Analiza Economico-financiara FRM 2006 Carte

download Analiza Economico-financiara FRM 2006 Carte

of 342

  • date post

    12-Jun-2015
  • Category

    Documents

  • view

    4.508
  • download

    0

Embed Size (px)

Transcript of Analiza Economico-financiara FRM 2006 Carte

IOSEFINA MOROAN

ANALIZA ECONOMICO-FINANCIAR

Descrierea CIP a Bibliotecii Naionale a Romniei MOROAN, IOSEFINA Analiza economico-financiar. Iosefina Moroan Bucureti, Editura Fundaiei Romnia de Mine, 2006 340 p.; 20,5 cm ISBN (10) 973-725-556-9; ISBN (13) 978-973-725-556-3 658.1

Editura Fundaiei Romnia de Mine, 2006

Redactor: Lucia PLENICEANU Tehnoredactor: Marcela OLARU Coperta: Marilena BLAN Bun de tipar: 25.04.2006; Coli tipar: 21,25 Format: 16/6186 Editura i Tipografia Fundaiei Romnia de Mine Splaiul Independenei, Nr. 313, Bucureti, S. 6, O. P. 83 Tel./Fax.: 316 97 90; www.spiruharet.ro e-mail: contact@edituraromaniademaine.ro

UNIVERSITATEA SPIRU HARET

IOSEFINA MOROAN

ANALIZA ECONOMICO-FINANCIAR

EDITURA FUNDAIEI ROMNIA DE MINE Bucureti, 2006

CUPRINS

CAPITOLUL 1 BAZA TEORETICO-METODOLOGIC A ANALIZEI ECONOMICO-FINANCIARE Obiective .... 1.1. Delimitri conceptuale. Tipuri de analiz economico-financiar .. 1.2. Necesitatea i coninutul analizei economico-financiare ... 1.3. Metode, tehnici i instrumente utilizate de analiza economico-financiar .. 1.3.1. Metode ale analizei calitative . 1.3.1.1. Modelarea fenomenelor economice ... 1.3.1.2. Comparaia ... 1.3.1.3. Gruparea ... 1.3.1.4. Diviziunea i descompunerea rezultatelor .. 1.3.2. Metode ale analizei cantitative ... 1.3.2.1. Metoda substituirilor n lan (metoda iterrii) . 1.3.2.2. Metoda balanier .. 1.3.2.3. Metoda ratelor ... 1.3.2.4. Metoda scorurilor .. 1.3.2.5. Metoda grilelor de evaluare .. 1.3.2.6. Diagrama Pareto (metoda ABC) . 1.3.2.7. Cercetrile operaionale . 1.3.2.8. Metoda analizei regresionale 1.3.2.9. Metoda calculului matricial . 1.3.2.10. Metoda calculului marginal 1.3.2.11. Metoda fluxurilor ... 1.3.2.12. Metode sociologice . 1.3.2.13. Banchmarkingul ... 1.4. Informaia economic premis a efecturii analizei economico-financiare . 13 13 17 22 23 23 26 27 27 27 28 31 32 32 33 34 34 35 35 36 37 37 38 38

5

1.5. Utilizatorii rezultatelor analizei economico-financiare .. Concepte cheie ... ntrebri recapitulative .. Bibliografie selectiv . CAPITOLUL 2 ANALIZA REZULTATELOR ACTIVITII DE PRODUCIE I COMERCIALIZARE Obiective 2.1. Analiza activitilor de producie i comercializare .. 2.2. Analiza cifrei de afaceri .. 2.2.1. Indicatori de msurare a cifrei de afaceri 2.2.2. Analiza dinamicii i structurii cifrei de afaceri 2.2.2.1. Analiza dinamicii cifrei de afaceri . 2.2.2.2. Analiza structurii cifrei de afaceri .. 2.2.3. Analiza factorial a cifrei de afaceri ... 2.2.3.1. Analiza factorial a cifrei de afaceri n cazul firmelor cu activitate de producie 2.2.3.2. Analiza factorial a cifrei de afaceri n cazul firmelor de comer i turism . 2.2.4. Analiza cifrei de afaceri n corelaie cu capacitatea de producie i cererea de produse ... 2.2.5. Previzionarea cifrei de afaceri . 2.2.6. Reflectarea cifrei de afaceri n principalii indicatori economico-financiari ai firmei .. 2.3. Analiza valorii adugate 2.3.1. Analiza dinamicii i structurii valorii adugate ... 2.3.2. Analiza factorial a valorii adugate 2.3.3. Analiza consecinelor modificrii valorii adugate asupra performanelor economico-financiare .. 2.4. Analiza produciei fizice 2.4.1. Analiza realizrii programului de producie pe sortimente 2.4.2. Analiza structurii produciei . 2.4.3. Corelaiile dintre coeficientul mediu de sortiment, coeficientul mediu de structur i indicele mediu de realizare a volumului produciei .. 2.4.4. Analiza ritmicitii produciei i a vnzrilor . 2.5. Analiza calitii produciei i a implicaiilor economico-financiare ale acesteia 6

39 41 41 41

42 42 47 47 48 48 50 54 54 63 65 69 71 73 77 79 82 82 83 87 89 91 93

2.5.1. Analiza calitii produselor difereniate pe clase de calitate ... 2.5.2. Analiza calitii produselor nedifereniate pe clase de calitate.. 2.5.3. Consecinele modificrii calitii produselor difereniate pe clase de calitate (prin intermediul preurilor medii de vnzare) asupra performanelor economico-financiare Concepte cheie ... ntrebri recapitulative .. Bibliografie selectiv CAPITOLUL 3 ANALIZA CHELTUIELILOR FIRMEI Obiective ... 3.1. Consideraii privind conceptul de cheltuieli .. 3.2. Analiza cheltuielilor aferente veniturilor totale . 3.3. Analiza cheltuielilor la 1.000 lei venituri din exploatare ... 3.4. Analiza cheltuielilor la 1.000 lei cifr de afaceri ... 3.4.1. Analiza diagnostic a cheltuielilor variabile la 1.000 lei cifr de afaceri 3.4.1.1. Analiza factorial a cheltuielilor variabile . 3.4.1.2. Estimarea evoluiei probabile a cheltuielilor variabile 3.4.1.3. Analiza reflectrii nivelului cheltuielilor variabile la 1 000 lei cifr de afaceri n performanele economico-financiare ale firmei .. 3.4.2. Analiza eficienei cheltuielilor fixe . 3.5. Analiza cheltuielilor pe elemente de cheltuieli . 3.5.1. Analiza diagnostic a cheltuielilor materiale . 3.5.1.1. Analiza factorial a cheltuielilor materiale la 1 000 lei cifr de afaceri .. 3.5.1.2. Analiza cheltuielilor cu amortizarea 3.5.2. Analiza eficienei cheltuielilor cu personalul .. 3.5.2.1. Analiza situaiei generale a cheltuielilor cu salariile 3.5.2.2. Analiza factorial a cheltuielilor cu salariile 3.5.2.3. Analiza corelaiei dintre dinamica productivitii muncii i dinamica salariului mediu i reflectarea acesteia n performanele economico-financiare ale firmei . 3.5.2.4. Analiza eficienei cheltuielilor cu personalul .. 3.5.3. Analiza cheltuielilor cu dobnzile bancare .. 3.6. Analiza costului pe produs .

93 96 98 99 100 101

102 102 105 108 109 112 113 114 115 116 121 121 122 123 128 129 130

132 134 135 140

7

3.6.1. Analiza cheltuielilor cu materiile prime i materialele pe produs .. 3.6.2. Analiza cheltuielilor cu salariile directe pe produs ... 3.6.3. Analiza cheltuielilor indirecte pe produs ... 3.6.4. Analiza costului marginal .. 3.6.5. Analiza reflectrii costului pe produs n principalii indicatori ai performanei economico-financiare a firmei .. Concepte cheie ... ntrebri recapitulative .. Bibliografie selectiv CAPITOLUL 4 ANALIZA GESTIUNII RESURSELOR Obiective 4.1. Analiza gestiunii resurselor umane 4.1.1. Analiza dimensiunii i a structurii resurselor umane 4.1.1.1. Analiza cantitativ a resurselor umane . 4.1.1.2. Analiza calitativ a resurselor umane .. 4.1.1.3. Analiza structurii resurselor umane . 4.1.2. Analiza comportamentului resurselor umane .. 4.1.2.1. Analiza mobilitii i stabilitii personalului .. 4.1.2.2. Analiza utilizrii timpului de munc . 4.1.3. Analiza eficienei utilizrii resurselor umane .. 4.1.3.1. Analiza productivitii muncii . 4.1.3.1.1. Caracterizarea general a productivitii muncii .. 4.1.3.1.2. Analiza factorial a productivitii muncii .. 4.1.3.1.3. Analiza corelaiei dintre productivitatea marginal i productivitatea medie a muncii 4.1.3.1.4 Analiza efectelor economico-financiare ale modificrii productivitii muncii . 4.1.3.2. Analiza profitului pe salariat 4.2. Analiza gestiunii resurselor materiale 4.2.1. Analiza gestiunii mijloacelor fixe 4.2.1.1. Analiza volumului, dinamicii, structurii i strii mijloacelor fixe 4.2.1.2. Analiza utilizrii potenialului tehnic. Eficiena utilizrii mijloacelor fixe 8

141 142 143 143 144 145 145 146

147 147 147 148 148 150 151 151 153 157 157 157 159 163 164 166 169 169 169 172

4.2.2. Analiza stocurilor de materiale . 4.2.2.1. Analiza pieei de aprovizionare cu resurse materiale 4.2.2.2. Analiza procesului de aprovizionare . 4.2.2.3. Analiza stocurilor de materiale 4.2.2.3.1. Analiza formrii stocurilor i a costului stocrii .. 4.2.2.3.2. Analiza stocurilor de materii prime i materiale ... 4.2.2.3.3. Analiza utilizrii resurselor materiale i a consecinelor acestora asupra performanelor economico-financiare ale firmei .. Concepte cheie ... ntrebri recapitulative .. Bibliografie selectiv . CAPITOLUL 5 ANALIZA PERFORMANELOR FIRMEI PE BAZA RENTABILITII Obiective . 5.1. Accepiuni ale termenului de performan ... 5.2. Contul de profit i pierdere surs de informaii pentru analiza performanelor firmei ... 5.3. Analiza indicatorilor pariali ai rentabilitii 5.4. Analiza marjei brute aferente cifrei de afaceri . 5.5. Analiza profitului aferent cifrei de afaceri . 5.5.1. Analiza factorial a profitului aferent cifrei de afaceri pe total firm .. 5.5.2. Analiza factorial a profitului pe produs .. 5.6. Analiza ratelor de rentabilitate 5.6.1. Analiza ratei rentabilitii comerciale ... 5.6.2. Analiza ratei rentabilitii economice ... 5.6.3. Analiza ratei rentabilitii resurselor consumate . 5.6.4. Analiza ratei rentabilitii financiare 5.6.5. Analiza ratelor de rentabilitate pe produs . 5.7. Analiza cost volum profit 5.7.1. Analiza pragului de rentabilitate pe produs .. 5.7.2. Analiza pragului de rentabilitate la nivelul firmei .

175 176 176 177 177 178 179 181 181 182

183 183 184 188 195 200 200 205 207 208 212 217 218 221 223 223 224

9

Concepte cheie ... ntrebri recapitulative .. Bibliografie selectiv . CAPITOLUL 6 ANALIZA POZIIEI FINANCIARE A FIRMEI Obiective 6.1. Bilanul suport al analizei financiare ... 6.2. Analiza structurii patrimoniale a firmei .. 6.2.1. Bilanul patrimonial coninut i valoare operaional n analiza financiar .. 6.2.2. Analiza structurii patrimoniale a firmei 6.2.2.1. Analiza ratelor de structur ale activului . 6.2.2.2. Analiza ratelor de structur ale pasivului . 6.2.2.3. Analiza patrimoniului net . 6.3. Analiza echilibrului financiar 6.3.1. Analiza echilibrului pe baz de bilan financiar .. 6.3.2. Analiza echilibrului pe baz de bilan funcional .. 6.3.2.1. Bilanul funcional instrument al analizei financiare 6.3.2.2.1. Analiza corelaiei dintre fondul de rulment net global, necesarul de fond de rulment i trezoreria net . 6.3.2.2.2. Analiza echilibrului financiar funcional prin metoda ratelor 6.4. Analiza lichiditii i solvabilitii 6.5. Analiza vitezei de rotaie a activelor circulante . 6.5.1. Analiza factorial a vitezei de rotaie a activelor circulante ... 6.