UNIVERSITATEA CRETIN "DIMITRIE CANTEMIR" BUCURETI FACULTATEA DE FINANE, BNCI I CONTABILITATE

OPERAIUNILE INSTITUIILOR DE CREDITNOTE DE CURS BIBLIOTECA VIRTUAL

Autor conf. univ. dr. Ileana Nicula

TEMA 1CREDITUL. ROL, FUNCII I PIEE Prima directiv de coordonare bancar a UE i OUG 99/2006 definesc conceptul de "instituie de credit" astfel "o persoan juridic a crei obiect de activitate l reprezint atragerea de fonduri, sub forma depozitelor sau instrumentelor negociabile, pltibile la vedere sau la termen precum i acordarea de credite". Conform OUG 99/20061 instituiile de credit se pot clasifica n trei categorii i anume: Bnci universale definite ca IC pe aciuni cu vocaie universal n privina activitilor pe care le pot derula n cadrul sistemului bancar. Bnci specializate care pot mbrca mai multe forme organizatorice i funcionale i anume: bnci de economisire creditare i bnci ipotecare. Bnci de economisire i creditare (cunoscute ca BpL - banca pentru locuine) au ca activitate de baz colectarea de depozite sub form de economii i plasarea acestora sub form de credite ctre clienii deponeni pentru construirea, cumprarea, modernizarea, extinderea, consolidarea sau reabilitarea locuinelor, precum i activiti conexe (vezi OUG 99/2006 art. 311). Bnci de credit ipotecar sunt IC care au ca activitate de baz acordarea de credite ipotecare pe baza atragerii de resurse financiare de la pubic prin emisiunea de instrumente ipotecare. Pot derula i activitile enumerate mai jos (vezi OUG 99/2006), exceptnd atragerea de depozite. Alte instituii de credit specializate cum sunt Cooperativele de Credit i Casele Centrale. Organizaii cooperatiste de credit (cunsocute sub denumirea de cooperative de credit) sunt asociaii autonome i voluntare de persoane fizice (minimum 1.000). Cooperativele de credit sunt obligate prin lege s se asocieze ntr-o organizaie numit Casa Central. Casa Centrala a cooperativelor de credit este o asociere de cooperative de credit, cu rol de supraveghere i control administrativ, tehnic i financiar. Cooperativele de credit pot s acorde credite cu prioritate membrilor acestora, dar i altor persoane fizice, juridice ori altor entiti fr personalitate juridic (n limita a maximum 25% din active), i statului. Operaiunile de creditare reprezint operaiunea activ de baz a instituiilor de credit.1

Completat cu Legea227/2007 formeaz cadrul legislativ al funcionrii instituiilor de credit

2

Cea mai cuprinztoare definiie a creditului bancar este "totalitatea creanelor deinute de bnci asupra clientelei sale (bancare i nebancare)". Conceptul de credit nu este propriu numai activitii bancare, mbrcnd aspecte mai largi.

Obiectivele temei sunt: Cunoaterea mecanismelor de creditare i a pieei creditului. nelegerea creditrii ca un proces. nelegerea aspectelor economice, juridice, monetare legate de procesul de creditare. Cunoaterea i descrierea principale funcii i trsturi creditului. Rolul instituiilor financiare bancare i nebancare n procesul de creditare.

MECANISMELE DE CREDITARE N ECONOMIE Creditul poate fi definit i ca o relaie financiar complex cu implicaii economice, juridice, monetare i contabile. Creditul reprezint un motor al dezvoltrii economice, asigurnd un volum sporit de bunuri (produse i servicii). Orice agent economic (inclusiv gospodriile) se poate dezvolta utiliznd: fondurile proprii, resursele economisite de alte entiti i prin utilizarea mijloacelor de plat puse la dispoziie de bnci (care monetizeaz active ce nu sunt moned - creaie monetar). Din punct de vedere economic procesul de creditare este intrinsec legat de procesul de economisire, acesta din urm fiind realizat att de agenii economici cu resurse suplimentare (inclusiv statul) ct i de gospodrii. Ca orice proces, creditarea pornete de la cei care dispun de resurse bneti temporare ("uniti cu excedent de resurse UER") i le distribuie celor care au nevoie temporar de respectivele resurse ("uniti cu deficit de resurse" UDR - alte firme, gospodrii i stat). ntlnirea celor ce dispun de fonduri cu cei care au nevoie de fonduri se realizeaz pe piaa financiar. Procesul de creditare nu se poate desfura n absena unor piee de fonduri eficiente a cror rol de baz este de a permite ntlnirea cererii cu oferta. Exist mai multe instituii cu rol de intermediari financiari. La nivel macroeconomic, procesul de creditare poate fi vzut ca "un proces de redistribuire a unei pri din PIB sau din venitul naional, prin care se mobilizeaz resursele financiare din economie i se repartizeaz direct sau indirect (prin intemediul crerii unor mijloace de plat) cu scopul atingerii unor obiective economice i sociale" (N. Dardac, Teodora Vcu 3

Moned i Credit, Ed. ASE, 2002). n concluzie la nivel macroeconomic creditul are trei funcii: a) de repartiie "unitile care economisesc" dau cu mprumut "unitilor cu deficit" i care demonstreaz c prin activitatea lor pot i vor s ramburseze creditul luat, cu alte cuvinte prin acest proces crete gradul de concentrare a capitalului; b) de control de regul, acordarea unui credit se face pentru un anumit obiectiv clar stipulat n contract iar urmrirea i eficiena utilizrii acestuia permite reducerea iniiativelor nerentabile. mpreun cu ali factori, preul de echilibru dintre cererea i oferta de bani (dobnda) permite reglarea cererii i ofertei de bunuri, contribuind indirect la stabilitatea preurilor. c) de emisiune monetar bncile (comerciale i centrale) monetizeaz anumite active, care nu sunt moned, sub forma mijloacelor de plat, care devin la rndul lor moned, deoarece particip la stingerea datoriilor ntre partenerii comerciali. Procesul de creditare n sens larg se desfoar pe piaa monetar i piaa de capital. n economiile moderne aceast compartimentare ncepe s dispar, aprnd conceptul de piee monetar financiare, pe care acioneaz i instituiile bancare.

INTERMEDIARII FINANCIARI Existena intermediarilor financiari este esenial pentru asigurarea finanrii n economiile moderne. Procesul de creditare se poate realiza n dou moduri: (1) prin finanare direct - caz n care dorinele contradictorii ale celor dou contrapartide (mprumutai i mprumuttori) sunt compatibile - i (2) prin finanare indirect - n cazul n care dorinele celor dou pri nu sunt compatibile.

4

TEMA 2CARACTERISTICILE PROCESULUI DE CREDITARE. PRINCIPALELE

CATEGORII DE CREDITE Provenind din latin de la termenul de ncredere, noiunea de credit implic n mod evident un element psihologic i anume ncrederea n contrapartida care va beneficia de mprumut.

Obiectivele temei sunt: Definirea conceptului de credit bancar. Conceptele de fonduri i substitute ale fondurilor. Definirea i caracteristicile parametrilor care caracterizeaz creditul. Cunoaterea principalelor categorii de credite. Cunoaterea rolului dobnzilor i comisioanelor.

INTRODUCERE O definiie tehnic extensiv a creditul bancar a fost dat de Fondul de garantare a depozitelor din Canada (CDIC Canada Deposit Insurance Corporaton) i anume: "prevederea ori angajamentul de a furniza fonduri sau substitute ale fondurilor (att nregistrate contabil ct i extracontabil) pe baza sau n lipsa unor garanii, ctre un debitor care se oblig s ramburseze, la cererea mprumuttorului sau la date fixe sau determinabile n timp (pe baza unui scadenar), suma luat cu mprumut precum i dobnzile i/sau comisioanele aferente respectivei sume."

NIVELUL CREDITULUI n cazul efectelor comerciale suma mprumutului este simplu de stabilit i anume se sconteaz (operaiunea matematic) valoarea nominal a efectului de comer. Formula scontrii este identic cu formula dobnzii simple, doar c valoarea astfel obinut se scade din valoarea nominal. n plus, bncile oferind i un serviciu nu numai un produs (creditul) percep un comision. Agio este format din dobnd plus comision.

5

n celelalte cazuri nivelul mprumutului acordat unui client (persoan fizic sau juridic) trebuie analizat i calculat astfel nct s realizeze un echilibru ntre nevoile reale ale clientului i capacitatea acestuia de a face fa plilor. GARANIILE De regul bncile solicit garanii pentru a-i acoperi pierderile n cazul n care mprumutul i dobnda aferent nu pot fi rambursate. Acest aspect va fi discutat pe larg n Tema 4 Garaniile bancare. n exemplele de mai sus cardul, cambia i biletul la ordin constituie i garanii. Dar un card de credit se poate acorda oricrei persoane care dovedete c obine venituri, bncile riscnd n acest caz, dar comerciantul i acoper riscul. CONTRACTELE DE CREDIT I CLAUZELE CONTRACTUALE Contractele pot fi diverse ca form, mai simple cum sunt cele pentru solicitarea unui card cu faciliti de creditare sau mai complexe. n principiu un contract cuprinde: Suma acordat Nivelul dobnzii i frecvena modificrii acesteia Comisioanele Modalitile de rambursare Scadenarul Alte elemente (frecvena prezentrii situaiilor financiare, respectarea nivelului unor indicatori etc.) MODALITILE DE RAMBURSARE Exist o mare varietate de modaliti de rambursare a unui mprumut: a) singur rambursare la scaden i care include valoarea capitalului plus dobnda aferent (numit credit balon); b) o perioad de timp se ramburseaz numai dobnzile i apoi se ramburseaz i parte din capital i dobnzile aferente; c) cea mai comun form de rambursare este cea ealonat n timp, fiecare plat cuprinznd parte din capital i dobnda calculat la soldul restant;

6

SCOPUL CREDITULUI Bncile sunt obligate s acorde credite numai pentru obiective legale (de exemplu achiziionarea de droguri este ilegal). Cunoaterea scopului nseamn c banca i poate estima riscul implicat. Sunt obiective mai riscante i altele mai puin riscante, iar banca, dac decide acordarea creditului, i poate stabili preul i n funcie de scopul declarat. DOBNZILE I COMISIOANELE

Dobnzile aferente unor mprumuturi pot fi fixe sau variabile. Gestionarea conturilor clienilor (de credite, de carduri, de depozite, etc.), emiterea i trimiterea extraselor de cont implic costuri care trebuie acoperite din veniturile obinute. De aceea serviciile bancare sunt purttoare de comisioane. La rndul su i bncile sunt beneficiare ale unor servicii efectuate de alte instituii financiare bancare i nebancare, astfel pltesc i ele comisioane. Comisioanele pot fi sume fixe, procente aplicate unor valori sau o combinaie ntre sume fixe i un procent aplicabil. n principiu, comisionul reprezint ncasarea sau plata unui serviciu acordat respectiv primit.

CATEGORII DE CREDITE Creditele pot fi clasificate n funcie mai multe criterii. Literatura de specialitate enumer urmtoarele criterii de clasificare: Dup criteriul perioadei creditului: a) Credite pe termen scurt ncepnd de la 24 de ore (overnight de pe o zi pe alta) pn de regul la 1 an sau pe durata unui ciclu de producie. b) Credite pe termen mediu ntre 1 i 5 ani i au ca obiectiv operaiuni de investiii, de import sau export, cumprarea de obiecte de folosin ndelungat (de exemplu autoturisme). c) Credite pe termen lung pn la 25-30 de ani pentru finanri de obiective importante, pentru retehnologizri de mare amploare i pentru construcia de imobile (rezideniale sau de alt tip).

7

Dup criteriul obiectului: a) Credite pentru producie i comer fie pentru finanarea capitalului circulant, fie pentru investiii. b) Credite de consum de regul pe termen scurt pentru acoperirea unor cheltuieli personale n cazul persoanelor fizice sau pentru cei cu profesiuni liberale. c) Credite pentru export sau import n care banca, pe lng creditul propriu-zis, ofer servicii specifice (de exemplu asigurarea mrfurilor). n multe ri (inclusiv n Romnia) exist bnci specializate pentru finanarea acestor operaiuni care necesit analize ale riscurilor de ar. d) Credite comerciale conform denumirii din planul de conturi se refer la creditele acordate avnd la baz efecte de comer care sunt scontate. n aceast categorie intr creditele de scont, factoringul i forfetarea. Dup criteriul de clasificare al clientului: a) Credite pentru persoane juridice nebancare ageni economici care i desfoar activitatea pe baza legii societilor comerciale sau a micilor ntreprinztori particulari. b) Credite pentru persoane fizice care pot fi credite de consum sau ipotecare (cumprarea sau construcia de locuine uni sau multifamiliale). n aceast categorie pot intra i creditele acordate persoanelor ce desfoar activiti lucrative i sunt liber profesioniti (medici de familie, contabili autorizai, avocai etc.) c) d) Credite acordate bncilor sau altor instituii financiare. Credite acordate ageniilor guvernamentale (credite publice). Credite amortizabile exist un scadenar clar cnd mprumutatul trebuie s ramburseze rata scadent. b) Credite neamortizabile sunt faciliti de cas continue i rennoibile, mprumutatul rambursnd obligaiile pe msura ncasrilor, plafonul acordat variind n funcie de anumite criterii stabilite de banc. Dup modalitatea de rambursare: a) b) La scaden (credit balon). Prin anuiti constante periodic se pltete o sum constant care cuprinde o parte de capital i o parte din dobnda aferent capitalului c) Prin amortizri constante partea de capital se mparte la numrul de rambursri iar dobnda se calculeaz la soldul restant i ca atare plile periodice sunt descresctoare n timp. 8

Dup modalitatea de stingere a obligaiilor: a)

Dup garanie: (1) neacoperite de garanii reale i/sau financiare (numite credit cu garanie personal), (2) acoperite cu active reale i/sau financiare, (3) acoperite cu un echivalent n numerar (depozite colaterale), (4) acoperite cu ipoteci asupra cldirilor i terenurilor. Din punct de vedere calitativ creditele sunt (1) performante i (2) neperformante. Trecerea din categoria de performan n cea de neperforman se face conform unor norme bancare clar precizate. Criteriul de baz este respectarea clauzelor contractuale. Bncile au libertatea de a-i structura diferite categorii de credite n funcie de necesitile clienilor lor.

9

TEMA 3

TEHNICI DE FINANARE Tema 2 a ilustrat diferitele criterii de clasificare a creditelor i principalele tipuri din fiecare clasificare, obiectivele fiind familiarizarea cu cele mai utilizate tipuri de mprumuturi practicate de bnci i caracteristicile acestora. Dar procesul de creditare este mai complex dect simpla enumerare a unor forme de finanare.

Obiectivele temei sunt: nelegerea tehnicilor combinate de finanare i a rolului lor ntr-o activitate bancar competitiv. Cunoaterea principalelor metode de finanare, inclusiv cele practicate n rile occidentale. Cunoaterea formelor alternative de finanare i a celor specifice relaiilor comerciale internaionale. MODALITI DE CREDITARE La baza acordrii mprumuturilor stau solicitrile pe care clienii le fac la banc. Acetia solicit credite pentru nevoi de producie, de comer, pentru dezvolatare etc. Dar de multe ori clienii nu i cunosc cu precizie necesitile i nici care dintre formele/modalitile de creditare i-ar avantaja cel mai mult (la termen, linie de credit, acreditiv, etc.). n urmtoarea seciune se vor examina cteva dintre cele mai utilizate modaliti de creditare. Modaliti de creditare pentru producie i comer Pentru ntreprinderi obiectivul acestor mprumuturi este (1) finanarea operaiunilor de zi cu zi (exploatarea - de exemplu finanarea stocurilor, debitorilor), (2) finanarea nevoilor pe termene mai lungi (de exemplu finanarea echipamentelor, utilajelor) i (3) pentru alte scopuri legate de derularea profitabil a afacerilor. Scadena acestora variaz de la o zi (overnight) la 10 i peste 10 ani.

10

Linia de credit. O linie de credit este un contract ntre un client i banca sa n care banca va primi de la client solicitri pentru mprumuturi pn la un plafon predeterminat. Liniile de credit se acord de regul pe perioade de 1 an sau mai puin i finaneaz activitatea de exploatare. mprumutul revolving (rennoibil). Este similar liniei de credit pentru finanarea nevoilor temporare i sezoniere. Frecvent, revolvingul are scadena de doi sau mai muli ani i se rennoiete automat pentru perioade mai lungi aa c se mai numesc faciliti permanente. Periodic banca face analize asupra situaiilor financiare iar plafoanele i unele clauze se pot modifica. mprumutul la termen. Tehnica reprezint de regul un singur credit pe o perioad determinat de timp, sau o serie de credite acordate la date specificate de timp dup anumite analize. Se acord pentru scopuri precise, cum ar fi achiziionarea unui utilaj, renovarea unei cldiri, refinanarea datoriilor etc. Scadena nu trebuie s depeasc durata normal economic de via a activului finanat i utilizat ca garanie. mprumutul punte. Se utilizeaz pentru a traversa o anumit perioad de timp pn cnd are loc un anumit eveniment. De exemplu, mprumutatul dorete s cumpere o nou cldire i are nevoie de bani pn vinde vechea cldire. Se traverseaz n acest fel o perioad n care nu are fonduri i se ramburseaz cnd vechea cldire este vndut.. mprumutul avnd la baz active. n cel mai larg sens al cuvntului, toate mprumuturile garantate cu active se pot ncadra aici. Dar de regul termenul se aplic mprumuturilor garantate cu sumele de la debitorii clientului pentru marfa cumprat de acetia, cu stocurile, cu utilaje i echipamente i cu active imobiliare (subiectul legat de garanii va fi tratat n Tema 6). Acest mod de finanare acord o mare importan valorii garaniei atunci cnd se analizeaz solicitarea de mprumut. i se urmrete valoarea n timp a garaniei. Dac valoarea scade fa de nivelul acoperirii acceptat de banc, clientului i se vor cere noi garanii. Dac mprumutatul nu poate rambursa, atunci va avea loc executarea garaniei. Faciliti de cas sau overdraft-uri. Sunt mprumuturi "neintenionate acordate de banc clienilor lor care nu au suficiente fonduri pentru a acoperi anumite pli (inclusiv n cazul plilor unor sume de pe cecuri)". Sunt faciliti acordate numai clienilor cunoscui i cu o bonitate ridicat.

11

mprumuturile ipotecare i imobiliare

Aceste categorii de mprumuturi sunt cele mai consistente din punctul de vedere al sumelor implicate n cazul creditelor acordate de bncile comerciale. Termenul de ipotec se utilizeaz n conexiune cu creditele pentru construcia i cumprarea de imobile. n accepiune general, ipoteca este un contract care stipuleaz c proprietatea va fi vndut dac datoriile nu sunt rambursate conform contractului. mprumuturi ipotecare rezideniale. Sunt credite de cumprare sau construcie a unei locuine i constau n dou tipuri de baz: convenionale i sprijinite de guvern. mprumuturile convenionale le acord orice banc; sprijinite de guvern - n ara noastr se desfoar prin ANL (Agenia Naional a Locuinelor), prin bncile de economisire-creditare i prin bncile comerciale prin programele Prima Cas. mprumuturi garantate cu locuina. Sunt n mod obinuit utilizate ca un substitut al creditului de consum, deoarece dobnda pe un astfel de credit este deductibil fiscal n majoritatea rilor occidentale, pe cnd dobnda pe creditele de consum nu este deductibil. Acest mprumut poate genera o a doua ipotec pe locuina mprumutatului. n Romnia bncile acord astfel de credite, dar dobnzile nu sunt deductibile din veniturile globale ale subiecilor fiscali. mprumuturi imobiliare comerciale. Includ finanarea terenului, construciei i dezvoltrii infrastructurii n cazul proprietilor comerciale cum sunt supermarket-uri, halele industriale, cldirile de birouri i altele de acest tip. Frecvent aceste mprumuturi sunt legate de mprumuturile pentru producie i comer. Alte modaliti de finanare Refinanarea. Cnd ratele dobnzii scad, mprumutaii adesea i refinaneaz mprumuturile deja existente la rate mai mici. Brokerii de mprumuturi. Brokerii de mprumuturi vnd mprumuturi bncilor i altor entiti. Brokerii sunt persoane sau firme care acioneaz ca ageni ntre mprumutai i mprumuttori.

12

mprumuturile de consum mprumuturile de consum i de nevoi personale sunt inima retailului bancar. Retailul bancar se refer la produsele i serviciile bancare oferite persoanelor fizice i micilor afaceri. Creditele de consum sunt de valori relativ mai mici i pe perioade relativ scurte. De cele mai multe ori nu trebuie garantate. Creditele de nevoi personale sunt sume relativ mai mari i pe perioade mai lungi (la noi au fost de 10 ani) i prin ele se pot finana chiar construcia/cumprarea de locuine. n unele situaii bncile solicitau garanii sub form de ipotec n alte situaii se admiteau i alte tipuri de garanii. Actualmente BNR a insprit condiiile de creditare ale persoanelor fizice (studiai Regulamentul BNR nr. 24 din 28.oct.2011, de pe site-ul BNR).

TEHNICI ALTERNATIVE DE FINANARE

Leasingul Este o form de finanare att pentru persoane fizice ct i juridice. De exemplu, leasingul pentru cumprarea unui automobil este o alternativ la mprumutul bancar pentru cumprarea acestuia. Exist dou forme de leasing: a) Leasing financiar n care locatarul cumpr activul la sfritul perioadei de leasing. b) Leasing operaional n care proprietarul bunului rmne locatorul chiar dac s-a ncheiat perioada de leasing. Este practicat de companii organizate conform legii societilor comerciale. Acreditivul documentar Este o tehnic de finanare prin care o banc i asum un angajament ferm de a asigura plata unui bun sau serviciu exportat pe baza documentelor prezentate de exportator n conformitate cu termenele i condiiile impuse de importator.

Factoringul i forfetarea Factoringul i forfetarea sunt metode de finanare care tradiional au fcut obiectul de activitate a instituiilor financiare nebancare i anume a Caselor de factoring i a Caselor de 13

forfetare. Dar n aceste activiti au nceput s se implice i bncile, oferind astfel forme de finanare care erau specifice altor instituii. Deosebirea dintre cele dou forme const n faptul c factoringul este pe termen scurt, practicndu-se la nivel naional i internaional iar forfetarea este pe termen mai lung, practicndu-se numai n relaiile comerciale internaionale.

14

TEMA 4

POLITICILE BANCARE I PROCESUL DE CREDITARE Ca intermediari ntre cei care iau imprumut i cei care dau credite, bncile realizeaz trei procese: colecteaz fonduri; i asuma n o parte din riscul ca mprumutaii s nu ramburseze capitalul i/sau dobnda; i asum riscul ratei dobnzii i de curs valutar. Obiectul principal al oricrei bnci n calitate de agent economic este de a obine profit, avnd responsabilitate i fa de acionari i fa de deponeni i fa de clienii mprumutai.

Obiectivele temei sunt: nelegerea politicii de creditare n contextul politicii generale a bncii. Cunoaterea corelaiei dintre profitabilitate i lichiditate i impactul acesteia asupra procesului de creditare. Identificarea factorilor de limitare a riscurilor de creditare i metoda concret de operaionalizare Definirea conceptelor de risc de credit, risc de credit, spread de dobnd i diversificarea creditelor.

INTRODUCERE Acordarea de credite, care presupune implicit i asumarea unor riscuri, este completat de alte categorii de activiti care sunt adiacente, anterioare i ulterioare procesului de creditare. Asumarea controlat a riscurilor de ctre bnci este esena principiului prudenei bancare, care trebuie s guverneze activitatea oricrei instituii financiare.

15

PARTICULARITILE ALE FUNCIONRII BNCILOR Bancile opereaza n condiii de incertitudine, n sensul c pot s-i planifice costurile, veniturile i profiturile viitoare, dar nu au certitudinea c evoluiile ulterioare le vor permite s-i ating obiectivele. 2. Cutnd s-i maximizeze profitul n condiii de incertitudine, o banc, mai mult dect orice alt agent economic, are posibilitatea s-i "aleag" o anumit structura a bilanului su, n raport cu tipurile de active i pasive i n raport cu cu scadena acestora. 3. nainte ca o banca s acioneze n vederea modificrii structurii activelor i pasivelor pentru a-i crete profitabilitatea sa potenial, trebuie s se asigure de dou lucruri: a) b) c dispune i poate menine o lichiditate adecvat; c implicit i asum un risc al ratei dobnzii.

1.

Aceste aspecte legate de structura bilanului unei bnci - lichiditate, expunerea la rata dobanzii i veniturile poteniale - sunt interdependente. Lichiditatea unei bnci poate fi asigurat fie prin structura bilanului, fie "cumprat", ori de cte ori este nevoie, de pe pia, fie prin ambele metode. Produsele de baz ale bncilor sunt: acordarea de credite (evideniat pe partea de activ a bilanului) i conturi curente, depozite la vedere i la termen (pe partea de pasive a bilanului). Bncile consider acordarea de servicii ca surse importante de profit i, n anumite cazuri, ca noi linii de afaceri. Echilibrul instabil ntre lichiditate i profitabilitate este arbitrat de risc.

POLITICILE DE CREDITARE Activitatea de creditare trebuie realizat innd cont de principiul prudenei bancare i de urmtoarele obiective: 1. mprumuturile trebuie fcute pe baze solide i avnd ca obiectiv colectarea sumelor contractuale. 2. Fondurile trebuie investite profitabil n beneficiul acionarilor i cu protecia deponenilor. 3. Banca trebuie s acorde credite conform nevoilor legitime ale comunitii pe care o deservete. 16

Bncile au fost permanent concentrate asupra celor mai bune practici de creditare i n acest domeniu s-au scris multe studii pe baza crora s-au elaborat adevrate manuale. Manualul de control pentru inspectorii bncii naionale enumer i o list de componente care ar trebui s stea la baza unor politici sntoase de creditare. Limitri geografice. Distribuirea pe categorii. Tipurile de credite. Scadenele maxime. Stabilirea preului creditului. Nivelul maxim al sumei creditului comparativ cu valoarea estimat i cu costurile de achiziie (unde este cazul) exprimat sub forma unui indicator. Nivelul maxim al sumei creditului comparativ cu valoarea de pia a garaniilor cesionate (exprimat ca un indicator). Informaii financiare. Limite asupra soldurilor mprumuturilor agregate. Concentrarea mprumuturilor. Trebuie luat n calcul diversificarea ca element esenial al politicilor solide de creditare pentru a se echilibra randamentul i riscurile estimate. Limite de aprobare a creditelor. Trebuie stabilite i obligatorii pentru toi ofierii de credite sau grupuri de ofieri de credite, n funcie i de experiena lor. Recuperarea datoriilor i eliminarea creditelor neperformante. Aa cum s-a mai menionat creditarea este procesul prin care banca face cei mai muli bani dar i i pierde n cea mai mare msur. Creditarea este o afacere riscant i deci clienii mai riscani trebuie s plteasc o prim de risc care va fi inclus n rata dobnzii Bncile i pot reduce riscul de credit prin utilizarea uneia sau mai multor din urmtoarele metode: Evitarea acordrii mprumuturilor cu risc mare. Reducerea riscul prin evaluarea bonitii potenialului client i prin obinerea de garanii i solicitarea de grani. Monitorizarea comportamentul mprumutailor vis de vis de respectarea clauzelor contractuale. Diversificarea portofoliul de mprumuturi.

17

Expunerea limitat prin restricionarea dimensiunii mprumuturilor ctre un singur mprumutat.

18

TEMA 5

ETAPELE PROCESULUI DE CREDITARE Creditarea bancar este un proces complex care implic cunoaterea i stpnirea unor (1) tehnici specifice, (2) nelegerea contextului n care lucreaz potenialul mprumutat, (3) asimilarea i operaionalizarea procedurilor de creditare, a reglementrilor i normelor, (4) o mare putere analitic i sintetic, plus (5) cunotine de analiz financiar.

Obiectivele temei sunt: nelegerea fazelor de creditare n contextul politicii generale a bncii. Cunoaterea asemnrilor i deosebirilor dintre creditarea marilor corporaii i a IMM-urilor. Identificarea funciilor analizei cantitative i calitative i rolul fiei de evaluare a performanelor clientului. Cunoaterea modalitilor i criteriilor de clasificare a creditelor n procesul de creditare. nelegerea sistemului de control intern al operaiunilor de creditare.

INTRODUCERE n economia contemporan creditele acordate de bnci s-au diversificat foarte mult. n plus concurena acerb dintre bnci i dintre acestea i alte instituii financiare nebancare ridic probleme legate de atragerea de noi clieni i de pstrarea celor existeni. O strategie folosit peste tot n lume este de a oferi pachete de produse i servicii n felul acesta atingndu-se dou inte: Clienii obin dintr-un loc mai multe produse i servicii ceea ce este convenabil. Banca este avantajat deoarece se multiplic baza de profit intensiv prin faptul c ofer acelorai clieni mai multe produse i servicii i extensiv prin atragerea de noi clieni crora un astfel de sistem le este convenabil. De asemenea activitatea bancar, inclusiv creditarea, se supune unor reglementri emise de bncile centrale i de alte organisme cu rol de autoritate monetar. n Romnia Banca

19

Naional are atribuii n acest domeniu. Bncile, la rndul lor, pe baza reglementrilor BNR i definesc propriile proceduri de urmat, cunoscute sub denumirea de norme bancare. Activitatea de creditare este atent monitorizat iar normele de acordare a creditelor se actualizeaz i se mbuntesc pe msur ce personalul i instituiile implicate (BNR i bncile comerciale) capt mai mult experien. Echilibrul instabil dintre reglementrile stricte i divesitatea mprumuturilor i clienilor este regsit n cadrul conceptual al metodologiei de creditare. Acesta cuprinde mai multe faze i operaionalizeaz principiile de baz ale creditrii, cu accent permanent pe principiul prudenei.

FAZELE PROCESULUI DE CREDITARE Ca orice proces creditarea poate fi descompus n mai muli pai distinci, dar i n etape care se pot suprapune. Dar ntotdeauna trebuie s se in seama c operaiunile de creditare se circumscriu politicii bncii i trebuie analizate interdependent. Faza preliminar Acest etap poate fi vzut ca o ncercare de netezire a asimetriilor informaionale dintre banc i potenialul client.

Faza construirii dosarului n cazul creditelor de consum acordate persoanelor fizice, documentele sunt mai puine iar n cazul solicitrii unui card de credit se pot rezuma la situaia financiar a persoanei. Documentaia de credit este format din mai multe seciuni: documentaia juridic, documentaia financiar, documentaia comercial, documentaia aferent garaniilor, alte documente. Desigur n cazul unui client bine cunoscut o parte din documentaie fie deja exist la banc, fie nu mai este necesar. Orice modificare a situaiei clientului n timpul derulrii contractului de creditare trebuie adus n atenia bncii, care va solicita dup caz actualizarea documentaiei.

20

Faza de analiz preliminar Acum bncile vor dori s obin o imagine ct mai aprofundat asupra: clientului i afacerii sale; scopul, dimensiunea i structura optim a creditului solicitat; capacitatea i sursele de rambursare a mprumutului; modalitatea optim de garantare a creditului; riscurile afacerii i a creditului.

Desigur n colectarea i analiza informaiilor este important i dimensiunea firmei supus analizei. De regul, marile corporaii au o mare putere financiar, pot prezenta garanii solide, de multe ori chiar de la guvernele rilor de reziden iar montajele financiare pentru aceast categorie aduc ctiguri substaniale bncii. ntreprinderile Mici i Mijlocii (IMM) i microntreprinderile sunt mai vulnerabile n faa factorilor perturbatori din mediul economic, garaniile oferite sunt de valori mici, incerte cteodat. La sfritul acestei etape banca i-a forma o imagine general corespunztoare asupra potenialului client i a facilitii de creditare care i s-ar potrivi.

Faza documentrii (sau a analizei financiare i nefinanciare) Orice decizie pe care o ia o banc trebuie justificat sau documentat, n sensul c imaginea general trebuie transformat n valori cuantificabile i analizabile. Analiza se face pe baza unor modele rezultate din experienele anterioare i care au fost formalizate de ctre bnci n aanumitele fie de evaluare a performanelor (numele poate diferi de la o banc la alta). Modelele au avantajul c: asigur unitate procesului de analiz; descompun analiza pe mai multe paliere; financiare i nefinanciare. asigur identificarea cauzelor i efectelor poteniale;

21

permit identificarea elementelor, factorilor i cauzelor care influeneaz fenomenul studiat.

Faza documentrii (sau a analizei financiare i nefinanciare) Orice decizie pe care o ia o banc trebuie justificat sau documentat, n sensul c imaginea general trebuie transformat n valori cuantificabile i analizabile. Analiza se face pe baza unor modele rezultate din experienele anterioare i care au fost formalizate de ctre bnci n aanumitele fie de evaluare a performanelor (numele poate diferi de la o banc la alta). Modelele au avantajul c: asigur unitate procesului de analiz. descompun analiza pe mai multe paliere financiare i nefinanciare. asigur identificarea cauzelor i efectelor poteniale. permit identificarea elementelor, factorilor i cauzelor care influeneaz fenomenul studiat. (elementele reprezint pri componente ale fenomenului analizat; factorii reprezint forele motrice care provoac sau determin un fenomen; cauzele reprezint mprejurri care, n anumite condiii, provoac i deci explic apariia unui fenomen).

Faza de aprobare sau respingere Pe baza fiei de evaluare a performanelor ("un catalog cu note la diferite discipline") ca document sintetic i a altor documente i avnd permanent n obiectiv normele de creditare, mprumutul poate fi aprobat sau nu. n cazul aprobrii urmeaz faza de ncheiere a contractului, iar n caz contrar decizia va fi comunicat n termeni politicoi respectivului client, argumentndu-se cu tact cauzele respingerii.

Faza de ncheiere a contractului Clientul va fi informat asupra faptului c i s-a aprobat creditul, iar etica profesional cere ca naintea semnrii contractului s fie specificate foarte clar obligaiile pe care cele dou pri i le asum nainte de semnare.

22

n urma semnrii contractului de ambele pri se ntocmete un dosar de credit sursa primar de informaii care documenteaz faptul c exist un angajament ntre cele dou contrapartide. De regul fiecare banc i are particularitile ei n ntocmirea dosarului de credit, dar n esen acesta cuprinde: Faza de urmrire i control a creditului Odat ce un mprumut a fost acordat urmeaz procesul cel mai complex i anume supravegherea acestuia pe toat perioada de existen. Periodic se vor realiza urmtoarele: analizarea periodic a situaiile financiare, situaia curent a garaniilor i factorii nefinanciari; se vor face vizite i se va discuta cu clientul sau cu alte persoane implicate n conducerea firmei respective; se va urmri respectarea rambursrilor; se vor monitoriza contul curent al clientului i soldurile debitoare i creditoare; se va lua periodic legtura cu clientul, chiar dac toate elementele indic o situaie pozitiv; se vor actualiza informaii din dosarul de credit care este sursa primar de informaii i trebuie s fie ordonat, clar iar datele s prezinte situaia cu acuratee. iar lista nu este exhaustiv.

Identificarea i managementul creditelor problem Fiecare credit n curs de deteriorare trebuie identificat ntr-o etap ct mai timpurie iar acest aspect s fie semnalat corespunztor n conformitate cu clasificarea supravegherii creditelor (despre care se va vorbi n seciunile urmtoare). Trebuie s existe o metodologie clar, coerent pentru realizarea acestui proces. Ofierii de credit trebuie s fie familiarizai cu cauzele precise ale deteriorrii financiare a mprumutatului i s identifice semnalele timpurii, care includ ntrzieri n primirea situaiilor financiare, depirea de un mare numr de ori a plafoanelor autorizate, prezentarea de prognoze cu un mare grad de variaie de la o perioad la alta, etc. mprumutaii trebuie urmrii cu atenie pentru a se asigura c se vor implementa cele mai bune remedii n cazul dificultilor.

23

Creditele neperformante Orice afacere presupune un risc iar riscul bncii ca intermediar se materializeaz n existena creditelor neperformante. Gestionarea acestei situaii se realizeaz de o structur specializat a bncii i anume compartimentul de credite neperformante. Angajaii acestei structuri au o mai mare experien n activitatea de creditare i n esten rolul lor este de a ncerca s recupereze ct mai mult din respectivele credite.

CLASIFICAREA CREDITELOR N PROCESUL DE CREDITARE Pe parcursul existenei sale un mprumut este influenat de factori interni firmei sau factori din mediul economic. Influenele pozitive nu prezint nici un risc, pe cnd cele negative duc la deteriorarea situaiei mprumutului respectiv. Acest fenomen va trebui reflectat n "catalogul cu note" (fia de evaluare a performanelor). Portofoliul de credite a unei bnci se ncadreaz n 5 clase: A B Performane financiare foarte bune i perspectiva meninerii lor Performane financiare bune sau foarte bune dar exist incertitudini asupra posibilitii practice de meninere a lor. C Performane financiare satisfctoare dar exist un nivel destul de mare al certitudinii deteriorrii lor. D E Performane financiare slabe cu probabilitate mare de deteriorare Pierderi din activitate i certitudine c rambursarea nu mai poate fi fcut.

ncadrarea unui mprumut ntr-o clas sau alta se face pe baza unor punctaje (scoruri, note proces ntlnit i sub denumirea de rating de credit). Punctajul obinul reprezint criteriul de clasificare a respectivului mprumut. n plus se mai analizeaz i puncteaz periodic serviciul datoriei (capacitatea mprumutatului de a-i achita obligaiile) i anume: Bun Plile se realizeaz la timp, eventual exist ntrzieri minime (max. 7 zile), mai mult din cauze tehnice. Slab Necorespunztor Exist un model permanent de ntrzieri (max. 30 de zile) ntrzierile sunt lungi i eventual rambursrile nceteaz.

Agregnd cele 5 clase cu capacitatea reprezentnd serviciul datoriei i cu demararea sau nedemararea de proceduri legale se obine o matrice, conform urmtorului model:

24

Pe parcursul vieii sale un mprumut poate migra dintr-o clas n alta.

SISTEMELE DE CONTROL INTERN Aa cum le i spune sistemelor de control le sunt supuse toate operaiunile bancare, separat i integrat. Sunt mai mult dect verificri sau audituri (examinare de specialitate a situaiilor financiare), deoarece scopul lor generic este de a supraveghea bunul mers al ntregii activiti i o urmrire a integritii partimoniale. Sistemele de control intern trebuie s asigure verificarea fluxului zilnic al operaiunilor, inclusiv a celor de rutin cu scopul final de a preveni erorile i fraudele. Funcionarea corespunztoare a acestui sistem este asigurat de independena i profesionalismul persoanelor implicate. Caracteristicile de baz ale uni bun sistem de control intern sunt: independena fa de structurile controlate; personal calificat i cu bun experien; existena unui sistem de eviden solid, pe ct posibil computerizat la care accesul s fie restricionat pe clase (numai consultare sau modificare); 25

existena unui sistem coerent de planificare a activitilor specifice de control; existena unui sistem coerent de raportare i urmrire.

26

ANEXA

FIA DE EVALUARE A PERFORMANELOR

Clientul.............................................................................Banca.................................

Nr. crt. 1. 2. 3. 4.

Domeniul de evaluare Indicatori financiari (formularul F1) Factori calitativi (Formularul F2) Garanii (Formularul F3) Ali factori (formularul F4) TOTAL PUNCTAJ

Punctaj

Situaia serviciului datoriei: Data .. .. .. Calificativul

n conformitate cu norma... se stabilesc punctajele astfel: Punctaj general 100 145 puncte 70 99 puncte 50 69 puncte 40 49 puncte Sub 49 Condiii obligatorii de alocare a punctelor pentru indicatorii financiari Standard n observaie Substandard ndoielnic Pierdere min. 40 min. 25 min. 10 min. 2 min. 1

CONCLUZIE: punctajul total realizat x puncte.

27

Formularul F1

EVALUAREA INDICATORILOR FINANCIARI Clientul.............................. Clasificare n funcie de valoare Gradul de ndatorare 0 - 10 30 50 50 65 65 - 80 peste 80 2. Lichiditatea imediat peste 110 110 95 95 75 75 - 50 sub 50 3. Rentabilitatea capitalului propriu peste 10 10 5 53 3- 1 sub 1 4. Gradul de acoperire a cheltuielilor peste 120 din venituri 120 100 100 90 90 - 70 sub 70 5. ... Total punctaj 10 8 6 4 2 10 8 6 4 2 10 8 6 4 2 10 8 6 4 2

Nr. crt. 1.

Denumire indicator

Punctaj

Total datorii 100 Total active

Active lichide 100 Datorii pe termen acurt

Profit net 100 Capital propriu

Venituri ncasate 100 Cheltuieli aferente

28

Formularul F2

EVALUAREA FACTORILOR CALITATIVI Client............................ Nr. crt. 1. Denumirea factorului calitativ i punctajul maxim Managementul firmei max. 50 puncte Pregtire i experien n domeniu = ...puncte Calificarea personalului = ...puncte Organizarea produciei = ...puncte Altele = ...puncte Profilul activitii max. 5 puncte Importana i situaia sectorului de activitate = ...puncte Tipul de produse / servicii = ... puncte Ponderea exportului n producie = ... puncte Sezonalitatea afaceri = ... puncte Altele = ...puncte Aprovizionarea - max. 5 puncte Contracte ferme de aprovizionare = ...puncte Gradul de dependen fa de furnizori = ...puncte Ponderea cheltuielilor de aprovizionare = ...puncte Altele = ...puncte Desfacerea produselor max. 5 puncte Contracte ferme de vnzare = ...puncte Modalitatea de comercializare = ...puncte Poziia pe pia = ...puncte Concurena actual i potenial = ...puncte Modalitatea de promovare a produselor = ...puncte Altele = puncte Ali factori max. 5 puncte Relaia cu banca = ...puncte Tipul societii (S.A, SRL, regie) = ...puncte Alte considerente = ...puncte Total puncte Punctaj

2.

3.

4.

5.

29

Formularul F3 EVALUAREA GARANIILOR

Clientul............ Nr. crt. 1. 2. 3. Felul garaniei Garanii clasa I punctaj 1 20 Cldiri i alte construcii Terenuri Utilaje i maini Mijloace de transport Plantaii i accesorii Stocuri de materii prime Stocuri de produse finite Animale Altele = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte = ...puncte Punctaj

Garanii clasa II punctaj 1 10

Alte garanii punctaj 1 20 Cesiuni Angajamente de plat Garanii de la tere pri = ...puncte = ...puncte = ...puncte Total punctaj

30

TEMA 6

METODE DE GESTIONARE A RISCURILOR DE CREDITARE Orice activitate economic implic riscuri. Operaiunile bancare sunt i mai riscante deoarece este vorba de un portofoliu complex de clieni i operaiuni foarte diferite i deci greu de coordonat. n plus, dac agenii economici nebancari lucreaz cu banii acionarilor, bncile lucreaz n principal cu banii deponenilor. Ca atare impactul falimentului bancar este foarte amplu, antrennd ca ntr-un joc de domino toate piesele componente (deponenii, mprumutaii, acionarii, alte bnci i instituii financiare nebancare).

Obiectivele temei sunt: Definirea conceptelor i cunoaterea componentele riscurilor financiare i operaionale. nelegerea factorilor care influeneaz riscul de credit. Cunoaterea componentelor riscului de credit. nelegerea particularitilor, avantajelor i dezavantajelor principalelor metode de gestionare a riscului de credit. Cunoaterea particularitilor, avantajelor i dezavantajelor diferitelor categorii de garanii. nelegerea rolului i importanei normelor bancare pentru gestionarea riscului de credit. Rolul provizioanelor i rezervelor n limitarea riscului de credit.

INTRODUCERE Cele mai importante riscuri din activitatea bancar sunt grupate n (1) riscurile financiare i (2) operaionale. Riscurile financiare sunt: riscul de credit, riscul de rat a dobnzii, riscul de curs valutar, riscul de lichiditate i riscul de solvabilitate. Ultimele dou riscuri exprim efectul cumulat al celorlate riscuri asupra bncii. Aceste categorii principale de riscuri sunt de maxim importan pentru instituiile financiar-bancare. Riscul operaional decurge din modalitile concrete interne n care o organizaie (banca) i desfoar activitatea i se refer la: nefuncionaliti n legtur cu sistemul de raportare; nefuncionaliti n legtur cu sistemul informaional; 31

nefuncionaliti n legtur cu monitorizarea regulilor i normelor interne.

Riscurile operaionale ale bncilor au anumite aspecte particulare, n principal din cauza impactului de anvergur pe care-l au asupra instituiei i nu numai.

RISCUL DE CREDIT Riscul de credit este cel mai evident risc al instituiilor de credit n calitatea lor de intermediari financiari. Riscul de credit este factorul primordial al pierderilor poteniale i se refer la: 1. Riscul referitor la imposibilitatea contrapartidei (clientului) de a-i respecta obligaiile fa de banc. 2. Riscul contrapartidei (clientului) ca n timp s sufere o deteriorare a bonitii (creditul trece dintr-o categorie superioar n una inferioar). Principalii factori de risc de credit Exist o multitudine de factori care contribuie separat sau corelat la manifestarea riscului de credit care pot fi clasificai n: a) b) c) d) factori specifici pieei; factori legai de politica bancar; factori legai de politica guvernamental; factori interni ai firmei mprumutate.

Toi aceti factori trebuie urmrii permanent deoarece variaz continuu, unii nefiind sub controlul direct al bncii. Coordonata de baz a politicii bancare este prudena. O politic de credit trebuie s in cont de urmtoarele aspecte: s identifice condiiile marcoeconomice adverse (ciclul economic, nivelul inflaiei, etc.); s estimeze direciile n care vor evolua politicile fiscale i impactul lor advers; s estimeze influenele factorilor legislativi asupra activitilor legate de creditare; s cunoasc ct mai complet piaa sub aspectul concurenei dintre bnci, din parte altor instituii financiare nebancare, concurena pe piaa produselor i serviciilor din domeniile nebancare (cu scopul atragerii celor mai profitabili clieni). Tot aici intr i cunoaterea

32

segmentelor pieei financiare pentru ca banca s poat face cele mai profitabile plasamente; s aib expertiza implementrii practice a unor modele de evaluare a riscului de credit.

i lista nu este exhaustiv. Riscul de credit la rndul su are trei componente: 1. 2. Riscul de neplat - se refer la apariia unui complex de evenimente de neplat. Riscul de recuperare se refer la incertitudinile asupra momentului i valorii recuperate prin execuia garaniei.

METODE DE GESTIONARE A RISCULUI DE CREDIT Exist mai multe metode de management a creditelor i riscurilor aferente, unele se concentreaz pe ansamblul portofoliului de credite, altele pe fiecare mprumut acordat. Practic instituiile de credit dispun de o gam larg de metode de management al ricului de credit, care pot fi clasificate n: a) Metode normative b) Metode statistico-matematice n cadrul OIC se vor prezenta numai metodele din categoria a). Metodele normative sunt reprezentate de reglementri ale BNR i de norme i proceduri ale fiecrei instituii de credit pentru reducerea riscului de credit sub toate dimensiunile lui. De asemenea se refer la constituirea de garanii, provizioane i rezerve din care s se acopere eventualele pierderi din credite. n acest sens normele bancare trebuie s cuprind aspecte referitoare la: expunerea fa de un singur client sau sector de activitate; selectarea riguroas a clienilor i acordarea numai a anumitor credite i evitarea altora, n funcie de situaia concret; modele de stabilire a preului mprumuturilor n funcie de factorii de risc; participarea clientului la propria lui finanare; garanii bune i lichide;

33

constituirea de provizioane i rezerve; la nivelul ntregii entiti trebuie stabilite i obiective clare n legtur cu ponderea efectiv a anumitor credite n total mprumuturi.

Provizioanele i rezevele Prin reglementri ale autoritilor monetare instituiile de credit trebuie s constituie provizioane i rezerve pentru acoperirea unor riscuri. n cazul activitii de creditare se constituie provizioane pentru fiecare facilitate de credit n parte i o rezerv denumit rezerva general pentru riscul de credit conform unor algoritmi stabilii de Banca Central. Provizionul este o rezerv constituit pe seama cheltuielilor cu scopul acoperirii unor pierderi poteniale din credite i din dobnzile aferente. Baza de calcul pentru provizioanele reglementate este Regulamentul BNR nr. 11/2011care ine cont de: (1) categoria de ncadrare a fiecrui mprumut pentru care nu s-au demarat aciuni n justiie i cnd nu sunt depite 90 de zile la rambursarea; (2) de serviciul datoriei (vezi Tema 5) i de (3) demararea sau nu a procedurilor judiciare. Tabelul 1 - Coeficienii aplicai provizioanelor reglementate Categoria creditului/plasamentului Coeficientul aplicat expunerii nete** (%) Standard n observaie Substandard ndoielnic Pierdere 7* 8* 23* 53* 100 0 5 20 50 100

* Creditele nregistrate n valute sau indexate la cursul unei valute acordate persoanelor fizice expuse la riscul valutar. ** Expunerea corectat n unele cazuri cu o anumit pondere a valorii garaniei (coeficienii sunt prezentai n Tabelul 2)

Garaniile eligibile i coeficienii afereni sunt stabilii prin regulamente ale BNR. Modalitatea de constituire a rezervelor depinde de tipul instituiei de credit. Rezervele bncilor, cu anumite excepii, se constituie din profitul brut i net. Algoritmul de constituire a rezervelor din profitul brut se stabilete de BNR, deoarece diminueaz baza de

34

impozitare. Rezervele bncilor sunt: rezerva general pentru riscul de credit, rezerva legal i rezervele statutare. Cooperativele de credit i constituie alte tipuri de rezerve: rezerva de ntrajutorare i rezervele mutuale de garantare. Rezervele pot fi vzute ca acumulri la capital care solidizeaz fondurile proprii ale bncilor.

GARANIILE Garania este un concept generic utilizat pentru a acoperi diferite tehnici, metode sau instrumente definite cu scopul de a asigura mprumuttorul c-i va recupera capitalul i dobnzile aferente n cazul n care clientul devine insolvabil. Contractul de garanie este un accesoriu la contractul de mprumut. Garantarea este o faet a operaionalizrii principiului prudenei bancare. Practicile bancare sntoase cer ca anumite tipuri de mprumuturi s fie garantate. Garania se refer la active reale i financiare cesionate, la metode i tehnici n favoarea creditorului. Din punctul de vedere al mprumutului propriu-zis avem dou forme de manifestare a relaiilor de garanie: credit personal n sensul c este legat de persoana cruia i se acord i de caracterul ei, fiind forma cea mai pur dar i cea mai riscant, noiunea de garanie fiind ceva virtual. credit real n sensul c exist un bun sau un fond de bunuri cu care se garanteaz (creditele cu garanii mobiliare i imobiliarea sunt cele mai notabile exemple). (Observaie: nu trebuie confundat garania personal o garanie acordat de o ter parte, cu creditul personal exist numai banca i clientul i nu exist nici un bun material sau financiar sau alt ter persoan fizic sau juridic).

Caracteristicile unei bune garanii Aproape orice ce este legal poate fi utilizat ca i garanie. Dar unele elemente constituie garanii mai bune ca altele. Urmtorii cinci factori caracterizeaz o garanie: standardizarea, durabilitatea identificabilitatea, tranzacionabilitatea, lichiditatea i stabilitatea valorii. Garaniile pot fi clasificate dup o multitudine de criterii, n seciunea care urmeaz fiind enumerate i descrise pe scurt cele mai importante. 35

Garania poate fi simpl i solidar (mai multe persoane fizice sau juridice), privat sau a statului (prin instituii specializate ex. EXIMBANK). Garania poate fi explicit (exist un bun sau promisiunea ferm a plii polia de asigurare), sau implicit (acreditivul documentar n finanarea comerului internaional). O alt clasificare mparte garaniile n reale i personale. Garaniile reale sunt bunuri tangible, mobile i imobile, utilizate pentru garantare. Forma de manifestare este reprezentat de gaj i ipotec. Garaniile personale implic existena unui ter garant care preia obligaia clientului mprumutat, cnd acesta nu respect clauzele creditului. Materializarea acestui tip de garanie se face prin gir i andosare n cazul titlurilor de credit i prin cesiunea de crean n cazul activelor necorporale i a creanelor. O instituie de credit poate s primeasc i s emit garanii bancare sub forma scrisorilor de garanie. Garantarea se poate face prin scheme care s ajute anumite categorii de afaceri s evolueze. Fondurile de garantare a creditelor reprezint asemenea metode.

Tabelul 2 Coeficienii de diminuare a expuneriiCategoria de garanie Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale administraiilor centrale a statului romn sau ale BNR Titluri emise de adm. central a statului romn sau de BNR Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale administraiilor centrale, ori ale bncilor centrale din rile de categoria A sau de Comunitatea Europen Titluri emise de administraiilor centrale, ori de bncile centrale din rile din categoria A sau ale Comunitii Europene Depozite colaterale plasate la instituia de credit mprumuttoare Certificate de depozit sau instrumente similare, emise de instituia de credit mprumuttoare i ncredinate acesteia Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale bncilor de dezvoltare multilateral Titluri emise de ctre bncile de dezvoltare multilateral Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale administraiilor regionale sau ale autoritior locale din Romnia Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale instituiilor de credit din 0,8 0,8 0,8 0,8 1 1 1 1 1 Coeficientul de diminuare 1

36

Romnia Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale administraiilor regionale sau ale autoritilor locale din rile din categoria A Garanii exprese, irevocabile i necondiionate ale instituiilor de credit din rile din categoria A Garanii exprese, irevocabile i necondiionate emise de fondurile de garantare a creditelor (FGC) din Romnia 0,5 0,8 0,8

Rezerva general pentru riscul de credit se creeaz din profitul brut i reprezint 2% din soldul creditelor acordate. Rezerva legal reprezint iniial 20% din profitul brut pn la acoperirea 100% a capitalului social, iar apoi pn la 5% din profitul brut pn cnd se acoper 200% din capitalul social. Rezervele statutare se constituie din profitul net i sunt stabilite de consiliul de administraie al bncii n funcie de riscurile asumate i de puterea financiar a bncii. Rezervele pot fi vzute ca acumulri la capital care solidizeaz fondurile proprii ale bncilor.

Bibliografie Ileana Nicula Operaiunile Instituiilor de Credit, Ed. Pro Universitaria 2007 N. Dardac, Teodora Vcu Moned i Credit, Ed. ASE, 2002

37