decembrie 2018, cele mai importate reclasificari fiind efectuate după cum urmează:

a) Reclasificarea plăților în avans de impozit pe profit curent, efectuate de către Bancă, în valoare de 9.309 RON din poziția „Alte active financiare” într-o poziție separată „Creanțe din impozit pe profit curent”;

b) Reclasificarea Cheltuielilor în avans cu personalul în valoare de 3.318 RON din poziția „Alte datorii financiare” în poziția „Alte datorii nefinanciare”.

148

SITUAȚIA POZIȚIEI FINANCIARE LA 31 DECEMBRIE 2018

Valoarea

inițială ReclasificareValoarea

finală Total active 6.766.085 883 6.766.968 Din care: Creanțe din impozit pe profit curent - 9.309 9.309 Alte active financiare 30.547 -9.100 21.447 Alte active nefinanciare 16.305 674 16.979 Total datorii 6.124.465 883 6.125.348 Din care: Alte datorii financiare 7.271 -3.318 3.953 Provizioane pentru alte riscuri și angajamente de creditare 19.252 551 19.803 Alte datorii nefinanciare 8.795 3.650 12.445

Reclasificarea cheltuielilor cu sistemele informatice de la Alte cheltuieli operaționale la linia de Cheltuieli admi-nistrative

SITUAȚIA PROFITULUI SAU A PIERDERII pentru anul 2018

Valoarea

inițială ReclasificareValoarea

finalăVenituri din dobânzi 240.820 -249 240.571 Cheltuieli cu dobânzile -47.111 245 -46.866Venituri din speze și comisioane 31.982 83 32.065 Cheltuieli cu speze și comisioane -8.957 -243 -9.200Venit net din tranzacționare 13.883 2 13.885 Alte venituri 2.539 160 2.699 Cheltuieli (-) / Venituri nete cu ajustările pentru pier-derile din risc de credit 175 -2 173 Cheltuieli administrative -80.464 -5.303 -85.767Cheltuieli cu amortizarea și deprecierea -12.355 33 -12.322Alte cheltuieli operaționale -15.571 5.274 -10.297Total 124.941 - 124.941

149

40. EVENIMENTE ULTERIOARE SFÂRȘITULUI PERIOADEI DE RAPORTARE

Taxa pe active

În ianuarie 2020 a intrat în vigoare Ordonanța de urgență nr. 1/2020 („ordonanța”), introducând modificări semnificative din perspectivă fiscală și în alte domenii. Una dintre cele mai importante modificări este elimina-rea taxei pe activele financiare începând cu 2020.

Schimbări în cadrul acționariatului Băncii

În data de 23 ianuarie 2020, NBG a anunțat finalizarea vânzării acțiunilor reprezentând 99,28% din capitalul social al Băncii către EximBank. Ca urmare, în data de 31 ianuarie 2020 a avut loc Adunarea Generală Extraor-dinara a Acționarilor Băncii și principalele decizii luate au fost schimbarea numelui Băncii în Banca Românească SA precum și numirea noii conduceri și noii membri ai Consiliului de Administrație ai Băncii. Pentru mai multe detalii consultați Nota 1.

Situatie la nivel mondial

Existența unui nou coronavirus (Covid-19) a fost confirmată la începutul anului 2020 și s-a răspândit în China continentală și nu numai, provocând perturbări ale afacerilor și activităților economice. Banca consideră că acest focar este un eveniment neajustabil după data bilanțului.

Pentru a răspunde acestei situații, afectând și România, autoritățile române au emis Ordonanța de urgență 37/2020 în data de 30 martie 2020, prin care Guvernul a decis că clienții de credite pot solicita până la 15 mai 2020 de la bănci o perioadă de grație de până la nouă luni de la plata ratelor de credit în cazul în care aceștia îndeplinesc condițiile incluse în Ordonanța de urgență. Prin această ordonanță de urgență, statul român a decis să ofere beneficii atât clienților, cât și Băncilor, mai precis Ministerul Finanțelor va emite scrisori de garanție care vor acoperi dobânzile calculate pentru creditele ipotecare acordate persoanelor fizice care au solicitat amânarea plăților.

În prezent, impactul cantitativ al pandemiei Covid-19 asupra pierderilor așteptate de risc de credit este foarte greu de estimate. BNR a anunțat relaxarea condițiilor privind definiția creditelor restructurate și a anunțat faptul că amânarea ratelor nu va fi considerată ca o restructurare din cauza dificultăților financiare și nici creditele nu vor fi reclasificat într-un alt Stadiu pe perioada de grație.

Evoluțiile viitoare ale PIB-ului pot avea un impact asupra parametrilor de risc, dar analiza impactului Covid-19 în PIB-ul României nu este încă disponibilă.

Conducerea va continua să evalueze impactul Covid-19 asupra operațiunilor Băncii în următoarea perioadă, la data aprobării situațiilor financiare, posibilul efect al acestei pandemii nu are un impact semnificativ asupra con-tinuității activității și nu poate să fie evaluat datorită modificărilor atât în legislație, cât și în alte măsuri luate de Guvernul României.



150

NOTE:

www.banca-romaneasca.ro

RAPORT ANUAL - Banca Românească

Documents

Transcript of RAPORT ANUAL - Banca Românească